证券时报多媒体数字报

　　(上接C9版)

　　（２６）依照法律法规为基金的利益对被投资公司行使股东权利，为基金的利益行使因基金财产投资于证券所产生的权利，不谋求对上市公司的控股和直接管理；

　　（２７）法律法规、国务院证券监督管理机构和基金合同规定的其他义务。

　　（四）基金管理人承诺

　　１．基金管理人承诺

　　基金管理人承诺不从事违反《证券法》、《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、《信息披露办法》等法律法规的行为，并承诺建立健全的内部控制制度，采取有效措施，防止违法行为的发生。

　　２．基金管理人的禁止性行为

　　（１）将其固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资；

　　（２）不公平地对待其管理的不同基金财产；

　　（３）利用基金财产为基金份额持有人以外的第三人牟取利益；

　　（４）向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损失；

　　（５）依照法律、行政法规有关规定，由中国证监会规定禁止的其他行为。

　　（五）基金经理承诺

　　１．依照有关法律、法规和基金合同的规定，本着谨慎的原则为基金份额持有人谋取最大利益；

　　２．不利用职务之便为自己及其代理人、受雇人或任何第三人谋取利益；

　　３．不违反现行有效的有关法律、法规、规章、基金合同和中国证监会的有关规定，不泄漏在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密、尚未依法公开的基金投资内容、基金投资计划等信息；

　　４．不从事损害基金财产和基金份额持有人利益的证券交易及其他活动。

　　（六）基金管理人的内部控制制度

　　健全、完善的内部风险控制制度是规范公司行为，有效防范经营风险，实现公司持续、稳健发展的主要保证，也是公司经营管理水平的重要标志。为此，公司建立高效运行、控制严密、科学合理、切实有效的风险控制制度。

　　１．风险控制的目标

　　公司风险控制的总体目标是建立一个决策科学、运营规范、管理高效和持续、稳定、健康发展的基金管理实体。具体目标是：

　　（１）确保国家法律法规、行业规章和公司各项规章制度的贯彻执行；

　　（２）建立符合现代企业制度要求的法人治理结构，形成科学合理的决策机制、执行机制和监督机制；

　　（３）不断提高基金管理的效率和效益，在有效控制风险的前提下，努力实现基金份额持有人利益最大化；

　　（４）努力将各种风险控制在规定的范围内，保障公司发展战略和经营目标的全面实施，维护公司股东的合法权益；

　　（５）建立有利于查错防弊、堵塞漏洞、消除隐患、保证业务稳健运行的风险控制制度。

　　２．建立风险控制制度的原则

　　公司按照合法、合规、稳健的要求，制定明确的经营方针，建立合理的经营机制。在建立风险控制制度时应严格遵循以下原则：

　　（１）全面性原则：风险控制制度应覆盖公司的各项业务、各个部门和各级人员，并渗透到决策、执行、监督、反馈等各个经营环节；

　　（２）审慎性原则：内部风险控制的核心是有效防范各种风险，公司组织体系的构成、内部管理制度的建立都要以防范风险、审慎经营为出发点；

　　（３）独立性原则：公司风险控制的检查、评价部门应当独立于风险控制的建立和执行部门；风险控制委员会、合规审查委员会、督察长和监察稽核部应保持高度的独立性和权威性，负责对公司各部门风险控制工作进行评价和检查；

　　（４）有效性原则：风险控制制度应当符合国家法律法规和监管部门的规章，具有高度的权威性，成为所有员工严格遵守的行动指南；执行风险控制制度不能存在任何例外，公司任何员工不得拥有超越制度或违反规章的权力；

　　（５）适时性原则：内部风险控制应随着公司经营战略、经营方针、经营理念等内部环境的变化和国家法律、法规、政策制度等外部环境的改变及时进行相应的修改和完善；

　　（６）防火墙原则：公司基金投资、研究策划、市场开发等相关部门，应当在空间上和制度上适当分离，以达到风险防范的目的。对因业务需要知悉内幕信息的人员，应制定严格的批准程序。

　　３．风险控制的主要内容

　　（１）确立加强内部风险控制的指导思想，确定风险控制的目标和原则；

　　（２）建立层次分明、权责明确的风险控制体系；

　　（３）建立公司风险控制程序；

　　（４）对公司内部风险进行全面、系统的评估，制定风险控制计划；

　　（５）确定公司风险控制的路径和措施；

　　（６）保障风险控制制度的持续性和有效性，制定可行的风险控制制度的评价和检查机制。

　　４．风险控制体系

　　公司根据基金管理的业务特点设置内部机构，并在此基础上建立层层递进、严密有效的多级风险防范体系：

　　（１）一级风险防范

　　一级风险防范是指在公司董事会层面对公司的风险进行的预防和控制。

　　董事会下设风险控制与审计委员会，负责公司内部控制的监督、审查和公司的审计工作。对公司内部控制制度的有效性进行评价，对公司经营管理和基金业务运作的合法合规性进行监督检查，协助董事会建立并有效维持公司内部控制系统，对公司经营中的风险进行研究、分析和评估，并提出风险防范措施和建议，保证公司的规范健康发展。风险控制与审计委员会的基本职能为：

　　①协助董事会建立科学合理、控制严密、运行高效的内部控制组织体系和制度体系。

　　②审查、评价公司基金投资管理制度、市场营销管理制度、风险管理制度等各项内部控制制度的合法合规性、合理性和有效性。

　　③检查和评价公司管理和资产经营、基金管理和资产经营中对国家有关法律法规、中国证监会部门规章以及基金合同的遵守和执行情况，并出具评估意见或改正方案；

　　④定期或不定期听取公司主要经营管理人员关于风险管理工作的汇报；

　　⑤检查和评价公司各项内部控制制度的执行情况并提出改进意见；

　　⑥评估公司管理和基金管理中存在或潜在的风险，检查和评价公司各项业务风险控制工作的有效性，并提出改进意见；

　　⑦检查公司会计政策、财务状况和财务报告程序，与外部审计机构进行交流；

　　⑧对公司内部控制和风险管理工作进行考核；

　　⑨董事会安排的其他事项。

　　公司设督察长。督察长作为风险控制与审计委员会的执行机构，对董事会负责，按照中国证监会的规定和风险控制与审计委员会的授权进行工作。

　　（２）二级风险防范

　　二级风险防范是指在公司投资决策委员会和监察稽核部层次对公司的风险进行的预防和控制。

　　投资决策委员会在总经理的领导下，研究并制定公司基金资产的投资战略和投资策略，对基金的总体投资情况提出指导性意见，从而达到分散投资风险，提高基金资产的安全性的目的。其在风险控制中主要职责为：

　　①研究并确立公司的基金投资理念和投资方向；

　　②决定基金资产在现金、债券和股票中的分配比例；

　　③审核基金经理提出的投资组合方案，对其运作过程中的风险进行评估和控制；

　　④批准基金经理拟订的投资原则，对基金经理做出投资授权；

　　⑤对超出投资决策委员会执行委员及基金经理权限的投资项目作出决定。

　　监察稽核部在总经理的领导下，独立于公司各业务部门和各分支机构，对各岗位、各部门、各机构、各项业务中的风险控制情况实施监督。其在风险控制中主要职责是：

　　①根据各项风险的产生环节，和相关的业务部门一起，共同制定对风险的事前防范和事后审查方案；

　　②就各部门内部风险控制制度的执行情况独立地履行检查、评价、报告及建议职能；

　　③调查公司内部的违规案件，协助监管机构处理相关事宜；

　　④对基金运作和公司内部管理进行日常监督与稽核，并向总经理汇报。

　　（３）三级风险防范

　　三级风险防范是公司各部门对自身业务工作中的风险进行的自我检查和控制。

　　公司各部门根据经营计划、业务规则及本部门具体情况制定本部门的工作流程及风险控制措施，达到：

　　①一线岗位双人双职双责，互相监督；直接与交易、资金、电脑系统、重要空白支票、业务用章接触的岗位，实行双人负责；属于单人、单岗处理的业务，强化后续的监督机制；

　　②相关部门、相关岗位之间相互监督制衡。关键部门和相关岗位之间建立重要业务凭据顺畅传递的渠道，各部门和岗位分别在自己的授权范围内承担各自的职责，将风险控制在最小范围内。

　　５．基金管理人关于内部合规控制声明书

　　（１）本公司承诺以上关于内部控制的披露真实、准确；

　　（２）本公司承诺根据市场变化和公司发展不断完善内部风险控制制度。

　　四、基金托管人

　　（一）基金托管人情况

　　名称：中国建设银行股份有限公司（简称：中国建设银行）

　　住所：北京市西城区金融大街２５号

　　办公地址：北京市西城区闹市口大街１号院１号楼

　　法定代表人：张建国（代行）

　　成立时间：２００４年０９月１７日

　　组织形式：股份有限公司

　　注册资本：贰仟叁佰叁拾陆亿捌仟玖佰零捌万肆仟元

　　存续期间：持续经营

　　基金托管资格批文及文号：中国证监会证监基字［１９９８］１２号

　　联系人：尹 东

　　联系电话：（０１０） ６７５９ ５００３

　　中国建设银行股份有限公司拥有悠久的经营历史，其前身“中国人民建设银行”于１９５４年成立，１９９６年易名为“中国建设银行”。中国建设银行是中国四大商业银行之一。中国建设银行股份有限公司由原中国建设银行于２００４年９月分立而成立，承继了原中国建设银行的商业银行业务及相关的资产和负债。中国建设银行（股票代码：９３９）于２００５年１０月２７日在香港联合交易所主板上市，是中国四大商业银行中首家在海外公开上市的银行。２００６年９月１１日，中国建设银行又作为第一家Ｈ股公司晋身恒生指数。２００７年９月２５日中国建设银行Ａ股在上海证券交易所上市并开始交易。Ａ股发行后中国建设银行的已发行股份总数为：２５０，０１０，９７７，４８６股（包括２４０，４１７，３１９，８８０股Ｈ股及９，５９３，６５７，６０６股Ａ股）。

　　截至２０１１ 年３ 月３１ 日，中国建设银行资产总额１１３，１２５．１６ 亿元，较上年末增加５，０２１．９９ 亿元，增长４．６５％。２０１１年一季度，中国建设银行实现净利润４７２．３３ 亿元，较上年同期增长３４．２３％；年化平均资产回报率１．７１％，年化加权平均净资产收益率２６．１９％；利息净收入７１６．３０ 亿元，较上年同期增长２５．２７％；净利差为２．５８％，净利息收益率为２．６９％，分别较上年同期提高０．２８ 和０．３０ 个百分点；手续费及佣金净收入２３１．５４ 亿元，较上年同期增长３７．２９％。其中，结算、理财、电子银行、贷记卡及保理等重点产品快速增长，收入结构日趋合理。

　　中国建设银行在中国内地设有１．３万余个分支机构，并在香港、新加坡、法兰克福、约翰内斯堡、东京、首尔、纽约、胡志明市及悉尼设有分行，在莫斯科设有代表处，设立了湖北桃江建信村镇银行、浙江苍南建信村镇银行、安徽繁昌建信村镇银行、浙江青田建信华侨村镇银行、浙江武义建信村镇银行、陕西安塞建信村镇银行、河北丰宁建信村镇银行、上海浦东建信村镇银行、苏州常熟建信村镇银行９家村镇银行，拥有建行亚洲、建银国际，建行伦敦、建信基金、建信金融租赁、建信信托、中德住房储蓄银行等多家子公司。全行已安装运行自动柜员机（ＡＴＭ）３９，８７４台，拥有员工３１３，８６７人，为客户提供全面的金融服务。

　　中国建设银行得到市场和业界的支持和广泛认可，２０１０年共获得１００ 多个国内外奖项。本集团在英国《银行家》杂志公布的“全球商业银行品牌十强”列第二 位，在“全球银行品牌５００强”列第１３位，并被评为２０１０年中国最佳银行；在美国《福布斯》杂志公布的“Ｉｎｔｅｒｂｒａｎｄ２０１０年度最佳中国品牌价值排行榜”列第三 位，银行业第一位；被《亚洲金融》杂志评为２０１０ 年度“中国最佳银行”；连续三年被香港《资本》杂志评为“中国杰出零售银行”；被中国红十字会总会授予“中国红十字杰出奉献奖章”。

　　中国建设银行总行设投资托管服务部，下设综合制度处、基金市场处、资产托管处、ＱＦＩＩ托管处、基金核算处、基金清算处、监督稽核处和投资托管团队、涉外资产核算团队、养老金托管服务团队、养老金托管市场团队、上海备份中心等１２个职能处室、团队，现有员工１３０余人。自２００８年以来中国建设银行托管业务持续通过ＳＡＳ７０审计，并已经成为常规化的内控工作手段。

　　（二）主要人员情况

　　杨新丰，投资托管服务部副总经理（主持工作），曾就职于中国建设银行江苏省分行、广东省分行、中国建设银行总行会计部、营运管理部，长期从事计划财务、会计结算、营运管理等工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。

　　纪伟，投资托管服务部副总经理，曾就职于中国建设银行南通分行、中国建设银行总行计划财务部、信贷经营部、公司业务部，长期从事大客户的客户管理及服务工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。

　　（三）基金托管业务经营情况

　　作为国内首批开办证券投资基金托管业务的商业银行，中国建设银行一直秉持“以客户为中心”的经营理念，不断加强风险管理和内部控制，严格履行托管人的各项职责，切实维护资产持有人的合法权益，为资产委托人提供高质量的托管服务。经过多年稳步发展，中国建设银行托管资产规模不断扩大，托管业务品种不断增加，已形成包括证券投资基金、社保基金、保险资金、基本养老个人账户、ＱＦＩＩ、企业年金等产品在内的托管业务体系，是目前国内托管业务品种最齐全的商业银行之一。截至２０１１年６月３０日，中国建设银行已托管１９５只证券投资基金。建设银行专业高效的托管服务能力和业务水平，赢得了业内的高度认同。２０１０年初，中国建设银行被总部设于英国伦敦的《全球托管人》杂志评为２００９年度“国内最佳托管银行”（Ｄｏｍｅｓｔｉｃ Ｔｏｐ Ｒａｔｅｄ），并连续第三年被香港《财资》杂志评为“中国最佳次托管银行”。

　　（四）基金托管人的内部控制制度

　　１．内部控制目标

　　作为基金托管人，中国建设银行严格遵守国家有关托管业务的法律法规、行业监管规章和本行内有关管理规定，守法经营、规范运作、严格监察，确保业务的稳健运行，保证基金财产的安全完整，确保有关信息的真实、准确、完整、及时，保护基金份额持有人的合法权益。

　　２．内部控制组织结构

　　中国建设银行设有风险与内控管理委员会，负责全行风险管理与内部控制工作，对托管业务风险控制工作进行检查指导。投资托管服务部专门设置了监督稽核处，配备了专职内控监督人员负责托管业务的内控监督工作，具有独立行使监督稽核工作职权和能力。

　　３．内部控制制度及措施

　　投资托管服务部具备系统、完善的制度控制体系，建立了管理制度、控制制度、岗位职责、业务操作流程，可以保证托管业务的规范操作和顺利进行；业务人员具备从业资格；业务管理严格实行复核、审核、检查制度，授权工作实行集中控制，业务印章按规程保管、存放、使用，账户资料严格保管，制约机制严格有效；业务操作区专门设置，封闭管理，实施音像监控；业务信息由专职信息披露人负责，防止泄密；业务实现自动化操作，防止人为事故的发生，技术系统完整、独立。

　　（五）基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序

　　１．监督方法

　　依照《基金法》及其配套法规和基金合同的约定，监督所托管基金的投资运作。利用自行开发的“托管业务综合系统——基金监督子系统”，严格按照现行法律法规以及基金合同规定，对基金管理人运作基金的投资比例、投资范围、投资组合等情况进行监督，并定期编写基金投资运作监督报告，报送中国证监会。在日常为基金投资运作所提供的基金清算和核算服务环节中，对基金管理人发送的投资指令、基金管理人对各基金费用的提取与开支情况进行检查监督。

　　２．监督流程

　　（１）每工作日按时通过基金监督子系统，对各基金投资运作比例控制指标进行例行监控，发现投资比例超标等异常情况，向基金管理人发出电话提醒及书面通知，与基金管理人进行情况核实，督促其纠正，并及时报告中国证监会。

　　（２）收到基金管理人的划款指令后，对涉及各基金的投资范围、投资对象及交易对手等内容进行合法合规性监督。

　　（３）根据基金投资运作监督情况，定期编写基金投资运作监督报告，对各基金投资运作的合法合规性、投资独立性和风格显著性等方面进行评价，报送中国证监会。

　　（４）通过技术或非技术手段发现基金涉嫌违规交易，电话或书面要求基金管理人进行解释或举证，并及时报告中国证监会。

　　五、相关服务机构

　　（一）基金份额发售机构

　　１．直销机构

　　（１）长城基金管理有限公司深圳直销中心

　　地址：深圳市福田区益田路６００９号新世界商务中心４１层

　　电话：０７５５－２３９８２２４４

　　传真：０７５５－２３９８２２５９

　　联系人：黄念英

　　（２）长城基金管理有限公司北京直销中心

　　地址：北京市西城区金融街７号英蓝国际金融中心大厦９１６、９１７室

　　电话：０１０－８８０９１１５７

　　传真：０１０－８８０９１０７５

　　联系人：王玲

　　（３）长城基金管理有限公司上海直销中心

　　地址：上海市浦东新区浦东南路２５６号华夏银行大厦１８０４室

　　电话：０２１－５１１５０７５６

　　传真：０２１－５１１５０７５６

　　联系人：邱文勋

　　（４）网上直销

　　个人投资者可以通过本公司网上直销交易平台办理本基金的开户和认购手续，具体交易细则请参阅本公司网站相关信息。

　　网址：ｈｔｔｐｓ：／／ｗｗｗ．ｃｃｆｕｎｄ．ｃｏｍ．ｃｎ／ｅｔｒａｄｉｎｇ／

　　２．场外代销机构

　　（１）中国建设银行股份有限公司

　　住所：北京市西城区金融大街２５号

　　办公地址：北京市西城区闹市口大街１号院１号楼

　　法定代表人：张建国（代行）

　　电话：０１０－６６２７５６５４

　　传真：０１０－６６２７５６５４

　　联系人：张静

　　客户服务电话：９５５３３

　　网址：ｗｗｗ．ｃｃｂ．ｃｏｍ

　　（２）其他场外代销机构情况详见本基金基金份额发售公告。

　　基金管理人可根据业务发展需要，选择其他符合要求的机构代理销售本基金，并及时公告。

　　３．场内代销机构

　　具有基金代销业务资格的深圳交易所会员单位（具体名单可在深交所网站查询）。

　　（二）基金注册登记机构

　　名称：长城基金管理有限公司

　　注册地址：深圳市福田区益田路６００９号新世界商务中心４１层

　　法定代表人：杨光裕

　　成立时间：２００１年１２月２７日

　　电话：０７５５－２３９８２３３８

　　传真：０７５５－２３９８２３２８

　　联系人：张真珍

　　客户服务电话：４００－８８６８－６６６

　　（三）律师事务所与经办律师

　　律师事务所名称：北京市金杜律师事务所

　　注册地址：北京市朝阳区东三环中路３９号建外ＳＯＨＯ Ａ座３１层

　　负责人：王玲

　　经办律师：靳庆军、宋萍萍

　　电话：０７５５－２２１６３３３３

　　传真：０７５５－２２１６３３８０

　　联系人：宋萍萍

　　（四）会计师事务所和经办注册会计师

　　会计师事务所名称：安永华明会计师事务所

　　注册地址：中国北京市东城区东长安街１号东方广场东方经贸城安永大楼（即东三办公楼）１６层

　　法定代表人：葛明

　　经办注册会计师：李地、周刚

　　联系人：李妍明

　　电话：０１０－５８１５３０００

　　传真：０１０－８５１８８２９８

　　六、基金份额的分级

　　（一）基金份额结构

　　本基金的基金份额包括长城久兆中小板３００指数证券投资基金之基础份额（简称“久兆３００份额”）、“久兆稳健份额”与“久兆积极份额”。其中，久兆稳健份额和久兆积极份额的基金份额比例始终保持在４：６不变。

　　（二）基金的基本运作概要

　　１．本基金通过场外、场内两种方式公开发售。基金发售结束后，场外认购的全部份额将确认为久兆３００份额；场内认购的全部份额将按照４：６的比例确认为久兆稳健份额与久兆积极份额（具体认购方法参见基金份额发售公告）。

　　２．本基金基金合同生效后，久兆３００份额接受场外与场内申购和赎回；久兆稳健份额、久兆积极份额只上市交易，不接受申购和赎回。

　　３．本基金基金合同生效后，基金管理人将根据基金合同的约定办理久兆３００份额与久兆稳健份额、久兆积极份额之间的份额配对转换业务。份额配对转换是指本基金场内的久兆３００份额与久兆稳健份额、久兆积极份额之间的配对转换，包括分拆和合并两个方面。分拆指基金份额持有人将其持有的每十份久兆３００份额的场内份额申请转换成四份久兆稳健份额与六份久兆积极份额的行为。合并指基金份额持有人将其持有的四份久兆稳健份额与六份久兆积极份额进行配对申请转换成十份久兆３００份额的场内份额的行为。

　　４． 本基金基金合同生效后，基金管理人将按照基金合同规定在基金份额折算日对基金份额进行折算，折算后基金运作方式及久兆稳健份额和久兆积极份额配比不变。

　　（三）久兆稳健份额、久兆积极份额概要

　　１．存续期限

　　自基金合同生效之日起存续。

　　２．基金份额配比

　　久兆稳健份额与久兆积极份额的基金份额配比始终保持４：６的比例不变。

　　３．久兆稳健份额与久兆积极份额的份额参考净值计算

　　（１）久兆稳健、久兆积极、久兆３００份额净值关系

　　本基金四份久兆稳健份额与六份久兆积极份额的参考净值之和将等于十份久兆３００份额的净值。

　　（２）久兆稳健份额的份额参考净值计算

　　久兆稳健份额的约定年收益率为５．８％。久兆稳健份额的约定年收益率除以３６５得到久兆稳健份额的约定日简单收益率。久兆稳健份额的基金份额参考净值以基金合同生效日或前一份额折算日经折算后的份额净值为基准采用久兆稳健份额的约定日简单收益率单利进行计算。久兆稳健份额在估值日应计收益的天数为自基金合同生效日或前一份额折算日（定期份额折算日或不定期份额折算日）次日起至估值日的实际天数。

　　（３）久兆积极份额的份额参考净值计算

　　计算出久兆稳健份额的份额参考净值后，根据久兆３００份额、久兆稳健份额、久兆积极份额净值的关系，可以计算出久兆积极份额的份额参考净值。

　　（４）久兆稳健份额与久兆积极份额的份额参考净值公告

　　久兆稳健份额和久兆积极份额的份额参考净值在当天收市后计算，并在下一日内与本基金份额净值一同公告。如遇特殊情况，经中国证监会同意，可以适当延迟计算或公告。

　　４．定期份额折算

　　自基金合同生效日或前一定期份额折算日次日起至满一年的最后一个工作日止，本基金将按照基金合同规定进行基金的定期份额折算。本基金进行定期份额折算后，久兆稳健份额期末的约定应得收益将折算为场内久兆３００份额分配给久兆稳健份额持有人，久兆稳健份额的份额参考净值调整为１．０００元；久兆３００份额持有人持有的每十份久兆３００份额将按四份久兆稳健份额获得新增久兆３００份额的分配，持有场外久兆３００份额的基金份额持有人将按前述方式获得新增场外久兆３００份额的分配，持有场内久兆３００份额的基金份额持有人将按前述方式获得新增场内久兆３００份额的分配。

　　经过定期份额折算，久兆３００份额的份额净值相应进行调整。定期份额折算前后，久兆积极份额的份额参考净值及其份额数未发生变化，久兆稳健份额和久兆积极份额的份额配比始终保持４：６的比例不变。折算所产生的场内久兆３００份额不进行自动分离。

　　５．不定期份额折算

　　本基金运作期间，如久兆３００份额的份额净值达到２．０００元或久兆积极份额的份额参考净值达到０．２５０元，本基金将按照基金合同规定进行基金的不定期份额折算。

　　当久兆３００份额的份额净值达到２．０００元时，不定期份额折算后，久兆３００份额的基金份额净值以及久兆稳健份额与久兆积极份额的基金份额参考净值均调整为１．０００元。不定期份额折算后，持有人持有的久兆３００份额的份额数按照久兆３００份额折算比例相应增加，持有场外久兆３００份额的基金份额持有人将按前述方式获得新增场外久兆３００份额的分配，持有场内久兆３００份额的基金份额持有人将按前述方式获得新增场内久兆３００份额的分配。持有人持有的久兆稳健份额和久兆积极份额的份额数在折算前后均保持不变，因折算新增的份额将全部折算成久兆３００份额的场内份额。

　　当久兆积极份额的份额参考净值达到０．２５０元时，不定期份额折算后，久兆３００份额的基金份额净值以及久兆稳健份额与久兆积极份额的基金份额参考净值均调整为１．０００元；持有人持有的久兆３００份额的份额数按照久兆３００份额折算比例相应减少，久兆积极份额持有人持有的久兆积极份额数按照久兆积极份额的折算比例相应减少。为保持久兆稳健份额和久兆积极份额比例不变，久兆稳健份额的折算比例与久兆积极份额相同，久兆稳健份额持有人持有的久兆稳健份额数同比例相应减少，超出份额数将全部折算成久兆３００份额的场内份额。

　　不定期份额折算前后，久兆稳健份额和久兆积极份额的份额配比始终保持４：６的比例不变。折算所产生的场内久兆３００份额不进行自动分离。

　　６．久兆稳健份额与久兆积极份额的终止运作

　　经基金份额持有人大会决议通过，久兆稳健份额与久兆积极份额可申请终止运作。该基金份额持有人大会决议须经本基金所有份额以特别决议的形式表决通过，即须经参加基金份额持有人大会的久兆３００份额、久兆稳健份额与久兆积极份额各自的基金份额持有人或其代理人各自所持久兆３００份额、久兆稳健份额与久兆积极份额表决权的２／３以上（含２／３）通过方为有效。

　　七、基金的募集

　　本基金由基金管理人依照《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、《信息披露办法》等有关法律、法规及基金合同募集。并经中国证券监督管理委员会２０１１年９月１５日证监许可［２０１１］１４７４号文核准公开募集。

　　（一）基金类别、运作方式及存续期间

　　基金类别：股票型

　　基金运作方式：契约型开放式

　　存续期间：不定期

　　（二）募集方式和募集场所

　　基金通过场外、场内两种方式公开发售。

　　场外发售是指通过基金销售网点（包括基金管理人的直销中心及代销机构的代销网点，具体名单见基金份额发售公告或相关业务公告）场外公开发售基金份额的行为。

　　场内发售是指通过深圳证券交易所内具有基金代销业务资格的会员单位发售基金份额的行为（具体名单见本基金份额发售公告或相关业务公告）。本基金认购期结束前获得基金代销业务资格的证券公司也可代理场内基金份额的发售。尚未取得基金代销资格，但属于深圳证券交易所会员的其他机构，可在久兆稳健份额、久兆积极份额上市后，代理投资人通过深圳证券交易所交易系统参与久兆稳健份额、久兆积极份额的上市交易。

　　通过场外认购的基金份额登记在注册登记系统基金份额持有人开放式基金账户下；通过场内认购的基金份额登记在证券登记结算系统基金份额持有人证券账户下。

　　本基金发售结束后，投资者场外认购的全部份额将确认为久兆３００份额；场内认购的全部份额将按４：６的比率确认为久兆稳健份额与久兆积极份额。

　　（三）募集期限

　　本基金的募集期限为自基金份额发售之日起不超过３ 个月。

　　本基金自２０１１年１２月１９日到２０１２年１月１７日进行发售。

　　基金管理人可根据基金销售情况在募集期限内适当延长或缩短基金发售时间，并及时公告。

　　（四）募集规模

　　基金募集份额总额不少于２亿份，基金募集金额不少于２亿元。

　　基金管理人可根据基金发售情况对本基金的发售进行规模控制，具体规定见基金份额发售公告。

　　（五）募集对象

　　符合法律法规规定的可投资于证券投资基金的个人投资者和机构投资者及合格境外机构投资者，以及法律法规或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资者。

　　（六） 基金份额初始面值

　　本基金基金份额初始面值为人民币１．００ 元，按初始面值发售。

　　（七）投资者对基金份额的认购

　　１．认购时间安排

　　本基金的认购时间安排、投资者认购应提交的文件和办理的手续请查阅本基金的基金份额发售公告。

　　场内认购具体开放时间为深圳证券交易所交易日交易时间，场外认购具体开放时间以各销售机构的规定为准。

　　２．认购原则

　　（１）本基金场外认购采用金额认购方式，场内认购采用份额认购方式；

　　（２）投资者认购前，需按销售机构规定的方式全额缴款；

　　（３）投资者在募集期内可以多次认购基金份额，但已受理的认购申请不允许撤销，认购费率按每笔认购申请单独计算；

　　（４）认购期间单个投资者的累计认购规模没有上限限制；

　　（５）销售网点（包括直销机构和代销网点）受理认购申请并不表示对该申请已经成功的确认，而仅代表销售网点确实收到了认购申请。对于认购申请及认购份额的确认情况，投资人应及时查询并妥善行使合法权利，否则，由此产生的投资人任何损失由投资人自行承担。

　　３．认购限额

　　本基金场外认购采用金额认购的方式。在本基金代销机构场外认购时，投资者以金额申请，每个基金账户首笔认购的最低金额为１，０００元，每笔追加认购的最低金额为１，０００元。直销机构或各代销机构对最低认购限额及交易级差有其他规定的，以其业务规定为准。

　　本基金场内认购采用份额认购的方式。在具有基金代销资格的深圳证券交易所会员单位场内认购时，投资者以份额申请，单笔最低认购份额为１，０００份，超过１，０００份的应为１，０００份的整数倍，且每笔认购最大不超过９９，９９９，０００份基金份额。

　　当发生末日比例配售的情形时，认购申请确认份额不受认购最低限额的限制。

　　４． 投资人认购应提交的文件和具体的办理手续详见本基金基金份额发售公告和各销售机构的相关业务办理规则。

　　（八）认购费用

　　本基金认购费率如下表所示：

　　本基金的认购费用在投资者认购基金份额时收取。认购费用不列入基金财产，用于本基金的市场推广、销售、注册登记等募集期间发生的各项费用。投资者可以多次认购本基金，认购费率按每笔认购申请单独计算。募集期间发生的信息披露费、会计师费和律师费等各项费用，不从基金财产中列支。

　　（九）认购份额的计算

　　１．场外认购份额的计算

　　本基金发售结束后，投资者通过场外认购本基金所获得的全部份额将确认为久兆３００份额。

　　本基金场外认购采用金额认购的方式。基金的认购金额包括认购费用和净认购金额。计算公式为：

　　净认购金额＝认购金额／（１＋认购费率）

　　认购费用＝认购金额－净认购金额

　　认购份额＝（净认购金额＋认购利息）／基金份额发售面值

　　对于５００万元（含）以上的认购，净认购金额＝认购金额－固定认购费金额

　　例１：某投资者投资１０万元认购本基金，对应费率为１．０％，在募集期间产生利息５０元，则其可得到的认购份额计算如下：

　　净认购金额＝１００，０００．００／（１＋１．０％）＝９９，００９．９０元

　　认购费用＝１００，０００．００－９９，００９．９０＝９９０．１０元

　　认购份额＝（９９，００９．９０＋５０）／１．００＝９９，０５９．９０份

　　即投资者投资１０万元通过场外认购本基金，加上认购资金在认购期内获得的利息，基金发售结束后，投资者得到的久兆３００份额为９９，０５９．９０份。

　　２．场内认购金额和利息折算的份额的计算

　　本基金发售结束后，投资者通过场内认购本基金所获得的全部份额将按４：６ 的比例确认为久兆稳健份额与久兆积极份额。

　　场内认购采用份额认购方法，计算公式为：

　　认购金额＝挂牌价格×（１＋认购费率）×认购份额

　　认购费用＝挂牌价格×认购份额×认购费率

　　净认购金额＝挂牌价格×认购份额

　　利息折算的份额＝利息／挂牌价格

　　认购份额总额＝认购份额＋利息折算的份额

　　其中，挂牌价格为基金份额发售面值。

　　适用固定认购费金额的认购，认购金额＝挂牌价格×认购份额＋固定认购费金额

　　３．久兆稳健份额与久兆积极份额的计算

　　本基金在发售结束后将基金份额持有人场内初始有效认购的总份额按照４：６的比例分离成预期收益与风险不同的两个份额类别，即久兆稳健份额和久兆积极份额，久兆稳健份额和久兆积极份额的计算公式如下：

　　经确认的久兆稳健份额＝场内认购份额总额×０．４

　　经确认的久兆积极份额＝场内认购份额总额×０．６

　　例２：某投资者认购本基金１０万份，若会员单位设定认购费率为１．０％，假定该笔认购产生利息８０元。则认购金额和利息折算的份额计算如下：

　　挂牌价格＝１．００元

　　认购金额＝挂牌价格×（１＋认购费率）×认购份额

　　＝１．００×（１＋１．０％）×１００，０００＝１０１，０００．００元

　　认购费用＝挂牌价格×认购份额×认购费率＝１．００×１００，０００×１．０％＝１，０００．００元

　　净认购金额＝挂牌价格×认购份额＝１．００×１００，０００＝１００，０００．００元

　　利息折算的份额＝利息／挂牌价格＝８０／１．００＝８０份

　　认购份额总额＝１００，０００＋８０＝１００，０８０份

　　经确认的久兆稳健份额＝１００，０８０×０．４＝４０，０３２份

　　经确认的久兆积极份额＝１００，０８０×０．６＝６０，０４８份

　　即：投资者认购１０万份基金份额，需缴纳１０１，０００元，若利息折算的份额为８０份，则总共可得到１００，０８０份基金份额。基金发售结束后，投资者经确认的久兆稳健份额为４０，０３２份，久兆积极份额为６０，０４８份。

　　４．场外认购的久兆３００份额的计算保留到小数点后２位，小数点２位以后的部分四舍五入，由此误差产生的收益或损失由基金财产承担；场内经确认的久兆稳健份额、久兆积极份额取整计算（最小单位为１份），余额计入基金财产。

　　（十）认购的确认

　　对于Ｔ日交易时间内受理的认购申请，注册登记机构将在Ｔ＋１日就申请的有效性进行确认。但对申请有效性的确认仅代表确实接受了投资者的认购申请，认购申请的成功确认应以注册登记机构在本基金认购结束后的登记确认结果为准。投资者应在本基金成立后到各销售网点或以其规定的其他合法方式查询最终确认情况。

　　（十一）募集资金利息的处理方式

　　认购款项在募集期间产生的利息将折算为基金份额归基金份额持有人所有，其中利息以注册登记机构的记录为准。

　　（十二）募集资金的管理

　　认购期内，投资者的认购款项只能存入专用账户，不得动用。认购期结束后，由注册登记机构计算投资者认购应获得的基金份额，基金管理人应在１０日内聘请会计师事务所进行认购款项的验资。

　　八、基金备案与《基金合同》的生效

　　（一）基金备案的条件

　　１．本基金自基金份额发售之日起３个月内，在基金募集份额总额不少于２亿份，基金募集金额不少于２亿元，并且基金份额持有人的人数不少于２００人的条件下，基金募集期届满或基金管理人依据法律法规及招募说明书决定停止基金发售，且基金募集达到基金备案条件，基金管理人应当自基金募集结束之日起１０日内聘请法定验资机构验资，自收到验资报告之日起１０日内，向中国证监会提交验资报告，办理基金备案手续。自中国证监会书面确认之日起，基金备案手续办理完毕，基金合同生效。

　　２．基金管理人应当在收到中国证监会确认文件的次日对基金合同生效事宜予以公告。

　　３．本基金合同生效前，投资人的认购款项只能存入专用账户，任何人不得动用。认购资金在募集期形成的利息在本基金合同生效后折成投资人认购的基金份额，归投资人所有。利息转份额的具体数额以注册登记机构的记录为准。

　　（二）基金募集失败

　　１．基金募集期届满，未达到基金备案条件，则基金募集失败。

　　２．如基金募集失败，基金管理人应以其固有财产承担因募集行为而产生的债务和费用，在基金募集期届满后３０日内返还投资人已缴纳的认购款项，并加计银行同期存款利息。

　　３．如基金募集失败，基金管理人、基金托管人及代销机构不得请求报酬。基金管理人、基金托管人和代销机构为基金募集支付之一切费用应由各方各自承担。

　　（三）基金存续期内的基金份额持有人数量和资金数额

　　基金合同生效后的存续期内，基金份额持有人数量不满２００人或者基金资产净值低于５０００万元，基金管理人应当及时报告中国证监会；基金份额持有人数量连续２０个工作日达不到２００人，或连续２０个工作日基金资产净值低于５０００万元，基金管理人应当向中国证监会说明出现上述情况的原因并提出解决方案。

　　法律法规另有规定时，从其规定。

　　九、久兆３００份额的申购与赎回

　　（一）申购与赎回场所

　　投资者办理久兆３００份额场外申购和赎回业务的场所为基金管理人和基金管理人委托的场外代销机构。投资者需使用中国证券登记结算有限责任公司（深圳）开放式基金账户办理久兆３００份额场外申购、赎回业务。

　　投资者办理久兆３００份额场内申购和赎回业务的场所为具有基金代销业务资格的深圳证券交易所会员单位。投资者需使用深圳证券账户，通过深圳证券交易所交易系统办理久兆３００份额场内申购、赎回业务。其中，深圳证券账户是指投资人在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司开立的深圳证券交易所人民币普通股票账户或证券投资基金账户。

　　本基金场外、场内代销机构名单将由基金管理人在发售公告或其他相关公告中列明。基金管理人可根据情况变更或增减代销机构，并予以公告。若基金管理人或其指定的代销机构开通电话、传真或网上等交易方式，投资者可以通过上述方式进行申购与赎回，具体办法由基金管理人另行公告。

　　（二）申购和赎回的开放日及时间

　　１．开放日及开放时间

　　投资人在开放日办理基金份额的申购和赎回，具体办理时间为上海证券交易所、深圳证券交易所正常交易日的交易时间，但基金管理人根据法律法规、中国证监会的要求或本基金合同的规定公告暂停申购、赎回时除外。

　　基金合同生效后，若出现新的证券交易市场、证券交易所交易时间变更或其他特殊情况，基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应的调整，但应在实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告。

　　２．申购、赎回开始日及业务办理时间

　　基金管理人自基金合同生效之日起不超过３个月开始办理申购，具体业务办理时间在申购开始公告中规定。

　　基金管理人自基金合同生效之日起不超过３个月开始办理赎回，具体业务办理时间在赎回开始公告中规定。

　　在确定申购开始与赎回开始时间后，基金管理人应在申购、赎回开放日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告申购与赎回的开始时间。

　　基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申购、赎回或者转换。投资人在基金合同约定之外的日期和时间提出申购、赎回或转换申请的，其基金份额申购、赎回价格为下一开放日基金份额申购、赎回的价格。

　　（三）申购与赎回的原则

　　１． “未知价”原则，即申购、赎回价格以申请当日收市后计算的基金份额净值为基准进行计算；

　　２． “金额申购、份额赎回”原则，即申购以金额申请，赎回以份额申请；

　　３．赎回遵循“先进先出”原则，即按照投资人认购、申购的先后次序进行顺序赎回；

　　４．当日的申购与赎回申请可以在基金管理人规定的时间以内撤销。

　　基金管理人可根据基金运作的实际情况并在不影响基金份额持有人实质利益的前提下依法对上述原则进行调整。基金管理人必须在新规则开始实施前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告。

　　（四）申购与赎回的程序

　　１．申购和赎回的申请方式

　　投资者必须根据销售机构规定的程序，在开放日的具体业务办理时间内提出申购或赎回的申请。

　　投资者在提交申购申请时须按销售机构规定的方式备足申购资金，投资者在提交赎回申请时须持有足够的基金份额余额，否则所提交的申购、赎回申请无效。

　　２．申购和赎回申请的确认

　　基金管理人应以交易时间结束前受理申购和赎回申请的当天作为申购或赎回申请日（Ｔ日），在正常情况下，本基金注册登记机构在Ｔ＋１日内对该交易的有效性进行确认。Ｔ日提交的有效申请，投资人可在Ｔ＋２日后（包括该日）到销售网点柜台或以销售机构规定的其他方式查询申请的确认情况。基金销售机构对申购申请的受理并不代表申请一定成功，而仅代表销售机构确实接收到申请。申购的确认以注册登记机构或基金管理人的确认结果为准。对于申购申请及申购份额的确认情况，投资者应及时查询并妥善行使合法权利，否则，由此产生的任何损失由投资者自行承担。

　　３．申购和赎回的款项支付

　　申购采用全额缴款方式，若申购资金在规定时间内未全额到账则申购不成功。若申购不成功或无效，基金管理人或基金管理人指定的代销机构将投资人已缴付的申购款项退还给投资人。

　　投资者赎回申请成功后，基金管理人将在Ｔ＋７日（包括该日）内支付赎回款项。在发生巨额赎回时，款项的支付办法参照本基金合同有关条款处理。

　　（五）申购和赎回的数额限制

　　１．每笔申购申请不得低于１０００元（含申购费）。本基金定期定额投资不受此最低申购金额限制。

　　２．基金份额持有人在销售机构赎回时，每笔赎回申请不受限制。投资者每个交易账户不设最低基金份额余额限制。

　　３．基金管理人可以根据市场情况，在法律法规允许的情况下，调整上述规定申购金额和赎回份额的数量限制。基金管理人必须在调整前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告并报中国证监会备案。

　　（六）申购和赎回的价格、费用及其用途

　　１．本基金的申购采用“金额申购”方式，申购价格以申购当日久兆３００份额的基金份额净值为基准进行计算；本基金的赎回采用“份额赎回”方式，赎回价格以赎回当日久兆３００份额的基金份额净值为基准进行计算。

　　２．申购费率

　　本基金申购费由投资者承担，在申购基金份额时收取，主要用于本基金的市场推广、销售、登记结算等各项费用，不列入基金财产。投资者可以多次申购本基金，申购费率按每笔申购申请单独计算。

　　３．赎回费率

　　本基金的赎回费由基金份额持有人承担，在赎回基金份额时收取，其中２５％归入基金财产，其余部分用于支付注册登记费和其他手续费。

　　４．基金管理人可以在法律法规和基金合同规定范围内调整申购费率、收费方式或调低赎回费率。费率或收费方式如发生变更，基金管理人应在调整实施前按照《信息披露办法》有关规定至少在一种中国证监会指定媒体上刊登公告。

　　５．基金管理人可以在不违反法律法规规定及基金合同约定的情形下根据市场情况制定基金促销计划，针对投资者定期或不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动期间，按相关监管部门要求履行必要手续后，基金管理人可以适当调低基金申购费率、赎回费率。

　　（七）申购份额与赎回金额的计算方式

　　１．久兆３００份额申购份额的计算及余额的处理方式

　　久兆３００份额的申购金额包括申购费用和净申购金额，其中：

　　净申购金额＝申购金额／（１＋申购费率）

　　申购金额在５００万元（含）以上的适用固定金额的申购费，即净申购金额＝申购金额－固定申购费金额

　　申购费用＝申购金额－净申购金额

　　申购份额＝净申购金额／申购当日久兆３００基金份额净值

　　通过场外方式进行申购的，申购份额计算结果保留到小数点后２位，小数点后２位以后的部分四舍五入，由此产生的误差计入基金财产；通过场内方式申购的，申购份额计算结果保留到整数位，计算所得整数位后小数部分的份额对应的资金返还至投资者资金账户。

　　例３：某投资者通过场外投资１０万元申购久兆３００份额，申购费率为１．２％，假定申购当日久兆３００份额的基金份额净值为１．１００元，则其可得到的申购份额为：

　　净申购金额＝１００，０００／（１＋１．２％）＝９８，８１４．２３元

　　申购费用＝１００，０００－９８，８１４．２３＝１１８５．７７元

　　申购份额＝９８，８１４．２３／１．１００＝８９，８３１．１２份

　　例４：如例３，如果该投资者选择通过场内申购，假定申购费率也为１．２％，则因场内份额保留至整数位，故投资者申购所得份额为８９，８３１份，不足１份部分对应的申购资金返还给投资者。计算方法如下：

　　实际净申购金额＝８９，８３１×１．１００＝９８，８１４．１０元

　　退款金额＝１００，０００－９８，８１４．１０－１１８５．７７＝０．１３元

　　２．久兆３００份额的赎回金额的计算及处理方式

　　本基金的净赎回金额为赎回总金额扣减赎回费用。其中：

　　赎回总金额＝赎回份额×赎回当日久兆３００份额的基金份额净值

　　赎回费用＝赎回总金额×赎回费率

　　净赎回金额＝赎回总金额－赎回费用

　　上述计算结果均按四舍五入方法，保留到小数点后两位，由此产生的收益或损失由基金财产承担。

　　例５：某投资者赎回１０万份久兆３００份额，持有时间为８个月，对应的赎回费率为０．５％，假设赎回当日久兆３００份额的基金份额净值是１．１００元，则其可得到的赎回金额为：

　　赎回总金额＝１００，０００×１．１００＝１１０，０００元

　　赎回费用＝１１０，０００×０．５％＝５５０元

　　净赎回金额＝１１０，０００－５５０＝１０９，４５０元

　　３． 久兆３００份额的份额净值计算，保留到小数点后３位，小数点后第４位四舍五入，由此产生的收益或损失由基金财产承担。Ｔ日的基金份额净值在当天收市后计算，并在Ｔ＋１日内公告。如遇特殊情况，经中国证监会同意，可以适当延迟计算或公告。

　　（八）拒绝或暂停申购的情形

　　发生下列情况时，基金管理人可拒绝或暂停接受投资人对久兆３００份额的申购申请：

　　１．因不可抗力导致基金无法正常运作或者因不可抗力导致基金管理人无法接受投资人的申购申请。

　　２．证券交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日基金资产净值。

　　３．发生本基金合同规定的暂停基金资产估值的情况。

　　４．基金管理人认为接受某笔或某些申购申请可能会影响或损害现有基金份额持有人利益时。

　　５．基金资产规模过大，使基金管理人无法找到合适的投资品种，或其他可能对基金业绩产生负面影响，从而损害现有基金份额持有人利益的情形。

　　６．基金合同、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。

　　发生上述暂停申购情形时，基金管理人应当根据有关规定在指定媒体上刊登暂停申购公告。如果投资人的申购申请被拒绝，被拒绝的申购款项将退还给投资人。在暂停申购的情况消除时，基金管理人应及时恢复申购业务的办理。

　　（九）暂停赎回或延缓支付赎回款项的情形

　　发生下列情形时，基金管理人可暂停接受投资人的久兆３００份额的赎回申请或延缓支付赎回款项：

　　１．因不可抗力导致基金无法正常运作。

　　２．证券交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日基金资产净值。

　　３．连续两个或两个以上开放日发生巨额赎回。

　　４．发生本基金合同规定的暂停基金资产估值情况。

　　５．基金合同、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。

　　发生上述情形时，基金管理人应在当日报中国证监会备案，已接受的赎回申请，基金管理人应足额支付；如暂时不能足额支付，应将可支付部分按单个账户申请量占申请总量的比例分配给赎回申请人，未支付部分可延期支付，并以后续开放日的基金份额净值为依据计算赎回金额。若连续两个或两个以上开放日发生巨额赎回，延期支付最长不得超过２０个工作日，并在指定媒体上公告。投资人在申请赎回时可事先选择将当日可能未获受理部分予以撤销。在久兆３００份额暂停赎回的情况消除时，基金管理人应及时恢复赎回业务的办理并予以公告。

　　（十）巨额赎回的情形及处理方式

　　１．巨额赎回的认定

　　若本基金单个开放日内久兆３００份额的净赎回申请（赎回申请份额总数加上基金转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额）超过前一开放日的基金总份额（包括久兆３００份额、久兆稳健份额、久兆积极份额）的１０％，即认为是发生了巨额赎回。

　　２．巨额赎回的处理方式

　　当基金出现巨额赎回时，基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决定全额赎回或部分延期赎回。

　　（１）全额赎回：当基金管理人认为有能力支付投资人的全部赎回申请时，按正常赎回程序执行。

　　（２）部分延期赎回：当基金管理人认为支付投资人的赎回申请有困难或认为因支付投资人的赎回申请而进行的财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动时，基金管理人在当日接受赎回比例不低于上一开放日基金总份额的１０％的前提下，可对其余赎回申请延期办理。对于当日的赎回申请，应当按单个账户赎回申请量占赎回申请总量的比例，确定当日受理的赎回份额；对于未能赎回部分，投资人在提交赎回申请时可以选择延期赎回或取消赎回。选择延期赎回的，将自动转入下一个开放日继续赎回，直到全部赎回为止；选择取消赎回的，当日未获受理的部分赎回申请将被撤销。延期的赎回申请与下一开放日赎回申请一并处理，无优先权，并以下一开放日的基金份额净值为基础计算赎回金额，以此类推，直到全部赎回为止。如投资人在提交赎回申请时未作明确选择，投资人未能赎回部分作自动延期赎回处理。部分延期赎回不受单笔赎回最低份额的限制。

　　当出现巨额赎回时，场内赎回申请按照深圳证券交易所相关规则进行处理；基金转换中转出份额的申请的处理方式遵照相关业务规则及届时开展转换业务的公告。

　　（３）暂停赎回：久兆３００份额连续２日以上（含本数）发生巨额赎回，如基金管理人认为有必要，可暂停接受久兆３００份额的赎回申请；已经接受的赎回申请可以延缓支付赎回款项，但不得超过２０个工作日，并应当在指定媒体上进行公告。

　　３．巨额赎回的公告

　　当发生上述延期赎回并延期办理时，基金管理人应当通过邮寄、传真或者招募说明书规定的其他方式在３个交易日内通知基金份额持有人，说明有关处理方法，同时在指定媒体上刊登公告。

　　（十一）暂停申购或赎回的公告和重新开放申购或赎回的公告

　　１．发生上述暂停申购或赎回情况的，基金管理人当日应立即向中国证监会备案，并在规定期限内在指定媒体上刊登暂停公告。

　　２．如发生暂停的时间为１日，基金管理人应于重新开放日，在指定媒体上刊登久兆３００份额重新开放申购或赎回公告，并公布最近１个开放日的基金份额净值。

　　３．如发生暂停的时间超过１日但少于２周，暂停结束，基金重新开放申购或赎回时，基金管理人应提前２日在指定媒体上刊登久兆３００份额重新开放申购或赎回公告，并公告最近１个开放日的基金份额净值。

　　４．如发生暂停的时间超过２周，暂停期间，基金管理人应每２周至少刊登暂停公告１次。暂停结束，基金重新开放申购或赎回时，基金管理人应提前２日在指定媒体上连续刊登基金重新开放申购或赎回公告，并公告最近１个开放日久兆３００份额的基金份额净值。

　　（十二）基金的转换

　　基金管理人可以根据相关法律法规以及本基金合同的规定决定开办久兆３００份额与基金管理人管理的、且由同一注册登记机构办理注册登记的其他基金之间的转换业务，基金转换可以收取一定的转换费，相关规则由基金管理人届时根据相关法律法规及本基金合同的规定制定并公告，并提前告知基金托管人与相关机构。

　　（十三）基金的非交易过户

　　基金的非交易过户是指基金注册登记机构受理继承、捐赠和司法强制执行而产生的非交易过户以及注册登记机构认可、符合法律法规的其它非交易过户。无论在上述何种情况下，接受划转的主体必须是依法可以持有本基金基金份额的投资人。

　　继承是指基金份额持有人死亡，其持有的基金份额由其合法的继承人继承；捐赠指基金份额持有人将其合法持有的基金份额捐赠给福利性质的基金会或社会团体；司法强制执行是指司法机构依据生效司法文书将基金份额持有人持有的基金份额强制划转给其他自然人、法人或其他组织。办理非交易过户必须提供基金注册登记机构要求提供的相关资料，对于符合条件的非交易过户申请按基金注册登记机构的规定办理，并按基金注册登记机构规定的标准收费。

　　（十四）定期定额投资

　　基金管理人可以为投资人办理久兆３００份额的定期定额投资计划，具体规则由基金管理人届时发布公告或在更新的招募说明书中确定。投资人在办理久兆３００份额的定期定额投资计划时可自行约定每期扣款金额，每期扣款金额必须不低于基金管理人在相关公告或更新的招募说明书中所规定的定期定额投资计划最低申购金额。

　　（十五）基金的冻结和解冻

　　基金注册登记机构只受理国家有权机关依法要求的基金份额的冻结与解冻，以及注册登记机构认可、符合法律法规的其他情况下的冻结与解冻。

　　十、久兆稳健份额与久兆积极份额的上市交易

　　本基金基金合同生效后，基金管理人将根据有关规定，申请久兆稳健份额、久兆积极份额上市交易。

　　（一）上市交易的地点

　　深圳证券交易所。

　　（二）上市交易的时间

　　在符合下述第（三）项规定的基金上市条件的前提下，久兆稳健份额和久兆积极份额拟在基金合同生效后三个月内，申请在深圳证券交易所上市交易。

　　在确定上市交易时间后，基金管理人最迟在上市前３个工作日在至少一家指定媒体和基金管理人网站上刊登公告。

　　（三）基金上市的条件

　　如基金具备下列条件，基金管理人可依据《深圳证券交易所证券投资基金上市规则》向深圳证券交易所申请上市交易。

　　１．基金募集金额不低于２亿元。

　　２．基金份额持有人不少于１０００人。

　　３．《深圳证券交易所证券投资基金上市规则》规定的其他条件。

　　基金上市前，基金管理人应与深圳证券交易所签订上市协议书。基金获准在深圳证券交易所上市的，基金管理人应在基金上市日前至少３个工作日发布基金上市交易公告书。

　　（四）上市交易的规则

　　１．久兆稳健份额、久兆积极份额分别采用不同的交易代码上市交易。

　　２．久兆稳健份额、久兆积极份额上市首日的开盘参考价分别为各自前一工作日的基金份额净值。

　　３．久兆稳健份额、久兆积极份额实行价格涨跌幅限制，涨跌幅比例为１０％，自上市首日起实行。

　　４．久兆稳健份额、久兆积极份额买入申报数量为１００份或其整数倍。

　　５．久兆稳健份额、久兆积极份额申报价格最小变动单位为０．００１元人民币。

　　６．久兆稳健份额、久兆积极份额上市交易的其他规则遵循《深圳证券交易所交易规则》及《深圳证券交易所证券投资基金上市规则》等相关规定。

　　（五）上市交易的费用

　　久兆稳健份额、久兆积极份额上市交易的费用按照深圳证券交易所相关规则及有关规定执行。

　　（六）上市交易的行情揭示

　　久兆稳健份额、久兆积极份额在深圳证券交易所挂牌交易，交易行情通过行情发布系统揭示。行情发布系统同时揭示前一交易日的基金份额净值。

　　（七）上市交易的注册登记

　　投资人Ｔ日买入成功后，注册登记机构在Ｔ日自动为投资人登记权益并办理注册登记手续，投资人自Ｔ＋１日（含该日）后有权卖出该部分基金；

　　投资人Ｔ日卖出成功后，注册登记机构在Ｔ日自动为投资人办理扣除权益的注册登记手续。

　　（八）上市交易的停复牌、暂停上市、恢复上市和终止上市

　　久兆稳健份额、久兆积极份额的停复牌、暂停上市、恢复上市和终止上市按照相关法律法规、中国证监会及深圳证券交易所的相关规定执行。

　　（九）相关法律法规、中国证监会及深圳证券交易所对基金上市交易的规则等相关规定内容进行调整的，本基金基金合同相应予以修改，且此项修改无须召开基金份额持有人大会。

　　（十）若深圳证券交易所、中国证券登记结算有限责任公司增加了基金上市交易的新功能，基金管理人可以在履行适当程序后增加相应功能。

　　十一、基金份额的登记、系统内转托管和跨系统转登记等其他相关业务

　　（一）基金份额的登记

　　１．本基金的基金份额采用分系统登记的原则。场外认购、申购或通过跨系统转登记从场内转入的久兆３００份额登记在注册登记系统基金份额持有人开放式基金账户下；久兆稳健份额、久兆积极份额，以及场内认购、申购或通过跨系统转登记从场外转入的久兆３００份额登记在证券登记结算系统基金份额持有人证券账户下。

　　２．登记在证券登记结算系统中的久兆３００份额可以申请场内赎回；登记在注册登记系统中的久兆３００份额可以申请场外赎回。

　　３．登记在证券登记结算系统中的久兆稳健份额、久兆积极份额只能在深圳证券交易所上市交易，不能直接申请场内赎回。

　　（二）系统内转托管

　　１．系统内转托管是指基金份额持有人将持有的基金份额在注册登记系统内不同销售机构（网点）之间或证券登记结算系统内不同会员单位（席位）之间进行转托管的行为。

　　２．基金份额登记在注册登记系统的基金份额持有人在变更办理久兆３００份额赎回业务的销售机构（网点）时，须办理已持有久兆３００份额的系统内转托管。

　　３．基金份额登记在证券登记结算系统的基金份额持有人在变更办理久兆稳健份额、久兆积极份额上市交易或久兆３００份额场内赎回业务的会员单位（席位）时，须办理已持有基金份额的系统内转托管。

　　４．投资者采用基金管理人直销中心网上交易方式认购或申购的基金份额将不能办理系统内转托管业务。若网上交易有关规定及业务规则发生变更，基金管理人可为投资者采用直销中心网上交易方式认购或申购的基金份额办理系统内转托管时，基金管理人将做出调整并及时公告。

　　５．募集期内不得办理系统内转托管。

　　６．基金销售机构可以按照规定的标准收取转托管费。

　　（三）跨系统转登记

　　１．跨系统转登记是指基金份额持有人将持有的久兆３００份额在注册登记系统和证券登记结算系统之间进行转登记的行为。

　　２．久兆３００份额跨系统转登记的具体业务按照中国证券登记结算有限责任公司的相关规定办理。

　　３．投资者采用基金管理人直销中心网上交易方式认购或申购的基金份额将不能办理跨系统转登记业务。若网上交易有关规定及业务规则发生变更，基金管理人可为投资者采用直销中心网上交易方式认购或申购的基金份额办理跨系统转登记时，基金管理人将做出调整并及时公告。

　　４．募集期内不得办理跨系统转登记。

　　５．基金销售机构可以按照规定的标准收取转托管费。

　　（四）基金份额的非交易过户、质押、冻结与解冻

　　本基金的非交易过户、质押、冻结与解冻等，按照中国证券登记结算有限责任公司、深圳证券交易所等相关机构的规定办理。

　　十二、基金的份额配对转换

　　本基金基金合同生效后，基金管理人将为基金份额持有人办理份额配对转换业务。

　　（一）份额配对转换

　　份额配对转换是指本基金场内的久兆３００份额与久兆稳健份额、久兆积极份额之间的配对转换，包括分拆与合并两个方面。

　　１．分拆。基金份额持有人将其持有的每十份久兆３００份额的场内份额申请转换成四份久兆稳健份额与六份久兆积极份额的行为。

　　２．合并。基金份额持有人将其持有的四份久兆稳健份额与六份久兆积极份额进行配对申请转换成十份久兆３００份额的场内份额的行为。

　　（二）份额配对转换的业务办理机构

　　份额配对转换的业务办理机构见基金管理人届时发布的相关公告。

　　基金投资者应当在份额配对转换业务办理机构的营业场所或按其提供的其他方式办理份额配对转换。深圳证券交易所、基金登记结算机构或基金管理人可根据情况变更或增减份额配对转换的业务办理机构，并予以公告。

　　（三）份额配对转换的业务办理时间

　　份额配对转换自久兆稳健份额、久兆积极份额上市交易后不超过６个月的时间内开始办理，基金管理人应在开始办理份额配对转换的具体日期前２日在至少一家指定媒体及基金管理人网站公告。

　　份额配对转换的业务办理日为深圳证券交易所交易日（基金管理人公告暂停份额配对转换时除外），具体业务办理时间见招募说明书。在招募说明书规定的上述时间之外不办理份额配对转换业务。

　　若深圳证券交易所交易时间、交易规则更改或实际情况需要，基金管理人可对份额配对转换业务的办理时间进行调整并公告。

　　（四）份额配对转换的原则

　　１．份额配对转换以份额申请。

　　２．申请进行“分拆”的久兆３００份额的场内份额必须是１０的整数倍。

　　３．申请进行“合并”的久兆稳健份额与久兆积极份额必须同时配对申请，且基金份额数必须同为整数且两者的比例为４：６。

　　４．久兆３００份额的场外份额如需申请进行“分拆”，须跨系统转登记为久兆３００份额的场内份额后方可进行。

　　５．份额配对转换应遵循届时相关机构发布的相关业务规则。

　　深圳证券交易所、基金登记结算机构或基金管理人可视情况对上述规定作出调整，并在正式实施前２日在至少一家指定媒体和基金管理人网站公告。

　　（五）份额配对转换的程序

　　份额配对转换的程序遵循届时相关机构发布的最新业务规则，具体见相关业务公告。

　　（六）暂停份额配对转换的情形

　　１． 深圳证券交易所、基金登记结算机构、份额配对转换业务办理机构因异常情况无法办理份额配对转换业务。

　　２． 法律法规、深圳证券交易所规定或经中国证监会认定的其他情形。

　　发生前述情形的，基金管理人应当在至少一家指定媒体及基金管理人网站刊登暂停份额配对转换业务的公告。

　　在暂停份额配对转换的情况消除时，基金管理人应及时恢复份额配对转换业务的办理，并依照有关规定在至少一家指定媒体及基金管理人网站上公告。

　　（七）份额配对转换的业务办理费用

　　份额配对转换业务办理机构可对份额配对转换业务的办理酌情收取一定的佣金，具体见相关业务公告。

　　十三、基金的投资管理

　　（一）投资目标

　　本基金通过投资约束和数量化监控，力求实现对中小板３００（价格）指数的有效跟踪。在正常市场情况下，本基金力争将基金净值增长率与业绩比较基准变化率之间的日平均跟踪误差控制在０．３５％以内，年跟踪误差控制在４％以内。

　　（二）投资范围

　　本基金投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括中小板３００（价格）指数的成份股及其备选成份股、新股（一级市场初次发行或增发）、债券、资产支持证券、权证，以及经中国证监会批准的允许本基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。

　　本基金投资于股票的资产占基金资产净值的比例不低于９０％，其中将不低于９０％的股票资产投资于中小板３００（价格）指数的成份股及其备选成份股，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的５％。权证及其他金融工具的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行。

　　如法律法规或监管机构今后允许本基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围，进行组合资产管理。

　　（三）投资策略

　　本基金采用完全复制策略，按照标的指数成份股构成及其权重构建股票资产组合，并根据标的指数成份股及其权重的变化对股票组合进行动态调整。但因特殊情况导致基金无法有效跟踪标的指数时，本基金将运用其他方法建立实际组合，力求实现基金相对业绩比较基准的跟踪误差最小化。

　　１．资产配置策略

　　为了实现追踪误差最小化，本基金投资于股票的资产占基金资产净值的比例不低于９０％，其中将不低于９０％的股票资产投资于中小板３００（价格）指数的成份股及其备选成份股。本基金将采用完全复制策略，按标的指数成份股及其权重构建股票资产组合。

　　２．股票投资策略

　　本基金通过完全复制策略进行被动式指数化投资，根据中小板３００（价格）指数成份股的基准权重构建股票资产组合，并根据成份股构成及其权重的变动进行动态调整。

　　（１）股票投资组合的构建

　　本基金将按照中小板３００（价格）指数各成份股的基准权重进行股票资产配置。当遇到成份股停牌、流动性不足、投资限制或其他影响指数复制的市场因素，使基金无法依指数权重购买某成份股或预期将调整的标的指数成份股时，本基金可以根据市场情况，对基金资产进行适当调整，以尽量缩小跟踪误差。

　　（２）股票投资组合的调整

　　本基金的股票投资组合将根据中小板３００（价格）指数成份股构成及其权重的变动进行相应的定期调整和日常修正，本基金还将根据投资比例限制、申购赎回变动情况等因素，对股票投资组合进行不定期调整，力争实现跟踪误差最小化。

　　１）定期调整

　　本基金所构建的投资组合将定期根据所跟踪标的指数成份股的调整进行相应的跟踪调整。中小板３００指数的样本股每半年调整一次，每次样本股调整数量不超过样本总数的１０％。样本调整设置缓冲区，排名在样本数７０％范围之内的非原成份股按顺序入选，排名在样本数１３０％范围之内的原成份股按顺序优先保留。

　　本基金将持续关注中小板３００指数成份股的变动情况，在指数成份股调整生效前，分析并确定组合调整策略，及时进行投资组合的优化调整，实现指数调整前后基金资产稳定，减小基金资产波动对追踪误差造成的影响。

　　２）不定期调整

　　①当成份股发生增发、送配等情况而影响成份股在指数中权重的行为时，本基金将根据其需调整的权重比例，进行相应调整。

　　②当上市公司股权关系发生变动导致其控股属性发生变化或者指数成份股出现吸收合并等事件时，本基金可根据市场情况，对基金资产进行适当调整，以尽量缩小跟踪误差。

　　③本基金将根据申购和赎回情况，结合基金的现金头寸管理，制定交易策略对股票投资组合进行调整，使基金申购和赎回不会对追踪误差带来重大影响。

　　④若因个别成份股停牌、流动性不足或法规限制等因素，使得本基金无法按照其所占标的指数权重进行购买时，本基金将综合考虑跟踪误差最小化和投资者利益，部分持有现金或买入相关的替代性组合。

　　进行股票替换时遵循的原则如下：①用以替换的股票与被替换股票属于同一行业；②用以替换的股票具有较好的流动性；③用以替换的股票或股票组合与被替换的股票在考察期内日收益率序列风险收益特征高度相关，能较好地代表被替代股票的收益率及其波动情况。

　　３．债券投资策略

　　本基金将根据“自上而下”对宏观经济形势、财政与货币政策，以及债券市场资金供求等因素的分析，重点参考基金的流动性管理需要，选取流动性较好的债券进行配置。

　　４．权证投资策略

　　本基金在进行权证投资时将在严格控制风险的前提下谋取最大的收益，以不改变投资组合的风险收益特征为首要条件，运用有关数量模型进行估值和风险评估，谨慎投资。

　　此外，本基金还将根据市场情况，适度参与新股申购（含增发新股）。如法律法规或监管机构今后允许本基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围，进行组合资产管理。

　　（四）业绩比较基准

　　本基金以中小板３００（价格）指数作为标的指数。

　　本基金业绩比较基准：中小板３００（价格）指数收益率×９５％＋活期存款利率（税后）×５％

　　由于本基金为完全复制型指数基金，跟踪标的为中小板３００（价格）指数，同时本基金现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的５％，因此本基金以中小板３００（价格）指数收益率和活期存款利率（税后）的复合收益率作为基金的业绩比较基准符合本基金的特性。

　　今后，如果指数公司变更或停止中小板３００（价格）指数的编制及发布，或中小板３００（价格）指数由其他指数替代（单纯更名除外），或由于指数编制方法发生重大变更等原因导致中小板３００（价格）指数不宜继续作为标的指数，或市场有其他更适合投资的指数，本基金管理人在履行适当程序后，可以变更本基金的标的指数和投资对象，并选择确定新的标的指数，相应变更基金名称、投资范围和业绩比较基准或业绩比较基准的权重构成。本基金由于上述原因变更标的指数和投资对象以及相应变更基金名称、投资范围和业绩比较基准或业绩比较基准的权重构成，不需召开基金持有人大会通过，但须经基金管理人和基金托管人协商一致，并在报中国证监会备案后及时公告。

　　（五）风险收益特征

　　本基金为指数型基金，长期平均风险和预期收益率高于普通股票型基金、混合型基金、债券型基金、货币市场基金等，为高风险、高收益产品。

　　（六）投资决策依据及程序

　　１．决策依据

　　（１）国家有关法律、法规以及基金合同等的有关规定。

　　（２）《长城基金管理有限公司章程》的有关规定。

　　（３）《长城基金管理有限公司投资管理制度》的有关规定。

　　２．投资决策程序

　　（１）本基金的投资实行投资决策委员会领导下的基金经理负责制，投资决策委员会是基金投资的最高决策机构。投资决策委员会根据中国证监会《证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》等相关法律法规和各基金合同、公司的有关规章制度，确定公司投资战略和投资方向，制订重大投资决策。

　　（２）基金经理根据投资决策委员会的投资战略，结合对指数成份股、证券市场、投资时机等方面的分析，拟订基金的具体投资计划。

　　（３）投资决策委员会对基金经理提交的方案进行论证分析，并形成决策纪要。

　　（４）根据决策纪要，基金经理构造具体的投资组合及操作方案，交由交易室执行。

　　（５）投资决策委员会定期（月）召开会议，评价基金净值与比较基准的跟踪误差，并对基金管理小组关于控制跟踪误差的提案做出决议。

　　（６）基金管理部基金管理小组利用数量模型，对总体累积偏差和行业偏差进行测算；研究部行业研究小组从基本面对行业、个股和市场走势提供基本信息，提示风险；运行保障部提供基金申购、赎回的动态情况，供基金管理小组参考。

　　（７）基金管理小组根据信息汇总情况对组合进行适度调整，对于需调整的个股，基金经理必须提供充分的理由。

　　（８）研究部金融工程小组对基金投资组合跟踪误差进行评估，并作出跟踪误差的归因分析报告，在投资组合的年化总体累积偏差超过２％时提出预警。

　　（９）监察稽核部对投资程序进行稽查并出具稽查报告。

　　（１０）交易室按有关交易规则执行，并将有关信息反馈基金经理。

　　（七）投资限制

　　１．组合限制

　　本基金在投资策略上兼顾投资原则以及开放式基金的固有特点，通过分散投资降低基金财产的非系统性风险，保持基金组合良好的流动性。基金的投资组合将遵循以下限制：

　　（１） 本基金投资于股票的资产占基金资产净值的比例不低于９０％，其中将不低于９０％的股票资产投资于中小板３００（价格）指数的成份股及其备选成份股，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的５％。

　　（２） 本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的３％；本基金管理人管理的全部基金持有的同一权证，不得超过该权证的１０％；本基金在任何交易日买入权证的总金额，不得超过上一交易日基金资产净值的０．５％。

　　（３） 本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券不得超过基金资产净值的１０％；本基金持有的全部资产支持证券市值不得超过基金资产净值的２０％；本基金管理人管理的全部基金持有同一原始权益人的各类资产支持证券，不得超过其各类资产支持证券合计规模的１０％。

　　（４） 基金财产参与股票发行申购，本基金所申报的金额不超过本基金的总资产，本基金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量。

　　（５） 本基金持有的所有流通受限证券，其公允价值不得超过本基金资产净值的１０％；本基金持有的同一流通受限证券，其公允价值不得超过本基金资产净值的５％。

　　（６）法律法规、基金合同规定的其他比例限制。

　　如果法律法规对本基金合同约定投资组合比例限制进行变更的，以变更后的规定为准。法律法规或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，则本基金投资不再受相关限制。

　　因证券市场波动、上市公司合并、基金规模变动、股权分置改革中支付对价等基金管理人之外的因素致使基金投资比例不符合上述规定投资比例的，基金管理人应当在１０个交易日内进行调整。

　　基金管理人应当自基金合同生效之日起６个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的有关约定。基金托管人对基金的投资的监督与检查自本基金合同生效之日起开始。

　　２．禁止行为

　　为维护基金份额持有人的合法权益，基金财产不得用于下列投资或者活动：

　　（１）承销证券；

　　（２）向他人贷款或者提供担保；

　　（３）从事承担无限责任的投资；

　　（４）买卖其他基金份额，但是国务院另有规定的除外；

　　（５）向其基金管理人、基金托管人出资或者买卖其基金管理人、基金托管人发行的股票或者债券；

　　（６）买卖与其基金管理人、基金托管人有控股关系的股东或者与其基金管理人、基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券；

　　（７）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；

　　（８）依照法律法规有关规定，由中国证监会规定禁止的其他活动；

　　（９）法律法规或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，则本基金投资不再受相关限制。

　　（八）基金管理人代表基金行使股东权利的处理原则及方法

　　１．基金管理人按照国家有关规定代表基金独立行使股东权利，保护基金份额持有人的利益；

　　２．不谋求对上市公司的控股，不参与所投资上市公司的经营管理；

　　３．有利于基金财产的安全与增值；

　　４．不通过关联交易为自身、雇员、授权代理人或任何存在利害关系的第三人牟取任何不当利益。

　　（九）基金的融资、融券

　　本基金可以按照国家的有关规定进行融资、融券。

　　十四、基金的财产

　　（一）基金资产总值

　　基金资产总值是指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收申购款以及其他资产的价值总和。

　　（二）基金资产净值

　　基金资产净值是指基金资产总值减去负债后的价值。

　　（三）基金财产的账户

　　本基金财产以基金名义开立银行存款账户，以基金托管人的名义开立证券交易清算资金的结算备付金账户，以基金托管人和本基金联名的方式开立基金证券账户，以本基金的名义开立银行间债券托管账户。开立的基金专用账户与基金管理人、基金托管人、基金销售机构和注册登记机构自有的财产账户以及其他基金财产账户相独立。

　　（四）基金财产的处分

　　基金财产独立于基金管理人、基金托管人和代销机构的固有财产，并由基金托管人保管。基金管理人、基金托管人因基金财产的管理、运用或者其他情形而取得的财产和收益归入基金财产。基金管理人、基金托管人可以按基金合同的约定收取管理费、托管费以及其他基金合同约定的费用。基金财产的债权、不得与基金管理人、基金托管人固有财产的债务相抵销，不同基金财产的债权债务，不得相互抵销。基金管理人、基金托管人以其自有资产承担法律责任，其债权人不得对基金财产行使请求冻结、扣押和其他权利。

　　基金管理人、基金托管人因依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产等原因进行清算的，基金财产不属于其清算财产。

　　除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定处分外，基金财产不得被处分。非因基金财产本身承担的债务，不得对基金财产强制执行。

　　十五、基金资产的估值

　　（一）估值日

　　本基金的估值日为本基金相关的证券交易场所的正常营业日以及国家法律法规规定需要对外披露基金净值的非营业日。

　　（二）估值方法

　　１、证券交易所上市的有价证券的估值

　　（１）交易所上市的有价证券（包括股票、权证等），以其估值日在证券交易所挂牌的市价（收盘价）估值；估值日无交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，以最近交易日的市价（收盘价）估值；如最近交易日后经济环境发生了重大变化的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价格。

　　（２）交易所上市实行净价交易的债券按估值日收盘价估值，估值日没有交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日的收盘价估值。如最近交易日后经济环境发生了重大变化的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价格；

　　（３）交易所上市未实行净价交易的债券按估值日收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值；估值日没有交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日债券收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值。如最近交易日后经济环境发生了重大变化的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价格；

　　（４）交易所上市不存在活跃市场的有价证券，采用估值技术确定公允价值。交易所上市的资产支持证券，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。

　　２、处于未上市期间的有价证券应区分如下情况处理：

　　（１）送股、转增股、配股和公开增发的新股，按估值日在证券交易所挂牌的同一股票的市价（收盘价）估值；该日无交易的，以最近一日的市价（收盘价）估值；

　　（２）首次公开发行未上市的股票、债券和权证，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。

　　（３）首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，按交易所上市的同一股票的市价（收盘价）估值；非公开发行有明确锁定期的股票，按监管机构或行业协会有关规定确定公允价值。

　　３、全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种，采用估值技术确定公允价值。

　　４、同一债券同时在两个或两个以上市场交易的，按债券所处的市场分别估值。

　　５、如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的，基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值。

　　６、相关法律法规以及监管部门有强制规定的，从其规定。如有新增事项，按国家最新规定估值。

　　如基金管理人或基金托管人发现基金估值违反基金合同订明的估值方法、程序及相关法律法规的规定或者未能充分维护基金份额持有人利益时，应立即通知对方，共同查明原因，双方协商解决。

　　根据有关法律法规，基金资产净值计算和基金会计核算的义务由基金管理人承担。本基金的基金会计责任方由基金管理人担任，因此，就与本基金有关的会计问题，如经相关各方在平等基础上充分讨论后，仍无法达成一致的意见，按照基金管理人对基金资产净值的计算结果对外予以公布。

　　（三）估值对象

　　基金所拥有的股票、权证、债券和银行存款本息、应收款项、其它投资等资产。

　　（四）基金份额净值的计算

　　本基金分别计算并公告久兆３００份额的基金份额净值以及久兆稳健份额与久兆积极份额的基金份额参考净值。

　　１．久兆３００份额的基金份额净值计算

　　基金资产净值是指基金资产总值减去负债后的价值。

　　久兆３００份额的基金份额净值计算公式为：

　　T日久兆３００份额的基金份额净值＝T日闭市后的基金资产净值／T日本基金（包括久兆３００份额、久兆稳健份额、久兆积极份额）的基金份额余额总数

　　２．久兆稳健份额与久兆积极份额的基金份额参考净值计算

　　（１）本基金四份久兆稳健份额与六份久兆积极份额的参考净值之和将等于十份久兆３００份额的净值。

　　（２）久兆稳健份额的约定年收益率为５．８％。久兆稳健份额的约定年收益率除以３６５得到久兆稳健份额的约定日简单收益率。久兆稳健份额的基金份额参考净值以基金合同生效日或前一份额折算日经折算后的份额净值为基准采用久兆稳健份额的约定日简单收益率单利进行计算。久兆稳健份额在估值日应计收益的天数为自基金合同生效日或前一份额折算日（定期份额折算日或不定期份额折算日）次日起至估值日的实际天数。

　　（３）计算出久兆稳健份额的份额参考净值后，根据久兆稳健份额、久兆积极份额和久兆３００份额净值的关系，计算出久兆积极份额的份额参考净值。

　　（４）本基金进行定期份额折算或不定期份额折算操作以后，久兆稳健份额、久兆积极份额的份额参考净值计算方法保持不变。

　　（５）久兆稳健份额与久兆积极份额的基金份额参考净值计算公式

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　　（五）估值程序

　　１．基金份额净值是按照每个工作日闭市后，基金资产净值除以当日基金份额的余额数量计算，精确到０．００１元，小数点后第四位四舍五入。国家另有规定的，从其规定。

　　每个工作日计算基金资产净值及基金份额净值，并按规定公告。

　　２．基金管理人应每个工作日对基金资产估值。基金管理人每个工作日对基金资产估值后，将基金份额净值结果发送基金托管人，经基金托管人复核无误后，由基金管理人对外公布。月末、年中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。

　　（六）估值错误的处理

　　基金管理人和基金托管人将采取必要、适当、合理的措施确保基金资产估值的准确性、及时性。当基金份额净值小数点后３位以内（含第３位）发生差错时，视为基金份额净值错误。

　　本基金合同的当事人应按照以下约定处理：

　　１．差错类型

　　本基金运作过程中，如果由于基金管理人或基金托管人、或注册登记机构、或代销机构、或投资人自身的过错造成差错，导致其他当事人遭受损失的，过错的责任人应当对由于该差错遭受损失当事人（“受损方”）的直接损失按下述“差错处理原则”给予赔偿，承担赔偿责任。

　　上述差错的主要类型包括但不限于：资料申报差错、数据传输差错、数据计算差错、系统故障差错、下达指令差错等；对于因技术原因引起的差错，若系同行业现有技术水平不能预见、不能避免、不能克服，则属不可抗力，按照下述规定执行。

　　由于不可抗力原因造成投资人的交易资料灭失或被错误处理或造成其他差错，因不可抗力原因出现差错的当事人不对其他当事人承担赔偿责任，但因该差错取得不当得利的当事人仍应负有返还不当得利的义务。

　　２．差错处理原则

　　（１）差错已发生，但尚未给当事人造成损失时，差错责任方应及时协调各方，及时进行更正，因更正差错发生的费用由差错责任方承担；由于差错责任方未及时更正已产生的差错，给当事人造成损失的，由差错责任方对直接损失承担赔偿责任；若差错责任方已经积极协调，并且有协助义务的当事人有足够的时间进行更正而未更正，则其应当承担相应赔偿责任。差错责任方应对更正的情况向有关当事人进行确认，确保差错已得到更正。

　　（２）差错的责任方对有关当事人的直接损失负责，不对间接损失负责，并且仅对差错的有关直接当事人负责，不对第三方负责。

　　（３）因差错而获得不当得利的当事人负有及时返还不当得利的义务。但差错责任方仍应对差错负责。如果由于获得不当得利的当事人不返还或不全部返还不当得利造成其他当事人的利益损失（“受损方”），则差错责任方应赔偿受损方的损失，并在其支付的赔偿金额的范围内对获得不当得利的当事人享有要求交付不当得利的权利；如果获得不当得利的当事人已经将此部分不当得利返还给受损方，则受损方应当将其已经获得的赔偿额加上已经获得的不当得利返还的总和超过其实际损失的差额部分支付给差错责任方。

　　（４）差错调整采用尽量恢复至假设未发生差错的正确情形的方式。

　　（５）差错责任方拒绝进行赔偿时，如果因基金管理人过错造成基金财产损失时，基金托管人应为基金的利益向基金管理人追偿，如果因基金托管人过错造成基金财产损失时，基金管理人应为基金的利益向基金托管人追偿。基金管理人和托管人之外的第三方造成基金财产的损失，并拒绝进行赔偿时，由基金管理人负责向差错方追偿；追偿过程中产生的有关费用，应列入基金费用，从基金资产中支付。

　　（６）如果出现差错的当事人未按规定对受损方进行赔偿，并且依据法律法规、基金合同或其他规定，基金管理人自行或依据法院判决、仲裁裁决对受损方承担了赔偿责任，则基金管理人有权向出现过错的当事人进行追索，并有权要求其赔偿或补偿由此发生的费用和遭受的直接损失。

　　（７）按法律法规规定的其他原则处理差错。

　　３．差错处理程序

　　差错被发现后，有关的当事人应当及时进行处理，处理的程序如下：

　　（１）查明差错发生的原因，列明所有的当事人，并根据差错发生的原因确定差错的责任方；

　　（２）根据差错处理原则或当事人协商的方法对因差错造成的损失进行评估；

　　（３）根据差错处理原则或当事人协商的方法由差错的责任方进行更正和赔偿损失；

　　（４）根据差错处理的方法，需要修改基金注册登记机构交易数据的，由基金注册登记机构进行更正，并就差错的更正向有关当事人进行确认。

　　４．基金份额净值差错处理的原则和方法如下：

　　（１）基金份额净值计算出现错误时，基金管理人应当立即予以纠正，通报基金托管人，并采取合理的措施防止损失进一步扩大。

　　（２）错误偏差达到基金份额净值的０．２５％时，基金管理人应当通报基金托管人并报中国证监会备案；错误偏差达到基金份额净值的０．５％时，基金管理人应当公告。

　　（３）因基金份额净值计算错误，给基金或基金份额持有人造成损失的，应由基金管理人先行赔付，基金管理人按差错情形，有权向其他当事人追偿。

　　（４）基金管理人和基金托管人由于各自技术系统设置而产生的净值计算尾差，以基金管理人计算结果为准。

　　（５）前述内容如法律法规或监管机关另有规定的，从其规定处理。

　　（七）暂停估值的情形

　　１．基金投资所涉及的证券交易市场遇法定节假日或因其他原因暂停营业时；

　　２．因不可抗力或其它情形致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金资产价值时；

　　３．占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变，而基金管理人为保障投资人的利益，已决定延迟估值；

　　４．中国证监会和基金合同认定的其它情形。

　　（八）基金净值的确认

　　用于基金信息披露的基金资产净值和基金份额净值由基金管理人负责计算，基金托管人负责进行复核。基金管理人应于每个开放日交易结束后计算当日的基金资产净值并发送给基金托管人。基金托管人对净值计算结果复核确认后发送给基金管理人，由基金管理人对基金净值予以公布。

　　（九）特殊情况的处理

　　１．基金管理人或基金托管人按估值方法的第５项进行估值时，所造成的误差不作为基金资产估值错误处理。

　　２．由于不可抗力原因，或由于证券交易所及登记结算公司发送的数据错误，或国家会计政策变更、市场规则变更等，基金管理人和基金托管人虽然已经采取必要、适当、合理的措施进行检查，但未能发现错误的，由此造成的基金资产估值错误，基金管理人和基金托管人免除赔偿责任。但基金管理人应当积极采取必要的措施消除由此造成的影响。

　　十六、基金的收益分配

　　（一）基金收益的构成

　　本基金合同项下基金收益即基金利润，指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除相关费用后的余额；基金已实现收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余额。

　　（二）基金可供分配利润

　　基金可供分配利润指截至收益分配基准日基金未分配利润与未分配利润中已实现收益的孰低数。

　　（三）收益分配原则

　　本基金（包括久兆３００份额、久兆稳健份额、久兆积极份额）不进行收益分配。

　　经基金份额持有人大会决议通过，并经中国证监会核准后如果终止久兆稳健份额与久兆积极份额的运作，本基金将根据基金份额持有人大会决议调整基金的收益分配。具体见基金管理人届时发布的相关公告。

　　十七、基金的费用与税收

　　（一）基金费用的种类

　　１．基金管理人的管理费；

　　２．基金托管人的托管费；

　　３．基金财产拨划支付的银行费用；

　　４．基金合同生效后的基金信息披露费用；

　　５．基金份额持有人大会费用；

　　６．基金合同生效后与基金有关的会计师费和律师费；

　　７．基金的证券交易费用；

　　８．基金上市费及年费；

　　９．标的指数许可使用费；

　　１０．基金收益分配中发生的费用；

　　１１．依法可以在基金财产中列支的其他费用。

　　（二）上述基金费用由基金管理人在法律规定的范围内参照公允的市场价格确定，法律法规另有规定时从其规定。

　　（三）基金费用计提方法、计提标准和支付方式

　　１．基金管理人的管理费

　　在通常情况下，基金管理费按前一日基金资产净值的１％年费率计提。计算方法如下：

　　Ｈ＝Ｅ×年管理费率÷当年天数

　　Ｈ为每日应计提的基金管理费

　　Ｅ为前一日基金资产净值

　　基金管理费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划付指令，经基金托管人复核后于次月首日起５个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人，若遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。

　　(下转C11版)