证券时报多媒体数字报

  基金管理人：兴业全球基金管理有限公司

  基金托管人：中国工商银行股份有限公司

  报告送出日期：２０１２年１０月２４日

  §１ 重要提示

  基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

  基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于２０１２年１０月２２日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

  基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

  基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

  本报告中财务资料未经审计。

  本报告期自２０１２年７月１日起至９月３０日止。

  §２ 基金产品概况

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  §３ 主要财务指标和基金净值表现

  ３．１ 主要财务指标

  单位：人民币元

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  注：１、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

  ２、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如：申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

  ３．２ 基金净值表现

  ３．２．１ 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

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  ３．２．２ 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

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  注：１、净值表现所取数据截至到２０１２年９月３０日。

  ２、按照《兴全绿色投资股票型证券投资基金（ＬＯＦ）基金合同》的规定，本基金建仓期为２０１１年５月６日至２０１１年８月５日。建仓期结束时本基金各项资产配置比例符合本基金合同规定的比例限制及投资组合的比例范围。

  §４ 管理人报告

  ４．１ 基金经理（或基金经理小组）简介

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  注：１、职务指截止报告期末的职务（报告期末仍在任的）或离任前的职务（报告期内离任的）。

  ２、任职日期指基金合同生效之日（基金成立时即担任基金经理）或公司作出聘任决定之日（基金成立后担任基金经理）；离任日期指公司作出解聘决定之日。

  ３、“证券从业年限”按其从事证券投资、研究等业务的年限计算。

  ４．２ 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

  本报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券投资基金法》及其各项实施细则、《兴全绿色投资股票型证券投资基金（ＬＯＦ）基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定，无违法违规、未履行基金合同承诺或损害基金份额持有人利益的行为。

  ４．３ 公平交易专项说明

  ４．３．１ 公平交易制度的执行情况

  本报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》及公司相关制度等规定，从投资授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等环节严格把关，确保各投资组合之间得到公平对待，保护投资者的合法权益。公司监察稽核部对公司管理的不同投资组合的收益率差异进行统计，从不同的角度分析差异的来源、考察是否存在非公平的因素。

  ４．３．２ 异常交易行为的专项说明

  本报告期内，所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量不存在超过该证券当日成交量的５％的情况，未发现可能导致不公平交易和利益输送的异常交易情况。

  ４．４ 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明

  ４．４．１ 报告期内基金投资策略和运作分析

  报告期内，基金主要的持仓继续保持在大消费、环保等行业上。６月开始的非对称利率调整体现了政府开始平衡社会利润分配的取向，同时利率市场化深化以及经济调整过程中坏账隐忧持续对银行产生较大的影响，因此基金降低了金融行业的投资。基金增加的行业主要集中在农林牧鱼、交运设备和化工三个行业上。受到南美干旱气候影响，主要农产品价格在３季度出现了显著的上涨，我们认为在经济放缓的背景下，农产品的涨价对于经济的影响是深远的，因此进行了相关的布局。此外，我们认同交运设备行业的估值吸引力，也增加了投资。本季度，拖累基金的主要是农林牧鱼和电力两个行业。

  ４．４．２ 报告期内基金的业绩表现

  报告期内，本基金净值增长－５．６３％，业绩基准增长－５．５２％。

  ４．５ 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

  本季度，我们对经济的看法延续二季度的看法，即“经济增长放缓的时间和幅度均有超出预期的可能”。从最近的经济动态来看，受到美联储在９月实施ＱＥ３鼓舞，以及多数经济体转向货币宽松，出现了一些有利的迹象。比如全球制造业ＰＭＩ出现了一定的底部爬升迹象，美国失业率降至２００９年以来低位。国内稳增长措施在铁路轨道建设和煤化工项目等方面出现了更为积极的迹象。但总的来说，这些迹象并不稳固，仍需观察。１０月ＩＭＦ的全球经济展望警告，全球经济面临再度陷入衰退的风险，其主要证据在于主要经济体在如何避免经济滑坡上均难以找到有效措施。因此，我们继续保持经济增速仍处于放缓趋势中的观点，期间会出现小的周期波动，周期的拐点需要更充分的证据才可以确认。

  在企业的盈利方面，根据申万研究所对重点公司的最新预测，１２年所有重点公司业绩增长较年中预测的同比增长３．５％下降为０％，非金融行业从同比增长５．１％下降为－１１．７％。这种预测下滑的态势对股票的估值压制作用仍然很大。四季度将是业绩考验的一个重要窗口，大宗商品价格和ＰＰＩ均在三季度出现了一定程度的反弹，企业盈利是否也有相同的趋势值得检验。

  本基金管理管理人认为当前上市公司的估值水平基本反映了当前经济的预期，对于股市仍然保持中性的判断。稳定增长的大消费、受到政策鼓励的节能环保行业、以及３季度出现盈利拐点迹象的公司均作为我们关注的重点。

  §５ 投资组合报告

  ５．１ 报告期末基金资产组合情况

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  ５．２ 报告期末按行业分类的股票投资组合

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  ５．３ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

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  ５．４ 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

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  ５．５ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细

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  ５．６ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细

  本基金本报告期末未持有资产支持证券。

  ５．７ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细

  本基金本报告期末未持有权证。

  ５．８ 投资组合报告附注

  ５．８．１ 本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查，并且未在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

  ５．８．２ 本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。

  ５．８．３ 其他资产构成

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  ５．８．４ 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

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  ５．８．５ 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

  本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。

  ５．８．６ 投资组合报告附注的其他文字描述部分

  由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。

  §６ 开放式基金份额变动

  单位：份

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  注：总申购份额含红利再投资、转换转入份额，总赎回份额含转换转出份额。

  §７ 影响投资者决策的其他重要信息

  无。

  §８ 备查文件目录

  ８．１ 备查文件目录

  １、 中国证监会批准本基金设立的文件

  ２、《兴全绿色投资股票型证券投资基金（ＬＯＦ）基金合同》

  ３、《兴全绿色投资股票型证券投资基金（ＬＯＦ）托管协议》

  ４、《兴全绿色投资股票型证券投资基金（ＬＯＦ）更新招募说明书》

  ５、 基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程

  ６、 本报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露的各项公告原件。

  ８．２ 存放地点

  基金管理人、基金托管人的办公场所。

  ８．３ 查阅方式

  投资者可登录基金管理人互联网站（ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｘｙｆｕｎｄｓ．ｃｏｍ．ｃｎ）查阅，或在营业时间内至基金管理人、基金托管人办公场所免费查阅。

  兴业全球基金管理有限公司

  ２０１２年１０月２４日