证券时报多媒体数字报

  1、重要提示

  本年度报告摘要来自年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读同时刊载于深圳证券交易所网站等中国证监会指定网站上的年度报告全文。

  公司简介

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  2、主要财务数据和股东变化

  （1）主要财务数据

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  （2）前10名股东持股情况表

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  （3）以方框图形式披露公司与实际控制人之间的产权及控制关系

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  3、管理层讨论与分析

  一、概述

  2012年，世界经济处于后欧债危机时期，整体复苏缓慢；国内经济则在通货膨胀和GDP减速的双重压力下而处于缓慢运行态势，作为电子产业重要支柱的印制电路板行业面临着海外市场需求萎缩、国内市场竞争激烈、人民币持续升值、原材料、人力成本和管理成本不断上升等诸多不利因素。在严峻的宏观环境下，公司董事会和管理层紧紧围绕公司的战略规划，积极应对和克服国内外环境复杂多变所带来的不利因素，通过加强国内销售拓展，加强品牌品质建设，建立和加强全员绩效管理，节能降耗等管理手段和方法，在一定程度上降低了成本上升对经营业绩的不利影响。2012年度，公司董事会与管理层充分认识到对现有业务加强内部管理和加快产品结构调整的重要意义，同时也积极推动募投项目建设。现将2012 年度董事会主要工作情况报告如下：

  （一）募投项目建设方面：

  报告期内，公司董事会和管理层严格按照证监会和深交所的有关规定，合理安排募集资金的使用和存放，谨慎、规范地推动募投项目（新型PCB产业建设项目）的有效实施。2012年度由于项目用地的相关配套设施不完善，有关的供排水、供电等外部配套工程需要与市政相关部门进行沟通和落实，以及项目实施所在地的春夏季雨水较多，建设工程的开工时间和基础工程（地基）的施工有所延迟。针对已延迟的项目进度，公司积极组织人员进行分析研究、组织落实项目建设计划，对项目筹备委员会及实施小组重新进行了分工及明确进度责任，全力以赴加快项目实施。截止目前，项目正处于加快建设中，预计2014年1月完成主体工程建设，2014年3月试运营。同时，因项目用地地势与地质，以及员工宿舍、厂房配套工程的建筑成本增加等原因，项目总投资从33,000.00万元增加到38,800.00万元，较原计划增加17.58%（以上具体内容之决策决议已于2013年1月30日以及2013年3月12日在公司指定信息披露媒体和巨潮资讯网 www.cninfo.com.cn上公告）。

  （二）研发方面：

  自主技术创新能力一贯被公司视为现代企业发展的核心竞争力，公司在研发方向、研发投入、研发人员培养及研发基础设施投入等方面做了大量深入的工作。公司坚持将技术创新与环境保护、节能减排、绿色生产相结合的理念，不断开拓清洁生产的新局面。报告期内，公司在技术创新和研发投入方面的工作开展情况及成果如下：

  1、报告期内，公司研发投入达1521.66万元，约占公司全年营业收入的3.55%。公司后续将进一步加大研发投入，计划今后三年每年的研发投入保持在营业收入的3%至5%之间，为实施公司中长期战略规划和达成中短期经营计划目标提供足够技术与工艺支撑。

  2、报告期内，通过引进优秀研发人员、开展培训交流、加强与华南理工大学等高校产学研项目的合作、在公司设立博士后实践基地等措施较大的充实了公司的研发团队和提升了自主技术创新的能力。

  3、报告期内，公司专利授权和专有技术大幅度增长。2012年公司研发中心开展了包括“铝基印制电路板表面粗化处理”、“激光盲孔直接打铜工艺技术”、“高频微波印制电路路板技术的应用与开发”、“厚铜电源板制作技术的研究”、“刚挠结合印制电路板工艺技术研究”、“化学厚金工艺技术的开发与研究”、“高精细多层印制电路板制造技术的研究与应用”、“多层刚挠结合板关键性技术的研究与开发”、“挠性印制电路板电镀技术研究”、“高阶HDI板层间孔互连方式的研究与应用”等在内多个项目的研发工作。

  截止报告期末公司新获专利授权5 项，其中1 项发明专利，累计获得专利（授权）达到25项，其中6 项发明专利；2012年分别在《印制电路信息》、《PCB技术/信息论坛》等行业权威杂志上已发表技术论文3篇，累计已发表19篇；，进一步增强了公司的核心竞争力、巩固了行业内技术领先的优势。

  （三）市场开发方面：

  报告期内，公司海外市场受北美、欧洲、日本三大经济体经济持续低迷的影响而呈现下滑态势。国内市场方面，下游产业的市场竞争异常激烈，电子终端产品持续降价促销，且有愈演愈烈的趋势，引发印制电路板行业的竞争趋于白热化，部分中小同业公司开工率不足，为维持正常开工，众多同业公司实施产品价格降低以维持市场份额，公司产品价格报告期内也出现一定程度的下降。面对国内市场竞争加剧的严峻形势，公司充分利用已建立的行业规模优势、质量优势、技术和服务等优势积极布局国内销售。一方面加强营销平台建设，加强营销团队建设，拓展国内外营销网络，提高产品在中高端 PCB市场的市场份额，加大现有主要新客户群的开发力度，对优质大客户进行深度开发，确保公司业务的可持续发展；另一方面加强市场应用研究与销售战略调整，重点开发3G通信、平板电脑、数码产品等目标下游产业及行业的标杆客户，深入应用行业，提高中高端产品市场份额。

  报告期内，公司成功实现对现有国内客户的深度开发，促成如普联技术、TCL等客户订单实现大幅增长，同时新开发了深创科技、云顶科技等成功量产的新客户群，较好的弥补了海外市场订单下降的不利影响，2012年依然取得了国内销售同比增长9.14%，营业收入同比增长5.00%的业绩。

  （四）经营管理方面：

  1、产能提升：近年来公司产能已趋于饱和运行状态。在厂房等生产场所收到限制的客观环境下，公司通过对技术和工艺的不断改良和优化进而深挖潜在产能；加强销售与产线的有效沟通和反馈，提高生产计划性并合理排班；对于产能瓶颈节点和产线突发障碍，采用指定专人成立应急工作组，领导限时督办解决。以上措施的有效执行，使得在机器设备有限增加的情况下，报告期内产量同比提升了约6.00%。

  2、品质改善：报告期内致力于优化生产管控模式，加强生产计划调配的及时性和灵活性，完善生产车间作业标准书并严格推广执行；对一线工人不间断地开展品质安全、规范操作等方面的培训，加强车间7S管理；加强员工质量意识；成立刮伤、孔破等品质专案工作组监督改善等等。

  3、库存管理：加强了材料采购和产品交付工作的计划性，定期检讨各项存货的库存情况，在不影响生产制造和产品交付的情况下，压缩原材料库存，加快成品出货。2012年度在产销量双增长的情况下，库存仍得到了较好的控制，截止报告期末公司存货较2011年末下降12.60%。

  （五）人力资源方面：

  1、公司始终坚持贯彻“以人为本，以人才求发展”的人力资源理念，为提高员工综合素质及管理水平，2012年公司投入了充足的人力物力，采用内外培训相结合的方式，先后开展了包括新员工入职培训、生产技能培训、ISO质量体系培训、中高层人员管理能力拓展培训、预算和绩效管理培训、职场日常礼仪以及企业文化培训等在内的各种综合或专题培训。同时采用一对一的帮扶带办法，让新员工尽快熟悉工作环境、企业理念、品质政策和岗位操作规范。

  2、通过制订和不断完善绩效考核方案，设立量化的考核评价指标并进行动态跟踪评测，逐渐形成了适应于公司的一套相对完善的绩效考核体系。通过全面绩效考核，不仅起到了节能降耗、增产增效的作用，公司员工的管理水平、质量意识，综合素质也取得明显的提高。

  二、主营业务分析

  1、概述

  ■

  变动原因及说明：

  （1）、报告期内，实现营业总收入 42,891.06万元，与上年同期相比增长 5.00%。主要原因是公司注重市场开发，带来公司销售的增长。

  （2）、报告期内，公司发生营业成本37,905.69万元，与上年同期相比增长 13.97%。主要原因是收入增长成本随之增长，以及原材料成本、人工成本、因产品工艺与技术难度增加导致的质量控制与制造成本及改善环保污水处理成本增加。

  （3）、报告期内，销售费用较上年同期相比增长10.31%，主要原因是收入增长，相应的车辆运输、营销人员工资、差旅费等业务费用随之增加；管理费用较上年同期相比增长8.64%，主要原因是报告期内研发费用投入的增加，以及员工薪资、福利的持续提高；财务费用较上年同期相比减少854.45%，主要原因是本期银行借款减少利息支出下降及募集资金定期存款利息收入增加。

  （4）、报告期内，公司实现营业利润950.21万元，与上年同期相比下降71.93%，主要原因是报告期内受国内外经济环境的影响，产品结构发生变化，产品销售单价同比下降5.66%；另外部分原材料的价格仍处在高位运行或上涨；报告期内公司对全体员工进行了两次调薪，并进一步改善员工伙食、住宿等福利待遇，以及为募投项目储备人员等因素导致公司人力资源成本增加；报告期内公司部分产品制造难度增加导致综合生产成本上升以及外包方式下环境治理运营成本增加；因销售拓展、技术开发、人才储备与培训等因素导致公司销售与管理费用也有所增加。以上综合因素导致公司报告期营业利润较去年同期大幅下降。

  （5）、报告期内，公司实现利润总额1,015.34万元，与上年同期相比下降74.06%；归属上市公司股东净利润 944.93万元，与上年同期相比下降72.20%；主要是因为上述销售单价下降、制造成本上升及销售与管理费用上升综合导致营业利润出现大幅度下降，以及报告期内收到的政府补助较上年减少从而对净利润产生不利影响。

  （6）、报告期内，公司发生所得税费用70.41万元，与上年同期相比减少86.34%，主要原因是本期利润减少的影响。

  （7）、报告期内，公司发生研发支出1521.66万元，与上年同期相比增加10.74%，主要原因是2012年公司加大了对研究开发项目的资金投入。

  （8）、报告期内，经营活动产生的现金流量净额为1,734.13万元，较上年同期相比下降24.38%，主要原因是本期生产销售规模扩大，支付的货款、税金增加，以及因员工调薪和改善福利支付现金的增加。

  （9）、报告期内，投资活动产生的现金流量净额为-4,552.33万元，较上年同期相比下降83.11%，主要原因是本期募集资金转存为定期存款减少导致投资支出减少。

  （10）、报告期内，筹资活动产生的现金流量净额为-2,356.89万元，较上年同期相比下降107.56%，主要原因是上年首次公开发行股票募集资金，以及本期偿还银行短期贷款所致。

  公司回顾总结前期披露的发展战略和经营计划在报告期内的进展情况：

  报告期内，公司按照既定的发展战略和经营计划的要求开展全年各项工作， 一方面继续立足于主业，不激进不保守，积极主动地应对国内外经济中的不利因素，外拓业务，内抓管理，保持了行业技术领先地位和竞争优势；另一方面加强募投项目的建设管理，顽强克服雨水天气、配套工程不完善等困难带来的施工阻力，确保工程进展顺利。

  2012年公司顺利地完成了年初制定的营业目标，但由于受到欧债危机、国内宏观经济发展速度放缓，市场竞争白热化导致公司产品单价下降等外部影响，以及原材料和劳动力成本等生产成本上升的内部因素影响，公司未能很好的完成年初的利润目标，效益下降较大，公司将在2013年努力采取多种措施进行改善。

  公司实际经营业绩较曾公开披露过的本年度盈利预测低于或高于20%以上的差异原因

  □ 适用 √ 不适用

  2、收入

  说明

  ■

  公司实物销售收入是否大于劳务收入

  √ 是 □ 否

  ■

  相关数据同比发生变动30%以上的原因说明

  □ 适用 √ 不适用

  公司重大的在手订单情况

  □ 适用 √ 不适用

  公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况

  □ 适用 √ 不适用

  公司主要销售客户情况

  ■

  公司前5大客户资料

  √ 适用 □ 不适用

  ■

  3、成本

  行业分类

  单位：元

  ■

  产品分类

  单位：元

  ■

  说明

  无

  公司主要供应商情况

  ■

  公司前5名供应商资料

  √ 适用 □ 不适用

  ■

  4、费用

  ■

  变动原因说明：

  （1）、报告期内，公司发生财务费用-598.17万元，较上年同期相比减少854.45%，主要原因是本期银行借款减少，利息支出下降，以及募集资金定期存款利息收入增加。

  （2）、报告期内，公司发生所得税费用70.41万元，与上年同期相比减少86.34%，主要原因是本期利润减少的影响。

  5、研发支出

  ■

  报告期内研发项目的相关情况，已在本节报告的开始部分做了说明，详见本报告第五节董事会报告的概述部分。

  6、现金流

  单位：元

  ■

  相关数据同比发生变动30%以上的原因说明

  √ 适用 □ 不适用

  （1）、经营活动现金流量分析

  报告期内，公司的经营活动现金流入量较上年同期增加 15,600.94万元，主要是本期销售增长，销售回款增加所致。

  报告期内，公司的经营活动现金流出量较上年同期增加 16,159.97万元，主要是本期生产规模扩大，支付的原材料货款、加工费相应增加，以及因员工调薪和改善福利支付现金的增加。

  （2）、投资活动现金流量分析

  报告期内，公司的投资活动现金流入量较上年同期增加 793.62万元，主要是本期收到的定期存款利息增加。

  报告期内，公司的投资活动现金流出量较上年同期减少 21,600.63万元，主要是本期仅是以定期存款的转存差额列示所致。

  （3）、筹资活动现金流量分析

  报告期内，公司的筹资活动现金流入量较上年同期减少39,317.59万元，主要是上期公开发行股票的影响。

  报告期内，公司的筹资活动现金流出量较上年同期减少 5,788.13万元，主要是上期偿还银行贷款4,000.00万元的影响。

  报告期内公司经营活动的现金流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明

  √ 适用 □ 不适用

  报告期内公司营业收入增长5.00%，报告期末应收账款与应收票据比期初减少2.97%，经营活动产生的现金流量净额较净利润高出789.20万元，形成的差异主要是本期加快销售货款回收，以及开出应付票据增加的影响。

  三、主营业务构成情况

  单位：元

  ■

  公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据

  □ 适用 √ 不适用

  四、资产、负债状况分析

  1、资产项目重大变动情况

  单位：元

  ■

  2、负债项目重大变动情况

  单位：元

  ■

  3、以公允价值计量的资产和负债

  单位：元

  ■

  报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化

  □ 是 √ 否

  五、核心竞争力分析

  公司主营产品为印制电路板，属电子信息产业之电子元器件制造业，公司系国家重点扶持高新技术企业，拥有十多年印制电路板专业运营经验，产品与技术在行业内具有一定的领先优势，公司的核心竞争力主要体现在以下几个方面：

  （一）、技术和人才优势

  公司一贯重视自主技术创新能力的开发，自成立以来，公司逐渐组建和完善了以自有研发人才为基础的技术研发中心，并不断充实壮大自身实力，2008年先后成立为惠州市印制线路板工程技术研究开发中心、广东省印制线路板工程技术研究开发中心，2009年被广东省科学技术厅、广东省财政厅、广东省国家税务局及广东省发展和改革委员会联合评定为国家重点扶持高新技术企业。公司在自主培养和外部引进各种技术人才的同时，也注重加强与国内优秀高等院校的技术合作，先后与海南大学、华南理工大学等单位建立了良好的科研合作关系，并在公司设立了博士后实践基地，进一步提升研发综合实力。

  公司多年来致力于印制线路板的专业研究与开发，积累了大量技术经验，截止报告期末，公司已累计申请专利45项，获得专利授权25项，其中6 项发明专利技术，19项实用新型专利技术；截至2012年分别在《印制电路信息》、《PCB技术/信息论坛》等行业权威杂志上已发表技术论文19篇，并参与了如“高亮度LED”等行业技术标准的制定，公司通过持续的研发投入巩固在行业内的技术领先优势。

  （二）、营销和客户优势

  公司通过多年的发展和摸索，打造了一支专业、稳定的营销队伍，并形成了一套基于客户需求和价值管理同时又适应于公司情况的营销体系。经过长期的拓展和积累，已拥有了包括TCL王牌、普联科技、华阳通用、共进电子、国微技术、索尼、日立、日森科技、光宝科技、光弘科技、LG、比亚迪在内的大批国内外知名客户，并和其中数十家保持长期合作关系，凭借优质的知名客户群，公司销售订单保持了稳定增长。

  （三）、产能规模优势

  公司是国内领先的印制电路板生产企业，目前拥有年产量超过85万平方米的生产能力，具备一定的规模优势。募投项目投产后将新增产能36万平方米/年，且新增的产能主要面向资本密集、技术密集型的高密度互连（HDI）印制电路板领域，具有较强的行业和技术壁垒。公司拥有大量成新率高、技术指标先进的全制程生产设备，具有丰富的产前技术与工艺评估经验，公司较强的柔性生产能力保证了客户不断提高的产品品质与交期的需求。

  （四）、资质与品牌优势

  公司拥有ISO9001:2008国际质量管理体系认证、ISO14001:2004环境管理体系认证及TS16949:2009 汽车产品质量管理体系认证、防火安全检测美国UL认证和中国CQC质量认证，并先后通过索尼绿色伙伴认证、LG 环保认证和IPC环境物质测试等。公司先后还获得了广东省创新型企业、惠州市知识产权优势企业、惠州市名牌产品称号等荣誉。上述规范健全的认证资质及品牌荣誉，为公司获取国内市场订单、以及参与国际市场竞争打下了坚实的基础。

  （五）、管理优势

  在企业管理方面，公司多年以来一直在学习和吸收印制线路板业内先进企业的管理经验，更注重自身的积累和创新，建立了具有中京特色的管理模式。在决策管理上，实行集体决策及灵活授权相结合的管理方式，讲求快速的市场信息传递和高效决策，保持在公司运营上的管理效率，以应对复杂多变的市场需求和变化；在成本管理上，推行全员绩效考核管理和精益生产方式，最大限度地避免浪费并提高人工效率；在信息化管理方面，公司致力于实施ERP管理信息系统、OA办公自动化系统和CRM客户关系管理系统，通过信息系统实现内部控制业务流程固化与管理信息资源共享，实现办公现代化、作业系统化、管理程式化的高效运营机制。

  六、投资状况分析

  1、募集资金使用情况

  （1）募集资金总体使用情况

  单位：万元

  ■

  （2）募集资金承诺项目情况

  单位：万元

  ■

  （3）募集资金变更项目情况

  单位：万元

  ■

  2、主要子公司、参股公司分析

  主要子公司、参股公司情况

  ■

  主要子公司、参股公司情况说明

  香港中京电子科技有限公司目前主要办理母公司境外销售货款回收，其自身未开展经营活动。截止2012年12月31日，该公司总资产1,520,938.78元，净资产23,435.81元；2012年度实现净利润为 -445.28元。

  报告期内取得和处置子公司的情况

  □ 适用 √ 不适用

  七、公司控制的特殊目的主体情况

  无

  八、公司未来发展的展望

  （一）行业竞争格局和发展趋势

  1、我国PCB行业的竞争格局分析

  印刷线路板下游产品种类繁多，印刷线路板行业主要根据下游行业产品的个性化需求进行设计及生产。由于下游目标市场可细分，不同的印刷线路板企业可针对不同的目标市场进行专业化生产，投资规模及经营运作均较为灵活，行业的市场集中度较低。

  （1）国内印刷线路板企业地理位置分布

  我国印刷线路板行业经过多年的持续快速发展，行业参与者逐渐增多。据中国印制电路行业协会统计，国内（不含中国台湾地区、中国香港）PCB生产企业近1,500家。从地理位置分布来说，目前我国印刷线路板企业相对集中，主要分布在珠三角地区、长三角地区和环渤海地区。Prismark将中国PCB产地按区域大致分为南部、东部及其他地区（包括新兴的北部），上述三个区域占国内PCB产值的比例分别为55%、33%及12%。

  （2）市场集中度

  与全球情况类似，我国的印刷线路板行业亦呈现出高度分散的竞争格局，企业规模普遍较小。根据CPCA的统计，2010年我国前十大印刷线路板企业销售收入合计228亿元，约占国内行业总销售收入的16%，排名第一的企业市场份额为2.58%。

  （3）国内同行业上市公司

  目前，国内上市公司中从事印刷线路板行业的主要有天津普林电路股份有限公司、广东汕头超声电子股份有限公司、广东超华科技股份有限公司、沪士电子股份有限公司、深圳市兴森科技电路科技股份有限公司，这些同行业公司在产品结构、产销规模、市场细分等各方面各具特点，形成差异化竞争。

  2、未来PCB行业市场预测

  （1）国内已承接了全球较大产能，未来仍有望扩大

  从产值的角度看，PCB行业2010年总产值达到524.67亿美元，2011年为554.09亿美元，增长速度为5.6%，而分地区看的话增长速度差异较大。从不同地区的产值情况来看，中国大陆2011年PCB产值为220.29亿美元，占到全球产值的39.8%，可以说国内已经承接了全球较大比例的产能。产能转移的趋势未来将延续，但增速已经有所放缓。预计到2016年国内PCB产值将达到330亿美元，占全球总产值比例在45.9%左右。契合行业发展形势，公司未来在消费电子、网络通讯、电脑周边和汽车电子等领域将获得较快发展。

  （2）计算机、通讯和汽车领域增长速度快

  2011年～2016年中国大陆GDP和电子整机产品将继续保持高增长率。从下游领域占比来看，占比较大的是计算机、通讯、消费类电子和半导体，2011年占比分别达到30%、24%、13%和16%，其中计算机、通讯和消费电子占到了三分之二市场。从增长速度来看，增速最快是通讯，2011年增速达到12.7%，汽车领域增速也达到11.3%。2012年全球电子产品产值增长率平缓回升，2016年全球电子整机产品的产值将达到20990亿美元。公司在上述增长较快的领域拥有多年的研发、生产及销售经验，并拥有充分的技术储备和多元化的客户资源优势，因此公司未来在消费电子、网络通讯、电脑周边和汽车电子等领域仍将具有良好的市场发展空间。上述领域市场需求的增长将成为本公司业绩增长的主要驱动力。

  （3）智能手机轻薄化等趋势使HDI板和挠性线路板需求较好

  从不同种类PCB板增长率的角度来看，2011年增长最快的是HDI板和挠性线路板。这和整体产业发展趋势是一致的。智能手机推出后对于HDI板的需求比以前增加很多，也是电子整体需求最有亮点的板块。公司在行业中拥有较高知名度及信誉，具备高密度互连（HDI）印制电路板的批量生产能力，行业技术达到国内先进水平，高密度互连（HDI）印制电路板将是公司未来发展的一个亮点。而挠性线路板因其本身的特性与终端产品需求相同，轻量薄型的诉求应该会持续成为其成长的驱动力，因此，公司要进一步做大做强，实现产业升级，挠性板及刚挠结合板等领域将会是优先的发展方向。

  （二）公司发展战略

  1、战略目标

  以“打造品质与技术领先、节能与环保的优秀PCB供应商，并择机向上下游产业拓展，实现纵深一体化的产业链”作为战略发展的总目标，以实现“亚洲乃至世界领先的PCB及电子信息产品供应商”的战略愿景。

  2、发展战略

  （1）、立足主业，充分把握和利用好行业发展契机，加强市场、业务与产品的结构建设，优化产品应用终端领域，加快技术创新步伐，切入产品高端应用市场，进一步提高产品竞争力，并通过加强市场拓展，完善渠道建设和优化，进一步提升市场占有率。

  （2）、加快募投项目的建设工作，利用首次公开发行股票后资本金充实的优势，通过项目投资提升公司整体的盈利能力；利用上市后品牌提升作用，积极为募投项目培育新客户、招募优秀人才；公司董事会和管理层已充分认识上市带来的发展机遇，并力争抓住机遇，实现公司既定的战略目标。

  （3）、择机收购兼并行业内优质企业，向挠性板及刚挠结合板等领域发展，实现产业升级，进一步做大做强。

  （三）公司经营目标和经营计划

  1、2013年主要经营目标

  （1）、营业目标：2013 年计划实现主营业务收入46,000.00万元，较2012年增长约8.00%。

  （2）、利润目标：2013 年计划实现净利润约1,200.00万元，较2012年增长约27.00%。

  上述营业目标和利润目标并不代表公司对2013年度的盈利预测，拟作为公司内部管控与考核目标，能否实现取决于经济环境、市场状况及内部控制水平等诸多因素，存在较大不确定性，敬请投资者特别注意。

  2、2013年经营计划

  为实现公司2013年的经营目标，同时根据公司2012年运行情况与存在问题，结合目前行发展状况和发展趋势，公司董事会制定了2013年经营计划，将重点围绕以下方面开展工作：

  （1）、继续加大产品研发投入、加快技术创新

  进一步加大研发投入，依托公司现有研发资源和平台，同时加强与各高校的产学研项目合作，发挥博士后创新实践基地的资源优势，加快新工艺、新产品的研发工作，并积极配合客户新产品与工艺开发的技术需求做好技术服务。大力引进优秀技术人才，规范研发管理的各项流程，完善研发人员培养的长效机制，努力打造更高水平的创新研发队伍，用研发支撑起市场核心竞争力，为公司向高端 PCB产品研发和生产领域发展提供有力保障。

  （2）、继续优化市场渠道建设，加大产品推广力度

  公司将加强营销平台建设，拓展国内外营销网络，提高产品在中高端 PCB市场的市场份额；加大现有主要新客户群的开发力度，对优质大客户进行深度开发，确保公司业务的可持续发展；加强市场研究与策略制定，重点开发3G通信、平板电脑、数码产品等目标下游产业及行业的标杆客户，深入应用行业，提高中高端产品市场份额；加强海外市场开发和布局实施，提高海外市场的销售占比；加大培训力度，建设学习型营销团队。

  公司将围绕加强客户关系管理，产品质量、产品交期等客户需求，进一步完善营销和服务体系，着力提高产品售后服务，加快响应速度。公司将坚持以市场为导向，不断完善和推进经营管理策略，提高在上下游产业的知名度和用户满意度，保持在国内市场的领先地位。

  （3）、继续加强财务管理和成本控制，完善全员绩效考核体系。

  公司将加强以ERP管理系统为基础的财务管理信息化建设，更好地实现财务系统的实时监控，同时严格执行预算管理制度，提升财务分析水平，规范财务报表编制，有效控制成本，真正发挥财务体系的监督控制和服务决策的作用。2013年度，公司将通过进一步完善科学有效的绩效评估体系，完善公平合理的激励机制，不断提升人力资源管理对于企业发展战略的支撑能力。

  （4）、加快募集资金项目建设

  2013年是公司募投项目建设的关键年，公司将严格加强募投项目的建设管理。在募投项目的实施过程中，公司将严格按照证监会和深交所的有关规定，谨慎规范推动募投项目的有效实施，合理使用募集资金，科学安排募投项目的建设进度，确保募投项目早日实现竣工达产，为公司提供新的收入和利润增长点，巩固和强化公司在行业的领先地位，为股东提供良好的业绩回报。

  （5）、继续坚持人才发展战略，优化人力资源管理

  公司将做好与公司发展战略相匹配的人力资源规划，坚持外部招聘与内部培养并重的原则，通过进一步优化人员结构配置，加强员工业务技能培训，提升员工能力，同时通过科学有效的绩效评估体系，建立公平合理的激励机制，降低优秀人才流失的风险。公司将加强企业文化建设，进一步改善员工工资和福利待遇水平，培养员工对公司的认同感和参与感，创建员工积极向上、愉快和谐的工作氛围，提升企业凝聚力和向心力，降低基层员工流失给生产、品质、交期带来的风险。

  （6）、公司治理结构建设

  公司将进一步依照中国证监会、深圳证券交易所有关法律法规，积极推进内控建设、完善预算管理，重抓落实；积极推进投资者沟通平台的完善，不断规范和提升投资者关系服务工作，促进公司与投资者之间长期、稳定的良好互动关系，实现公司价值和股东利益最大化。

  （四）公司发展所需资金筹措

  根据公司的经营发展现状，董事会预计2013年及未来几年公司新增融资需求预计达人民币1-3亿人民币，主要来源为银行贷款、金融债务融资工具或其他融资渠道。资金主要用途为：补充募投项目总投资增加所需要资金，补充公司业务发展及新产品新项目建设与运营所需资金，以不断壮大公司主营业务；开展公司现有工厂的工程与设备技术改造，以满足提升产品档次与质量的需求；通过行业内部整合扩展实现产能增长及产品升级。董事会认为，该等融资需求只是公司的规划设想，并未与任何金融机构签署任何协议，因此，存在较大不确定性。

  （五）公司目前面临的风险和挑战，以及应对措施

  公司主营产品为印制电路板，属电子信息产业之电子元器件制造业，公司一贯坚持稳健经营方针，经过十多年专业关注与发展，在企业经营的合法合规、资产安全、经营有效、发展战略、经济环境、行业政策及销售市场等方面具备风险识别能力，能通过相关内外部数据进行风险分析并提出风险应对措施进行预防或改善。

  1、经营风险分析与应对

  （1）人力资源风险

  公司已经建立了完整的人力资源管理体系，近几年人工成本上升及员工招聘竞争压力增加，为降低员工流失率及稳定核心技术人员和熟练工人，公司通过调薪、改善员工福利及调整招聘策略等手段进行控制与改善，保障了生产经营所需人力资源。随着募集资金投资项目建设的开展，新项目将需要更多管理与技术型人才，公司采取了外部提前招聘及内部定向梯队培养相结合的策略，进行渐进式补充储备。

  （2）原材料价格风险

  近几年大宗商品交易价格波动较大，PCB主要材料如覆铜板、半固化片、铜球及锡球、铜箔及干膜等，受石油与金属价格波动影响较大。公司建立了完善的采购管理制度及供应商管理制度，与主要供应商建立了良好的供应合作关系，签署了相关供货品质保障协议。公司主要原材料供应厂商众多，有较大选择空间，且对价格具有较强谈判能力。公司通过严格比价议价、集中批量采购、跟踪金属类价格变动趋势进行临时性价格预防采购等方式降低采购成本，原材料价格风险相对可控。

  （3）产品结构与价格风险

  不同板层及不同工艺技术水平的产品具有不同的盈利空间，产品结构的变化会影响公司盈利水平，随着充分竞争及PCB厂商的新增，超额利润也会被平均化。公司对产品价格下调具有一定的价格转移能力，在遇到产品价格调整时会开展材料采购价格下调谈判。公司凭借良好的产品品质与优秀的售后服务让客户满意，建设产品品牌效应以降低价格调整幅度；通过技术革新谋求特色与特性产品的高附加值，通过内部成本控制手段提高企业成本竞争力，通过订单控制及新客户开发等措施不断调整与改善产品结构。

  2、行业政策风险与应对

  电子信息产业是国民经济战略性、基础性和先导性支柱产业，作为电子信息产业的基础，印制电路板行业具有技术密集和资本密集的特点，并长期被列入国家高新技术产业目录中，属于国家鼓励发展的产业项目，近年来一直受到国家和地方政策的支持，政策风险较小，尽管目前国家采取了趋紧的环保政策，但公司一贯重视环境保护，重视环保投入，各项环保设施运营正常，注重水循环利用，未发生过环保有关事故或行政处罚。为应对行业环保政策变动风险，2012年对环保处理采取了自营与外包相结合方式，并进一步治理整顿环保设施。募集资金投资项目将采用先进的环保处理工艺与设备，各项排放指标将符合国家有关政策要求。

  3、市场风险与应对

  外部经济与金融环境的变化会引起市场需求的波动，客户的经营状况与产品生命周期会带来一定的个体风险。公司产品包含多个层次及多个类别，应用于如消费类电子、网络通讯、汽车电子、工业控制等多个终端领域，产品结构与应用的丰富性能够防范市场因为经济环境变化生产的波动风险。公司培育了一大批资质优良的大客户群，产品需求量及结构相对稳定，公司建立了灵活的新客户开发机制，通过不断培育储备新客户以防范订单变动风险，结合公司发展及业务开拓重点，通过制定与修订销售政策来激励业务人员积极进行市场开发。

  4、其他风险因素评估

  公司面临的风险还包括内外部多个影响因素，如人民币汇率升值、技术进步、安全事故、融资渠道、经济环境、产业政策、自然灾害，等等，公司凭借多年的专业管理经验与方法，结合公司不同发展阶段和面临不同经营环境，能及时适时的了解到风险因素及采取预防和改善措施，将风险降低到可控范围。

  4、涉及财务报告的相关事项

  （1）与上年度财务报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况说明

  无

  （2）报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的情况说明

  无

  （3）与上年度财务报告相比，合并报表范围发生变化的情况说明

  无

  （4）董事会、监事会对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明

  无

  惠州中京电子科技股份有限公司

  2013年3月28日

  证券代码：002579 证券简称：中京电子 公告编号：2013－010

  惠州中京电子科技股份有限公司

  第二届董事会第九次会议决议公告

  本公司董事会及董事保证本公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。

  惠州中京电子科技股份有限公司（以下简称“公司”）于2013年3月12日以电子邮件、传真的方式向公司全体董事、监事和高级管理人员发出《惠州中京电子科技股份有限公司第二届董事会第九次会议通知》；2013年3月28日，公司第二届董事会第九次会议（以下简称“本次会议”）在惠州市本公司办公楼会议室以现场方式召开。会议应到董事6名，实到董事5名（黎柏其董事因工作时间安排冲突缺席会议），公司监事和高级管理人员列席了会议；本次会议召开的时间、地点、方式符合《公司法》等法律、行政法规、部门规章以及《惠州中京电子科技股份有限公司章程》的有关规定，做出的决议合法、有效。

  本次会议以投票方式逐项审议通过了以下议案：

  一、《关于公司2012年度董事会工作报告的议案》。

  具体内容详见公司于2013年3月30日在巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）上刊登的《2012年度董事会工作报告》。

  独立董事向董事会递交了《2012年度独立董事述职报告》，并将在2012年年度股东大会上述职。

  本议案将提请公司2012年年度股东大会审议。

  表决情况：同意5票，反对0票，弃权0票。

  二、《关于公司2012年度总经理工作报告的议案》。

  表决情况：同意5票，反对0票，弃权0票。

  三、《关于公司2012年度财务决算报告的议案》。

  2012年度实现营业务收入42891.06万元，比上年度增长5%。2012年实现净利润944.93万元，与上年度比较下降72.2%。

  本议案将提请公司2012年年度股东大会审议。

  表决情况：同意5票，反对0票，弃权0票。

  四、《关于公司2013年度财务预算报告的议案》

  2013年度预算：实现主营业务收入46000万元，比上一年度增长约8%。实现净利润1200万元，比上年度增长27%。

  特别提示：本预算为公司2013年度经营计划的内部管理控制指标，不代表公司盈利承诺，能否实现取决于市场状况、经营团队努力程度等多方面因素，存在不确定性，请投资者注意风险。

  本议案将提请公司2012年年度股东大会审议。

  表决情况：同意5票，反对0票，弃权0票。

  五、《关于公司2012年年度报告及2012年年度报告摘要的议案》。

  公司严格按照《证券法》及《深圳证券交易所股票上市规则》的规定，并根据自身实际情况，完成了2012年年度报告的编制和审议工作。公司董事、高级管理人员就该报告签署了书面确认意见，公司监事会出具了书面审核意见。

  具体内容详见公司于2013年3月30日在巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）上刊登的《2012年年度报告》和在《证券日报》、《证券时报》、《上海证券报》、《中国证券报》及巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）上刊登的《2012年年度报告摘要》。

  表决情况：同意5票，反对0票，弃权0票。

  六、《关于公司2012年度利润分配及资本公积金转增股本预案的议案》。

  经天健会计师事务所有限公司审计，公司2012年度实现净利润为【9,449,308.69】元，按照《公司法》和《公司章程》有关规定，提取10%的法定盈余公积金【944,975.40】元，加上年初未分配利润【 90,940,457.38 】元，减去本年度已分配的【4,867,500.00】元，本次可供股东分配的利润为【94,577,290.67 】元。

  公司2012年度利润分配预案为：以公司总股本15,576万股为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利【0.2】元（含税），共计分配现金股利【3,115,200】元（含税）。本次利润分配后，尚未分配的利润【 91,462,090.67 】元，结转以后年度分配。同时公司以资本公积金转增股本，拟以现有总股本15,576万股为基数向全体股东每10股转增【5】股，共增加【7,788】万股，转增股本后公司注册资本为【23,364】万元人民币，总股本为【23,364】万股。

  董事会认为该利润分配方案符合《公司法》、《证券法》及《惠州中京电子科技股份有限公司利润分配政策及未来三年（2012-2014）股东回报规划》等法律法规及制度的相关规定。本议案将提请公司2012年年度股东大会审议。

  表决情况：同意5票，反对0票，弃权0票。

  七、《关于修订公司章程部分条款的议案》。

  公司实施2012年度利润分配及资本公积转增股本预案后，将导致公司注册

  本和总股本发生变化，现对《公司章程》中涉及条款进行修订，具体修订如下：

  原章程有关内容为：

  “第六条 公司的注册资本为人民币15,576万元。

  （下转B107版）