证券时报多媒体数字报

一、重要提示

１、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。

２、所有董事均已出席了审议本次季报的董事会会议。

３、公司负责人李东生先生、主管会计工作负责人、会计机构负责人（财务总监ＣＦＯ） 黄旭斌先生声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。

二、公司基本情况

（一）主要会计数据及财务指标

扣除非经常性损益项目和金额

（二）报告期末股东总数及前十名股东持股情况表

（三）管理层讨论与分析

３．１ 业务回顾与展望

报告期内，公司实现营业总收入１８７．９７亿元，同比增长１３．７２％。其中，销售收入１８６．０７亿元，同比增长１４．７６％；实现净利润２．７２亿元，同比下降４６．２５％，其中归属于上市公司股东的净利润２．０５亿元，同比下降２８．７８％。

２０１２年１～９月，公司实现营业总收入４８６．０６亿元，同比增长１０．７６％。其中，销售收入４７９．４１亿元，同比增长１１．８７％；实现净利润７．５２亿元，同比下降４４．６９％，其中归属于上市公司股东的净利润４．８７亿元，同比下降４０．９９％； 归属于上市公司股东的所有者权益增加了７，８３７万元，比年初增长了０．６９％。

２０１２年１～９月，公司净利润与去年同期相比下降的主要原因有：（一）持续不利的宏观经济环境抑制了全球手机市场的增长，而竞争的加剧，也对销售价格和毛利构成了较大压力；ＴＣＬ通讯研发及销售费用同比大幅增加。上述原因导致ＴＣＬ通讯１－９月份仅实现净利润１，４５９万元，同比下降９７．１０％。（二）上半年，由于华星光电处于产能爬坡和新产品导入期，规模效应还未显现，导致华星光电经营性亏损４．２８亿元。随着本季度行业的回暖和华星经营能力的改善，报告期内华星光电经营性亏损缩减为０．８２亿元，其中，９月份华星光电已实现单月经营性盈利。（三）集团总部政府补贴收入比去年同期减少１．６亿元，并因股票期权计划确认了０．３９亿元非付现期权费用。

报告期内，公司继续贯彻 “提升工业能力和技术能力，坚持全球化运营能力”的战略，主要业务（除通讯业务）的市场占有率和资产运营效率同比提升，产品结构进一步优化，整体竞争力有效增强。华星光电受益于集团电视机整机业务的一体化优势，供应链稳定，订单充足。多媒体业务借助华星光电向产业链上游延伸，增强了产品开发的能力，并确保了成本和供应链稳定的优势。随着外围产业环境的变化，集团的纵向一体化优势逐步开始显现。

２０１２年１～９月，除ＴＣＬ通讯外，公司各主要产业经营情况良好，销售收入、利润同比均有较大增长。其中：多媒体产业ＬＣＤ电视销量达１，０８４．９万台，同比增长５１．５２％（本公司含商用显示器的ＬＣＤ电视机整体销量为１１０４．６万台，较去年同期增长５１．２３％）；实现净利润５．３９亿元（６．３５亿港元注３），同比增长５９％；以港元计增长６２．４％注３，利润中包括资产性收益１．１６亿元（１．４４亿港元注３）；华星光电９月份已经实现经营性盈利；家电集团、泰科立净利润同比增长；翰林汇、房地产等各项业务盈利状况稳定。管理层对公司２０１２年全年经营形势持乐观态度。

２０１２年１－９月按产业划分的收入、成本、毛利率变动情况 单位：（万元）

３．２主要产业经营情况分析

公司业务产业架构为“４＋６”，４个核心产业为ＴＣＬ多媒体、ＴＣＬ通讯、ＴＣＬ家电集团和华星光电，６个其他业务单位为系统科技事业本部、泰科立集团、新兴业务群、投资业务群、翰林汇公司和房地产公司。

多媒体电子产业

报告期内，多媒体业务继续坚持以“速度与效率”为导向，贯彻“上量、转型、可持续”的发展策略，持续的进行产品结构优化和销售渠道拓展，并充分利用一体化垂直整合的优势，以提升核心竞争力及盈利能力。公司ＬＣＤ电视产品的销量和市场份额在国内和海外市场都得到了迅速的提升，产品结构有了很大改善。

２０１２年１－９月份，ＴＣＬ多媒体实现ＬＣＤ电视机销售１，０８４．９万台，较去年同期增长５１．５２％（本公司含商用显示器的ＬＣＤ电视机整体销量为１，１０４．６万台，较去年同期增长５１．２３％）。其中，海外地区销量比去年增长７５．９７％，达４８７．８万台；中国区销量增长３６．０８％，达５９７．１万台。中国区的ＬＥＤ背光液晶电视机、智能／网络和３Ｄ电视机销量的比重分别为７５．０％、４２．９５％和２１．１５％。

ＴＣＬ多媒体液晶彩电产品按技术功能和市场区域构成 单位：万台

报告期内，多媒体业务实现ＬＣＤ电视销量４３７．２万台，同比增长３９．７７％；销售收入８８．７４亿元（１０８．６５亿港元注３），同比增长１５．０９％（以港元计增长１６．０７％注３）；实现经营性盈利１．４１亿元，同比增长２３６．８６％。

２０１２年１～９月，多媒体业务共实现销售收入２２１．９６亿元（２７２．４５亿港元注３），同比增长１８．４５％（以港元计增长２１．０％注３），实现净利润５．３９亿元（６．３５亿港元注３），同比增长５９％（以港元计增长６２．４％注３，利润中包括资产性收益１．１６亿元（１．４４亿港元注３），按照国内会计准则，此项收益计入资本公积注４），产品毛利率由去年同期的１６．０７％提升至１７．４８％。

报告期内，ＴＣＬ多媒体共推出７个系列共１８款新产品，包括大尺寸３Ｄ“云”电视机和无边框３Ｄ“云”电视机等高端产品系列。其中，公司与腾讯控股联合推出的全球首款可移动大屏娱乐智能“云”终端产品 ｉＣＥ ＳＣＲＥＥＮ（“冰激凌”），打破了消费电子产品的固有形态局限，受到广泛关注。

在中国区市场，公司加大了产品在三至六级市场及农村市场的推广力度，不断提升渠道销售网点的覆盖率及单店效率，三至六级市场及农村市场销售网点已增加至２８，５００个。在海外新兴市场，ＴＣＬ多媒体把握产品转型的机遇，提升了连锁销售的渗透率和销售量，并通过社交网络开展新媒体营销，实现ＬＣＤ电视机销售２９９万台，较去年同期上升７６．３％，其中泰国以及中、南美洲的销售表现尤为理想。此外，公司对于策略ＯＥＭ客户结构优化的策略已见成效，新客户拓展取得了良好进展。

目前，全球经济形势不明朗，电视机行业仍面临严峻的挑战。但是，国内城镇化进程持续加快将继续带动传统ＣＲＴ电视机更新换代的需求，新的节能惠民补贴政策也鼓励推广符合节能标准的平板电视机等五类家电产品，将有助于维持国内电视机产业的平稳增长。同时，公司在全球的销售网络已逐步成熟，全球化运营能力不断提升，为海外销量的增长打下了坚实的基础。随着第四季度传统销售旺季的来临，公司将继续执行既定战略，积极通过产品创新、成本优化及价格调整等策略打造高性价比产品，并积极拓展销售渠道和改善营运效率。公司未来将继续贯彻“上量、转型、可持续”的发展策略，以“速度与效率”为导向，致力提升本集团在全球电视机市场的领先地位。公司对完成全年１５２０万台电视机销售量目标充满信心。

移动通讯产业

２０１２年１～９月，ＴＣＬ通讯及其它产品的销量为２，９１６．９万台，同比下滑４．２３％。其中，中国市场实现销量４４２．９２万台，同比增长４７．９３％；海外市场实现销量２，４７４万台，同比下降９．９２％。智能手机销售４１８．５万台。报告期内，公司在海外部分市场的智能手机出货量已经开始快速提升，智能手机销量占比从第一季度的９．５％提升到了１８．７７％。１－９月ＴＣＬ通讯实现销售收入６６．２６亿元（８１．４６亿港元注３），同比增长６．７２％（以港元计增长９．１７％注３），实现净利润１，４５９万元（０．１８亿港元注３），同比下降９７．１０％（以港元计下降９７．０３％注３）。

２０１２年１－９月ＴＣＬ通讯产品销量 单位：万台

ＴＣＬ通讯业绩下滑的主要原因为：（一）整个手机市场在快速转型中，市场对功能机需求减少，对智能手机的需求增加。公司虽然把智能手机作为业务的增长点，但研发和获得客户认证的时间比预计要长，使得智能手机的销量没有达到预期数量。（二）由于智能手机的竞争比预期激烈，功能手机的降价速度比预期的快，而同期公司相关产品研发、品牌和市场推广上的投入保持增长。（三）欧洲和拉美一直是ＴＣＬ通讯的主要出口市场，报告期内，欧债危机还在持续，拉美国家的汇率比美元还有较大的贬值，导致ＴＣＬ通讯在上述地区的业务受到较大的负面影响。

面对市场的迅速变化，ＴＣＬ通讯采取了保持功能手机业务的稳定，加速３Ｇ智能手机业务发展的策略。通过不断对流程的改善，提升产品上市时间并增加产品竞争力，随着多款手机进入欧洲、美国和中国的一线营运商，ＴＣＬ通讯已经成功从功能手机提供商转型成为智能手机提供商。在报告期内，作为重点突破的中国市场已经取得了较好的增长业绩。

受宏观经济低迷及行业竞争加剧的影响，手机行业依然充满挑战。为更好地抓住行业发展机遇。ＴＣＬ通讯将持续投入智能手机的研发，加快新品上市速度，提高产品竞争力。同时，ＴＣＬ通讯将维持对品牌和市场的投入，为未来的发展打下良好的基础。

家电产业

受宏观经济、房地产调控政策等因素的影响，国内空调内销市场整体下滑、冰箱销量持续下降，洗衣机销量增长趋缓。１－９月份，ＴＣＬ家电业务逆市增长，实现销售收入６２．７９亿元，同比增长１７．３７％。

家电产品销量 单位：万台

２０１２年１－９月份，ＴＣＬ家电业务与ＴＣＬ多媒体业务实现了有效的协同。通过共同开拓市场渠道，增加了客户网点数量，提高了渠道的覆盖率。并通过加大技术研发投入，实现了产品结构升级。准确的产品定位和有效的销售渠道拓展拉动了产品销量的增长。

公司将在空调业务方面继续加大技术投入，提升变频空调等高端产品的比重；同时继续提升制造和供应链管理能力，进一步提高产量。在冰箱、洗衣洗业务方面将加强技术研发投入，实现产品技术升级，丰富产品线；同时加强供应链能力建设，进一步提高竞争能力。

华星光电

２０１２年１－９月，华星光电液晶面板和模组产品合计销售５３１．４万片，实现销售收入３３．８３亿元，经营性亏损５．１亿元，净利润－０．７４亿元。１－９月确认补贴收入４．８５亿元，其中属于一次性的项目专项补助共计２亿元。

截至２０１２年９月，华星光电已导入了３２吋、４６吋、２８吋、３７吋和１１０吋产品，并全面导入了自主研发的具有较高光穿透率的ＨＶＡ注５生产技术工艺，同时逐步导入了四道光罩注６生产技术工艺。华星光电的产能和良品率稳步快速提升。９月份华星光电玻璃基板投片量已达１０．８万片，提前三个月实现项目设计产能，产品综合良品率达到９５．０％。

报告期内，华星光电的主销产品为３２吋液晶面板和模组产品。目前客户已经覆盖国内外一线客户。根据第三方机构统计，华星光电９月份３２吋液晶面板产品出货量已排名全球第一。目前，华星光电的产品质量稳定，品质已获得国内外一线客户的认可，９月份ＴＣＬ系统内外销的比例约为４：６。受惠于面板行业的整体环境好转，以及华星光电自身生产和经营能力的快速改善，华星光电第三季度经营情况改善较大。其中，９月份华星光电已达满载产能，实现销售收入１０．５亿元，当月实现了经营性盈利。预计华星光电四季度经营情况将持续向好。

华星光电的产品技术和生产技术研发进展顺利。截至９月份，华星光电已累计申请专利１６８４件，获得授权２７３项。公司计划在第四季度量产５５吋４ｋ２ｋ产品，并有望在年底实现每月１２万片玻璃基板的投片量。华星将持续改善生产工艺技术能力，陆续推出３Ｄ、窄边框、４ｋ２ｋ超高清等新技术产品。同时，华星研发中心已经投资建立了４．５代ＯＬＥＤ试验线，开始进行低温多晶硅、氧化物半导体和ＯＬＥＤ等新型显示技术的研究。

液晶面板行业是技术密集和资本密集型产业，在液晶面板行业中，本企业前期的折旧费用会高于国外同行（国外几家主要液晶面板企业有部分设备已经完成折旧），在前期项目规划时已经做了相应的考虑和准备。前期签订的项目合同的履行和国家对新兴战略型新兴产业的支持，可以使本企业具备和国外企业平等竞争的能力。同时，借助ＴＣＬ集团的纵向一体化整合优势，使得华星光电的供应链成本和客户需求的稳定性在业界更具优势。

华星光电将继续围绕 “建立有竞争力的产业体系、产品体系、技术创新体系和运营管理体系”的目标，加紧对新技术、新工艺和新材料的开发和导入进程，提升产品竞争力。公司管理层对华星光电全年经营情况持较为乐观态度。

其他业务

系统科技业务主要从事商用显示、电子商务、安防、照明及民用数码等业务，重点发展商用显示、电子商务和照明三大业务。其中，商用显示借助公司资源整合优势，加强对供应链的垂直整合以及运营效率的提升，２０１２年１－９月实现销量同比增长３３．７％。在电子商务方面，公司通过强化Ｃ平台核心能力，加大碰碰网和ＴＣＬ官网以及社会Ｃ平台旗舰店的推广力度，持续提升终端消费平台的结构占比，系统推动电子商务业务快速健康发展。在照明业务方面，公司大力推广ＬＥＤ照明业务，优化产品线，提升竞争力，积极推动业务结构的战略转型。２０１２年１－９月，系统科技整体实现销售收入２３．６９亿元。

泰科立集团主要经营小型显示模组、高频头、聚合物锂电池、电路板以及３Ｄ眼镜等部品业务，产品形态覆盖了手机及液晶电视产业链大部分部品需求。２０１２年１－９月，泰科立围绕“聚焦能力，细化管理，变革突破”的工作主题，推行ＴＰＭ管理，提升自动化水平，调整产品结构，积极开拓市场，实现销售收入１７．８８亿元，同比增长２４．９７％。未来公司将继续围绕智能手机、平板电脑和智能电视等高成长行业，提升技术能力和工艺水平，积极拓展市场，扩大销售规模。

新兴业务群主要包括教育网业务、医疗电子业务和环保业务。报告期内，教育网业务保持平稳增长；医疗电子业务引进世康融集团成立ＴＣＬ医疗集团，采取中高端切入，逐步覆盖量大面广的普及型市场的产品策略，增加人员投入和产品线，销售收入同比增长较快；环保业务主要致力于电子拆解和固废处理业务，在国家多项政策支持下，公司天津家电拆解处理业务有望迎来快速发展期。

投资业务群以ＴＣＬ创投公司为项目管理主体，通过合作组建投资基金的方式进行资金管理与运用。２０１２年１－９月，ＴＣＬ创投完成投资项目８个，实现项目退出２个，项目投资收益逐步显现。

翰林汇公司从事ＩＴ产品分销和苹果零售店面业务，２０１２年１－９月实现销售收入９９．２３亿元，较上年同期增长７．３７％。报告期内，公司加大人员投入、新产品引进，在成长快的市场加强了与新通路的合作和四六级市场的拓展，公司整体运营良性健康。

房地产公司２０１２年１－９月实现营业收入２．５１亿元。在国家房地产政策调控的宏观环境下，公司坚持“加强流动性、防范风险”的经营思路，以客户和市场为先导，通过项目建设增速提效、适时调整营销策略、为客户提供增值服务等措施推动项目快速流转，保障了１－９月各项经营指标顺利达成，经营风险得到控制，公司持续健康经营。未来公司将继续通过打造运营能力、产业协同能力和创新能力三大核心能力，保证公司的稳健发展。

(注１ ２０１２年１－９月本公司“归属于上市公司股东的所有者权益”增加了７，８３７万元，主要包括当期盈利４８，７４４万元，直接计入资本公积的金额３，４７５万元，以及境外单位报表汇率折算减少权益２，００１万元， 以及２０１２ 年５ 月１１ 日向公司普通股股东派发现金股利４２，３８１万元。“归属于上市公司股东的所有者权益（资本公积）”增加了３，４７５万元，主要包括公司同一控制下企业合并（ＴＣＬ 多媒体收购ＴＣＬ 光电科技（惠州）有限公司１００％股权）增加资本公积２，７９５万元，公司确认股票期权激励费用增加资本公积３，９１２万元，其他原因减少资本公积３，２３２万元，按照会计准则的相关规定，以上项目不计入当期损益，但增加本公司合并报表中“归属于上市公司股东的所有者权益（资本公积）”３，４７５万元。注２ 本公司董事长、ＣＥＯ（首席执行官）李东生先生持有本公司股份４７５，９０４，３００股。其中有限售条件的流通股共计３５６，９２８，２２５股，包括：２０１０年度认购非公开发行１４４，５０８，８００股（以上数据为根据２０１１年度资本公积转增股本后调整），高管股２１２，４１９，４２５股；剩余１１８，９７６，０７５股为年内自动解禁２５％的无限售条件流通股。注３括号内会计数据系按照香港会计准则确认。注４ ＴＣＬ 多媒体按照香港会计准则编制的报表净利润约６．３５亿港元（约合人民币５．３９亿元），其中包含ＴＣＬ 多媒体发行股份收购本公司全资子公司ＴＣＬ 光电科技（惠州）有限公司股权而产生的一次性收益约１．４４ 亿港元（约合人民币１．１６ 亿元）。按照中国会计准则的相关规定，上述股权交易属于“同一控制下企业合并”，合并过程中产生的价差直接计入资本公积。剔除上述资产性收益，ＴＣＬ 多媒体净利润约４．９１亿港元（约合人民币４．２３亿元）。注５ ＶＡ（Ｖｅｒｔｉｃａｌ Ａｌｉｇｎｍｅｎｔ）是一种垂直配向的广视角显示技术。ＨＶＡ技术是华星光电自主研发的ＶＡ类技术，具有高穿透率的特点。注６ 在玻璃基板上制作集成电路，需要利用光蚀刻技术，在半导体上形成图形，为将图形复制在晶圆上，必须透过光罩作用的原理。过去，制作液晶玻璃基板需要经历５－７道光罩过程，华星光电导入四道光罩工艺后，可以提高生产效率，扩大产能，降低成本。)

三、重要事项

（一）公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因

单位：万元

（二）重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明

１、非标意见情况

□ 适用 √ 不适用

２、公司存在向控股股东或其关联方提供资金、违反规定程序对外提供担保的情况

□ 适用 √ 不适用

３、日常经营重大合同的签署和履行情况

□ 适用 √ 不适用

４、其他

４．１ ２０１２年１月９日公司２０１２年第一次临时股东大会审议并通过《ＴＣＬ集团股份有限公司股票期权激励计划（草案）修订稿》及其摘要、《ＴＣＬ集团股份有限公司股票期权激励计划实施考核办法》和《关于提请股东大会授权董事会办理公司股票期权激励计划相关事宜的议案》，有关股票期权激励计划的详情请见２０１２年１月１０日发布在指定信息披露媒体上的公告。

根据本次股权激励计划，拟授予激励对象１７２，２４７，２００份股票期权，涉及的标的股票总数为１７２，２４７，２００股，占公司股本总额的２．０３％，行权价格为２元／股。２０１２年１月１３日，公司完成对首次授予激励对象１５５，０２５，６００份股票期权的授予工作，预留的１７，２２１，６００份股票期权的行权价格将在该部分股票期权授予时由董事会决定。

首次授予的１５５，０２５，６００份股票期权在授权日的公允价值约８，８２１万元， ２０１２年应摊销期权费用约５，２１７万元，２０１２年１－９月摊销期权费用３，９１２万元。确认上述期权费用同时增加本公司的资本公积，并没有实际的现金流出。

４．２ ２０１２年４月１３日公司２０１１年度股东大会审议通过了《本公司２０１１年度利润分配及资本公积转增股本预案》，以２０１１年末总股本８，４７６，２１８，８３４股为基数，向全体股东每１０股派发现金红利０．５元（含税），共计分配利润４２３，８１０，９４１．７元，剩余未分配利润结转以后年度分配。该权益分派方案于２０１２年５月实施完成，本次权益分派后，公司首次授予激励对象的１５５，０２５，６００份股票期权，行权价格由２元／股调整为１．９５元／股（详见本公司于２０１２年５月７日在指定信息披露媒体披露的《２０１１年度权益分派实施公告》）。

４．３ 本公司２０１２年第二次临时股东大会于２０１２年７月３０日批准公司申请发行总规模不超过６０亿元人民币的短期融资券和总额不超过２０亿元人民币的中期票据。本次短期融资券和中期票据的发行尚需获得中国银行间市场交易商协会的批准。详情请见２０１２年７月３１日发布在指定信息披露媒体上的公告。

４．４ ２０１２年１月１８日，本公司持有的ＴＣＬ光电科技（惠州）有限公司１００％股权转让给ＴＣＬ多媒体科技控股有限公司（下称“ＴＣＬ多媒体“）的交易完成，ＴＣＬ多媒体向本公司发行２４６，４９７，１９１股普通股的对价股份。２０１２年２月２７日，本公司与全资子公司Ｔ．Ｃ．Ｌ实业控股（香港）有限公司签订《增资协议》，以本公司所持有ＴＣＬ多媒体２４６，４９７，１９１股普通股作价６５，５５７．２１万元人民币（相当于８０，７４６．４２万港元，以２０１２年２月２４日人民币对港元中间价计算）向ＴＣＬ实业控股增资。本次股权转让及增资完成后，本公司通过ＴＣＬ实业控股间接持有ＴＣＬ多媒体８１６，０９４，４７５股股份，占ＴＣＬ多媒体经扩大后已发行股本总额的６１．８８％。详见本公司于２０１２年１月１３日、２０１２年２月２８日发布在指定信息披露媒体上的公告。

对ＴＣＬ多媒体报表的影响：于股权交易日，ＴＣＬ多媒体发行２４６，４９７，１９１股新股份的公允价值约６３，８４３万港元，ＴＣＬ光电的１００％股权的评估值约７８，２１８万港元，按照香港会计准则的相关规定，ＴＣＬ多媒体于本次股权交易中产生的负商誉约１４，３７５万港元（折合人民币约１．１６亿元）计入ＴＣＬ多媒体收益。

对本公司合并报表的影响：ＴＣＬ多媒体和ＴＣＬ光电是同受本公司控制的子公司，按照中国会计准则的相关规定，本次股权交易为“同一控制下企业合并”，合并过程中产生的价差直接计入资本公积。本次股权交易不影响本公司合并报表的净利润，但增加本公司“归属于上市公司股东的所有者权益（资本公积）”人民币２，７９５万元。

（三）公司或持股５％以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项

□ 适用 √ 不适用

（四）对２０１２年度经营业绩的预计

预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明

□ 适用 √ 不适用

（五）其他需说明的重大事项

１、证券投资情况

证券投资情况的说明：

２０１２ 年１－９月操作质押式回购债券２８．７３ 亿元，账务处理计入买入返售金融资产，取得的收益１，０８３，５２０元计入利息收入。

２、衍生品投资情况

３、报告期末衍生品投资的持仓情况

单位：万元

４、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表

５、发行公司债券情况

是否发行公司债券

□ 是 √ 否