§１ 重要提示
１．１ 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
１．２ 公司第三季度财务报告未经会计师事务所审计。
１．３ 公司负责人谭建明、主管会计工作负责人胥正楷及会计机构负责人（会计主管人员）李勇刚声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
§２ 公司基本情况
２．１ 主要会计数据及财务指标
单位：元
| 本报告期末 | 上年度期末 | 本报告期末比上年度期末增减 |
| | 调整前 | 调整后 | 调整后 |
| 总资产（元） | ７，５２６，９０２，２８６．１９ | ２，５８７，８５０，９０２．３４ | ６，１９２，３５２，７５０．０２ | ２１．５５％ |
| 归属于上市公司股东的所有者权益（元） | ３，６０２，００７，４４４．２５ | １，６４２，５５２，１１５．７７ | ３，３２８，１６５，５２０．１２ | ８．２３％ |
| 股本（股） | １，１５３，５７１，７００．００ | ４６２，０３０，０３７．００ | ４６２，０３０，０３７．００ | １４９．６７％ |
| 归属于上市公司股东的每股净资产（元／股） | ３．１２ | ３．５６ | ７．２０ | －５６．６７％ |
| 报告期（７－９月） | 上年同期 | 本报告期比上年同期增减 | 报告期（１－９月） | 上年同期 | 本报告期比上年同期增减 |
| | 调整前 | 调整后 | 调整后 | | 调整前 | 调整后 | 调整后 |
| 营业总收入（元） | ５１８，９４２，６２５．５５ | １５２，７５７，４４７．４６ | ４４３，００８，９６９．３２ | １７．１４％ | １，４３４，２２４，５５１．２８ | ４４１，９５１，８８９．６８ | １，１４５，０５８，６０７．４２ | ２５．２５％ |
| 归属于上市公司股东的净利润（元） | １８３，８５９，７７３．５６ | ６７，６７１，０３１．４９ | １５１，１１５，３１４．８５ | ２１．６７％ | ４６３，８３６，５３６．４０ | １７９，２０７，６３１．９４ | ３０６，０５９，０９９．０６ | ５１．５５％ |
| 经营活动产生的现金流量净额（元） | － | － | － | － | ６９２，４２９，４３８．５０ | ２５７，５１１，９０４．０３ | ４６２，４６３，２０５．０８ | ４９．７３％ |
| 每股经营活动产生的现金流量净额（元／股） | － | － | － | － | ０．６０ | ０．５６ | １．００ | －４０．００％ |
| 基本每股收益（元／股） | ０．１６ | ０．１５ | ０．１３ | ２３．０８％ | ０．４０ | ０．４０ | ０．２７ | ４８．１５％ |
| 稀释每股收益（元／股） | ０．１６ | ０．１５ | ０．１３ | ２３．０８％ | ０．４０ | ０．４０ | ０．２７ | ４８．１５％ |
| 加权平均净资产收益率 | ５．１８％ | ４．３６％ | ４．６０％ | 增加０．５８％ | １１．８４％ | １１．９２％ | ９．５１％ | 增加２．３３％ |
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率 | ５．２２％ | ４．３６％ | ３．６８％ | 增加１．５４％ | １１．３６％ | １１．９２％ | １１．４３％ | 减少０．０７％ |
注１：本报告期，公司已完成了非公开发行股票募集资金收购公司控股股东成都市兴蓉集团有限公司持有的成都市自来水有限责任公司１００％股权工作，由于上述股权交易发生前，本公司和自来水公司同属兴蓉集团控制，故本次交易属于同一控制下的企业合并，在编制比较会计报表时，按企业会计准则的规定对期初数和上年同期数进行了调整。
注２：本报告期末与上年度期末相比，总股本变化原因为：（１）报告期，公司完成非公开发行股票工作，即向１０家特定投资者发行１１４，７５５，８１３股人民币普通股（Ａ股），公司总股本由４６２，，０３０，０３７股增至５７６，７８５，８５０股；（２）报告期内，公司实施了２０１１ 年半年度权益分派方案（以资本公积金向全体股东每１０股转增１０股），公司总股本由５７６，７８５，８５０股增至１，１５３，５７１，７００股。
非经常性损益项目
√ 适用 □ 不适用
单位：元
| 非经常性损益项目 | 金额 | 附注（如适用） |
| 非流动资产处置损益 | －１，６９５，７５７．８１ | 系固定资产处置损失。 |
| 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 | １２６，９６５，７６４．１５ | 本报告期，公司完成了非公开发行股票募集资金收购自来水公司１００％股权的工作，因本次交易属于同一控制下的企业合并，自２０１１年１月１日起将自来水公司纳入公司财务报表合并范围，并按企业会计准则的规定，对公司可比财务报表合并范围相应调整。自来水公司本期期初至合并日累计实现净利润１２６，９６５，７６４．１５元。 |
| 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 | －１，９５２，２００．４０ | 系公司下属子公司自来水公司持有的交易性金融资产公允价值变动产生。 |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | １，３９９，５５３．３７ | |
| 所得税影响额 | ３３７，２６０．７３ | |
| 合计 | １２５，０５４，６２０．０４ | － |
２．２ 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
| 报告期末股东总数（户） | ４３，５８０ |
| 前十名无限售条件流通股股东持股情况 |
| 股东名称（全称） | 期末持有无限售条件流通股的数量 | 种类 |
| ＂中国建设银行－银华核心价值优选股票型证券投资基金 | １９，８６３，９３６ | 人民币普通股 |
| ＂中国建设银行－银华－道琼斯８８精选证券投资基金 | １２，７２９，４６０ | 人民币普通股 |
| ＂中国人寿保险股份有限公司－分红－个人分红－００５Ｌ－ＦＨ００２深 | １２，２８４，１１４ | 人民币普通股 |
| ＂中国光大银行股份有限公司－光大保德信量化核心证券投资基金 | １１，２４７，９４７ | 人民币普通股 |
| ＂中国农业银行－银华内需精选股票型证券投资基金 | １１，０８８，３５８ | 人民币普通股 |
| ＂兴业银行股份有限公司－兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金 | １０，００８，１６６ | 人民币普通股 |
| ＂中国人寿保险股份有限公司－传统－普通保险产品－００５Ｌ－ＣＴ００１深 | ９，２２６，７２０ | 人民币普通股 |
| ＂中国银行－海富通股票证券投资基金 | ６，０５１，８００ | 人民币普通股 |
| ＂中国建设银行－富国天博创新主题股票型证券投资基金 | ６，０００，０００ | 人民币普通股 |
| ＂中融国际信托有限公司－融新２７８号 | ４，３３５，８０１ | 人民币普通股 |
§３ 重要事项
３．１ 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
| （１）报告期末资产负债表项目大幅变动情况及原因说明 单位：（人民币）元 |
| 项目 | 本报告期末 | 本报告期初 | 变动金额 | 变动比例 | 变动原因 |
| 货币资金 | ２，０６９，８４４，３７５．０４ | ８４２，５７８，５１９．８６ | １，２２７，２６５，８５５．１８ | １４５．６６％ | 主要系收到兴蓉集团企业债、中期票据及委托贷款资金所致。 |
| 其他应收款 | ３６，９８４，４０５．８１ | １９，０３９，６１８．３４ | １７，９４４，７８７．４７ | ９４．２５％ | 主要系本报告期支付项目保证金所致。 |
| 在建工程 | ３２２，４５３，３４３．０２ | １６７，６４５，２５０．８６ | １５４，８０８，０９２．１６ | ９２．３４％ | 系本报告期在建工程投资增加所致。 |
| 长期待摊费用 | ２，６５５，１１０．８１ | ８７，３８４．５２ | ２，５６７，７２６．２９ | ２９３８．４２％ | 主要系新增母公司办公楼装修费用所致。 |
| 短期借款 | ０．００ | １００，０００，０００．００ | －１００，０００，０００．００ | －１００．００％ | 系本报告期排水公司归还到期的短期借款所致。 |
| 应交税费 | ７６，０４０，７６６．４４ | ５５，４７６，６２２．７７ | ２０，５６４，１４３．６７ | ３７．０７％ | 主要系本报告期计提应交企业所得税所致。 |
| 应付利息 | ５，０２２，７８９．９７ | １９，４５６，９１１．１５ | －１４，４３４，１２１．１８ | －７４．１９％ | 主要系本报告期支付兴蓉集团企业债及中期票据的利息所致。 |
| 一年内到期的非流动负债 | ６０，５１７，８１５．２０ | １６４，４１２，５８３．２９ | －１０３，８９４，７６８．０９ | －６３．１９％ | 主要系本报告期归还部分一年内到期长期借款所致。 |
| 长期应付款 | １，４３０，０００，０００．００ | ４０３，８６１，０００．００ | １，０２６，１３９，０００．００ | ２５４．０８％ | 主要系收到兴蓉集团企业债和中期票据资金。 |
| 股本（实收资本） | １，１５３，５７１，７００．００ | ４６２，０３０，０３７．００ | ６９１，５４１，６６３．００ | １４９．６７％ | 系本报告期发行新股１１４，７５５，８１３股，并进行了半年度权益分派（以资本公积金向全体股东每１０股转增１０股）所致。 |
| 盈余公积 | ３６，１４２，６１３．８８ | １６，０４０，４５７．２６ | ２０，１０２，１５６．６２ | １２５．３２％ | 系本报告期提取法定盈余公积所致。 |
| 未分配利润 | ５４８，２８４，４８２．３０ | ２９４，５３７，１４２．５８ | ２５３，７４７，３３９．７２ | ８６．１５％ | 主要系本报告期公司实现的净利润所致。 |
| （２）报告期利润表项目大幅变动情况及原因说明 单位：（人民币）元 |
| 项目 | 年初至报告期末 | 上年同期 | 变动金额 | 变动比例 | 变动原因 |
| 管理费用 | ７４，２１２，２４９．４０ | ５２，４５５，５５９．４７ | ２１，７５６，６８９．９３ | ４１．４８％ | 主要系随公司经营业务以及对外拓展业务增长，相应费用增加所致。 |
| 资产减值损失 | １１，２６８，０２２．３０ | ６，３６４，３９７．９３ | ４，９０３，６２４．３７ | ７７．０５％ | 主要系本报告期较上年同期应收款项变动增加导致坏账准备增加所致。 |
| 公允价值变动收益 | －２，９５０，１１４．１８ | －４，３８８，６１７．８２ | １，４３８，５０３．６４ | －３２．７８％ | 系本报告期交易性金融资产下跌幅度低于上年同期所致。 |
| 投资收益 | － | １１，１３４，９２６．８２ | －１１，１３４，９２６．８２ | －１００．００％ | 系本报告期未取得相关投资收益所致。 |
| 营业外收入 | ５，６４０，４６４．５３ | ３１，４６１，７８６．９７ | －２５，８２１，３２２．４４ | －８２．０７％ | 主要系本报告期收到政府补贴较上年同期减少所致。 |
| 营业外支出 | １，８９２，７３１．４６ | ２１２，２９６．４６ | １，６８０，４３５．００ | ７９１．５５％ | 主要系本报告期处置固定资产增加所致。 |
| 所得税费用 | ８９，６６５，２４４．３０ | ５６，５０７，８７３．６７ | ３３，１５７，３７０．６３ | ５８．６８％ | 主要系本报告期利润增加所致。 |
| （３）报告期现金流量表项目大幅变动情况及原因说明 单位：（人民币）元 |
| 项目 | 年初至报告期末 | 上年同期 | 变动金额 | 变动比例 | 变动原因 |
| 取得投资收益收到的现金 | － | １１，１３５，２８６．８２ | －１１，１３５，２８６．８２ | －１００．００％ | 系本报告期未取得相关投资收益所致。 |
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 | ３，７３１，９９３．００ | ３６，０００．００ | ３，６９５，９９３．００ | １０２６６．６５％ | 主要系自来水公司郫县分公司收到房屋拆迁补偿费所致。 |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | ２５１，８６１，９０２．３３ | ４８６，３５５，３４７．６４ | －２３４，４９３，４４５．３１ | －４８．２１％ | 主要系本报告期购建的无形资产较上年同期减少所致。 |
| 投资支付的现金 | １，９０９，３４２，８００．００ | | １，９０９，３４２，８００．００ | | 系公司非公开发行股票募集资金收购兴蓉集团持有的自来水公司１００％股权所致。 |
| 吸收投资收到的现金 | １，９１６，４９９，９８３．６０ | ５１０，４５７．３２ | １，９１５，９８９，５２６．２８ | ３７５３４７．６４％ | 系本报告期非公开发行股票１１４，７５５，８１３股所致。 |
| 取得借款所收到的现金 | ５７０，０００，０００．００ | １５０，０００，０００．００ | ４２０，０００，０００．００ | ２８０．００％ | 主要系本报告期收到兴蓉集团委托贷款所致。 |
| 收到其他与筹资活动有关的现金 | １，０３２，３６０，８９０．９５ | ２２０，０００，０００．００ | ８１２，３６０，８９０．９５ | ３６９．２５％ | 主要系收到兴蓉集团企业债和中期票据资金所致。 |
| 偿还债务所支付的现金 | ５１２，７０７，１８９．４８ | １８９，５８０，８２９．７９ | ３２３，１２６，３５９．６９ | １７０．４４％ | 系本报告期偿还到期债务所致。 |
| 分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 | ２７１，６８３，４５９．７８ | ２０７，０３５，７９０．７７ | ６４，６４７，６６９．０１ | ３１．２３％ | 主要系本报告期进行利润分配所致。 |
| 支付其他与筹资活动有关的现金 | １７，１１１，６７２．９１ | ８７３，０７１．１５ | １６，２３８，６０１．７６ | １８５９．９４％ | 主要系本报告期支付兴蓉集团企业债和中期票据发行费用，以及外币贷款手续费所致。 |
| 备注：“变动原因”中所提的“本报告期”所属期间均为“年初至本报告期末”。 |
３．２ 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
３．２．１ 非标意见情况
□ 适用 √ 不适用
３．２．２ 公司存在向控股股东或其关联方提供资金、违反规定程序对外提供担保的情况
□ 适用 √ 不适用
３．２．３ 日常经营重大合同的签署和履行情况
□ 适用 √ 不适用
３．２．４ 其他
√ 适用 □ 不适用
３、报告期，公司全资子公司中标西安市第二污水处理厂二期工程ＢＯＴ项目情况
经２０１１年９月２８日召开的公司第六届董事会第十九次会议审议通过，公司参与西安市第二污水处理厂二期工程ＢＯＴ项目投标，并于２０１１年９月３０日收到西安市水务局下发的《中标通知书》，公司全资子公司成都市排水有限责任公司为西安市第二污水处理厂二期工程ＢＯＴ项目中标人。排水公司据此与西安市水务局草签了《西安市第二污水处理厂二期工程ＢＯＴ项目特许经营协议》按照特许经营协议，排水公司设立项目公司负责西安市第二污水处理厂二期工程ＢＯＴ项目，特许经营期为３０年。（详见公司刊登于《中国证券报》、《证券时报》以及巨潮网的２０１１－０３７号公告） |
３．３ 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
上市公司及其董事、监事和高级管理人员、公司持股５％以上股东及其实际控制人等有关方在报告期内或持续到报告期内的以下承诺事项
√ 适用 □ 不适用
| 承诺事项 | 承诺人 | 承诺内容 | 履行情况 |
| 股改承诺 | 无 | 无 | 无 |
| 收购报告书或权益变动报告书中所作承诺 | 成都市兴蓉集团有限公司 | （二）对于无法避免或有合理理由存在的关联交易，将与上市公司依法签订规范的关联交易协议，并按照有关法律、法规、规章、其他规范性文件和公司章程的规定履行批准程序；关联交易价格依照与无关联关系的独立第三方进行相同或相似交易时的价格确定，保证关联交易价格具有公允性；保证按照有关法律、法规和公司章程的规定履行关联交易的信息披露义务。
（三）保证不利用关联交易非法转移上市公司的资金、利润，不利用关联交易损害上市公司及非关联股东的利益。 | 公司控股股东成都市兴蓉集团有限公司会严格按照承诺，履行承诺义务，目前承诺仍在履行过程中。 |
| 重大资产重组时所作承诺 | 成都市兴蓉集团有限公司 | １、在《重大资产置换及发行股份购买资产协议》生效后，兴蓉集团和上市公司共同协商确定会计师事务所及资产交割审计基准日，对置入资产和置出资产在过渡期间的损益进行审计，并确定置入资产和置出资产因过渡期间损益而导致的净资产变化额。
２、若经审计，置出资产的净资产增加额超过置入资产的净资产增加额，兴蓉集团应以现金支付该等差额；若置入资产的净资产增加额超过置出资产的净资产增加额，就上市公司应付兴蓉集团的款项，上市公司确认为对兴蓉集团的负债。为保护上市公司中小股东的利益，兴蓉集团进一步承诺如下：若置出资产在过渡期内实现盈利的，在本次重大资产重组完成后，上市公司将对过渡期间内形成的利润进行分配，该等利润将按照本次发行前上市公司３０２，４７０，７３７股股份总数进行分配，在本次发行完成后持有该３０２，４７０，７３７股股份的股东有权参加该等利润的分配，兴蓉集团在本次发行中认购的上市公司１５９，５５９，３００股股份不参与该等利润的分配。在分配日前上市公司如有送股、资本公积金转增股本等除权事项，上述股份数量相应调整。 | 公司控股股东成都市兴蓉集团有限公司会严格按照承诺，履行承诺义务，目前已履行关于过渡期损益的承诺，其他承诺仍在履行过程中。 |
| 发行时所作承诺 | 公司及公司控股股东成都市兴蓉集团有限公司 | （１）在未来与日立工业关于水务和环保领域的合作中，当具体合作项目的所属领域与兴蓉投资发展战略的方向和领域（包括城市污水处理、污泥处理、再生水利用、特种废水处理、自来水供应等领域）相一致时，将由兴蓉投资作为合作项目的商业谈判主体，负责与日立工业协商确定合作项目的具体细节，包括但不限于双方的出资比例、投资金额、技术合作范围、设备的选型、合资公司的发展规划等方面，在合作条件和方式确定后，由兴蓉投资独立实施该合作项目；
（２）兴蓉集团承诺承担违反上述承诺导致的相关责任及给兴蓉投资带来的一切相关损失。 | 公司及公司控股股东成都市兴蓉集团有限公司会严格按照承诺，履行承诺义务，目前承诺仍在履行过程中。 |
| 其他承诺（含追加承诺） | 无 | 无 | 无 |
３．４ 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□ 适用 √ 不适用
注：鉴于公司非公开发行股票募集资金收购兴蓉集团持有的自来水公司１００％股权工作已完成，由于上述股权交易发生前，本公司和自来水公司同属兴蓉集团控制，故本次交易属于同一控制下的企业合并，因此，年初至下一报告期末，公司在编制比较会计报表时，将按企业会计准则的规定对期初数和上年同期数进行了调整，预计年初至下一报告期期末的累计净利润与上年同期（调整后）相比不会发生大幅变动。
３．５ 其他需说明的重大事项
３．５．１ 证券投资情况
√ 适用 □ 不适用
单位：元
| 序号 | 证券品种 | 证券代码 | 证券简称 | 初始投资金额（元） | 期末持有数量（股） | 期末账面值 | 占期末证券总投资比例 （％） | 报告期损益 |
| １ | 股票 | ０００６２８ | 高新发展 | １，１００，０００．００ | ７８０，０００ | ９，０８７，０００．００ | ５５．４９％ | ８２６，８００．００ |
| ２ | 股票 | ０００５８４ | 友利控股 | １，１３４，３４４．００ | １，２６３，１８２ | ７，２８８，５６０．１４ | ４４．５１％ | －３，７７６，９１４．１８ |
| 期末持有的其他证券投资 | ０．００ | － | ０．００ | ０．００％ | ０．００ |
| 报告期已出售证券投资损益 | － | － | － | － | ０．００ |
| 合计 | ２，２３４，３４４．００ | － | １６，３７５，５６０．１４ | １００％ | －２，９５０，１１４．１８ |
证券投资情况说明
| 系本公司下属自来水公司持有的两家上市公司股票，期末公允价值是以２０１１年９月３０日该股票的收盘价确定；高新发展因筹划资产重组，于２０１０年８月３日起停牌， ２０１１年９月１６日高新发展复牌。因高新发展对重大资产重组相关事项进行核查，于２０１１年９月１７起停牌至今，故其公允价值以２０１０年９月１６日收盘价确定。 |
３．５．２ 报告期接待调研、沟通、采访等活动情况表
| 接待时间 | 接待地点 | 接待方式 | 接待对象 | 谈论的主要内容及提供的资料 |
| ２０１１年０７月２１日 | 公司办公室 | 电话沟通 | 个人投资者 | 关于公司半年度经营情况，未向其提供文件资料。 |
| ２０１１年０７月２７日 | 公司会议室 | 实地调研 | 杭州风华投资管理公司 | 关于公司基本情况，未向其提供文件资料。 |
| ２０１１年０８月０８日 | 公司办公室 | 电话沟通 | 个人投资者 | 关于公司权益分派实施进度情况，未向其提供文件资料。 |
| ２０１１年０８月２４日 | 公司办公室 | 电话沟通 | 个人投资者 | 关于公司基本情况，未向其提供文件资料。 |
| ２０１１年０８月２６日 | 公司办公室 | 电话沟通 | 个人投资者 | 关于公司基本情况，未向其提供文件资料。 |
| ２０１１年０８月２９日 | 公司办公室 | 电话沟通 | 个人投资者 | 关于公司基本情况，未向其提供文件资料。 |
| ２０１１年０９月０７日 | 公司会议室 | 实地调研 | 广发证券股份有限公司 | 关于公司基本情况，未向其提供文件资料。 |
| ２０１１年０９月１５日 | 公司会议室 | 实地调研 | 海富通基金管理有限公司 | 关于公司基本情况，未向其提供文件资料。 |
３．６ 衍生品投资情况
□ 适用 √ 不适用
３．６．１ 报告期末衍生品投资的持仓情况
□ 适用 √ 不适用
成都市兴蓉投资股份有限公司董事会
董事长：谭建明
二○一一年十月二十四日
< 上一期 下一期 >