证券时报多媒体数字报

§１ 重要提示

１．１ 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

１．２ 公司第一季度财务报告未经会计师事务所审计。

１．３ 公司负责人李焕昌先生、主管会计工作负责人华守夫先生以及会计机构负责人（会计主管人员）周国铨先生声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。

§２ 公司基本情况

２．１ 主要会计数据及财务指标

单位：元

非经常性损益项目

√ 适用 □ 不适用

单位：元

２．２ 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表

单位：股

２．３ 限售股份变动情况表

单位：股

§３ 管理层讨论与分析

３．１ 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因

√ 适用 □ 不适用

一、资产负债表项目

１、应收票据期末余额为８０．０２万元，较期初增加５７．５３万元，增长２５５．７３％，主要是公司接收银行承兑汇票所致。

２、其他应收款期末余额为２９７．２２万元，较期初增加１４８．３０万元，增长９９．５８％，主要是公司支付房租和海关进口保证金增加所致。

３、预付账款期末余额为４６３．１３万元，较期初增加１３２．３９万元，增长４０．０３％，主要是公司预付货款及相关工程款所致。

４、在建工程期末余额为１７９７．５４万元，较期初减少１７７２．６９万元，减幅４９．６５％，主要是公司部分在安装设备已陆续完工结转固定资产所致。

５、应缴税费期末余额为－２．６７万元，较期初减少６．５２万元，减幅１６９．１２％，主要是公司增值税进项税金留抵额增加所致。

二、利润表项目

１、报告期营业总收入较上年同期增加３，７２８．１１万元，增长５５．４１％，主要是公司产能扩大及新设的全资子公司河源昌红逐步量产致使主营业务收入增加。

２、报告期营业总成本较上年同期增加３，３６９．８６万元，增长６６．９８％，主要是公司主营业务收入增加，相应主营业务成本增加。

３、报告期管理费用较上年同期增加２９４．７９万元，增长３８．６０％，主要是公司管理人员增加，工资、福利和研究开发等相关费用增加所致。

４、报告期财务费用较上年同期减少１５８．２１万元，减幅７９．５９％，主要是：？银行存款利息同比增加；？银行贷款利息减少；？汇兑损益减少。

５、报告期营业外收入较上年同期减少１０３．３６万元，减幅９７．１５％，主要是公司获得政府补贴减少所致。

三、现金流量表项目

１、销售商品、提供劳务收到的现金本期数比上年同期增加２２１８．４０万元，较上年同比增加３２．８０％，主要是随着营业收入的增加而增加。

２、收到的税费返还比上年同期增加８２．２７万元，较上年同比增加１２１．７７％，主要是收到出口退税款增加所致。

３、收到其他与经营活动有关的现金比上年同期增加４４８．４６万元，较上年同比增加３１４．２６％，主要是收到银行存款利息增加所致。

４、购买商品、接受劳务支付的现金比上年同期增加２０２４．３４万元，较上年同比增加３８．７５％，主要是销售订单增加，支付原材料等采购货款增加所致。

５、支付给职工以及为职工支付的现金比上年同期增加４２３．６７万元，较上年同比增加３５．８５％，主要是支付员工薪资、福利增加所致。

６、支付其他与经营活动有关的现金比上年同期增加４２１．０３万元，较上年同比增加４６４．１２％，主要是其他应付款、销售费用、管理费用增加所致。

７、投资活动产生的现金流量净额比上年同期减少８８５．２１万元，较上年同比减少５８．０１％，主要是固定资产投入同比减少所致。

８、筹资活动产生的现金流量净额比上年同期减少５２００．６４万元，较上年同比减少９９．６１％，主要是银行贷款减少所致。

９、汇率变动对现金及现金等价物的影响比上年同期减少３７．３４万元，较上年同比减少１０７．７５％，主要是本期汇率波动较少所致。

３．２ 业务回顾和展望

（一）业绩回顾

报告期内，公司实现营业收入１０，４５６．１３万元，较上同期增长５５．４１％；实现净利润８５５．９３万元，较上年同期增长２．２４％。主要原因如下：

１、公司主营业务继续保持良好的发展势头，经营业务稳步增长，主要经营指标较去年同期稳步增长；

２、公司净利润同比增幅较小，主要原因受原材料价格、人工工资及福利，子公司未达产固定成本等增加所致。

（二）年度经营计划在报告期内的执行情况

２０１２年第一季度，公司紧紧围绕２０１２年度的经营计划开展工作，加快募投项目建设和加大市场拓展力度，主营业务呈现快速发展的态势。

（三）风险因数分析

１、募集资金运用项目新增产能消化的市场风险

目前公司订单比较充足，募投项目也在按计划实施，预计募投项目投入使用后能快速提升产能，但是如果在项目实施过程中，市场环境、技术、相关政策等方面出现重大不利变化，或者公司营销市场跟不上产能的扩充，可能会导致公司产能过剩，从而将对公司未来经营业绩产生一定压力。

２、客户集中度的风险

目前，公司的客户集中度仍较高，虽然公司核心客户在选择供应商有严格资质认定，公司与客户已形成的稳定供应链关系，对市场竞争对手具备较强的客户资源壁垒，但如果公司核心客户生产经营出现重大不利变化，将对公司经营业绩产生不利影响。

３、汇率风险

自２００５年７月人民币汇率形成制度改革后，人民币汇率累计升值近２４％，汇率的变动对公司以外币结算的经营业务产生了一定的影响。公司目前仍以外销为主，虽然公司尽可能采取人民币结算，但人民币汇率持续升值仍可能对公司经营业绩产生一定的影响。

４、原材料价格波动风险

在金融危机后，世界各国大规模出台经济与财政政策刺激经济，使得世界范围内流动性较为充裕。随着世界经济回暖，在各国需求复苏与充足流动性的影响下，预计各国需求将会迅速增加，从而推动大宗商品如石油、钢铁等价格上涨。模具钢是公司模具业务的主要原料，塑料粒是公司注塑产品的主要原料，在公司模具和注塑业务的产品成本中所占比例较大。由于模具钢和塑料粒价格分别与钢铁和石油的价格保持着较强的联系性，国际市场石油和钢铁价格的上涨将会对公司产品的利润空间造成一定的影响。

５、管理方面的风险

随着募投项目的建成投产，公司业务不断的拓展和生产规模迅速扩张，公司将面临着管理模式、人才储备、市场开拓等诸多方面的挑战。如果公司管理水平、人才储备、内外部环境的变化不能适应公司规模迅速扩张的需求，将给公司的发展带来不利影响。

（四）未来展望

２０１２年，公司将重点抓好以下几个方面的工作：

１、加强与客户间的深度合作关系，加强销售网络覆盖，开拓新客户资源

稳定的客户资源是公司发展自我的先决条件，公司将重点服务于客户的业务发展，随着客户的发展而实现公司的各项业务的综合发展，在为客户创造价值的同时实现公司的价值；同时，大幅度壮大营销团队，带动公司发展进一步增长，并不断发掘和引导客户需求，不断提高对客户的服务质量。

２、加大研发力度，实现解决方案产品化

进一步加大研发投入，培养和吸收高尖端技术型人才，不断提升模具研发、设计、制造及注塑成型的核心技术，第一时间满足客户技术和产品品质需求。不断充实和丰富制造过程解决方案，提升公司市场竞争能力，为客户创造更高的价值。

３、稳步推进募投项目及超募资金投资项目的实施，为公司持续健康发展打下良好基础

公司将继续推进公司的募投项目及超募资金投资项目的实施，争取让募集资金投资的项目早日实现效益产出，为股东创造价值。公司２０１２年将重点推进医疗产品建设，公司将以全资子公司——深圳市柏明胜医疗器械有限公司为平台，大力开发医疗产品，力争将医疗产品培育成公司新的利润增长点。

４、加强人才战略 挖掘并吸引优秀的专业技术与管理人才，完善激励机制，充分调动员工的积极性和创造性；探索并建立各类专业人才、管

理人才的标准，结合公司发展目标与战略制定人才定向培养计划，保障组织最重要的资源和持续成长的原动力。

５、完善公司治理结构，防范经营风险

公司将进一步完善公司治理结构，大力开展内控制度建设工作，积极发挥独立董事和监事会的作用，提高公司科学决策水平，有效防范经营风险。

§４ 重要事项

４．１ 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况

√ 适用 □ 不适用

４．２ 募集资金使用情况对照表

√ 适用 □ 不适用

单位：万元

４．３ 报告期内现金分红政策的执行情况

√ 适用 □ 不适用

４．４ 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损、实现扭亏为盈或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明

□ 适用 √ 不适用

４．５ 向控股股东或其关联方提供资金、违反规定程序对外提供担保的情况

□ 适用 √ 不适用

４．６ 证券投资情况

□ 适用 √ 不适用

４．７ 按深交所相关备忘录规定应披露的报告期日常经营重大合同的情况

□ 适用 √ 不适用