证券时报多媒体数字报

　　（上接A12版）

（三）主要财务指标

１、净资产收益率和每股收益

２、其他财务指标

（四）管理层讨论与分析

１、资产构成分析

报告期内，随业务扩张，公司资产规模、尤其是非流动资产规模逐步扩大，主要系随业务发展需求增加，固定资产投资规模不断增加所致。

公司为生产型企业，固定资产主要由房屋及建筑物、机器设备等构成。报告期内，随着业务规模的扩大，公司固定资产规模持续增长。２００９年末固定资产账面价值１１，１９４．４４万元，较２００８年末增长７３６．３８万元，２０１０年末固定资产账面价值１６，０６５．９８万元，较２００９年末增长４，８７１．５４ 万元，均主要系继续购建生产所需机器设备和配套设施所致。

２、负债构成分析

报告期内，公司负债主要为流动负债。由于公司充分利用市场机遇、持续扩大规模、处于高速成长期，公司多次购置机器设备等长期资产，除利用股权融资、经营积累等资源满足大量投资需求外，还依靠自身良好的信用状况，通过银行借款融资，２００８－２０１０年末，公司短期借款余额分别为５，６５１．０６万元、６，０００．００万元和８，０００．００万元。由于以上多重因素的影响，公司流动比率和速动比率较低、资产负债率（母公司）较高，因此也迫切需要通过公开发行股票融资改善资本结构、降低财务风险及满足进一步的投资需求。

３、主营业务收入分析

报告期内，公司面对国际金融危机、充分利用政策及自身优势、化挑战为机遇，实现主营业务收入持续增长的良好局面，其构成情况如下：

４、主营业务毛利分析

多层板和双面板是公司主营业务毛利和净利润的主要来源。随着产品结构调整和升级，毛利率相对较高的多层板在公司主营业务毛利中的占比逐年提升；随着ＨＤＩ板和单面铝基板陆续批量生产，给公司带来的毛利迅速增长，２０１０年度达到４．７９％。

５、现金流量分析

报告期内，公司现金流量结构呈现如下特点：其一，为扩大生产规模公司持续加大固定资产和无形资产投入，故投资活动产生的现金流量净额始终为负且金额较大，虽然经营活动产生的现金流量净额和筹资活动产生的现金流量净额在各期均为正，在满足投资活动所需资金后余额变化不大；其二，为满足业务拓展需求，公司在报告期持续通过银行借款筹集资金，并于２００８年度实施了股权融资，故筹资活动现金流量净额始终为正数。

６、财务状况和盈利能力的趋势分析

目前，公司主营业务收入和净利润持续增长，经营现金流量理想；主营业务毛利率稳中有升，盈利能力较强；资产管理能力较强，资产减值风险小。同时，由于经营积累仅能部分满足公司业务发展和规模扩张的需求，公司需大量利用银行借款，导致公司流动比率和速动比率较低。持续依托负债融资和盈余再投资扩大生产，使公司资产负债水平得到改善存在压力，公司进一步通过银行借款融资的潜力有限。因此，资金瓶颈已成为制约公司快速发展的重要因素，通过资本市场融资也同时成为公司快速发展的必然选择。

未来，公司将一如既往实施稳健的财务政策，保持良好的资产负债结构和现金流量状况，继续提升资产管理能力和资金利用效率，在提升盈利能力的同时，努力降低财务风险。如此次发行能顺利实施，随着募投项目的逐步达产，公司主营业务收入和利润水平将会快速提高，净资产收益率在短期内因净资产迅速增加而有所降低后，也将不断提升。同时，募集资金到位后，由于公司总资产大幅增加，资产负债率会随之下降，公司的债权融资能力又将得到恢复和提高，财务风险防范能力得到加强。

（五）股利分配政策

１、最近三年股利分配政策

中京电子系于２００８年９月２６日由中外合资企业中京有限整体变更设立的外商投资股份有限公司。根据《中外合资惠州中京电子科技有限公司章程》，中京有限的股利分配政策为：公司在税后利润中按合资合同规定方法提取储备基金、企业发展基金和职工奖励及福利基金后，由董事会决议并按合资各方的出资比例分配，每年分配一次，每个会计年度结束后六个月内公布利润分配方案；公司从缴纳所得税后的利润中提取储备基金５％、企业民展基金２０％和职工奖励及福利基金５％；公司上一个会计年度亏损未弥补之前不得分配利润，上一个会计年度未分配利润可计入本会计年度利润进行分配。

根据《惠州中京电子科技股份有限公司章程》，中京电子的股利分配政策为：公司分配当年税后利润时，应当提取利润的百分之十列入公司法定公积金。公司法定公积金累计额为公司注册资本的百分之五十以上的，可以不再提取。公司从税后利润中提取法定公积金后，经股东大会决议，还可以从税后利润中提取任意公积金。公司的法定公积金不足以弥补以前年度亏损的，在提取法定公积金之前，应当先用当年利润弥补亏损。公司弥补亏损和提取公积金后所余税后利润，按照股东持有的股份比例分配，但公司持有的本公司股份不得分配利润。

２、最近三年股利分配情况

报告期内，由于公司持续扩大生产规模，对资金需求旺盛，并多次通过银行借款或股权融资方式筹集资金，故近三年未实施股利分配。

３、发行前滚存利润的分配政策

依据公司股东大会决议，为兼顾新老股东利益，在本次发行完成后，由本公司新老股东按持股比例共同享有首次公开发行股票前的滚存利润。

４、发行后利润分配政策

依据经公司２００９年年度股东大会讨论通过的《公司章程（草案）》，公司发行后的股利分配政策如下：公司分配当年税后利润时，应当提取利润的百分之十列入公司法定公积金。公司法定公积金累计额为公司注册资本的百分之五十以上的，可以不再提取。公司从税后利润中提取法定公积金后，经股东会或者股东大会决议，还可以从税后利润中提取任意公积金。公司的法定公积金不足以弥补以前年度亏损的，在依照规定提取法定公积金之前，应当先用当年利润弥补亏损。公司弥补亏损和提取公积金后所余税后利润，按照股东持有的股份比例分配，但公司持有的本公司股份不得分配利润。公司利润分配不得超过累计可分配利润的范围。在公司现金流满足公司正常经营和长期发展的前提下，公司任意年度的最近三年以现金方式累计分配的利润不少于最近三年实现的年均可分配利润的百分之三十，具体分红比例由公司董事会根据相关法律法规、中国证监会的有关规定和公司经营情况拟定，并提交公司股东大会审议决定，确因特殊原因不能达到上述比例的，董事会应当向股东大会作特别说明。

（六）控股子公司基本情况

发行人仅有一家全资控股子公司——中京香港，主要代收本公司出口业务部分货款并转回至本公司，不从事实际生产业务。其基本情况如下：

第四节 募集资金运用

一、募集资金运用计划

经公司２００９年年度股东大会审议通过，公司本次拟向社会公开发行人民币普通股（Ａ股）２，４３５万股，所募资金在扣除发行费用后将全部用于新型ＰＣＢ产业建设项目，研发、生产和销售１－２阶高密度互连（ＨＤＩ）印制电路板、单双面高导热金属基（铝基）印制电路板和６层及以上多层印制电路板，年新增产能３６万平方米。该项目总投资３．３亿元，拟使用募集资金３０，２２８万元。截至２０１０年末，公司已自筹资金投入３１４．０６万元。

如本次发行募集资金不能满足拟投资项目的资金需求，公司将以银行贷款或自有资金补足；如本次发行募集资金超过拟投资项目所需资金，超过部分将用于补充公司运营资金。公司将严格按照有关规定管理和使用募集资金。

二、项目前景分析

近年来，由于产业结构的变化，印制电路板的制造已经逐渐从欧美退出，向亚洲特别是向中国转移，中国ＰＣＢ行业发展迅速。Ｐｒｉｓｍａｒｋ ２００９年１１月预测，未来五年中国ＰＣＢ行业仍将快速增长，２００８至２０１３年复合增长率为８．７％，将成为全球ＰＣＢ行业增长的引擎。因此，中国的ＰＣＢ市场增长潜力巨大。

随着公司募投项目的建成，将年新增产能３６万平方米，其中，ＨＤＩ板１４．４万平方米，铝基板３．６万平方米，普通多层板１８万平方米，公司产品结构更加优化，市场竞争能力和风险抵御能力持续增强，主营业务收入和利润水平将快速提高，净资产收益率持续提升。

第五节 风险因素和其他重要事项

一、风险因素

（一）经营风险

１、宏观经济波动影响公司下游产品需求变化所导致的风险

ＰＣＢ是一种关键电子元器件，其行业发展取决于宏观经济波动以及电子信息产业的整体发展状况。２００８年下半年起，美国金融危机导致全球经济明显放缓，各国实体经济都受到不同程度的冲击，虽然目前已有复苏迹象，未来仍存在继续波动的风险。宏观经济波动对ＰＣＢ下游行业如消费电子、网络通讯、电脑周边、汽车电子等将产生不同程度的影响，进而影响ＰＣＢ行业的需求增长。

２００８年以来，中国政府采取了强有力措施，使中国经济在全球范围内率先复苏，在国家《电子信息产业调整和振兴规划》、家电下乡和以旧换新试点、汽车下乡等一系列促进内需政策扶植的背景下，国内ＰＣＢ行业产值仅出现约５％的下降，远低于全球市场１５．８３％的下降幅度。公司则凭借技术、工艺、产品结构、客户资源、产品质量等综合优势，以国内市场为导向、积极应对，在下游客户收紧供应链规模、通过集中采购降低成本的局面下，抓住行业优胜劣汰的机遇，从市场及相关客户中获得了更多的订单，２００９年实现主营业务收入同比增长２１％、净利润同比增长２６％，充分体现了公司较强的市场竞争力和应对宏观经济波动风险的能力。２０１０年，全球ＰＣＢ产业呈现明显复苏迹象，公司主营业务收入和净利润继续分别增长２７％和３６％，进一步体现了良好的持续成长性。

２、市场竞争风险

中国（大陆地区）ＰＣＢ产业呈现“千亿市场、千家企业”的格局，市场集中度不高，单一企业市场份额较小，任何一家企业对市场的影响都不大。据ＣＰＣＡ统计，２００９年国内前十大ＰＣＢ企业销售收入合计约占国内行业总产值的２３．１３％，排名第一的公司仅占４．４％。在国内ＰＣＢ产业中，外资控股企业约占１／３，普遍实力雄厚，对国内市场不断进行渗透和拓展，产品具有较强的竞争力，企业产值占国内行业总产值的９０％；而内资控股企业数量约占２／３，企业产值仅占国内行业总产值的１０％。与具有５００亿元市场规模、３６家上市公司的中国台湾ＰＣＢ市场相比，国内ＰＣＢ市场规模超过１，０００亿元，却仅有６家上市公司，数量偏少，极不相称。

经过多年创新和积累，公司已形成完整的ＰＣＢ全流程生产能力和合理的产品结构，是国内为数不多掌握ＨＤＩ产品产业化能力的企业之一，报告期内一直位列国内印制电路百强企业。同时，通过专业化生产、差异化竞争，公司ＰＣＢ产品在激光头、ＬＣＤ控制板、ＤＶＤ－ＲＯＭ、无线网卡、汽车音响和ＧＰＳ、机顶盒及ＣＡＭ卡等多个细分市场中具有较高的占有率，处于国内外领先水平。

公司所属行业为资本技术密集型行业，不属于实行产品生产许可证管理的范围，市场竞争较为充分。虽然公司利用自有资金实现快速发展，形成较强技术实力和市场竞争力，但融资渠道单一、资本规模较小使得公司在企业规模、研发投入等方面与业内排名居前的外资控股企业仍有差距，尤其无法对技术优势明显、市场潜力巨大的ＨＤＩ板和铝基板等高端产品进行规模化生产，存在一定的市场竞争风险。

３、原材料价格波动的风险

公司原材料主要包括各类基板（如覆铜板）、各类金属（如铜／锡等）、化学药水、干膜、油墨、半固化片、铜箔等，２０１０年采购金额分别占公司采购总额的４０．４１％、１３．４４％、１２．３４％、５．２６％、４．６８％、４．４６％和４．１２％。上述原材料价格主要受国际金属价格和国际石油价格的影响。

报告期内，受全球金融和经济危机影响，国际金属和石油价格波动较大，公司主要原材料采购价格也出现一定波动。公司主要原材料采购价格的波动，一方面对公司成本管理能力提出了较高要求，另一方面，若公司产品销售价格与原材料价格变动幅度、变动方向不能同步，在其他因素不变的情况下，将导致公司毛利率发生变动，影响公司经营业绩的稳定性。

４、技术进步风险

ＰＣＢ行业具有技术密集型特点，拥有较高的技术壁垒。随着下游产业需求的不断提高及电子信息产业中整机及其它电子元器件的技术进步，ＰＣＢ的生产技术和工艺革新从未止步，ＰＣＢ产品日益向高精度和高密度方向发展，各类ＰＣＢ产品尤其是种高端产品或特殊基材产品，对厂商的柔性制造能力形成巨大考验。ＰＣＢ厂商能否紧跟客户的需求变化，紧跟甚至引领行业技术进步潮流，是决定其市场竞争力的重要因素。

公司过去一直紧跟客户需求，不断积累行业经验，引进国际先进的生产设备和相关专业人才，对行业发展的共性技术、关键技术、前瞻性技术等进行跟踪和创新性开发，形成一系列专利和非专利技术成果。一方面持续保证了产品技术含量、产品质量和生产良率，在市场竞争中保持较高的成长性，市场占有率不断提升；另一方面通过对ＨＤＩ板、铝基板等高端ＰＣＢ产品的全方位研发和量产，为募投项目作好技术、生产和客户等各方面的准备。

尽管如此，随着技术的不断进步和客户要求的进一步提高，若公司未来未能充分吸收、消化、使用新工艺、新技术，保持工艺技术在国内同行中的领先优势，出现公司生产工艺技术升级滞后于市场发展的要求，不能及时跟进客户的需求，可能导致公司产品的竞争力和市场份额下降，进而影响公司未来的持续发展。

（二）募集资金投资项目风险

由于本次募集资金项目主要支出为设备购置和厂房建设，固定资产规模的扩大以及产能的增加，可能导致如下风险：

１、市场开拓风险

尽管本次募集资金投资项目是为了优化产品结构，公司在遵循谨慎原则的前提下编制了产品方案，且计划扩产的所有产品目前均已具有一定生产规模及良好的客户基础，但与目前的销售规模相比，产能的扩张幅度仍相对较大。公司２０１０年销售面积为５６．９８万平方米，募投项目全部达产后，公司新增产能３６万平方米、约占２０１０年销量的６３％；同时，公司６层及以上多层板的产能将从２０１０年的４万平方米增至２２万平方米；ＨＤＩ板和铝基板的产能则分别增加１４．４万平方米和３．６万平方米，均从目前的批量生产发展到连续大规模生产阶段。一方面，按照Ｐｒｉｓｍａｒｋ的预测，届时国内ＰＣＢ市场容量将超过１，３００亿元，公司全部产能对应的产值比例仍然不足１％；另一方面，公司已制定了有针对性的业务拓展计划，报告期内培育了一批优质的潜在客户，ＨＤＩ板和铝基板的产销规模持续扩大。但若相关拓展计划未来不能得到有效实施，公司将面临一定的市场开拓风险。

２、固定资产增加导致利润下滑的风险

本次募集资金投资项目建成后，公司将新增设备、房产等固定资产２．７７亿元，项目投入运营后，公司将年（平均）新增折旧费约２，６４８万元。因此，本次募集资金投资项目建成后，若不能如期产生效益或实际收益大幅低于预期收益，公司将面临因折旧费增加而导致短期内经营业绩下降的风险。

３、项目实施风险

本次募投项目的规模较大、建设期及达产期均较长。尽管公司为尽量缩短达产时间，已进行了充分的准备工作，一方面就本项目工艺技术、设备选型、投资收益、市场容量等方面进行了充分的可行性论证，另一方面利用自筹资金进行先期投入，提前进行人员储备，并进行了潜在客户培育、样品试用和市场开拓等。但是项目预期营运时间在２０１２年、全部达产要到２０１３年底，在此期间，如果募集资金不能及时到位、项目实施各环节未能有效配合、工期延误、建筑材料及设备成本增加等，均可能影响项目的实施进度、建设成本；如果市场环境突变、经济步入周期性下降通道，ＰＣＢ行业将发生重大不利变化，从而可能使市场竞争加剧，增大募投项目的市场压力，影响募投项目的整体收益率。

４、经营规模扩大带来的管理风险

本次发行成功后，随着募投项目的实施，公司资产规模将大幅上升，业务规模的扩张将会增加公司的管理难度。如果公司的管理人员及技术人员跟不上发行后资产规模对管理水平、产品技术监督、人力资源配置等方面的要求，公司的运行效率将会降低，公司将面临未来盈利不能达到预期目标的风险。

（三）税收政策变动风险

１、所得税税收政策变化的风险

本公司是中外合资经营的生产型企业。根据《中华人民共和国外商投资企业和外国企业所得税法》及其实施细则的有关规定，被惠州市国家税务局仲恺高新技术产业开发区税务分局核定为享受外商投资企业和外国企业所得税税收优惠的企业，享受“两免三减半”的优惠政策，公司２００７—２００９年度减半征收企业所得税。同时，根据惠国税仲函［２００６］３６号文件精神，公司在减免企业所得税期间免征地方所得税。根据国务院《关于实施企业所得税过渡优惠政策的通知》（国发［２００７］３９号），原执行２４％税率的企业，２００８年起按２５％税率执行，公司２００８年度和２００９年度按１２．５％的税率计缴企业所得税。

广东省科学技术厅、广东省财政厅、广东省国家税务局和地方税务局２００９年１１月１０日向公司核发了《高新技术企业证书》（编号：ＧＲ２００９４４０００３９２），有效期为三年。据此，公司２０１０和２０１１年按１５％的税率缴纳企业所得税。

税收优惠政策的变动对公司的业务经营和盈利表现将产生一定影响。

２、出口退税政策变化的风险

公司出口分为一般贸易直接出口和加工贸易间接出口（国内转厂），一般贸易直接出口执行“免、抵、退”增值税税收政策。根据国税函［２００８］７８７号、国税函［２００９］３６５号和国税函［２０１０］３７５号下发的出口商品退税率文库，公司ＰＣＢ出口享受的出口退税率为１７％。如果出口退税率将来低于１７％，会对公司主营业务成本产生影响。但随着公司一般贸易直接出口金额占主营业务收入的比例持续下降，出口退税率调整对公司未来经营业绩的影响将较为有限。

（四）财务风险

１、应收账款无法及时收回的风险

报告期内，公司均直接向客户销售产品，按客户订单组织生产及交货，无代理情况，具有订单多、数量多、批次多、送货次数多等特点；同时，根据行业惯例，公司授予客户一定的信用期限和信用额度，按信用期限收取货款。

２０１０年１２月３１日，公司应收账款账面价值为７，８３４．１８万元，占期末总资产的２０．１５％，当期应收账款周转率为４．２３次／年。上述应收账款均为公司业务正常开展所产生，其中，账龄在１年以内的应收账款比率达１００．００％，且应收账款周转率与国内同行业上市公司相似。

虽然，公司长期注重对客户资信、业务等各方面调查，以此确定对客户的信用政策，并对客户信用期限与信用额度实施跟踪、动态调整，规避可能遇到的销售风险，加之公司的销售客户主要为ＴＣＬ集团、华阳通用、普联技术、日森科技、光弘科技等国内外上市公司或知名大型企业，信用状况良好，但仍然不能排除个别中小客户应收账款无法及时收回或不能全部收回的风险。

２、偿债风险

２０１０年１２月３１日，公司的负债总额为１８，８１１．７３万元，资产负债率（母公司口径）为４８．３８％，流动比率和速动比率分别为１．０３和０．６８。各项指标处于行业正常水平，短期内偿债风险相对较小。

但是，一方面，公司本次募投项目总投资为３３，０００万元，需新增筹资３０，２２８万元；另一方面，公司未来三年还将自筹资金、通过填平补齐方式进一步提升公司现有产能、保持公司的持续快速发展能力。因此，公司可预见的资本性支出将保持在较高水平，若募集资金不能及时到位，可能使公司负债规模大幅度增加，偿债风险将加大。

３、短期内净资产收益率下降的风险

２０１０年１２月３１日，公司净资产为２０，０６８．６１万元，本次股票发行后，公司净资产规模将显著上升。由于募投项目的建设和达产需要一定时间，因此，公司存在因净资产增幅较大使得净资产收益率短期下降的风险。

（五）汇率风险

２００８—２０１０年度，公司出口收入分别占主营业务收入的４９．９４％、３１．７４％和３４．２５％。公司出口业务主要以美元或港元报价及结算，因此，人民币汇率变动将对公司经营业绩产生影响，主要表现在：

其一，公司出口产品以外币计价，因人民币升值，在外币销售价格不变的情况下，以人民币折算的销售收入减少，最终造成外销产品毛利率降低，而如果公司调高以外币计价的产品价格，这将给公司产品的竞争力带来一定压力。

其二，外币应收账款折算人民币记账后，至结汇期间因人民币升值而造成的汇兑损失，将增加公司的财务费用。２００８—２０１０年度，公司汇兑损益分别为－２９．８２万元、－１７．９１万元和－１５４．１２万元，对公司盈利的占比和影响较小。

（六）环保风险

ＰＣＢ行业生产工序多、污染源复杂多样，对环保的要求较高。自设立以来，公司始终高度关注环保问题，在设计、建设、管理等方面均充分考虑环保因素，并采取系统的管理措施降低生产经营对环境的影响，努力打造绿色环保生产体系。公司先后通过了ＩＳＯ１４００１环境管理体系认证和索尼绿色伙伴ＧＰ认证，投资建设了中水回用系统、蚀刻废液再生系统和低含铜废水回收系统等综合环保设施体系，既实施了节能减排，又通过废弃物综合利用、达到了降本增效目的。一直以来，公司厂区生态环境良好，植被覆盖率较高，是一座花园式生产基地。

尽管公司一贯对安全环保高度重视，如果国家在未来进一步制定并实施更为严格的环境保护法律法规，则公司可能需要进一步加大在环境保护方面的投入，这将增加公司的成本，从而对盈利水平带来一定影响。

（七）人力资源风险

ＰＣＢ行业是一个资金密集型、技术密集型、劳动力密集型和业务管理难度较高的综合性行业，而技术优势的形成和积累、管理体系的健全和完善，都离不开高素质的经营、管理和技术人才。一方面，公司为维护现有经营、管理和技术人员的稳定，实施包括高级管理人员持股等综合性政策，使上述人员利益与公司利益一致；另一方面，随着公司本次募投项目的实施，经营规模进一步扩大，将有利于新人才的引进，公司也将不断完善内部薪酬、福利、晋升和激励体系，建立积极并富有吸引力的薪酬分配机制，不断改进工作环境，营造良好的团队氛围。

尽管公司为稳定及引进经营、管理和技术人才制订了有针对性的措施及安排，但是，珠三角地区ＰＣＢ企业较多、竞争较为充分，公司仍存在少数经营、管理和技术人员流失或不能及时引进新人员的人力资源风险。

二、其他重要事项

（一）重要合同

１、采购合同

２、销售合同

３、房产和土地租赁合同

２０１０年３月３日，发行人与惠州市三栋投资服务总公司签订《房产与土地租赁合同》，租赁惠州市惠城区（三栋）数码园２７号区厂房及场地等物业，总占地面积２０，６０１ Ｍ２，建筑总面积１３，９４９ Ｍ２，租赁期限为２０１０年３月３日起至２０１５年１２月３１日止，期满后可申请续签。

４、融资租赁合同

２０１０年６月１７日，公司与远东国际租赁有限公司签署《融资租赁合同》，向其租入真空式压机一组（型号ＶＬＰ－５６０），租赁期３６个月，租金总额１２７．２３万元。２０１０年８月１６日，公司与恒信金融租赁有限公司签署《融资租赁合同》，向其租入线性电机六轴数控钻孔机１２台和ＰＣＢ两轴数控钻孔机１台，租赁期３６个月，合同总额１，４２５．８５万元。

５、银行借款及授信合同

（二）对外担保情况

截至目前，公司及控股子公司不存在对外担保情况。

（三）重大诉讼或仲裁事项

截至目前，公司无应披露的对财务状况、经营成果、声誉、业务活动、未来前景等可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项。

（四）其他重大事项

截至目前，公司无应披露而未披露的其他重大事项。

第六节 本次发行各方当事人和发行时间安排

一、本次发行各方当事人

二、有关本次发行的重要时间安排

第七节 备查文件

投资者可以查阅招股意向书全文及与本次公开发行有关的以下所有正式法律文件：

（一）发行保荐书；

（二）财务报表及审计报告；

（三）内部控制鉴证报告；

（四）经注册会计师核验的非经常性损益明细表；

（五）法律意见书及律师工作报告；

（六）公司章程（草案）；

（七）中国证监会核准本次发行的文件；

（八）其他与本次发行有关的重要文件。

招股意向书全文及以上备查文件也在指定网站ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ上披露，并将陈放于公司和保荐人（主承销商）的办公地点，投资者在公司股票发行的承销期内可到下述地点查阅：

发行人：惠州中京电子科技股份有限公司

住所：惠州市鹅岭南路七巷３号

联系人：傅道臣

电话：８６－７５２－２２８８５７３

传真：８６－７５２－２２８８５７３

保荐人（主承销商）：光大证券股份有限公司

住所：上海市静安区新闸路１５０８号

联系人：郭厚猛、曹路、易春蕾

电话：８６－２１－２２１６９９９９

传真：８６－２１－２２１６９３４４