证券时报多媒体数字报

　　§１ 重要提示

　　１．１ 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。

　　本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于巨潮资讯网（ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）。投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。

　　１．２ 公司年度财务报告已经天职国际会计师事务所有限公司审计并被出具了标准无保留意见的审计报告。

　　１．３ 公司负责人胡尔广、主管会计工作负责人向志鹏及会计机构负责人杨春林声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。

　　§２ 公司基本情况简介

　　２．１ 基本情况简介

　　■

　　２．２ 联系人和联系方式

　　■

　　§３ 会计数据和业务数据摘要

　　３．１ 主要会计数据

　　单位：元

　　■

　　３．２ 主要财务指标

　　单位：元

　　■

　　非经常性损益项目

　　√ 适用 □ 不适用

　　单位：元

　　■

　　３．３ 境内外会计准则差异

　　□ 适用 √ 不适用

　　§４ 股本变动及股东情况

　　４．１ 股份变动情况表

　　单位：股

　　■

　　限售股份变动情况表

　　单位：股

　　■

　　４．２ 前１０名股东、前１０名无限售条件股东持股情况表

　　单位：股

　　■

　　４．３ 控股股东及实际控制人情况介绍

　　４．３．１ 控股股东及实际控制人变更情况

　　□ 适用 √ 不适用

　　４．３．２ 控股股东及实际控制人具体情况介绍

　　■

　　４．３．３ 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图（截至２０１０年１２月３１日）

　　■

　　§５ 董事、监事和高级管理人员

　　５．１ 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

　　■

　　董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况

　　□ 适用 √ 不适用

　　５．２ 董事出席董事会会议情况

　　■

　　连续两次未亲自出席董事会会议的说明

　　■

　　■

　　§６ 董事会报告

　　６．１ 管理层讨论与分析

　　一、公司经营情况的回顾

　　１、２０１０年公司总体经营情况

　　２０１０年是公司深化变革、创新求变、稳步发展的一年，面对复杂的经济形势和市场环境，全体员工开拓努力，基本实现全年经营目标。２０１０年公司销售各类发动机及其终端产品共１３４万台，同比增长２４．６５％，实现营业收入２３１，００９．６１万元，同比增长２０．６４％，营业利润１５，０４５．７８万元，净利润１３，２２３．０９万元。报告期公司收入增长主要是汽油机和柴油机产品出口业务增加，以及单缸柴油机国内市场恢复性增长两方面因素所致。由于国内原材料价格上涨及人民币升值带来的影响，公司产品综合毛利率有所降低。

　　２、通用小型汽油机产业

　　近年来，全球通用小型汽油机年销售量为５，０００万台左右，其中北美市场占比５０％－６０％，随着金融危机对行业影响逐渐消失，２０１０年全球汽油机市场回暖态势明显。随着中国通用小型汽油机行业的快速发展，美国通用小型汽油机主要终端产品厂家纷纷转向中国寻找合作伙伴。２０１０年国内汽油机行业竞争尤为激烈，行业销售规模增长但盈利能力普遍下降。

　　２０１０年公司ＢＳ产品订单进入正常批量出货状态，汽油机产品的销售网络建设也得到了加强，积极开发新客户取得突破，汽油机产品销量及收入取得大幅增长。本年度销售通用小型汽油机及终端产品６８．５万台，同比增长３５．８０％；实现销售收入６０，０２４．５２万元，同比增长４３．０４％。２０１０年公司汽油发电机组出口行业排名前列。公司通机产品包括单机动力和终端产品，终端产品主要为发电机组和水泵机组，目前公司通机产品全部出口。公司代工ＢＳ产品包括单机和机组。２０１０年，公司汽油机产品结构有所变化，单机产品销量比重上升达到３９．３％，水泵机组、发电机组等终端产品销量比重下降。受原材料价格上涨、人民币升值以及销售产品结构、市场结构变化等影响，报告期毛利率同比下降。公司将积极采取措施，加大高端产品国际市场开拓能力和研发能力，调整产品结构、市场结构，努力消化成本上涨压力。

　　３、单缸柴油机产业

　　单缸柴油机行业整体规模比较稳定，２０１０年行业总体呈现前旺后软，每年保有６００万台左右的销售规模，市场集中度比较高。国内小四轮拖拉机受没有补贴的影响和大中拖增长的挤压，连续五年呈小幅下降趋势，行业集中度在继续提高；手扶拖拉机行业在２０１０年总体处于微增态势，市场分散，竞争激烈；农用三轮车行业总体进入平稳发展阶段，行业集中度非常高。

　　公司单缸柴油机主要用于配套小型农用运输车辆、农用机械以及中小型拖拉机，内外销皆有。公司目前单缸柴油机国内销售模式是以与配套厂家合作为主，配套产品市场占有率上升，整体销售规模呈恢复性增长。公司拥有自营进出口权，单缸柴油机出口行业第一，２０１０年出口规模及创汇均同比大幅增长。本年度销售单缸柴油机５８万台，同比增长２２．２３％；实现销售收入１００，２０９．０４万元，同比增长２９．７０％．

　　公司单缸柴油机市场、产品结构有待进一步优化，配套领域的销售比重较大，终端市场销售比重低，公司将通过产品结构的调整来加强渠道网络建设并借势补贴政策完善销售布局。

　　４、多缸柴油机产业

　　多缸柴油机行业整体规模近几年高速发展，２０１０年全年约在３２０万台左右。２０１０年大中拖、农业装备和低速汽车市场呈现稳步增长态势，收获机械整体下滑，下半年随着国家补贴资金倾斜，玉米、水稻收割机出现大幅增长。

　　公司多缸柴油机主要用于拖拉机、农用工程机械、低速载货汽车以及叉车。２０１０年公司销售多缸柴油机５．４８万台，同比增长９．６％；实现销售收入２７，７９３．２５万元，同比增长１２．４５％。

　　５、公司经营面临的主要困难及解决措施

　　近年来我国柴油机行业发展迅速，市场竞争激烈，一些中小企业已相继被迫缩减规模或停产。公司致力于提高产品质量和性能，完善售后服务，通过各种途径控制生产成本，提高品牌认知度，提高自身竞争力

　　公司产品生产所需的主要原材料是生铁。如果主要原材料价格持续上涨，将可能影响公司的经营业绩。公司正通过优化设计、改进工艺、严格控制成本等方式内部挖潜，消化原材料价格波动带来的不利影响。另一方面，公司将根据市场需求变化，适时进行产品售价调整。

　　近年来，各国对通用小型汽油机的排放要求日趋严格，推动了通用小型汽油机技术水平的发展，但面对排放法规的频繁变化，企业需要不断地开发新产品。

　　二、对公司未来发展的展望

　　１、外部环境及行业趋势

　　２０１１年，全球经济形势依然复杂多变，国际货币市场保持震荡，国内通货膨胀、人民币升值趋势短期仍将存在。２０１１年又是我国“十二五”开局之年，“转方式”、“调结构”是经济发展主旋律，国家对能耗、排放、效能的要求更加规范，行业调整的特征愈加明显。

　　根据国家“十二五”规划，将进一步推进农业现代化，加快社会主义新农村建设，加快农业机械化。国家从２００４年开始实行农机购置补贴，至２０１０年农机购机补贴总额达１５５亿元，预计２０１１年仍会继续加大补贴力度。随着“十二五规划”的实施，新农村建设的进一步加快，以及国家农机购置补贴的不断提高，农机工业销售产值也将保持较高增速，农机装备市场容量巨大，必将促使柴油机产品市场需求的增长。

　　２０１１年单缸机总量仍将在６００－７００万台，国内市场竞争依旧激烈，产品盈利能力仍将维持较低水平，国外市场份额竞争将加剧。

　　２０１１年多缸柴油机需求将在４２０－４５０万台左右。２０１１年大中拖将持续保持增长，９５－１００马力将是大拖的热点。收获机械２０１１年将恢复性增长。随着社会主义新农村建设和城市化进程加快，对农用工程机械的需求也逐步加大，同时从２０１０年开始，国家农机购置补贴政策向小型农用工程机械开放，为农用工程机械市场的增长添加了后劲。多缸柴油机需求往大马力方向发展趋势明显，产品性能要求也相应提升。

　　我国通用汽油机产品成本优势明显，世界范围内产业转移的趋势将在较长时期内促进我国通用汽油机产业的持续快速发展。通用小型汽油机出口市场２０１１年将继续保持规模增长。国内通用小型汽油机市场近年也呈上升趋势，目前国内通用小型汽油机的应用领域还主要集中于农业和建筑机械，随着在园林机械、家庭机械等领域的逐步应用，未来十年，国内通用小型汽油机消费有望呈现爆发式增长。

　　２、公司发展战略

　　以市场需求为导向，运用新产品、新技术、新工艺实现农用柴油机升级换代，变产品经营为产业链经营；立足国内市场，拓展全球市场，确保企业的持续发展；在巩固农用柴油机、汽油机的基础上，发展终端产品和新兴产品，培育新的增长点。通过经营机制的转换，推动公司实现快速成长和跨越发展，从传统产业向现代制造型企业转变。

　　３、公司２０１１年经营计划

　　２０１１年经营目标为：销售各类发动机及其终端产品１７１．９万台，实现销售收入２５．４５亿元。主要经营策略为：

　　（１）继续深化内部变革，构筑支撑公司战略目标实现的管理体制和运行机制，提高市场响应速度。

　　（２）以品牌建设为核心，加强销售体系、服务体系和供应体系的建设和发展。着力培育有规模且稳定的长期战略合作伙伴，加强渠道建设，改进售后服务。改善供应商关系，规范采购业务管理，逐步打造能够协同战略的供应统一管理体系。

　　（３）加大新产品投入，加快产品开发，推进技术开发体系建设，整合公司现有研发资源，为巩固传统市场和开拓新市场提供支撑．

　　（４）着力提升产品实物质量，加强质量管理体系建设，加大产品质量考核力度。

　　（５）优化产品结构，以实现工艺装备升级换代为目标，推动新厂区建设和配股项目的实施。

　　６．２ 主营业务分行业、产品情况表

　　单位：万元

　　■

　　６．３ 主营业务分地区情况

　　单位：万元

　　■

　　６．４ 采用公允价值计量的项目

　　√ 适用 □ 不适用

　　单位：元

　　■

　　６．５ 募集资金使用情况对照表

　　□ 适用 √ 不适用

　　变更募集资金投资项目情况表

　　□ 适用 √ 不适用

　　６．６ 非募集资金项目情况

　　√ 适用 □ 不适用

　　单位：万元

　　■

　　６．７ 董事会对公司会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的原因及影响的说明

　　√ 适用 □ 不适用

　　■

　　６．８ 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明

　　□ 适用 √ 不适用

　　６．９ 董事会本次利润分配或资本公积金转增股本预案

　　■

　　公司最近三年现金分红情况表

　　单位：元

　　■

　　公司本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案

　　□ 适用 √ 不适用

　　§７ 重要事项

　　７．１ 收购资产

　　□ 适用 √ 不适用

　　７．２ 出售资产

　　√ 适用 □ 不适用

　　单位：万元

　　■

　　７．１、７．２所涉及事项对公司业务连续性、管理层稳定性的影响。

　　■

　　７．３ 重大担保

　　√ 适用 □ 不适用

　　单位：万元

　　■

　　７．４ 重大关联交易

　　７．４．１ 与日常经营相关的关联交易

　　√ 适用 □ 不适用

　　单位：万元

　　■

　　其中：报告期内公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额０．００万元。

　　■

　　７．４．２ 关联债权债务往来

　　□ 适用 √ 不适用

　　７．４．３ 大股东及其附属企业非经营性资金占用及清偿情况表

　　□ 适用 √ 不适用

　　７．５ 委托理财

　　□ 适用 √ 不适用

　　７．６ 承诺事项履行情况

　　上市公司及其董事、监事和高级管理人员、公司持股５％以上股东及其实际控制人等有关方在报告期内或持续到报告期内的以下承诺事项

　　√ 适用 □ 不适用

　　■

　　７．７ 重大诉讼仲裁事项

　　□ 适用 √ 不适用

　　７．８ 其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明

　　７．８．１ 证券投资情况

　　□ 适用 √ 不适用

　　７．８．２ 持有其他上市公司股权情况

　　□ 适用 √ 不适用

　　７．８．３ 持有拟上市公司及非上市金融企业股权情况

　　□ 适用 √ 不适用

　　７．８．４ 买卖其他上市公司股份的情况

　　□ 适用 √ 不适用

　　７．８．５ 其他综合收益细目

　　单位：元

　　■

　　§８ 监事会报告

　　√ 适用 □ 不适用

　　一、监事会会议情况

　　报告期内共召开监事会４次，审议议案１２个，通过决议１２个，具体情况如下：

　　１、公司第五届监事会第三次会议于２０１０年３月１８日召开，会议审议了公司《２００９年度监事会报告》、《２００９年度财务决算报告》、《关于２０１０年度日常关联交易预计的议案》、《关于公司符合配股资格的议案》、《关于公司配股方案的议案》、《关于公司本次配股募集资金使用可行性报告的议案》、《关于前次募集资金使用情况的报告》、《２００９年度内部控制自我评价报告》，会议相关公告刊登在２０１０年３月２０日的《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》以及巨潮资讯网上；

　　２、公司第五届监事会第四次会议于２０１０年４月２９日召开，会议审议了公司《２０１０年第一季度报告》、《关于向盐城市江动曲轴制造有限公司出租资产的议案》，会议相关公告刊登在２０１０年４月３０日的《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》以及巨潮资讯网上；

　　３、公司第五届监事会第五次会议于２０１０年８月１９日召开，会议审议了公司《２０１０年半年度报告及其摘要》；

　　４、公司第五届监事会第六次会议于２０１０年１０月２２日召开，会议审议了公司《２０１０年第三季度报告》。

　　二、监事会独立意见

　　１、公司依法运作情况

　　报告期内，公司监事会对公司重大经营活动进行监督；对董事、高级管理人员执行公司职务情况进行监督；监事列席了股东大会和董事会会议，对会议的召集、召开、表决程序进行监督。监事会认为：公司严格遵循相关规定，依法经营，规范运作、决策程序合法；公司建立了内控体系并健全了各项管理制度；公司董事、高级管理人员认真执行股东大会、董事会决议，未发现在执行职务过程中违反法律、法规、公司章程或损害公司利益行为。

　　２、检查公司财务的情况

　　公司监事认真地审核了公司会计报表及财务资料，认为公司财务报表的编制符合《企业会计准则》有关规定；天职国际会计师事务所有限公司为公司出具的审计意见客观公允，财务报告真实反映了公司２０１０年度的财务状况和经营成果。

　　３、公司募集资金使用情况

　　报告期内，公司没有募集资金，亦没有报告期前募集资金使用延续到报告期内的情况。

　　４、公司收购、出售资产情况

　　报告期内，公司以４２，１５０ 万元的价格向江苏江动集团有限公司转让所持的重庆东原房地产开发有限公司２２．４４％股权。监事会认为：本项交易以东原地产评估值为定价依据，评估值客观公允，定价合理，交易程序合法，不存在向控股股东利益输送情况。董事会在交易过程中诚信尽责，并履行了信息披露义务。

　　５、公司关联交易情况

　　公司本年度进行的日常关联交易，价格公平合理，程序合法，没有损害公司利益。

　　（下转B67版）