基金管理人：国投瑞银基金管理有限公司
基金托管人：中国光大银行股份有限公司
重要提示
国投瑞银景气行业证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证监会２００４年３月９日（证监基金字［２００４］２８号文）批准公开发售。本基金基金合同于２００４年４月２９日正式生效。
国投瑞银基金管理有限公司（以下简称“基金管理人”或“本公司”）保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监会核准，但中国证监会对本基金募集的核准，并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。
投资有风险，投资人申购基金份额时应认真阅读本招募说明书。
基金的过往业绩并不预示其未来表现。
本摘要根据基金合同和基金招募说明书编写，并经中国证监会核准。基金合同是约定基金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同取得基金份额，即成为基金份额持有人和本基金合同的当事人，其持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受，并按照《基金法》、《运作办法》、基金合同及其他有关规定享有权利、承担义务。基金投资人欲了解基金份额持有人的权利和义务，应详细查阅基金合同。
本招募说明书所载内容截止日期为２００８年１０月２９日，其中投资组合报告与基金业绩截止日期为２００８年９月３０日。有关财务数据未经审计。
本基金托管人中国光大银行股份有限公司（以下简称“基金托管人”或“中国光大银行”）于２００８年１１月１１日对本招募说明书（２００８年１２月更新）进行了复核。
一、基金管理人
（一）基金管理人概况
１、名称：国投瑞银基金管理有限公司
２、英文名称：ＵＢＳ ＳＤＩＣ ＦＵＮＤ ＭＡＮＡＧＥＭＥＮＴ ＣＯ．， ＬＴＤ
３、住所：深圳市福田区金田路４０２８号荣超经贸中心４６层
４、办公地址：深圳市福田区金田路４０２８号荣超经贸中心４６层
５、法定代表人：施洪祥
６、组织形式：有限责任公司
７、设立日期：２００２年６月１３日
８、注册资本：１０，０００万元人民币
９、批准文号：中国证监会证监基金字［２００２］２５号
１０、电话：（０７５５）８３５７５９９４
１１、传真：（０７５５）８２９０４０４８
１２、联系人：刘超
１３、股权结构：
持股单位 |
占总股本比例 |
国投信托有限公司 |
５１％ |
瑞士银行股份有限公司（ＵＢＳ ＡＧ） |
４９％ |
合 计 |
１００％ |
（二）主要人员情况
１、基金管理人董事、监事及高级管理人员基本情况
（１）董事会成员
钱蒙先生，董事，中国籍，硕士，现任国家开发投资公司总裁助理、国投信托有限公司董事长。曾任国投资产管理公司总经理，安徽省六安市市委副书记，兴业基金管理公司董事，国家开发投资公司金融投资部总经理，国家开发投资公司经营部副主任、主任，国投机轻有限公司业务经理、副总经理，国家开发投资公司机电轻纺业务部业务经理，国家机电轻纺投资公司工程师、副处长，国家计委 干部、主任科员。
王彬女士，董事，中国籍，硕士，高级经济师。现任国投瑞银基金管理有限公司副总经理。曾任国投信托有限公司董事会秘书兼资产管理部经理，北京国际电力开发投资公司、北京京能热电股份有限公司董事会秘书。
洪树坚先生，董事，中国香港籍，企业管理硕士，现任瑞士银行（香港）环球资产管理董事总经理，大中华区主管。曾任瑞士银行（香港）私人银行产品策划区域主管，渣打银行（香港）私人银行全球市场及分销主管，列知顿士登银行亚洲区业务代表，花旗（香港）银行助理副总裁。
凌新源先生，董事，中国籍，硕士，高级经济师。现任瑞士银行（香港）环球资产管理公司董事总经理。曾任北京证券有限公司董事长，华夏证券有限公司董事长、副总裁，中国钢铁工贸集团公司总裁助理，中国冶金进出口总公司总裁助理，北京国际信托投资公司业务部副经理。
崔利国先生，独立董事，中国籍，法学硕士，现任北京市观韬律师事务所管理委员会主任、律师，兼任中华全国律师协会金融证券专业委员会委员，北京市律师协会资本市场与证券专业委员会主任，中国卫星董事会独立董事。曾任中国长城资产管理公司首席法律顾问。
李子仪先生，独立董事，美国籍，工商管理硕士，退休。曾任美国邓白氏咨询（上海）有限公司总经理，美国摩托罗拉公司市场及销售总监，美国威士国际组织高级经理、驻中国首席代表、項目总监。
李哲平先生，独立董事，中国籍，金融学硕士，现任当代金融家杂志社总经理。曾任统信资产评估公司董事长、中国证券报理论版主编、中国金融培训中心助教。
（２）监事会成员
董日成先生，监事长，中国香港籍，英国ｓｈｅｆｆｉｅｌｄ大学学士。现任瑞银环球资产管理公司中国地区业务经理、执行董事。曾任瑞银环球资产管理对冲基金亚太区首席营运官，瑞银环球资产管理台湾总经理，香港瑞银财富管理部门主管，国投瑞银基金管理有限公司的代总经理和首席营运官，美林投资经理人公司亚太地区首席营运官，美国国际集团亚太地区的金融及营运领域担任多个重要职务等。
鲍红雨女士，监事，中国籍，硕士，现任国投信托有限公司投资银行部副经理。曾任中国太平洋保险公司北京分公司员工、部门副经理，世纪兴业投资有限公司项目经理、部门副经理，国家开发投资公司金融投资部项目经理，国投信托有限公司信托资产运营部及信托业务部高级项目经理等。
黄珍玖女士，监事，中国籍，硕士，经济师，现任本公司监察稽核部副总监。曾任中融基金管理有限公司董事会秘书兼监察稽核部总监，河北证券有限责任公司深圳营业部副总经理，中国旅游信托投资有限公司深圳证券营业部总经理，建行辽宁省信托投资公司深圳证券营业部副总经理等。
（３）公司高级管理人员及督察长
尚健先生，总经理，中国籍，美国康涅狄格大学金融学博士。曾任银华基金管理有限公司总经理，华安基金管理有限公司副总经理，上海证券交易所发展战略委员会副总监，中国证监会基金部副处长。
王彬女士，副总经理，中国籍，硕士，高级经济师。曾任国投信托有限公司董事会秘书兼资产管理部经理，北京国际电力开发投资公司、北京京能热电股份有限公司董事会秘书。
陈进贤先生，副总经理，新加坡籍，新加坡国立大学理学士。曾任瑞银环球资产管理公司（ＵＢＳ ＡＧ）执行总裁，招商基金管理有限公司投资总监、总经理助理、副总经理，ＯＵＢ－Ｏｐｔｉｍｉｘ基金管理有限公司任首席基金经理、投资总监、代理总经理，新加坡华联银行（Ｏｖｅｒｓｅａｓ Ｕｎｉｏｎ Ｂａｎｋ）资产管理公司经理助理、高级基金经理、助理副总裁、副总裁。
盛斌先生，副总经理，中国籍，美国哥伦比亚大学国际关系学硕士。曾任职国信证券北京投行部，曾任万家基金管理有限公司金融工程部总监、总经理助理兼市场总监。
刘纯亮先生，副总经理，中国籍，经济学学士，中国注册会计师协会和特许公认会计师公会（ＡＣＣＡ）会员。曾任职于北京建工集团总公司、柏德豪（ＢＤＯ）关黄陈方国际会计师行、中国证券监督管理委员会、英国毕马威（ＫＰＭＧ）会计师事务所、博时基金管理有限公司。
苏日庆先生，督察长，中国籍，理工硕士和工商管理硕士。曾任国家开发投资公司资深项目经理，中银国际证券有限公司和红塔证券股份有限公司董事，国泰君安证券股份有限公司、兴业基金管理有限公司和国泰君安投资有限公司监事，国家开发投资公司金融投资部处长，国投信托有限公司审计稽核部经理，国融资产管理公司投资银行部、证券投资部经理，湖北金源水电投资公司董事、副总经理、总经理，国家能源投资公司国能中型水电公司项目部经理、经营部经理、计财部副经理，水电部政策研究室主任科员。
２、本基金基金经理
袁野先生，中国籍，复旦大学工商管理硕士，１１年证券从业经历，２００７年３月１６日起任本基金基金经理。曾任国投瑞银基金管理有限公司基金经理助理，国信证券基金债券部投资经理，深圳投资基金管理公司天骥基金基金经理。２００６年２月２１日起任国投瑞银融华债券型证券投资基金基金经理。２００８年０６月１１日至今任国投瑞银稳健增长灵活配置混合型证券投资基金基金经理。
本基金历任基金经理：
邢修元先生，２００４年４月２９日（本基金基金合同生效日）至２００４年６月３０日，２００６年２月２１日至２００７年２月１日；
许翔先生，２００４年７月１日至２００４年１０月２８日；
马志新先生，２００４年１０月２９日起至２００６年２月２０日；
陈剑平先生：２００６年２月２１日至２００７年４月２７日。
３、公司投资决策委员会成员：
（１）投资决策委员会主席：陈进贤先生，分管投资的副总经理
（２）投资决策委员会成员：
①靳奕女士：研究部总监，国投瑞银创新动力股票型证券投资基金基金经理和国投瑞银成长优选股票型证券投资基金基金经理
②杨俊先生：交易部总监
③袁野先生：本基金基金经理、国投瑞银融华债券型证券投资基金基金经理和国投瑞银稳健增长灵活配置混合型证券投资基金基金经理
④康晓云先生：国投瑞银核心企业股票型证券投资基金基金经理和国投瑞银瑞福分级股票型证券投资基金基金经理
⑤韩海平先生：国投瑞银稳定增利债券型证券投资基金基金经理
⑥徐炜哲先生：国投瑞银融华债券型证券投资基金基金经理
⑦唐咸德先生：国投瑞银成长优选股票型证券投资基金基金经理
⑧谢可先生：专户理财投资经理
⑨陈翔凯先生：专户理财投资经理
（３）公司总经理和督察长列席投资决策委员会会议。
４、上述人员之间不存在近亲属关系。
注：２００８年１１月１日，本公司公告，因工作需要，袁野先生不再担任国投瑞银融华基金基金经理，由徐炜哲先生单独管理该基金。
二、基金托管人
（一）基本情况
名称：中国光大银行股份有限公司
住所：北京市西城区复兴门外大街６号光大大厦
办公地址：北京市西城区复兴门外大街６号光大大厦
法定代表人：唐双宁
成立时间：１９９２年８月１８日
注册资本：２８２．１６８９ 亿元人民币
电话：（０１０）６８５６０６７５
联系人：张建春
（二）主要人员情况
法定代表人唐双宁先生，历任中国人民建设银行辽宁省分行办公室副主任（主持工作），中国人民建设银行沈阳市分行常务副行长，中国人民银行沈阳市分行副行长、党组副书记，中国人民银行辽宁省分行党组成员兼沈阳市分行行长、党组书记，中国人民银行信贷管理司司长，中国人民银行货币金银局局长，中国人民银行银行监管一司司长，中国银行业监督管理委员会党委委员、副主席。现任中国光大集团董事长、党委书记，中国光大银行董事长、党委书记，光大证券股份有限公司董事长，中国光大控股有限公司董事会主席，中国光大国际有限公司董事会主席。
行长郭友先生，历任国家外汇管理局外汇储备业务中心外汇交易部主任，中国投资公司（新加坡）总经理，中国人民银行外资金融机构管理司副司长，中国光大银行副行长，中国光大（集团）总公司执行董事、副总经理兼中国光大控股有限公司行政总裁，现任中国光大（集团）总公司副董事长、中国光大银行股份有限公司副董事长、行长。
陈昌宏先生，北京大学法学学士、硕士。曾任中共中央联络部干部，四川光大资产管理公司董事、常务副总经理，中国光大银行昆明分行副行长。现任中国光大银行股份有限公司投资与托管业务部总经理。
（三）基金托管业务经营情况
截止２００８年９月３０日，中国光大银行股份有限公司共托管国投瑞银融华债券型基金、摩根士丹利华鑫基础行业基金、国投瑞银景气行业基金、泰信先行策略基金、光大保德信量化核心基金、大成货币市场基金、摩根士丹利华鑫资源优选混合型基金（ＬＯＦ）、招商安本增利债券型基金、国投瑞银创新动力基金共９只证券投资基金，托管基金资产规模３０２亿元。同时，开展了证券公司集合理财计划、信托公司资金信托计划、ＱＤＩＩ、定向委托资产、企业年金基金等资产的托管业务。
三、相关服务机构
（一）销售机构
１、直销机构：国投瑞银基金管理有限公司直销中心
住所：深圳市福田区金田路４０２８号荣超经贸中心４６层
办公地址：深圳市福田区金田路４０２８号荣超经贸中心４６层
法定代表人：施洪祥
电话：（０７５５）８３５７５９９３、８３５７５９９４
传真：（０７５５）８２９０４０５６、８２９０４０４８
联系人：曹丽丽、刘超
客服电话：４００－８８０－６８６８
公司网站：ｗｗｗ．ｕｂｓｓｄｉｃ．ｃｏｍ
２、代销机构：
（１）中国光大银行股份有限公司
住所：北京市西城区复兴门外大街６号光大大厦
办公地址：北京市西城区复兴门外大街６号光大大厦
法定代表人：唐双宁
电话：（０１０）６８０９８７７７
传真：（０１０）６８５６０６６１
联系人：薛军丽
客服电话：９５５９５
公司网站：ｗｗｗ．ｃｅｂｂａｎｋ．ｃｏｍ
（２）中国工商银行股份有限公司
住所：北京市西城区复兴门内大街５５号
办公地址：北京市西城区复兴门内大街５５号
法定代表人：姜建清
电话：（０１０）６６１０７９００
传真：（０１０）６６１０７９１４
联系人：田耕
客服电话：９５５８８
公司网站：ｗｗｗ．ｉｃｂｃ．ｃｏｍ．ｃｎ
（３）中国银行股份有限公司
住所：北京市复兴门内大街１ 号
办公地址：北京市复兴门内大街１号
法定代表人：肖钢
电话：（０１０）６６５９６６８８
联系人：客户服务中心
客服电话：９５５６６
网站：ｗｗｗ．ｂｏｃ．ｃｎ
（４）中国建设银行股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街２５号
办公地址：北京市西城区闹市口大街１号院１号楼（长安兴融中心）
法定代表人：郭树清
电话：（０１０）６７５９６０９３
传真：（０１０）６６２７５６５４
联系人：何奕
客服电话：９５５３３
网站：ｗｗｗ．ｃｃｂ．ｃｏｍ
（５）交通银行股份有限公司
住所：上海市银城中路１８８号
办公地址：上海市银城中路１８８号
法定代表人：胡怀邦
电话：（０２１）５８７８１２３４
传真：（０２１）５８４０８４８３
联系人：曹榕
客服电话：９５５５９
公司网站：ｗｗｗ．ｂａｎｋｃｏｍｍ．ｃｏｍ
（６）深圳发展银行股份有限公司
住所：广东省深圳市深南中路５０４７号深圳发展银行大厦
办公地址：广东省深圳市深南中路５０４７号深圳发展银行大厦
法定代表人：法兰克纽曼
电话：（０７５５）８２０８８８８８
联系人：周勤
客服电话：９５５０１
公司网站：ｗｗｗ．ｓｄｂ．ｃｏｍ．ｃｎ
（７）招商银行股份有限公司
住所：深圳市深南大道７０８８号招商银行大厦
办公地址：深圳市深南大道７０８８号招商银行大厦
法定代表人：秦晓
电话：（０７５５）８３１９８８８８
传真：（０７５５）８３１９５０４９
联系人：万丽
客服电话：９５５５５
公司网站：ｗｗｗ．ｃｍｂｃｈｉｎａ．ｃｏｍ
（８）华夏银行股份有限公司
住所：北京市东城区建国门内大街２２号
办公地址：北京市东城区建国门内大街２２号
法定代表人：翟鸿祥
电话：（０１０）８５２３８６６７
传真：（０１０）８５２３８６８０
联系人：郑鹏
客服电话：９５５７７
公司网站：ｗｗｗ．ｈｘｂ．ｃｏｍ．ｃｎ
（９）深圳平安银行股份有限公司
住所：广东省深圳市深南中路１０９９号平安银行大厦
办公地址：广东省深圳市深南中路１０９９号平安银行大厦
法定代表人：孙建一
电话：（０７５５）２５８５９５９１
传真：（０７５５）２５８７９４５３
联系人：霍兆龙
客服电话：４００６６９９９９９
公司网站：ｗｗｗ．１８ｅｂａｎｋ．ｃｏｍ
（１０）中国民生银行股份有限公司
住所：北京市西城复兴门内大街２号
办公地址：北京市西城复兴门内大街２号
法定代表人：董文标
电话：（０１０）５８３５１６６６
传真：（０１０）８３９１４２８３
联系人：李群
客服电话：９５５６８
公司网站：ｗｗｗ．ｃｍｂｃ．ｃｏｍ．ｃｎ
（１１）中信银行股份有限公司
住所：北京市东城区朝阳门北大街８号富华大厦Ｃ座
办公地址：北京市东城区朝阳门北大街８号富华大厦Ｃ座
法定代表人：孔丹
电话：（０１０）６５５４７２４２
传真：（０１０）６５５４１２８１
联系人：李瑞
客服电话：９５５５８
公司网站：ｂａｎｋ．ｅｃｉｔｉｃ．ｃｏｍ
（１２）兴业银行股份有限公司
住所：福建省福州市湖东路１５４号
办公地址：上海江宁路１６８号９楼
法定代表人：高建平
电话：（０２１）５２６２９９９９－２１８９４７／２１８９５６
联系人：陈敏、苏健
客服电话：９５５６１
公司网站：ｗｗｗ．ｃｉｂ．ｃｏｍ．ｃｎ
（１３）上海浦东发展银行股份有限公司
住所：上海市浦东新区浦东南路５００号
办公地址：上海市北京东路６８９号
法定代表人：吉晓辉
电话：（０２１）６１６１８８８８
传真：（０２１）６３６０４１９９
联系人：倪苏云
客服电话：９５５２８
公司网站： ｗｗｗ．ｓｐｄｂ．ｃｏｍ．ｃｎ
（１４）国泰君安证券股份有限公司
住所：上海市浦东新区商城路６１８号
办公地址：上海市浦东新区银城中路１６８号上海银行大厦２９层
法定代表人：祝幼一
电话：（０２１）３８６７６６６６
传真：（０２１）３８６７０６６６
联系人：芮敏祺
客服电话：４００８８８８６６６
公司网站：ｗｗｗ．ｇｔｊａ．ｃｏｍ
（１５）中信建投证券有限责任公司
住所：北京市朝阳区安立路６６号４号楼
办公地址：北京市朝阳门内大街１８８号
法定代表人：张佑军
电话：（０１０）８５１３０５８８
传真：（０１０）６５１８２２６１
联系人：权唐
客服电话：４００８８８８１０８
公司网站：ｗｗｗ．ｃｓｃ１０８．ｃｏｍ
（１６）国信证券股份有限公司
住所：深圳市罗湖区红岭中路１０１２号国信证券大厦
办公地址：深圳市罗湖区红岭中路１０１２号国信证券大厦
法定代表人：何如
电话：（０７５５）８２１３０８３３
传真：（０７５５）８２１３３３０２
联系人：齐晓燕
客服电话：８００８１０８８６８
公司网站：ｗｗｗ．ｇｕｏｓｅｎ．ｃｏｍ．ｃｎ
（１７）海通证券股份有限公司
住所：上海淮海中路９８号
办公地址：上海市广东路６８９号海通证券大厦
法定代表人：王开国
电话：（０２１）２３２１９０００
传真：（０２１）２３２１９１００
联系人：金芸、李笑鸣
客服电话：４００－８８８８－００１、（０２１）９５５５３
公司网站：ｗｗｗ．ｈｔｓｅｃ．ｃｏｍ
（１８）招商证券股份有限公司
住所：深圳市福田区益田路江苏大厦Ａ座３８—４５层
办公地址：深圳市福田区益田路江苏大厦Ａ座３８—４５层
法定代表人：宫少林
电话：（０７５５）８２９４３６６６
传真：（０７５５）８２９６０１４１
联系人：黄健
客服电话：９５５６５、４００８８８８１１１
公司网站：ｗｗｗ．ｎｅｗｏｎｅ．ｃｏｍ．ｃｎ
（１９）兴业证券股份有限公司
住所：福州市湖东路９９号
办公地址：上海市浦东新区陆家嘴东路１６６号
法定代表人：兰荣
电话：（０２１）６８４１９９７４
传真：（０２１）６８４１９８６７
联系人：杨盛芳
客服电话：４００８８８８１２３
公司网站：ｗｗｗ．ｘｙｚｑ．ｃｏｍ．ｃｎ
（２０）中国银河证券股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街３５号国际企业大厦Ｃ座
办公地址：北京市西城区金融大街３５号国际企业大厦Ｃ座
法定代表人：肖时庆
电话：（０１０）６６５６８８８８
传真：（０１０）６６５６８５３６
联系人：李洋
客服电话：４００－８８８－８８８８
公司网站：ｗｗｗ．ｃｈｉｎａｓｔｏｃｋ．ｃｏｍ．ｃｎ
（２１）申银万国证券股份有限公司
住所：上海市常熟路１７１号
办公地址：上海市常熟路１７１号
法定代表人：丁国荣
电话：（０２１）５４０３３８８８
传真：（０２１）５４０３８８４４
联系人：曹晔
客服电话：（０２１）９６２５０５
公司网站：ｗｗｗ．ｓｗ２０００．ｃｏｍ．ｃｎ
（２２）光大证券股份有限公司
住所：上海市静安区新闸路１５０８号
办公地址：上海市静安区新闸路１５０８号
法定代表人：徐浩明
电话：（０２１）６８８１６０００
传真：（０２１）６８８１５００９
联系人：刘晨
客服电话：４００８８８８７８８ 、１０１０８９９８
公司网站：ｗｗｗ．ｅｂｓｃｎ．ｃｏｍ
（２３）国盛证券有限责任公司
住所：江西省南昌市永叔路１５号
办公地址：江西省南昌市永叔路１５号信达大厦１０－１３楼
法定代表人：管荣升
电话：（０７９１）６２８５３３７
传真：（０７９１）６２８８６９０
联系人：徐美云
公司网站：ｗｗｗ．ｇｓｓｔｏｃｋ．ｃｏｍ
（２４）广发证券股份有限公司
住所：广东省珠海市吉大海滨路光大国际贸易中心２６楼２６１１室
办公地址：广东广州天河北路大都会广场３６、３８、４１和４２楼
法定代表人：王志伟
电话：（０２０）８７５５５８８８转各营业网点
传真：（０２０）８７５５５３０５
联系人：肖中梅
公司网站：ｗｗｗ．ｇｆ．ｃｏｍ．ｃｎ
（２５）湘财证券有限责任公司
住所：湖南省长沙市黄兴中路６３号中山国际大厦１２楼
办公地址：上海市浦东陆家嘴环路９５８号华能联合大厦５楼
法定代表人：陈学荣
电话：（０２１）６８６３４５１８
传真：（０２１）６８８６５６８０
联系人：钟康莺
客服电话：４００－８８８－１５５１、０２１－５１５６１１５５
公司网站：ｗｗｗ．ｘｃｓｃ．ｃｏｍ
（２６）华泰证券有限责任公司
住所：江苏省南京市中山东路９０号华泰证券大厦
办公地址：江苏省南京市中山东路９０号华泰证券大厦
法定代表人：吴万善
电话：（０２５）８４４５７７７７
传真：（０２５）８４５７９７６３
联系人：李金龙
客服电话：９５５９７
公司网站：ｗｗｗ．ｈｔｓｃ．ｃｏｍ．ｃｎ
（２７）中银国际证券有限责任公司
住所：上海市浦东新区银城中路２００号中银大厦３９Ｆ
办公地址：上海市浦东新区银城中路２００号中银大厦３９Ｆ
法定代表人：唐新宇
电话：（０２１）６８６０４８６６
传真：（０２１）５０３７２４７４
联系人：张静
客服电话：４００－６２０－８８８８
公司网站：ｗｗｗ．ｂｏｃｉｃｈｉｎａ．ｃｏｍ
（２８）平安证券有限责任公司
住所：深圳市福田区金田路大中华国际交易广场群楼８楼
办公地址：深圳市福田区金田路大中华国际交易广场群楼８楼
法定代表人：陈敬达
电话：４００－８８６－６３３８
传真：（０７５５）８２４３３７９４
联系人：袁月
客服电话：９５５１１
公司网站：ｗｗｗ．ｐａ１８．ｃｏｍ
（２９）华安证券有限责任公司
住所：安徽省合肥市长江中路３５７号
办公地址：安徽省合肥市庐阳区阜南路１６６号润安大厦
法定代表人：李工
电话：（０５５１）５１６１８２１
传真：（０５５１）５１６１６７２
联系人：甘霖
客服电话：（０５５１）９６５１８、４００８０９６５１８
公司网站：ｗｗｗ．ｈａｚｑ．ｃｏｍ
（３０）中信金通证券有限责任公司
住所：杭州市中河南路１１号万凯庭院商务楼Ａ座
办公地址：杭州市中河南路１１号万凯庭院商务楼Ａ座
法定代表人：刘军
电话：（０５７１）８５７８３７１５
传真：（０５７１）８５７８３７７１
联系人：王勤
客服电话：（０５７１）９６５９８
公司网站：ｗｗｗ．ｂｉｇｓｕｎ．ｃｏｍ．ｃｎ
（３１）中信万通证券有限责任公司
住所：青岛市崂山区苗岭路２９号澳柯玛大厦１５层１５０７－１５１０室
办公地址：山东省青岛市东海西路２８号
法定代表人：史洁民
电话：（０５３２）８５０２２０２６
传真：（０５３２）８５０２２０２６
联系人：丁韶燕
客服电话：（０５３２）９６５７７
公司网站：ｗｗｗ．ｚｘｗｔ．ｃｏｍ．ｃｎ
（３２）安信证券股份有限公司
住所：深圳市福田区金田路４０１８号安联大厦３５层、２８层Ａ０２单元
办公地址：深圳市福田区金田路４０１８号安联大厦３５层、２８层Ａ０２单元
法定代表人：牛冠兴
电话：（０７５５）８２５５８３２３
传真：（０７５５）８２５５８３５５
联系人：余江
客服电话：４００８００１００１、（０２０）９６２１０
公司网站：ｗｗｗ．ａｘｚｑ．ｃｏｍ．ｃｎ
（３３）齐鲁证券有限公司
住所：山东省济南市经十路１２８号
办公地址：山东省济南市经十路１２８号
法定代表人：李玮
电话：（０５３１）８１２８３９０６
传真：（０５３１）８１２８３９００
联系人：吴阳
客服电话：９５５３８
公司网站：ｗｗｗ．ｑｌｚｑ．ｃｏｍ．ｃｎ
（３４）瑞银证券有限责任公司
住所：北京市西城区金融大街７号英蓝国际金融中心１２、１５层
办公地址：北京市西城区金融大街７号英蓝国际金融中心１２、１５层
法定代表人：刘弘
电话：（０１０）５８３２８８８８
传真：（０１０）５８３２８９５４
联系人：韩晓光、谢亚凡
客服电话：４００－８８７－８８２７
公司网站：ｗｗｗ．ｕｂｓｓｅｃｕｒｉｔｉｅｓ．ｃｏｍ
（３５）国元证券股份有限公司
住所：合肥市寿春路１７９号
办公地址：合肥市寿春路１７９号
法定代表人：凤良志
电话：（０５５１）２２０７９５７
传真：（０５５１）２２０７９６５
联系人：王邦金
客服电话：９５５７８
公司网站：ｗｗｗ． ｇｙｚｑ．ｃｏｍ．ｃｎ
（３６）第一创业证券有限责任公司
住所：广东省深圳市罗湖区笋岗路１２号中民时代广场Ｂ座２５、２６层
办公地址：广东省深圳市罗湖区笋岗路１２号中民时代广场Ｂ座２５、２６层
法定代表人：刘学民
电话：（０７５５）２５８３２８４８
传真：（０７５５）２５８３１７１８
联系人：徐菁
客服电话：（０７５５）２５８３２５８３
公司网站：ｗｗｗ．ｆｉｒｓｔｃａｐｉｔａｌ．ｃｏｍ．ｃｎ
（３７）财通证券经纪有限责任公司
住所：杭州市解放路１１１号金钱大厦
办公地址：杭州市解放路１１１号金钱大厦
法定代表人：沈继宁
电话：（０５７１）８７９２５１２９
传真：０５７１－８７８２８０４２
联系人：乔骏
客服电话：（０５７１）９６３３６（上海地区９６２３３６）
公司网站：ｗｗｗ．ｃｔｓｅｃ．ｃｏｍ
（３８）长城证券有限责任公司
住所：深圳市福田区深南大道６００８号特区报业大厦１４、１６、１７层
办公地址：深圳市福田区深南大道６００８号特区报业大厦１４、１６、１７层
法定代表人：黄耀华
电话：（０７５５）８３５１６２８９
传真：（０７５５）８３５１６１９９
联系人：匡婷
客服电话：４００－６６６６－８８８、０７５５－３３６８００００
公司网站：ｗｗｗ．ｃｃ１６８．ｃｏｍ．ｃｎ
（３９）联合证券有限责任公司
住所：深圳市深南东路５０４７号深圳发展银行大厦２５、２４、１０层
办公地址：深圳市深南东路５０４７号深圳发展银行大厦２５、２４、１０层
法定代表人：马昭明
电话：（０７５５）８２４９３５６１
传真：（０７５５）８２４９２９６２
联系人：盛宗凌
客服电话：４００８８８８５５５
公司网站：ｗｗｗ．ｌｈｚｑ．ｃｏｍ
基金管理人可根据有关法律法规规定，选择其他符合要求的机构代理销售本基金，并及时公告。
（二）注册登记人：国投瑞银基金管理有限公司
住所：深圳市福田区金田路４０２８号荣超经贸中心４６层
办公地址：深圳市福田区金田路４０２８号荣超经贸中心４６层
法定代表人：施洪祥
电话：（０７５５）８３５７５８３６
传真：（０７５５）８２９０４０１５
联系人：冯伟
客服电话：４００－８８０－６８６８
（三）律师事务所
名称：北京市金杜律师事务所
住所：北京市朝阳区东三环中路３９号建外ＳＯＨＯ Ａ座３１层
办公地址：北京市朝阳区东三环中路３９号建外ＳＯＨＯ Ａ座３１层
负责人：王玲
经办律师：靳庆军、宋萍萍
电话：（０１０）５８７８５５８８
传真：（０１０）５８７８５５９９
联系人：宋萍萍
（四）会计师事务所
名称：安永华明会计师事务所
住所：北京市东城区东长安街１号东方广场东三办公楼１６层
办公地址：北京市东城区东长安街１号东方广场东三办公楼１６层
法定代表人：葛明
电话：（０１０）５８１５３０００、（０７５５）２５０２８２８８
传真：（０１０）８５１８８２９８、（０７５５）２５０２６１８８
签章注册会计师：张小东、樊淑华
联系人：涂珮施
四、基金的名称
本基金名称：国投瑞银景气行业证券投资基金。
五、基金的类型
本基金类型：混合型。基金运作方式：契约型开放式。
六、基金的投资目标
本基金的投资目标是：“积极投资、追求适度风险收益”，即采取积极混合型投资策略，把握景气行业先锋股票的投资机会，在有效控制风险的基础上追求基金财产的中长期稳健增值。
七、基金的投资方向
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法公开发行、上市的股票和债券、权证以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具。
本基金投资股票和债券的许可变动范围分别为７５％～２０％和２０％～７５％，其中基金股票部分主要投资于景气行业先锋股票，投资于这类股票的资产比例不低于基金股票投资的８０％。法律法规有新规定的，上述投资比例从其规定。
本基金所称景气行业，是指预期行业平均增长率大于ＧＤＰ增长率的行业，包括政策景气行业和经济景气行业。前者是指国家产业政策变化引起的预期看涨的行业，后者是指由经济与行业周期变化、产业结构升级引起的预期看涨的行业。
本基金所称行业先锋股票，是指主营业务显著、行业地位突出、市场流动性好、经营管理风险低、盈利稳定成长、具有合理市盈率或低于市场平均市盈率的绩优股票，包括先锋价值股和先锋成长股。
先锋价值股票是指主营业务显著、行业地位突出、市场流动性好、经营管理风险低、预期股息回报率较高、具有合理市盈率或低于市场平均市盈率的股票；先锋成长股票是指主营业务显著、行业地位突出、市场流动性好、经营管理风险低、具有良好的盈利成长性和合理市盈率的股票。
先锋价值股票的选取标准是：（１）行业显著标准，即主要业务收入占总收入的比例不低于５０％；（２）行业地位标准，即主要业务收入不小于行业平均值；（３）市场地位标准，即按流通市值、成交金额和换手率综合排名前列的股票；（４）根据预期股息回报率和１／预期动态市盈率排名综合评分，选取公司基本面好于行业平均水平的股票。
先锋成长股票的选取标准是：（１）行业显著标准：即主要业务收入占总收入的比例不低于５０％；（２）行业地位标准：主营收入不小于行业平均值；（３）市场地位标准：按流通市值、成交金额和换手率综合排名前列的股票；（４）根据主营利润预期增长率、经营性净现金预期增长率、主营业务收入预期增长率排名综合评分，选取公司基本面好于行业平均水平的股票。
八、基金的投资策略
（一）本基金采取主动投资管理策略，通过研判行业景气状况、行业经济变化前景、股票市场未来走势和上市公司盈利能力变动趋势、以及利率预期和债券收益率曲线变动趋势，在有效控制系统风险的基础上，贯彻实施以下投资策略：
１、类别资产配置策略
除现金资产外，本基金所涉及的类别资产配置，主要是景气行业先锋股票组合与债券投资组合的投资配置。
本基金具有积极型股票—债券混合基金特征，其中，股票、固定收益证券和现金的基准配置比例分别为７５％、２０％和５％，但股票和固定收益证券两大类盈利性资产可依据市场风险收益状态进行调整，许可变动范围分别为７５％～２０％和２０％～７５％，即：在基准比例基础上，运用优化型动态投资组合保险策略调整股票与固定收益证券两类资产配置比例，以便在保障固定收益证券组合产生的稳定收益的同时，灵活地根据股票市场变动趋势，适时跟踪调整股票投资比例，在牛市时增持股票，熊市减持股票，获得风险有效控制下的收益最大化。
２、股票投资策略
在有效控制市场系统风险的基础上，遵循行业优化配置和行业内部股票优化配置相结合的投资策略。以行业和个股相对投资价值评估为核心，遵循合理估值或相对低估值原则建构股票组合。依据持续的行业和个股投资价值评分结果调整行业与个股的配置权重，在保障流动性的前提下，适度集中投资于有较高投资价值的景气行业先锋股票。
（１）在宏观经济运行和经济景气周期监测的基础上，从经济周期因素评估、行业政策因素评估、产业结构变化趋势因素评估和行业基本面指标评估四个方面遴选景气行业并展开行业相对投资价值评估，依据评估结果适时调整投资组合中的不同行业股票的权重，把握行业轮换投资机会。
（２）通过公司基本面的深度研究和市场面的权衡比较，在运用主业显著标准、行业地位标准和市场地位标准确定有行业代表性的股票初选库后，综合评价公司经营素质、未来盈利增长前景及盈利增长的稳定性和持续性，根据成长性和价值性指标遴选出行业先锋股票备选库。在此备选库的基础上，以未来两年的预期动态市盈率为主要定量参考指标，结合公司基本面、行业内竞争地位和独特性、股票流动性和股票市场运行特点，给出各行业先锋股票的投资价值排序评价。最后，依据相应的投资价值排序评价确定行业内股票配置结构。
３、债券投资策略
采取主动投资管理策略，通过利率预期、收益曲线变动趋势研判，在有效控制系统风险的基础上，贯彻实施以下具体投资策略：（１）在收益曲线变动趋势研判和估值分析的基础上，债券投资遵循合理价值或低估值原则建构组合，并以久期管理为中心，采取利率预期互换策略、收益差互换策略、定息与浮息债互换策略调整组合配置结构；（２）根据债券组合头寸，利用银行间与交易所市场利率差异和市场短期失衡现象，合理进行无风险或低风险套利，最大化短期投资收益。
４、权证投资策略
（１）考量标的股票合理价值、标的股票价格、行权价格、行权时间、行权方式、股价历史与预期波动率和无风险收益率等要素，估计权证合理价值。
（２）根据权证合理价值与其市场价格间的差幅即“估值差价（Ｖａｌｕｅ Ｐｒｉｃｅ）”以及权证合理价值对定价参数的敏感性，结合标的股票合理价值考量，决策买入、持有或沽出权证。
（３）根据本基金的风险收益特征，确定本基金投资权证的具体比例。
（二）投资决策
１、决策依据
（１）国家有关法律、法规和本基金合同的有关规定；
（２）国内外经济形势、利率变化趋势以及行业与上市公司基本面研究；
（３）投资对象收益和风险的匹配关系，本基金将在充分权衡投资对象的风险和收益的前提下做出投资决策。
２、投资决策与操作程序
根据投资管理原则，本基金采取投资决策委员会领导下的基金经理负责制。
投资决策与操作流程控制包括投资研究流程、投资对象备选库的确定、资产配置与重大投资项目提案的形成、投资决议的形成与执行程序、投资组合跟踪与反馈以及核对与监督过程。
（１）投资决策委员会通过定期和不定期的会议，对宏观经济形势、利率走势、微观经济运行环境和证券市场走势等进行综合分析，制定本基金投资组合的资产配置比例等重大决策。
（２）研究部根据自身研究成果，出具宏观经济分析、投资策略、债券分析、行业分析和上市公司研究等各类报告和投资建议，为投资决策委员会和基金经理提供决策依据。
（３）基金经理在遵守投资决策委员会制定的投资原则的前提下，根据研究部提供的投资建议、其它信息渠道和自己的分析判断，做出具体的投资决策，构建投资组合。
（４）合规与风险控制委员会定期召开会议，对基金投资组合进行绩效和风险评估，并提出风险控制意见。
（５）基金管理人有权根据环境的变化和实际的需要对上述投资决策程序进行合理的调整。
３、权证投资的风险控制措施
（１）本基金管理人对各基金的权证投资实行严格的授权管理制度。各基金对权证的投资，必须在相应的授权范围内操作。超出基金经理授权范围的投资决策，必须分别经投资部总监、分管投资的副总经理或投资决策委员会批准后，才能执行。
（２）在本基金管理人基金投资管理交易程序中，设置有关权证投资交易阀值，确保基金的权证投资符合各项比例限制和授权制度。
（３）原则上，各相关基金不得投资沪深３００成份股以外的公司发行的权证和注册资本在１０亿元人民币以下的证券公司发行的权证产品。投资于该限制之外的权证，必须报本基金管理人投资决策委员会审核批准。
（４）交易部负责具体的交易执行，履行一线监控的职责，监控内容包括但不限于权证投资比例要求、投资权限等。
（５）监察稽核部负责对权证投资的合法、合规性进行监控。
（６）借鉴国际通用的权证风险管理方法，评估权证及其组合风险，并与标的股票合并风险管理。
九、基金的业绩比较标准
业绩比较基准＝５％×同业存款利率＋２０％×中信标普全债指数＋７５％×中信标普３００指数
十、基金的风险收益特征
本基金采取积极型投资策略，主要投资于景气行业先锋股票，具有适度风险回报特征，其风险收益高于平衡型基金，低于纯股票基金。
十一、基金的投资组合报告
本投资组合报告所载数据截至２００８年９月３０日，本报告中所列财务数据未经审计。
（一）基金资产组合情况
序号 |
项目 |
金额（元） |
占基金总资产的比例（％） |
１ |
股票 |
１，７１８，３４９，３１９．５７ |
５７．１２ |
２ |
债券 |
８３３，１９８，２０６．９３ |
２７．７０ |
３ |
权证 |
７，３１９，５１７．９８ |
０．２４ |
４ |
银行存款和清算备付金 |
４２５，３１８，６２６．９０ |
１４．１４ |
５ |
其他资产 |
２４，１００，９１２．７７ |
０．８０ |
６ |
合计 |
３，００８，２８６，５８４．１５ |
１００．００ |
（二）按行业分类的股票投资组合
代码 |
行业分类 |
公允价值（元） |
占基金资产净值比例（％） |
Ａ |
农、林、牧、渔业 |
５４，４３１，４１８．２５ |
１．８２ |
Ｂ |
采掘业 |
１９６，４０５，７３１．５０ |
６．５５ |
Ｃ |
制造业 |
５６０，１５０，１９１．８９ |
１８．６９ |
Ｃ０ |
食品、饮料 |
５２，９２４，７１８．９６ |
１．７７ |
Ｃ１ |
纺织、服装、皮毛 |
１２，７８３，５７７．２０ |
０．４３ |
Ｃ２ |
木材、家具 |
－－ |
－－ |
Ｃ３ |
造纸、印刷 |
３２，２７２，２９６．００ |
１．０８ |
Ｃ４ |
石油、化学、塑胶、塑料 |
１００，８０９，９８６．３０ |
３．３６ |
Ｃ５ |
电子 |
－－ |
－－ |
Ｃ６ |
金属、非金属 |
１０４，６３２，１４１．７６ |
３．４９ |
Ｃ７ |
机械、设备、仪表 |
１２９，４９７，４２７．８３ |
４．３２ |
Ｃ８ |
医药、生物制品 |
１１０，４３１，２３４．４８ |
３．６８ |
Ｃ９９ |
其他制造业 |
１６，７９８，８０９．３６ |
０．５６ |
Ｄ |
电力、煤气及水的生产和供应业 |
３０，７８３，２７６．００ |
１．０３ |
Ｅ |
建筑业 |
９８，５１２，３２４．３２ |
３．２９ |
Ｆ |
交通运输、仓储业 |
１８８，８１６，７２０．３８ |
６．３０ |
Ｇ |
信息技术业 |
８４，９９６，４０８．２５ |
２．８４ |
Ｈ |
批发和零售贸易 |
２１４，８５８，９６４．０３ |
７．１７ |
Ｉ |
金融、保险业 |
１０６，７３８，４３２．３２ |
３．５６ |
Ｊ |
房地产业 |
１６４，３５１，８８９．６５ |
５．４８ |
Ｋ |
社会服务业 |
１２，４３２，７８２．０２ |
０．４１ |
Ｌ |
传播与文化产业 |
５，８７１，１８０．９６ |
０．２０ |
Ｍ |
综合类 |
－－ |
－－ |
|
合计 |
１，７１８，３４９，３１９．５７ |
５７．３３ |
（三）按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号 |
股票代码 |
股票名称 |
数 量（股） |
公允价值（元） |
占基金资产净值比例（％） |
１ |
６００８５９ |
王府井 |
５，１６６，９５７ |
１４１，９８７，９７８．３６ |
４．７４ |
２ |
０００４０２ |
金 融 街 |
１１，６４６，４５１ |
１０１，３２４，１２３．７０ |
３．３８ |
３ |
６０００３０ |
中信证券 |
３，８０５，７６１ |
９４，２３０，６４２．３６ |
３．１４ |
４ |
６０１３９０ |
中国中铁 |
１２，２８８，００８ |
７１，１４７，５６６．３２ |
２．３７ |
５ |
６００７１７ |
天津港 |
４，６１９，７３０ |
６６，４３１，７１７．４０ |
２．２２ |
６ |
６００５９８ |
北大荒 |
５，４９２，５７５ |
５４，４３１，４１８．２５ |
１．８２ |
７ |
６００３４８ |
国阳新能 |
３，２６８，２８０ |
４２，３８９，５９１．６０ |
１．４１ |
８ |
０００００２ |
万 科Ａ |
６，３４１，３７６ |
４１，４０９，１８５．２８ |
１．３８ |
９ |
６０１０８８ |
中国神华 |
１，４２４，５２８ |
３９，０１７，８２１．９２ |
１．３０ |
１０ |
０００７９２ |
盐湖钾肥 |
５７５，７２３ |
３８，８９０，０８８．６５ |
１．３０ |
（四）按债券品种分类的债券投资组合
序号 |
债券品种 |
公允价值（元） |
占基金资产净值比例（％） |
１ |
国家债券 |
９４，２９３，０９９．００ |
３．１５ |
２ |
央行票据 |
３４６，８７５，０００．００ |
１１．５７ |
３ |
金融债券 |
３７６，９４０，０００．００ |
１２．５８ |
|
其中：政策性金融债 |
３７６，９４０，０００．００ |
１２．５８ |
４ |
企业债券 |
３６９，９８０．２２ |
０．０１ |
５ |
企业短期融资券 |
－－ |
－－ |
６ |
可转债 |
１４，７２０，１２７．７１ |
０．４９ |
７ |
合计 |
８３３，１９８，２０６．９３ |
２７．８０ |
（五）按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
序号 |
债券代码 |
债券名称 |
数量（张） |
公允价值（元） |
占基金资产净值比例（％） |
１ |
０８０３０４ |
０８进出０４ |
１，３００，０００ |
１２６，２３０，０００．００ |
４．２１ |
２ |
０８０１０５０ |
０８央行票据５０ |
１，０００，０００ |
１０１，３００，０００．００ |
３．３８ |
３ |
０８０１０４７ |
０８央行票据４７ |
１，０００，０００ |
１０１，２９０，０００．００ |
３．３８ |
４ |
０７０３１３ |
０７进出１３ |
１，０００，０００ |
１０１，２７０，０００．００ |
３．３８ |
５ |
０７０４１８ |
０７农发１８ |
１，０００，０００ |
１００，０７０，０００．００ |
３．３４ |
（六）按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
（七）按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
序号 |
权证代码 |
权证名称 |
数量（份） |
公允价值（元） |
占基金资产净值比例（％） |
投资类型 |
１ |
５８００１９ |
石化ＣＷＢ１ |
４，６４７，３１３ |
７，３１９，５１７．９８ |
０．２４ |
上期因申购可分离转债而获配 |
（八）投资组合报告附注
１、本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有被监管部门立案调查的，在报告编制日前一年内未受到公开谴责、处罚。
２、基金投资的前十名股票均属于基金合同规定备选股票库之内的股票。
３、其他资产的构成
序号 |
名称 |
金额（元） |
１ |
存出保证金 |
１，２５６，００１．４５ |
２ |
应收证券清算款 |
３，８２８，０４４．８２ |
３ |
应收股利 |
－－ |
４ |
应收利息 |
１８，７７０，８５５．９２ |
５ |
应收申购款 |
２４６，０１０．５８ |
６ |
合计 |
２４，１００，９１２．７７ |
４、持有的处于转股期的可转换债券明细
序号 |
债券代码 |
债券名称 |
公允价值（元） |
占基金资产净值比例（％） |
１ |
１２５７０９ |
唐钢转债 |
６，９４２，００９．４１ |
０．２３ |
２ |
１１０９７１ |
恒源转债 |
１，０３８，７９５．９０ |
０．０３ |
５、前十名股票中存在流通受限情况的说明
序号 |
股票代码 |
股票名称 |
流通受限部分的公允价值（元） |
占基金资产净值比例（％） |
流通受限情况说明 |
１ |
０００７９２ |
盐湖钾肥 |
３８，８９０，０８８．６５ |
１．３０ |
因筹划重大资产重组事宜而停牌 |
６、本基金本期未投资托管行股票、未投资控股股东主承销的证券，未从二级市场主动投资分离交易可转债附送的权证，投资流通受限证券未违反相关法规或本基金管理公司的规定。
十二、基金的业绩
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资人在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
国投瑞银景气行业基金历史各时间段净值增长率与同期业绩比较基准收益率比较表（截止２００８年９月３０日）
阶段 |
净值增长率① |
净值增长率标准差② |
业绩比较基准收益率
③ |
业绩比较基准收益率标准差④ |
①－③ |
②－④ |
（基金合同生效日）
至２００４．１２．３１ |
－５．０６％ |
０．５８％ |
－１２．８０％ |
１．００％ |
７．７４％ |
－０．４２％ |
２００５．０１．０１至２００５．１２．３１ |
７．１１％ |
０．８６％ |
－１６．３５％ |
１．００％ |
２３．４６％ |
－０．１４％ |
２００６．０１．０１至２００６．１２．３１ |
１１６．１９％ |
１．２２％ |
８３．８８％ |
１．０５％ |
３２．３１％ |
０．１７％ |
２００７．０１．０１至２００７．１２．３１ |
９５．１７％ |
１．６５％ |
１０７．８７％ |
１．７２％ |
－１２．７０％ |
－０．０７％ |
２００８．０１．０１至
２００８．０９．３０ |
－３５．５２％ |
２．０１％ |
－４５．４６％ |
２．２６％ |
９．９４％ |
－０．２５％ |
自基金合同生效至今 |
１７６．６６％ |
１．３８％ |
７４．３７％ |
１．４９％ |
１０２．２９％ |
－０．１１％ |
注：上述基金业绩指标不包括持有人认（申）购或交易基金的各项费用（例如基金申购费、基金赎回费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。为增加比较基准与基金业绩的可比性，更合理反应基金的业绩表现，本基金对业绩比较基准采用每日再平衡的计算方法。
十三、费用概览
（一）与基金运作有关的费用
１、与基金运作有关的费用种类
（１）基金管理人的管理费；
（２）基金托管人的托管费；
（３）基金的证券交易费用；
（４）基金份额持有人大会费用；
（５）基金合同生效后与基金相关的会计师费和律师费；
（６）基金合同生效后与基金相关的信息披露费用；
（７）按照国家有关规定可以列入的其他费用。
２、与基金运作有关费用的计提方法、计提标准和支付方式
（１）基金管理人的管理费
在通常情况下，基金管理费按前一日的基金资产净值的１．５％的年费率计提，具体计算方法如下：
Ｈ＝Ｅ×１．５％／当年天数
Ｈ为每日应计提的基金管理费
Ｅ为前一日的基金资产净值
基金管理人的管理费每日计算，每日计提，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划付指令，经基金托管人复核后由基金托管人于次月前两个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人，若遇法定节假日、休息日等，支付日期顺延。
（２）基金托管人的托管费
基金托管人的托管费按前一日的基金资产净值的２．５％。的年费率计提，具体计算方法如下：
Ｈ＝Ｅ×２．５％。／当年天数
Ｈ为每日应计提的基金托管费
Ｅ为前一日的基金资产净值
基金托管人的托管费每日计算，每日计提，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划付指令，经基金托管人复核后由基金托管人于次月前两个工作日内从基金财产中一次性支取，若遇法定节假日、休息日等，支付日期顺延。
（３）其他基金运作费用的支付方式
本条第１款第３至第７项费用由基金托管人根据有关法规及相关合同等的规定，按费用实际支出金额支付，列入当期基金费用。
３、不列入基金费用的项目
基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损失，以及处理与基金运作无关的事项发生的费用等不列入基金费用。
４、基金管理费和托管费的调整
基金管理人和基金托管人可以磋商酌情调低基金管理费和基金托管费，经中国证监会核准后公告，无须召开基金份额持有人大会。基金管理人必须最迟于新的费率实施日前３个工作日在至少一种指定媒体上刊登公告。
（二）与基金销售有关的费用
１、申购费
投资者可选择在申购本基金或赎回本基金时交纳申购费。投资者选择在申购时交纳的称为前端申购费，投资者选择在赎回时交纳的称为后端申购费。投资者选择红利转投资所转成的份额不收取申购费用。
后端申购业务目前仅在本公司的直销中心、中国光大银行及其代销网点办理。基金管理人可以根据情况增加办理后端申购业务的代销机构，并另行公告。
（１）前端申购费率
本基金的前端申购费率如下表所示：
申购金额Ｍ（含申购费） |
申购费率 |
Ｍ＜１００万元 |
１．５％ |
１００万元＠Ｍ＜５００万元 |
１．０％ |
５００万元＠Ｍ＜１０００万元 |
０．３％ |
Ｍ＠１０００万元 |
每笔２０００元 |
（２）后端申购费率
投资者选择交纳后端申购费时，费率按持有时间递减，具体费率如下表所示：
持有期 |
申购费率（％） |
１年以下 |
１．８ |
１年—２年（含１年） |
１．６ |
２年—３年（含２年） |
０．５ |
３年以上（含３年） |
０ |
本基金的申购费用由基金申购人承担，不列入基金财产，主要用于本基金的市场推广、销售等各项费用。
（３）基金申购费用的计算公式
前端申购费用＝申购金额－申购金额／（１＋前端申购费率）
后端申购费用＝申购金额×申购费率
２、赎回费
（１）本基金的赎回费率如下表所示：
持有期限Ｔ |
Ｔ＜１年 |
１年＠Ｔ＜２年 |
２年＠Ｔ＜３年 |
Ｔ＠３年 |
赎回费率 |
０．５％ |
０．３５％ |
０．１０％ |
０ |
（２）本基金赎回费用由基金赎回人承担。
（３）赎回费用中归入基金财产部分的比例为赎回费用总额的２５％，其余部分作为注册登记费和其他手续费支出。
（４）基金赎回费用的计算公式
赎回费用＝赎回份额×基金份额净值×赎回费率
３、转换费
投资者可以选择在本基金和本基金管理人管理的其他基金之间进行基金转换。基金转换的数额限制、转换费率等具体规定详见本基金管理人发布的基金转换公告。
４、基金管理人可以在前述费率限额内酌情降低有关收费水平，无须召开基金份额持有人大会决议通过；提高费率应召开基金份额持有人大会审议，其中申购费率最高不超过５％，赎回费率最高不超过５％。
费率变更的，基金管理人必须最迟于新的费率和收费方式开始实施日前３个工作日在至少一种指定媒体上刊登公告。
十四、对招募说明书更新部分的说明
本招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》（以下简称《基金法》）、《证券投资基金运作管理办法》（以下简称《运作办法》）、《证券投资基金销售管理方法》（以下简称《销售办法》）、《证券投资基金信息披露管理办法》（以下简称《信息披露办法》）及其他有关法律法规的要求， 结合本基金管理人对本基金实施的投资管理活动，对２００８年６月１４日刊登的本基金招募说明书（２００８年６月更新）进行了更新，更新的主要内容如下：
１、在“重要提示”部分，更新了招募说明书内容的截止日期及投资组合报告的截止日期。
２、在“三、基金管理人”部分
（１）变更了基金管理人住所；
（２）更新了基金管理人董事、监事基本情况的介绍；
（３）更新了本基金基金经理的介绍；
（４）更新了公司投资决策委员会成员名单。
３、在“四、基金托管人”中，更新了基金托管人注册资本与托管业务的经营情况的相关内容。
４、在“五、相关服务机构”部分，增加了新增代销机构的概况，原销售机构的联系电话也略有变动，请仔细阅读相关章节。
５、在“七、基金份额的申购、赎回和转换”部分，更新了本基金的前端申购费率和本基金基金份额的转换的内容。
６、在“八、基金的投资”部分，更新了本基金最近一期投资组合报告的内容。
７、在“九、基金的业绩”部分，说明了基金合同生效以来的投资业绩。
８、在“十一、基金资产的估值”部分，增加了基金所持停牌股票采用的估值方法的补充说明。
９、在“二十、对基金份额持有人的服务”部分，更新了基金的服务内容。
１０、在“二十一、其他应披露事项”部分，更新披露了自上次招募说明书更新截止日以来涉及本基金的相关公告以及其他应披露事项。
上述内容仅为本基金更新招募说明书的摘要，详细资料须以本更新招募说明书正文所载的内容为准。欲查询本更新招募说明书详细内容，可登录国投瑞银基金管理有限公司网站ｗｗｗ．ｕｂｓｓｄｉｃ．ｃｏｍ。
国投瑞银基金管理有限公司
二零零八年十二月十二日
