证券时报多媒体数字报

  基金管理人：诺安基金管理有限公司

  基金托管人：中国工商银行股份有限公司

  报告送出日期：２０１３年１月２１日

  §１ 重要提示

  基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

  基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于２０１３年１月１７日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

  基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

  基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

  本报告中财务资料未经审计。

  本报告期自２０１２年１０月１日起至１２月３１日止。

  §２ 基金产品概况

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  §３ 主要财务指标和基金净值表现

  ３．１ 主要财务指标

  单位：人民币元

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  注：①上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

  ②本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

  ３．２ 基金净值表现

  ３．２．１ 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

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  注：本基金业绩比较基准：中证１００指数收益率×９５％＋一年期银行储蓄存款利率（税后）×５％。

  ３．２．２ 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

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  §４ 管理人报告

  ４．１ 基金经理（或基金经理小组）简介

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  注：①此处的任职日期和离任日期为公司作出决定并对外公告之日；

  ②证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定等。

  ４．２ 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

  报告期间，诺安中证１００指数证券投资基金管理人严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规，遵守了《诺安中证１００指数证券投资基金基金合同》的规定，遵守了本公司管理制度。本基金投资管理未发生违法违规行为。

  ４．３ 公平交易专项说明

  ４．３．１ 公平交易制度的执行情况

  根据中国证监会２０１１年修订的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，本公司更新并完善了《诺安基金管理有限公司公平交易制度》。制度的范围包括境内上市股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等投资管理活动，同时涵盖投资授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。

  投资研究方面，公司设立全公司所有投资组合适用的证券备选库，在此基础上，不同投资组合根据其投资目标、投资风格和投资范围的不同，建立不同投资组合的投资对象备选库和交易对手备选库；公司拥有健全的投资授权制度，明确投资决策委员会、投资总监、投资组合经理等各投资决策主体的职责和权限划分，投资组合经理在授权范围内可以自主决策，超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序；公司建立了统一的研究管理平台，所有内外部研究报告均通过该研究管理平台发布，并保障该平台对所有研究员和投资组合经理开放。

  交易执行方面，对于场内交易，基金管理人在投资交易系统中设置了公平交易功能，交易中心按照时间优先、价格优先的原则执行所有指令，如果多个投资组合在同一时点就同一证券下达了相同方向的投资指令，并且市价在指令限价以内，投资交易系统自动将该证券的每笔交易报单都自动按比例分拆到各投资组合；对于债券一级市场申购、非公开发行股票申购等非集中竞价交易的交易分配，在参与申购之前，各投资组合经理独立地确定申购价格和数量，并将申购指令下达给交易中心。公司在获配额度确定后，按照价格优先的原则进行分配，如果申购价格相同，则根据该价位各投资组合的申购数量进行比例分配；对于银行间市场交易、固定收益平台、交易所大宗交易，投资组合经理以该投资组合的名义向交易中心下达投资指令，交易中心向银行间市场或交易对手询价、成交确认，并根据“时间优先、价格优先”的原则保证各投资组合获得公平的交易机会。

  本报告期内，公平交易制度总体执行情况良好，未发现违反公平交易制度的情况。

  ４．３．２ 异常交易行为的专项说明

  本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的５％的交易次数为１次，是由于公司旗下个别基金使用量化投资策略所致。

  ４．４ 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明

  ４．４．１ 报告期内基金投资策略和运作分析

  进入２０１２年第四季度，中国经济开始企稳并缓慢回升。中国制造业ＰＭＩ、发电量、铁路货运量以及水泥价格等指标均呈现逐月回升态势。企业利润在２０１２年第四季度终止了下行趋势，并且逐渐企稳。从宏观基本面来看，为Ａ股市场筑底回升创造了条件。

  ２０１２年１０月份中共十八大胜利召开。新一届高层领导上任以后，向全国人民传递了积极乐观的信号。锐意改革以及经济转型的决心，严厉反腐以及改善民生的态度，都是恢复Ａ股市场投资者信心的关键所在。

  ２０１２年１２月初Ａ股市场创出年内新低之后，强劲回升。银行等低估值蓝筹板块领涨市场。第四季度Ａ股市场成为全球表现最好的股市。上证５０指数在Ａ股市场表现最好，２０１２年第四季度涨幅超过１５％。其次是中证１００指数，２０１２年第四季度涨幅超过１２％。

  本基金完全复制中证１００指数，力求跟踪误差最小化。２０１２年第四季度本基金净值大幅度回升。２０１２年度本基金净值收益率超过１１％，为基金持有人创造了比较满意的投资回报。

  从２０１２年１２月份ＰＭＩ数据来看，２０１３年第一季度中国经济仍然是缓慢回升态势。由于新一届政府积极推进“新型城镇化”战略，因此新的一年积极财政政策值得期待。为配合积极财政政策，估计２０１３年度货币政策略有宽松。尤其值得关注的是，２０１３年强化金融监管，规范“影子银行”，有利于降低社会融资成本。因此中小企业盈利在２０１３年将得到改善。这些都会利好Ａ股市场。

  从２０１３年全球资本配置格局来看。美国在２０１２年最后一刻“悬崖勒马”，避免落下“财政悬崖”。欧美等外围股市２０１３年开局“大涨”。但是２０１３年欧美国家财政紧缩是大势所趋。美国在２０１３财政年度削减财政赤字２０００亿美元左右。美联储２０１３年度量化宽松力度可能不及２０１２年度。从这个角度来看，欧美股市、债市以及国际大宗商品价格在２０１３年上半年回撤是大概率事件。全球资本关注的焦点在新兴市场，中国Ａ股市场是首选。

  综合国内与国际形势，２０１３年第一季度仍然是投资Ａ股市场比较适宜的时间窗口。低估值蓝筹板块仍然有比较好的投资机会。中证１００指数在２０１３年第一季度仍然值得期待。本基金继续复制中证１００指数，继续分享蓝筹板块上涨带来的投资机会。

  ４．４．２ 报告期内基金的业绩表现

  截至报告期末，本基金份额净值为０．７３６元。本报告期基金份额净值增长率为１１．６８％，同期业绩比较基准收益率为１１．９６％，跟踪误差为０．２８％，实现了较好的跟踪效果。

  §５ 投资组合报告

  ５．１ 报告期末基金资产组合情况

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  ５．２ 报告期末按行业分类的股票投资组合

  ５．２．１ 报告期末指数投资按行业分类的股票投资组合

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  ５．２．２ 报告期末积极投资按行业分类的股票投资组合

  本基金本报告期期末未持有积极投资的股票。

  ５．３ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

  ５．３．１ 报告期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

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  ５．３．２ 报告期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资明细

  本基金本报告期期末未持有积极投资的股票。

  ５．４ 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

  本基金本报告期期末未持有债券。

  ５．５ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细

  本基金本报告期期末未持有债券。

  ５．６ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细

  本基金本报告期末未持有资产支持证券。

  ５．７ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细

  本基金本报告期末未持有权证。

  ５．８ 投资组合报告附注

  ５．８．１ 本基金本报告期投资的前十名证券的发行主体，本期没有出现被监管部门立案调查的情形，也没有出现在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

  ５．８．２ 本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。

  ５．８．３ 其他资产构成

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  ５．８．４ 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

  本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

  ５．８．５ 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

  ５．８．５．１ 报告期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明

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  ５．８．５．２ 报告期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明

  本基金本报告期期末积极投资前五名股票中不存在流通受限的情况。

  ５．８．６ 投资组合报告附注的其他文字描述部分

  由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。

  §６ 开放式基金份额变动

  单位：份

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  注：总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。

  §７ 备查文件目录

  ７．１ 备查文件目录

  ①中国证券监督管理委员会批准诺安中证１００指数证券投资基金募集的文件。

  ②《诺安中证１００指数证券投资基金基金合同》。

  ③《诺安中证１００指数证券投资基金托管协议》。

  ④基金管理人业务资格批件、营业执照。

  ⑤诺安中证１００指数证券投资基金２０１２年第四季度报告正文。

  ⑥报告期内诺安中证１００指数证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告。

  ７．２ 存放地点

  基金管理人、基金托管人住所。

  ７．３ 查阅方式

  投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件。

  投资者对本报告书如有疑问，可致电本基金管理人全国统一客户服务电话：４００－８８８－８９９８，亦可至基金管理人网站 ｗｗｗ．ｌｉｏｎｆｕｎｄ．ｃｏｍ．ｃｎ查阅详情。

  诺安基金管理有限公司

  ２０１３年１月２１日