证券时报多媒体数字报

  “比起发一只至少亏两年的新基金而言，定投因能带来长期稳定的资金流入还是值得重视。”

  “虽然还是存在3个月以后断供的现象，但总归还有一些客户会沉淀下来。”

  证券时报记者 程俊琳

  尽管定投业务为基金公司带来的现金流不大，但基金公司还是愿意为之“破费”。近期，券商人员加入了基金定投推广，而基金公司定投成本也因此每户增加了5元。

  “银行代理的产品众多，基金定投很难被理财经理主动推广。在不少区域，驻点在银行进行经纪业务的券商工作人员承担了基金定投推广，这就产生了一笔新的费用，除过去给银行每户15元至20元开户费外，还要增加一块费用给券商。”一位负责银行业务对接的基金公司人员表示。

  一位银行理财经理透露，“基金公司在每户定投开户费上增加了5元。”据了解，这家基金公司提高定投推广费是因为，另外一家公司在定投业务上超越了他们，而那家基金公司取得领先的原因是银行与券商合作推广定投。

  为了能够有效促进营销人员的推广力度，银行、基金公司以及券商之间的合作模式是梯队激励方式，即券商驻点营销人员协助银行开拓10户新增定投，基金公司愿意每户增加5元，作为一次性激励付给券商人员。

  业内人士认为，首募规模下降使定投这种极小增量的资金也被基金公司重视。有基金公司销售人员做过简单的推算，如果按照五成尾随计算，每户每月定投200元，需要13个月才能将20元的开户费回本，每户每月定投500元，也需要近6个月才能收回开户费。因此有基金公司由于费用问题，停止了定投业务推广。

  不过另一家今年在定投业务上有所突破的基金公司人士表示，虽然明知最后能够沉淀下来的客户不多，但公司通过改变考核方式，提高定投户的有效性。例如对有效定投客户的考核加上了时间期限，金额少的客户必须连续定投3个月以上，以此视为有效客户才进行激励。“虽然还是存在3个月以后断供的现象，但总归有一些客户会沉淀下来。”该人士表示。

  “比起发一只至少亏两年的新基金而言，定投因能带来长期稳定的资金流入还是值得重视。”前述基金公司人士表示。

  据一位在银行渠道驻点的券商营销业务负责人透露，银行需要人手在这个时点推广定投。“这时投资成本相对较低，如果能够帮银行说服客户，日后有了赚钱效应，也会增加与银行之间的黏性，这也是银行愿意券商加入与基金合作的一大原因”。