第二季度报告
２００９年６月３０日
基金管理人：鹏华基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
报告送出日期： 二〇〇九年七月二十日
§１ 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于２００９年７月１７日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自２００９年４月１日起至６月３０日止。
§２ 基金产品概况
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§３ 主要财务指标和基金净值表现
３．１ 主要财务指标
单位：人民币元
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注：１．本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益；
２．所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的申购赎回费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
３．２ 基金净值表现
３．２．１ 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
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注：业绩比较基准＝沪深３００指数收益率×７５％＋中证综合债指数收益率×２５％
３．２．２自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
鹏华盛世创新股票型证券投资基金（ＬＯＦ）
累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
（２００８年１０月１０日至２００９年６月３０日）
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注：１、鹏华盛世创新股票型证券投资基金（ＬＯＦ）基金合同于２００８年１０月１０日生效，截至报告日本基金基金合同生效未满一年。
２、按基金合同规定，本基金自基金合同生效起六个月内为建仓期，截至建仓期结束，本基金的各项投资比例已达到基金合同中规定的各项比例。
§４ 管理人报告
４．１ 基金经理（或基金经理小组）简介
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１． 任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日；担任新成立基金基金经理的，任职日期为基金合同生效日。
２． 证券从业的含义遵从行业协会关于从业人员资格管理办法的相关规定。
４．２ 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
在本报告期内，基金管理人不存在损害基金份额持有人利益的行为。基金管理人勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益，严格遵守了《证券投资基金法》及其他有关法律法规、《鹏华盛世创新股票型证券投资基金（ＬＯＦ）基金合同》的规定。
４．３ 公平交易专项说明
４．３．１ 公平交易制度的执行情况
报告期内，本基金管理人严格执行公平交易制度，确保不同投资组合在研究、交易、分配等各环节得到公平对待。
４．３．２ 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较
本基金管理人旗下无其他投资风格相似的投资组合。
４．３．３ 异常交易行为的专项说明
报告期内，本基金未发生违法违规且并对基金财产造成损失的异常交易行为
４．４ 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
２００９年２季度上证指数和深圳成指的涨幅分别为２４．７％和２８．７８％，本基金的净值增长率为２１．０８％。２季度Ａ股市场仍然维持强势，以银行、地产为主的蓝筹股主导了本季度的行情。
进入２季度，经济复苏的迹象越来越明显，且由于世界各国为刺激经济而执行的超宽松货币政策引发了通涨担忧，所以我们看到本季度市场基本上是围绕着“经济复苏”与“通涨预期”来运行。本基金在这一阶段及时调整了策略，重点投资了蓝筹股和通涨受益股，较好的分享了这一阶段的市场上涨。
对于下一阶段的投资，我们认为经济复苏的产业链传导是我们需要重点研究的领域。上半年先导产业——地产和汽车都有非常不错的表现，如果经济复苏是可以延续的，那么先导产业的景气会逐步向上传导。在景气传导过程中，产业竞争结构较好、供应紧平衡的行业，利润恢复的速度会更快。
我们认为后续市场的仍然存在各种机会，我们将勤勉尽责，为投资者赢得更好的收益。
§５ 投资组合报告
５．１ 报告期末基金资产组合情况
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５．２ 报告期末按行业分类的股票投资组合
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５．３ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
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５．４ 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
５．５ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
５．６ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
５．７ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
５．８ 投资组合报告附注
５．８．１ 报告期内本基金投资的前十名证券中没有发行主体被监管部门立案调查的、或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的股票。
５．８．２ 报告期内本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
５．８．３ 其他资产构成
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５．８．４ 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
５．８．５ 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
５．８．６ 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，投资组合报告中数字分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§６ 开放式基金份额变动
单位：份
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§７ 备查文件目录
７．１ 备查文件目录
（一）《鹏华盛世创新股票型证券投资基金（ＬＯＦ）基金合同》；
（二）《鹏华盛世创新股票型证券投资基金（ＬＯＦ）托管协议》；
（三）《鹏华盛世创新股票型证券投资基金（ＬＯＦ）２００９年度第２季度报告》（原文）。
７．２ 存放地点
深圳市福田区福华三路１６８号深圳国际商会中心４３层鹏华基金管理有限公司。
北京市西城区闹市口大街１号院１号楼中国建设银行股份有限公司。
７．３ 查阅方式
投资者可在基金管理人营业时间内免费查阅，也可按工本费购买复印件，或通过本基金管理人网站（ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｐｈｆｕｎｄ．ｃｏｍ．ｃｎ）查阅。
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人鹏华基金管理有限公司，本公司已开通客户服务系统，咨询电话：４００６７８８９９９。
鹏华基金管理有限公司
二〇〇九年七月二十日
| 基金简称 | 鹏华盛世创新股票（ＬＯＦ） |
| 交易代码 | １６０６１３ |
| 基金运作方式 | 上市契约型开放式 |
| 基金合同生效日 | ２００８年１０月１０日 |
| 报告期末基金份额总额 | ２９１，０６７，７９３．８７份 |
| 投资目标 | 精选具有竞争力比较优势和持续盈利增长潜力的自主创新类上市公司中价值相对低估的股票，进行积极主动的投资管理，在有效控制投资风险的前提下，为基金份额持有人谋求长期、稳定的资本增值。 |
| 投资策略 | 本基金的投资策略分为两个层次：第一层次是“自上而下 ”的资产配置策略，第二层次是“自下而上” 的选股策略，主要投资于具有竞争力比较优势和持续盈利增长潜力的自主创新类上市公司中价值相对低估的股票。在充分控制投资风险的基础上，通过积极主动的投资管理，为基金份额持有人谋求长期、稳定的资本增值。 |
| 业绩比较基准 | 沪深３００指数收益率×７５％＋中证综合债指数收益率×２５％ |
| 风险收益特征 | 本基金属于股票型基金，其预期的风险和收益高于货币市场基金、债券基金、混合型基金，为证券投资基金中的较高风险、较高收益品种。 |
| 基金管理人 | 鹏华基金管理有限公司 |
| 基金托管人 | 中国建设银行股份有限公司 |
| 主要财务指标 | 报告期（２００９年４月１日－２００９年６月３０日） |
| １．本期已实现收益 | ２０，８４６，４００．３８ |
| ２．本期利润 | ４９，１８２，９３１．３２ |
| ３．加权平均基金份额本期利润 | ０．２４８２ |
| ４．期末基金资产净值 | ３９７，７６８，８１３．７１ |
| ５．期末基金份额净值 | １．３６７ |
| 阶段 | 净值增长率① | 净值增长率标准差② | 业绩比较基准收益率③ | 业绩比较基准收益率标准差④ | ①－③ | ②－④ |
| 过去三个月 | ２１．０８％ | １．２７％ | １９．３４％ | １．１７％ | １．７４％ | ０．１０％ |
| 姓名 | 职务 | 任本基金的基金经理期限 | 证券从业年限 | 说明 |
| 任职日期 | 离任日期 |
| 黄鑫 | 本基金基金经理 | ２００８－１０－１０ | － | ７ | 黄鑫先生，国籍中国，硕士，７年证券从业经验，自２００８年１０月１０日本基金合同生效之日起至今任本基金基金经理。曾在民生证券公司证券投资部、长城证券公司研究所从事研究工作；２００４年１０月加盟鹏华基金管理有限公司从事行业研究工作，曾担任鹏华基金管理有限公司机构理财部理财经理助理和理财经理。２００７年８月起担任鹏华中国 ５０ 基金基金经理。黄鑫先生具备基金从业资格。 本报告期内本基金基金经理未发生变动。 |
| 序号 | 项目 | 金额（元） | 占基金总资产的比例（％） |
| １ | 权益投资 | ２９９，８７３，０６０．５７ | ７３．７６ |
| | 其中：股票 | ２９９，８７３，０６０．５７ | ７３．７６ |
| ２ | 固定收益投资 | － | － |
| | 其中：债券 | － | － |
| | 资产支持证券 | － | － |
| ３ | 金融衍生品投资 | － | － |
| ４ | 买入返售金融资产 | － | － |
| | 其中：买断式回购的买入返售金融资产 | － | － |
| ５ | 银行存款和结算备付金合计 | ７４，３９５，２４１．９７ | １８．３０ |
| ６ | 其他资产 | ３２，３０３，４１８．０８ | ７．９５ |
| ７ | 合计 | ４０６，５７１，７２０．６２ | １００．００ |
| 代码 | 行业类别 | 公允价值（元） | 占基金资产净值比例（％） |
| Ａ | 农、林、牧、渔业 | － | － |
| Ｂ | 采掘业 | １８，７１６，５５０．００ | ４．７１ |
| Ｃ | 制造业 | １１０，０７０，２５４．６３ | ２７．６７ |
| Ｃ０ | 食品、饮料 | ６，２３５，０００．００ | １．５７ |
| Ｃ１ | 纺织、服装、皮毛 | － | － |
| Ｃ２ | 木材、家具 | － | － |
| Ｃ３ | 造纸、印刷 | － | － |
| Ｃ４ | 石油、化学、塑胶、塑料 | ５，７３３，０００．００ | １．４４ |
| Ｃ５ | 电子 | ７，３５５，５３７．３４ | １．８５ |
| Ｃ６ | 金属、非金属 | ２８，２８３，３３７．９９ | ７．１１ |
| Ｃ７ | 机械、设备、仪表 | ４０，３００，２３０．０８ | １０．１３ |
| Ｃ８ | 医药、生物制品 | １７，７０３，３７２．２２ | ４．４５ |
| Ｃ９９ | 其他制造业 | ４，４５９，７７７．００ | １．１２ |
| Ｄ | 电力、煤气及水的生产和供应业 | － | － |
| Ｅ | 建筑业 | － | － |
| Ｆ | 交通运输、仓储业 | １７，５７６，０００．００ | ４．４２ |
| Ｇ | 信息技术业 | ５，２１７，２２２．００ | １．３１ |
| Ｈ | 批发和零售贸易 | ２４，８９２，７５１．２９ | ６．２６ |
| Ｉ | 金融、保险业 | ８９，１４１，１１６．２２ | ２２．４１ |
| Ｊ | 房地产业 | ２７，９８９，１６６．４３ | ７．０４ |
| Ｋ | 社会服务业 | ６，２７０，０００．００ | １．５８ |
| Ｌ | 传播与文化产业 | － | － |
| Ｍ | 综合类 | － | － |
| | 合计 | ２９９，８７３，０６０．５７ | ７５．３９ |
| 序号 | 股票代码 | 股票名称 | 数量（股） | 公允价值（元） | 占基金资产净值比例（％） |
| １ | ６０１３１８ | 中国平安 | ４２０，０００ | ２０，７７３，２００．００ | ５．２２ |
| ２ | ６０００３６ | 招商银行 | ６９９，９１３ | １５，６８５，０５０．３３ | ３．９４ |
| ３ | ６０１１６９ | 北京银行 | ６４９，９０１ | １０，５６７，３９０．２６ | ２．６６ |
| ４ | ６０１１１１ | 中国国航 | １，５００，０００ | １０，５３０，０００．００ | ２．６５ |
| ５ | ００００２４ | 招商地产 | ３１９，９００ | １０，１５６，８２５．００ | ２．５５ |
| ６ | ６０００３０ | 中信证券 | ３５０，０００ | ９，８９１，０００．００ | ２．４９ |
| ７ | ６０１１６６ | 兴业银行 | ２４９，９０９ | ９，２７４，１２２．９９ | ２．３３ |
| ８ | ０００４２５ | 徐工科技 | ２５０，０００ | ８，２４５，０００．００ | ２．０７ |
| ９ | ６００３２５ | 华发股份 | ３２０，０００ | ７，２２８，８００．００ | １．８２ |
| １０ | ６０００２９ | 南方航空 | １，３００，０００ | ７，０４６，０００．００ | １．７７ |
| 序号 | 名称 | 金额（元） |
| １ | 存出保证金 | ２９３，７４２．０５ |
| ２ | 应收证券清算款 | － |
| ３ | 应收股利 | ３２，４００．００ |
| ４ | 应收利息 | １３，１３４．９３ |
| ５ | 应收申购款 | ３１，９６４，１４１．１０ |
| ６ | 其他应收款 | － |
| ７ | 待摊费用 | － |
| ８ | 其他 | － |
| ９ | 合计 | ３２，３０３，４１８．０８ |
| 报告期期初基金份额总额 | ２２７，４０７，８７２．６６ |
| 报告期期间基金总申购份额 | １８５，９７１，８３２．３５ |
| 报告期期间基金总赎回份额 | １２２，３１１，９１１．１４ |
| 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以“－”填列） | － |
| 报告期期末基金份额总额 | ２９１，０６７，７９３．８７ |
