证券时报多媒体数字报

  §１ 重要提示

  １．１ 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。

  本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于ｗｗｗ．ｓｓｅ．ｃｏｍ．ｃｎ。投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。

  １．２ 如有董事未出席董事会，应当单独列示其姓名

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  １．３ 公司年度财务报告已经德勤华永会计师事务所有限公司审计并被出具了标准无保留意见的审计报告。

  １．４ 公司负责人沈东新、主管会计工作负责人雷洪及会计机构负责人（会计主管人员）陈海涛声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。

  §２ 公司基本情况

  ２．１ 基本情况简介

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  ２．２ 联系人和联系方式

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  §３ 会计数据和财务指标摘要

  ３．１ 主要会计数据

  单位：元 币种：人民币

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  ３．２ 主要财务指标

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  ３．３ 非经常性损益项目

  √适用 □不适用

  单位：元 币种：人民币

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  §４ 股东持股情况和控制框图

  ４．１ 前１０名股东、前１０名无限售条件股东持股情况表

  单位：股

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  ４．２ 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

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  §５ 董事会报告

  5.1 管理层讨论与分析概要

  1、报告期内公司经营情况回顾

  2011年前三季度，国内钢铁总产量和总消费量高速增长，政府加速保障房建设的重要举措更增加了建筑钢材的市场需求量，对钢材价格起到支持和拉动作用。特别是新疆加大重点民生工程的建设力度，带动了区内铁路、公路、基础设施的钢材需求，钢材市场价格维持高位运行。进入10月份以后，国内外经济形势低迷，部分行业钢材消费力度回落，市场呈现供过于求的态势，钢价持续下挫振荡，行业盈利能力迅速恶化。

  在这种情况下，公司严格遵循年初制定的发展战略，发挥区域性优势，以提高经济效益为目标，以市场开拓为龙头，以强化内部管理为主线，采取多项措施控制营运费用，开源节流、加压提效，减轻经济波动对企业经营的不利影响。公司全年累计产钢671万吨、同比增长0.03%；产材640万吨，同比增长1.24%。实现营业收入279.51亿元，同比增长18.11%；实现净利润4.82亿元，同比下降3.63%。在经营管理方面开展的主要工作如下：

  （1）根据产品盈利能力组织生产，从梳理关键性指标入手，与行业先进企业对标找差，强化生产过程控制，狠抓现场基础管理，细化降本增效措施，有针对性地改善经济技术指标，提高成本控制能力，缓解原燃料成本的上涨压力。

  （2）加强工序衔接和产销衔接，提升设备管理能力，开展质量攻关活动，做好标准化生产、设备维护和产品质量管理工作；同时，改善安全管理方式，加强风险源的动态管理，强化基层安全作业标准的执行力，增强安全生产保障。

  （3）树立环保优先、绿色低碳的理念，积极探索符合实际的循环发展道路，将固体废物综合利用、控制烟粉尘排放、加强节水管理等工作贯穿于经营发展的全进程，加大节能减排和环境治理力度，推进企业实现可持续发展。

  （4）针对新疆各行业"十二五"发展规划，研判区内钢材消费发展趋势。完善疆内销售市场网点建设，增加新疆区域的渠道覆盖，将销售重心下移，优化资源配置，提高区域市场份额，实现产销率和货款回收率100%。

  （5）做好区内重点工程以及政府工程的供货工作，以政府采购项目为切入点，对自治区重点工程实行区域专人负责制，采取钢材直供方式，全方位开展点对点服务，确保疆内重点工程市场占有率达到95%以上。

  （6）研发出高强度抗震钢筋、锯片用钢、气瓶用钢、焊管用钢、汽车用钢等新产品，实现X70管线钢和螺纹钢五线切分技术应用的批量生产，完成X80管线钢的产品认证，通过优化产品结构，扩大市场影响，提升市场竞争力。

  2、公司技术创新情况

  为了完善技术创新体系，推动企业科学发展，公司以提高经济效益为中心，围绕市场需要，紧密联系实际生产情况，激发技术人员的主观能动性，全面开展科技攻关项目，不断加大新产品开发方面的投入，科技创新活动取得丰硕成果，为企业发展再添动力。

  2011年，公司技术人员和广大职工发扬自主创新精神，着重在节能降耗、环保技术的应用、新产品试制、产品质量稳定与提高方面下功夫，针对生产技术课题，提出应对措施和解决方案，全年共申报专利180项，认定技术秘密212项。先进实用技术、高新技术和专利技术的广泛应用，对降低物料消耗、减少生产事故、提高作业率和设备维护效率、提升产品质量和附加值起到了重要作用。

  3、公司环保管理情况

  2011年，公司实施环境经营战略，倡导发展低碳循环经济、建设绿色钢铁企业的理念，在发展钢铁生产的同时积极开展工业污染源防治，大力推行清洁生产，开展“走进现场，保护环境，行为养成”活动，以制度为保证，建立了完善的职工行为养成管理和考核机制，促使厂区环境面貌得到持续改善，形成了生产发展和节能减排的良性循环。

  其中，炼钢厂提高煤气、蒸汽回收水平，健全能源管理体系，促进能源管理工作。成立"除尘设施改造环境治理攻关组"，以现场为主进行除尘改造，开展环境治理攻关，扎实推进现场的环境改善和环境整治工作，重点实施了灰仓及倒灌站的密封、卸灰仓加装粉尘加湿搅拌装置、烧铁包区加装除尘设施、卸灰仓加装反吸罩等除尘环保项目，取得了良好的成效。轧钢厂完善职业健康安全管理和环境管理体系，加大工业卫生投入，加强环保设施维护保养工作和现场文明生产管理，改善职工工作环境，及时回收石棉、废油脂等废旧物品，促进烟尘排放、岗位粉尘、岗位噪声等指标符合国家标准和企业规定，营造清洁安全的生产氛围。

  2012年，公司将继续本着发展生产与环境保护并重的原则，发挥好大型企业在环保工作中的示范作用，通过技术改造和技术升级，加快淘汰落后产能，提升节能减排水平，实现企业的低碳发展、绿色发展、和谐发展。

  4、公司主营业务及其经营情况

  (1)公司主营业务经营情况的说明

  报告期内，公司主要从事钢铁冶炼、轧制、加工及其延压产品的生产和销售，产品覆盖螺纹钢、线材、圆钢、热轧板、冷轧板、镀锌板、彩涂板、中厚板等建筑及工业用钢。

  (2)主营业务分行业、产品情况表 单位:元 币种:人民币

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  （３）主营业务分地区情况 单位：元 币种：人民币？

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  （４）主要供应商、客户情况＠前五名供应商合计采购金额为２１，９８９，３３７，２６７．９５元，占年度采购总额的８９．８７ ％；前五名客户销售额合计为６，２４６，８５３，１４０．８３元，占公司年度营业收入的２２．３５％。

  ５、公司资产构成情况

  （１）主要财务数据变动情况 单位：元 币种：人民币

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  说明：固定资产变动系报废固定资产所致。

  在建工程变动系公司加大工程项目的建设力度。

  其他非流动资产变动系工程设备到货所致。

  短期借款变动系公司归还银行借款。

  交易性金融负债变动系公司代客债务调期交易到期。

  应付票据变动系公司以票据支付原材料采购。

  应付利息变动系本期计提公司债券利息。

  其他应付款变动系销售保证金和工程质量保证金增加。

  一年内到期的非流动负债变动系一年内到期的长期借款减少。

  长期借款变动系公司银行贷款增加。

  应付债券变动系报告期发行公司债券。

  预计负债变动系未决诉讼损失。

  未分配利润变动系公司本期净利润增加。

  （２）同公允价值计量相关的情况

  公司按照《企业会计准则》、《企业内部控制基本规范》及中国证监会有关规定，制定《财务核算管理制度》、《衍生金融工具管理制度》等内控制度，对金融资产和负债的确认、计量、公允价值确定方法及减值准备计提进行规范管理。

  公司金融负债为代客债务调期交易，其公允价值为中介机构或金融机构期末估值。公司财务和业务人员严格执行内控制度，接受内部审计室和会计师事务所的审计监督。

  报告期内，公司未持有外币金融资产、金融负债。

  单位：万元 币种：人民币

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  注：２００７年１２月，为了降低财务费用，公司与建行签订“代客债务调期交易”协议，委托其开展与１７５０ｍｍ 热轧项目贷款本金对应的“代客债务调期交易”。该交易起始日为２００８年２月７日，到期为２０１１年６月２０日，受全球金融危机影响，公司累计利息损失为人民币９，９０７．２１万元。详见财务报表附注（九）、其他重要事项。

  （３）报告期内公司其他财务数据变动情况       单位：元 币种：人民币

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  说明：营业收入变动系钢材售价及销量增长。

  营业成本变动系原材料价格上涨及销量增加。

  营业税金及附加变动系应交增值税增加。

  销售费用变动系疆内销售比例的上升而导致运输费用下降。

  管理费用变动系公司加大新产品开发力度，研发费增加。

  资产减值损失变动系公司对闲置的固定资产和存货计提了减值准备。

  公允价值变动损益变动系公司持有的衍生金融负债公允价值变动损益增加。

  营业外收入变动系无法支付的应付及预收款项。

  营业外支出变动系预计负债增加。

  营业利润、利润总额及净利润变动系公司盈利减少。

  所得税费用变动系递延所得税费用减少。

  ６、报告期内现金流量变动情况      单位：元 币种：人民币

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  说明：经营现金净流量变动系公司销售收到的现款增加。

  投资现金净流量变动系公司以现金支付的工程款增加。

  筹资现金净流量变动系公司发行债券收到现金。

  公司经营现金净流量9.27亿元与净利润4.82亿元存在差异的原因：(1)本期经营性应收项目增加8.55亿元；(2)存货增加1.21亿元；(3)计提折旧5.74亿元，财务费用3.2亿元；(4)经营性应付项目增加4.77亿元。

  (二)公司未来发展展望

  1、钢铁行业发展趋势及市场竞争格局

  2011年10月，工业和信息化部制定钢铁工业“十二五”发展规划，明确未来几年，我国钢铁业产能将以东北、华北、华东减量调整，中南、西南等量淘汰，西部适度增量的区域布局脉络进行发展。规划还提出，到“十二五”末，钢铁工业结构调整取得明显进展，资源保障程度显著提高，部分企业具备较强的国际市场竞争力和影响力，初步实现钢铁工业由大到强的转变。在这种趋势下，未来钢铁行业的机会将更多集中在区域性热点和结构化调整等方面。

  2012年，国家实施稳中求进的宏观经济政策和稳健的货币政策，将为钢铁工业实现平稳发展创造有利条件。与此同时，上年未完工的保障房建设和今年700万套保障房的开工，仍将使固定资产投资保持一定增速，促进以建筑钢材为代表的钢材需求，进而稳定钢材价格。另外，西部大开发“十二五”规划指出，要继续把基础设施建设放在优先位置，这将切实增加西部地区的钢材消费量，同时，新疆要加快新型工业化、农牧业现代化和新型城镇化的“三化”建设，坚持实施安居富民和定居兴牧等一系列民生工程，由此带来的庞大钢材需求将为疆内钢铁企业带来发展契机。因此，拥有政策支撑和具备独特竞争力的企业将获得较好的盈利空间。

  2、未来公司发展战略及发展规划等

  (1)风险与挑战：全球经济复苏前景充满变数，制约经济回暖的各类风险尚未得到有效控制，机械、汽车、家电等制造业扩张速度减弱，主要用钢行业的中长期增长趋势明显放缓，将严重削减板材的市场需求；房地产调控政策导致各地楼市交易的量价齐跌，对长材的需求回升会形成一定的负面效应；而援疆钢铁企业的新建项目也将陆续进入投产期，钢铁供应量的增加将加剧产品的同质化竞争，对区域钢材市场产生重大影响，企业的外部竞争环境将更加复杂，市场占有率和盈利能力面临严峻挑战；此外，原材料、能源、资金和劳动力成本大幅上升、产品市场价格的震荡和行业节能减排、环保治理等因素也对公司的未来发展提出了更高的要求。

  (2)发展战略：针对外部环境和市场形势的变化，公司将践行绿色理念，以改善产品结构、提升产品质量、推进节能减排为目标，强化基础管理，提高制造能力，深入对标挖潜。在完善公司内部控制管理体系，稳步扩大生产规模的同时，加快企业技术创新和引进、消化、吸收、再创新的步伐，努力增强核心竞争力，实现效益最大化，促进资源节约型、环境友好型的企业建设。

  (3)公司2012年度工作安排

  2012年，公司经营目标：产钢780万吨、产材740万吨、实现营业收入人民币310亿元。重点工作安排如下:

  ①继续建立健全内部控制制度，完善关键管理流程和业务流程，增强内部控制执行力，进一步整改和规范公司日常经营管理工作，提高风险防范能力，为公司稳健发展奠定良好的管理基础。

  ②优化生产流程，加强基础管理，狠抓安全生产和质量改进，强化标准化作业管理，提升生产管理水平和运行效率。推进对标找差工作，寻找成本改善的潜力点，落实改进措施，形成具有竞争力的成本结构。

  ③推进管理变革，提升管控能力，加强资产和财务管理，减少资金占用，提高资产运营效率和资金使用效率；加大银企合作力度，丰富信贷和融资渠道，为公司各项业务平稳增长提供充足的资金保障。

  ④开展科技创新和技术攻关，加快管线钢、高强钢和抗震钢筋等新产品的研发进度，抓好重点产品的批量生产工作，促进产品形成差异化优势，巩固和提高公司在疆内市场的主导地位。

  ⑤充分利用技术和管理手段，有效控制单位能耗、新水消耗量、烟粉尘和二氧化碳排放，加强固体废弃物的综合利用，改善能源回收利用率，提升转炉负能炼钢水平，全方位推进清洁生产和循环经济。

  ⑥贯彻以用户为中心的服务理念，密切联系用户，制定有效可行的销售政策，细化营销方案，做好营销基础工作，满足客户需求。同时，坚持营销创新理念，在板材直供、重点工程和协同销售等方面下功夫，创造最佳经济效益。

  ⑦实施人才强企战略，坚持人才队伍建设，大力培养专业技术人才和高技能人才；不断扩大人才规模，优化人才结构，提升团队素质，增强企业的凝聚力，实现并促进企业与员工的共同发展。

  ⑧深化环境经营的理念，促进经济效益和社会效益的良性循环，实现环境保护与利润创造的共赢。强化回馈社会、回报股东的责任意识，主动履行社会责任，为推动地方经济和社会发展做出应有贡献。

  3、公司未来资金需求及使用计划，以及资金来源情况

  为了做好2012年各项生产经营工作，确保企业发展战略的顺利实现，公司将积极筹措资金，加大货款回笼力度，并继续加强银企合作，向各金融机构申请综合授信额度人民币136.4亿元，用于生产资金周转和项目建设。

  §6财务报告

  6.1 本报告期无会计政策、会计估计的变更

  6.2 会计差错的内容、更正金额、原因及其影响

  6.2.1追溯重述法

  单位：元 币种：人民币

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  ６．２．２ 未来适用法：无

  ６．３ 董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明

  报告期内，会计师事务所未出具非标意见。