证券时报多媒体数字报

  §１ 重要提示

  １．１ 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。

  本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于巨潮资讯网（ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）。投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。

  １．２ 公司２０１１年度财务报告已经立信会计师事务所审计并被出具了标准无保留意见的审计报告。

  １．３ 公司负责人李良光、主管会计工作负责人郑明及会计机构负责人（会计主管人员）翁玉顺声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。

  §２ 公司基本情况

  ２．１ 基本情况简介

  ■

  ２．２ 联系人和联系方式

  ■

  §３ 会计数据和财务指标摘要

  ３．１ 主要会计数据

  单位：元

  ■

  ３．２ 主要财务指标

  单位：元

  ■

  ３．３ 非经常性损益项目

  √ 适用 □ 不适用

  单位：元

  ■

  §４ 股东持股情况和控制框图

  ４．１ 前１０名股东、前１０名无限售条件股东持股情况表

  单位：股

  ■

  ４．２ 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

  ■

  §５ 董事会报告

  ５．１ 管理层讨论与分析概要

  （一）报告期内公司经营情况回顾

  ２０１１年，是公司上市后的第一年，经营状况良好，主营业务稳步增长，保持了较高的市场占有率。公司克服了２０１１年宏观经济环境不佳及银行信贷紧缩政策等不利因素的影响，按照既定的战略规划在经营管理、研发、生产、营销服务、业界交流、党工团建设等各方面取得了显著的成绩。在新的起点和新的平台上，公司经营层紧抓机遇，制定中长期发展战略规划、愿景以及确立与之相适应的组织架构，重点对公司未来五年的建设任务进行了全面部署。

  ２０１１年，公司抓住进入资本市场带来的契机，积极提升管理水平，完善组织架构，加大研发力度，提升技术实力，扩大销售、服务平台，构建多元“和”文化，引进部分管理干部及战略顾问，同时通过逐步导入绩效管理体制，完善培训机制，逐步把海源机械建设成国内外一流的优秀装备企业。公司将抓住在国家“十二五”规划的重要战略时机带来的机遇与挑战，实现企业又好又快地发展。

  （二）报告期公司主要会计数据及财务指标变动情况

  报告期内，公司经营状况良好，主营业务稳步增长，保持了较高的市场占有率，在克服了２０１１年宏观经济环境不佳及银行信贷紧缩政策等不利因素的影响，实现营业收入３７，５６２．６４万元，比上年同期增长７．９６％。

  报告期内，公司加大了广告宣传投入，且随着销售规模的扩大、人力成本的上升，公司销售费用及管理费用有所上升；以及受到洛阳龙羽格锐建材有限公司与公司合同纠纷案一审判决结果的影响，公司预提了预计负债２，００７．３９万元，使得２０１１年度利润总额和归属于上市公司股东的净利润同比分别下降２３．０３％和２７．４７％。

  报告期内，由于公司首次公开发行股票所募集的４，０００万元股本于２０１０年１２月末到位，使得２０１０年度计算基本每股收益的加权平均总股数仍为１２，０００万股，而２０１１年度总股数已增加至１６，０００万股，导致基本每股收益同比下降４６．１５％，未与归属于上市公司股东的净利润等比例变化。

  报告期末公司总资产减少，主要是由于本报告期内公司偿还了全部银行贷款所致。

  （三）公司主营业务及其经营情况

  公司经营范围：建材机械、建材生产、资源再生及综合利用技术、高新技术、新产品开发、比例、伺服液压技术、全自动液压压砖机（涉及审批许可项目的，只允许在审批许可的范围和有效期内从事生产经营）。

  公司自设立以来，即专业从事于机电液一体化压制成型装备及应用技术的自主创新，并始终围绕环保、节能、利废等“绿色”适用领域不断开发适应市场需求、具有前瞻性的高新技术产品，行业归属于“十一五”期间国家重点扶持的装备制造业。目前，公司投向市场的有ＨＦ系列墙体材料全自动液压压砖机（以下简称“ＨＦ压机”）、ＨＰ系列陶瓷砖全自动液压压砖机（以下简称“ＨＰ压机”）、ＨＣ系列耐火材料全自动液压压砖机（以下简称“ＨＣ压机”）、ＨＥ系列复合材料全自动液压压机（以下简称“ＨＥ压机”）等四大系列压机产品，国内行业排名始终保持龙头地位；此外，公司推向市场的新产品还包括透水广场砖压机、型煤压机、加气混凝土生产线、脱硫石膏生产线、脱硫灰制砖生产线等。

  报告期内，公司主营业务及其结构、主营业务盈利能力未发生重大变化；主营业务市场、主营业务成本结构未发生重大变化；公司主要产品、原材料等市场价格未有较大变动；主营业务仍维持在较高的毛利率水平。

  报告期内，公司前五名客户均系公司新增客户，主要原因是公司的产品为大型装备，短期内同一客户持续购买的概率较低。该原因是行业属性使然，对公司经营不存在重大影响。

  公司前五名供应商、客户与公司不存在关联关系，公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、持股５％以上股东、实际控制人和其他关联方在主要客户、供应商中未直接或间接拥有权益。

  （四）期间费用

  报告期内，公司累计发生期间费用６，３６０．６４万元，同比上年增长６．９４％。其中，销售费用同比增长６６．９７％，主要是由于本报告期随着业务增长，人员待遇调整，故相应的销售人员的工资、福利及差旅费有所增加，另外市场开拓力度的加强以及市场营销部门、售后服务部门不断扩充，相应的参展费、广告费、差旅费、包装费随之增加所致。

  管理费用同比增长２１．６９％，主要是由于本报告期公司员工工资上调导致工资开支增加，此外上市后聘请中介机构费用增加所致。

  财务费用同比减少１７５．２１％，主要是由于本报告期公司偿还了全部银行借款使得利息支出大幅减少，以及募集资金存款利息收入所致。

  （五）研发费用

  报告期内，研发费用较去年同期有所增加，主要是由于２０１１年公司加大了力度进行新产品开发所致。

  截至本报告期末，公司研发成果共申请专利５５项，其中：发明专利申请３１项，已授权１３项；实用新型专利申请２４项，已授权１７项。

  （六）资产及资产周转能力分析

  １、货币资金期末余额比上年减少３３，３４８．６４万元，减少比例为４２．９６％，主要是由于本年度公司偿还了银行借款２．０１亿元所致。

  ２、应收票据期末余额比上年增加７５１．８５万元，增加比例为６９．６７％，主要是由于公司销售收取票据有所增加，截至本年末票据尚未使用完毕所致。

  ３、预付账款期末余额比上年增加３，０８２．０４万元，增加比例为９６．１７％，主要是由于公司预付募投项目设备采购款所致。

  ４、存货期末余额比上年增加 ６，６９１．２９万元，增加比例为３６．４１％，主要是由于公司根据客户订单、市场预测及部分产品生产周期，为满足下一年的销售形势，采取较大量的备货备料，此外受宏观经济环境不利及陶瓷市场整体疲软的影响，部分客户延迟提货所致。

  报告期内，公司主要产品供求关系平衡，产品销售价格保持平稳，原材料成本稳中有降。公司在期末对存货进行全面清查后，按存货的成本与可变现净值孰低提取或调整存货跌价准备。根据公司的测算，期末存货的可变现净值均高于成本，故不计提存货跌价准备。报告期末，公司存货的金额和结构与未来一段时间主营产品销售预期相吻合。

  ５、公司的应收账款周转率与上年持平，表明公司货款回笼率没有加速，但回款情况良好，资产流动性较强。

  ６、公司的存货周转速度较上年有所下滑，表明公司存货流动性下降，管理能力有待加强。

  （七）债务及偿债能力分析

  报告期末公司负债余额同比减少２１，４０３．９９万元，减少比例为５９．３０％，主要是由于：

  １、短期借款期末余额比上年减少１４，１００．００万元，减少比例为１００％，主要是由于公司使用部分超募资金归还了银行流动资金借款１４，１００．００万元所致。

  ２、应付账款期末余额比上年减少２，５１９．３４万元，减少比例为３６．０７％，主要是由于本报告期公司以银行承兑形式结算的销售收入增加，为降低财务成本，公司也相应增加了以银行承兑形式结算的采购货款比重，付款周期也有所缩短所致。

  ３、应付职工薪酬期末余额比上年增加８６．８５万元，增加比例为３９．８６％，主要是由于本报告期公司人员增加、人工成本上升，员工平均工资较上年度有较大幅度的上调所致。

  ４、应交税费期末余额比上年减少５５１．４２万元，减少比例为５１．４５％，主要是由于本报告期公司预缴的企业所得税较多所致。

  ５、应付利息期末余额比上年减少３２万元，减少比例为１００％，主要是由于本报告期公司偿还了全部银行贷款，无应付未付利息所致。

  ６、其他应付款期末余额比上年减少６０７．７３万元，减少比例为６５．７９％，主要是由于本报告期公司支付了上年应付未付的上市费用所致。

  ７、一年内到期的非流动负债期末余额比上年减少６，０００．００万元，减少比例为１００％，主要是由于本报告期公司归还了一年内到期的银行固定资产贷款所致。

  ８、预计负债期末余额比上年增加２，００７．３９万元，主要是由于受到洛阳龙羽格锐建材有限公司与公司合同纠纷案一审判决结果的影响，公司预提了预计负债２，００７．３９万元所致。

  ９、资产负债率同比大幅降低，主要是由于报告期内公司偿还了全部的银行借款所致，表明公司具有较强的长期偿债能力。

  １０、报告期末流动比率与速动比率同比大幅增加，表明公司具有较强的偿还短期债务能力。

  （八）现金流量构成情况

  报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额同比减少１３４．６９％，主要是由于报告期末存货大幅增加占用了资金，应付账款较上年有所减少以及本报告期以票据形式收取的货款有所增加所致。

  报告期内，公司投资活动产生的现金流量净额同比增加１０１．６９％，主要是由于公司加大募投项目投入所致。

  报告期内，公司筹资活动产生的现金流量净额同比减少１３８．２１％，主要是由于公司使用部分超募资金归还银行流动资金借款所致。

  （九）公司主要子公司、参股公司的经营情况及业绩分析

  １、全资子公司－－－－－－漯河海源机械有限公司

  注册资本１，０００万元，主要经营范围：建材机械、建材产品、全自动液压压砖机的销售；从事代理各类商品和技术的进出口业务（国家法律、法规规定经审批方可经营或禁止进出口的货物及技术除外）。（以上项目涉及专项审批的，未获批准前不得经营）。

  截至２０１１年１２月３１日，该公司总资产９８２．１８ 万元，总负债０万元，净资产９８２．１８万元；２０１１年实现营业利润－１７．８２万元，净利润－１７．８２万元。

  ５．２ 主营业务分行业、产品情况表

  单位：万元

  ■

  ５．３ 报告期内利润构成、主营业务及其结构、主营业务盈利能力较前一报告期发生重大变化的原因说明

  □ 适用 √ 不适用

  §６ 财务报告

  ６．１ 与最近一期年度报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的具体说明

  □ 适用 √ 不适用

  ６．２ 重大会计差错的内容、更正金额、原因及其影响

  □ 适用 √ 不适用

  ６．３ 与最近一期年度报告相比，合并范围发生变化的具体说明

  √ 适用 □ 不适用

  ■

  ６．４ 董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明

  □ 适用 √ 不适用

  ６．５ 对２０１２年１－３月经营业绩的预计

  □ 适用 √ 不适用