证券时报多媒体数字报

  （上接B14版）

  T日上市开放式基金（LOF）份额净值＝T日闭市后的上市开放式基金（LOF）资产净值／T日上市开放式基金（LOF）份额的余额数量

  T日的上市开放式基金（LOF）份额净值在当天收市后计算，并在T+1日内公告。遇特殊情况，经中国证监会同意，可以适当延迟计算或公告。基金份额净值的计算，保留到小数点后3位，小数点后第4位四舍五入，由此产生的误差计入基金财产。

  （4）申购份额、余额的处理方式

  场外申购时，申购的有效份额为按实际确认的申购金额在扣除相应的费用后，以申请当日基金份额净值为基准计算，截尾法保留到小数点后两位，由此误差产生的收益或损失由基金财产承担；场内申购时，申购的有效份额为按实际确认的申购金额在扣除相应的费用后，以申请当日基金份额净值为基准计算，保留到整数位，不足一份基金份额部分的申购资金零头由交易所会员单位返还给基金投资者。

  例11：如例9，某投资者通过场外投资10,000元申购本基金，假定申购当日的基金份额净值为1.050元，则其可得到的申购份额为9,523.80份（截尾法保留到小数后2位）。

  如果该投资者选择通过场内申购，则因场内份额保留至整数份，故投资者申购所得份额为9,523份，不足1份部分对应的申购资金返还给投资者。计算方法如下：

  实际净申购金额＝9,523×1.050＝9,999.15元

  退款金额＝10,000－9,999.15＝0.85元

  （5）赎回金额的处理方式：

  赎回费用以人民币元为单位，计算结果按照截尾方法，保留小数点后两位；赎回金额计算结果按照截尾方法，保留到小数点后两位，由此误差产生的损失由基金财产承担，产生的收益归基金财产所有。

  9、申购和赎回的注册登记

  上市开放式基金（LOF）申购与赎回的注册登记业务，按照中国证券登记结算有限责任公司的有关规定办理。

  投资者申购基金成功后，基金注册登记机构在T+1日为投资者登记权益并办理注册登记手续，投资者自T+2日（含该日）后有权赎回该部分基金份额。

  投资者赎回基金成功后，基金注册登记机构在T+1日为投资者办理扣除权益的注册登记手续。

  中国证券登记结算有限责任公司可依法对上述相关规定予以调整，并最迟于开始实施前3个工作日在至少一家指定媒体及基金管理人网站上公告。

  10、拒绝或暂停申购的情形及处理方式

  发生下列情况时，基金管理人可拒绝或暂停接受基金投资者的申购申请，此时，基金份额持有人所提交的将基金管理人管理的其他基金转换为上市开放式基金（LOF）的转入申请可按同样的方式处理：

  （1）不可抗力的原因导致上市开放式基金（LOF）无法正常运作；

  （2）证券交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日上市开放式基金（LOF）资产净值；

  （3）发生基金合同规定的暂停上市开放式基金（LOF）资产估值情况；

  （4）上市开放式基金（LOF）资产规模过大，使基金管理人无法找到合适的投资品种，或可能对上市开放式基金（LOF）业绩产生负面影响，从而损害现有基金份额持有人的利益；

  （5）法律法规规定或中国证监会认定的其他情形；

  （6）基金管理人认为会有损于现有基金份额持有人利益的某笔申购。

  发生上述情形之一的，申购款项将全额退还投资者。发生上述（1）到（5）项暂停申购情形时，基金管理人应当根据有关规定在指定媒体和基金管理人网站上刊登暂停申购公告。在暂停申购的情况消除时，基金管理人应及时恢复申购业务的办理，并依照有关规定在至少一家指定媒体及基金管理人网站上公告。

  11、暂停赎回或者延缓支付赎回款项的情形及处理方式

  发生下列情形时，基金管理人可暂停接受基金份额持有人的赎回申请或延缓支付赎回款项，此时，基金份额持有人所提交的将上市开放式基金（LOF）转换为基金管理人管理的其他基金的转出申请可按同样的方式处理：

  （1）不可抗力的原因导致基金管理人不能支付赎回款项；

  （2）证券交易场所依法决定临时停市，导致基金管理人无法计算当日上市开放式基金（LOF）资产净值；

  （3）发生基金合同规定的暂停上市开放式基金（LOF）资产估值情况；

  （4）因市场剧烈波动或其他原因而出现连续2个或2个以上开放日巨额赎回，导致上市开放式基金（LOF）的现金支付出现困难；

  （5）法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。

  发生上述情形时，基金管理人应在当日向中国证监会备案并在指定媒体和基金管理人网站上公告，已确认的赎回申请，基金管理人应按时足额支付；如暂时不能足额支付，可支付部分按单个账户申请量占申请总量的比例分配给赎回申请人，未支付部分由基金管理人按照发生的情况制定相应的处理办法在后续工作日予以支付。

  同时，在出现上述第（4）款的情形时，对已接受的赎回申请可延期支付赎回款项，最长不超过20个工作日，并在至少一家指定媒体上公告。投资者在申请赎回时可事先选择将当日可能未获受理部分予以撤销。

  暂停基金的赎回，基金管理人应及时在至少一家指定媒体上刊登暂停赎回公告。在暂停赎回的情况消除时，基金管理人应及时恢复赎回业务的办理，并依照有关规定在至少一家指定媒体上公告。

  12、巨额赎回的情形及处理方式

  （1）巨额赎回的认定

  在上市开放式基金（LOF）单个开放日，基金净赎回申请（赎回申请总数加上基金转换中转出申请份额总数后扣除申购申请总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额）超过上一日基金总份额的10%时，即认为发生了巨额赎回。

  （2）巨额赎回的处理方式

  当上市开放式基金（LOF）出现巨额赎回时，基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决定全额赎回或部分顺延赎回。

  1）全额赎回：当基金管理人认为有能力支付基金份额持有人的赎回申请时，按正常赎回程序执行。

  2）部分顺延赎回：当基金管理人认为支付基金份额持有人的赎回申请有困难或认为支付基金份额持有人的赎回申请而进行的财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动时，基金管理人在当日接受赎回比例不低于上一日基金总份额的10%的前提下，对其余赎回申请延期办理。对于当日的赎回申请，应当按单个账户赎回申请量占赎回申请总量的比例，确定当日受理的赎回份额；基金份额持有人未能赎回部分，基金份额持有人在提交赎回申请时可以选择延期赎回或取消赎回。选择延期赎回的，将自动转入下一个开放日继续赎回，直到全部赎回为止；选择取消赎回的，当日未获赎回的部分申请将被撤销。延期的赎回申请与下一开放日赎回申请一并处理，无优先权并以该开放日的基金份额净值为基础计算赎回金额。如基金份额持有人在提交赎回申请时未作明确选择，基金份额持有人未能赎回部分作自动延期赎回处理。部分顺延赎回不受单笔赎回最低份额的限制。

  （3）巨额赎回的公告

  当发生巨额赎回并顺延赎回时，基金管理人应在2日内通过中国证监会指定媒体、基金管理人的公司网站上或代销机构的网点刊登公告，并在公开披露日向中国证监会和基金管理人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案，并通过邮寄、传真或者招募说明书规定的其他方式在3个工作日内通知基金份额持有人，并说明有关处理方法。

  连续2个开放日以上（含本数）发生巨额赎回，如基金管理人认为有必要，可暂停接受基金的赎回申请；已经接受的赎回申请可以延缓支付赎回款项，但不得超过20个工作日，并应当在指定媒体和基金管理人网站上进行公告。

  巨额赎回的处理方式按照中国证券登记结算有限公司有关业务规则执行。

  13、重新开放申购或赎回的公告

  （1）如发生暂停的时间为1日，第2个工作日基金管理人应依照有关规定在指定媒体和基金管理人网站上刊登上市开放式基金（LOF）重新开放申购或赎回公告，并公布最近1个工作日的上市开放式基金（LOF）份额净值。

  （2）如发生暂停的时间超过1日但少于2周（含2周），暂停结束，上市开放式基金（LOF）重新开放申购或赎回时，基金管理人应依照《信息披露管理办法》的有关规定，在指定媒体和基金管理人网站上刊登上市开放式基金（LOF）重新开放申购或赎回公告，并公告最近1个工作日的上市开放式基金（LOF）份额净值。

  （3）如发生暂停的时间超过2周，暂停期间，基金管理人应每2周至少刊登暂停公告1次。暂停结束，上市开放式基金（LOF）重新开放申购或赎回时，基金管理人应依照《信息披露管理办法》的有关规定，在指定媒体和基金管理人网站上刊登上市开放式基金（LOF）重新开放申购或赎回公告，并公告最近1个工作日的上市开放式基金（LOF）份额净值。

  十二、定期定额投资计划

  在各项条件成熟的情况下，本基金可为基金投资者提供定期定额投资计划服务，具体实施方法以更新后的招募说明书和基金管理人届时的公告为准。

  十三、非交易过户、基金的冻结与解冻

  （一）基金的非交易过户

  非交易过户是指不采用申购、赎回等基金交易方式，将一定数量的基金份额按照一定的规定从某一基金份额持有人基金账户转移到另一基金份额持有人基金账户的行为或者按照相关法律法规或国家有权机关另有要求的方式进行处理的行为，包括继承、捐赠、司法强制执行，以及基金注册登记机构认可的其它行为。无论在何种情况下，接受划转的主体必须是合格的个人投资者或机构投资者，但相关法律法规或者有权机关另有要求的除外。

  继承是指基金份额持有人死亡，其持有的基金份额由其合法的继承人继承；捐赠指基金份额持有人将其合法持有的基金份额捐赠给福利性质的基金会或社会团体；司法强制执行是指司法机构依据生效司法文书将基金份额持有人持有的基金份额强制划转给其他自然人、法人或其他组织。办理非交易过户必须提供注册登记机构要求提供的相关资料，对于符合条件的非交易过户申请在注册登记机构规定的期限内办理，并按基金注册登记机构规定的标准收费。注册登记机构负责受理上述情况下的非交易过户，其他销售机构不得办理该项业务。

  对于符合条件的非交易过户申请按《业务规则》的有关规定办理。

  （二）基金的冻结与解冻

  基金账户和基金份额冻结、解冻的业务，由注册登记机构办理。

  注册登记机构只受理国家有关机关依法要求的基金账户或基金份额的冻结与解冻以及注册登记机构认可的其他情况的基金账户或基金份额的冻结与解冻。基金账户或基金份额被冻结的，被冻结基金份额所产生的权益一并冻结，法律法规、中国证监会或法院判决、裁定另有规定的除外。被冻结部分份额仍然参与收益分配。

  当基金份额处于冻结状态时，注册登记机构或其他相关机构应拒绝该部分基金份额的赎回申请、转出申请、非交易过户以及基金的转托管申请。

  十四、基金的转换、转托管

  （一）基金的转换

  基金管理人可以根据相关法律法规以及本基金基金合同的规定决定开办本基金（本基金基金合同生效之日起2年内，为元盛A）与基金管理人管理的且由同一注册登记机构办理注册登记的其他基金之间的转换业务，基金转换可以收取一定的转换费，具体业务办理时间、业务规则及转换费率由基金管理人届时根据相关法律法规及基金合同的规定制定并公告，并及时告知基金托管人与相关机构。

  （二）转托管

  1、本基金基金合同生效之日起2年内的转托管

  本基金基金合同生效之日起2年内，元盛A的基金份额登记在注册登记系统基金份额持有人开放式基金账户下，基金份额持有人可将持有的元盛A份额在注册登记系统内不同销售机构（网点）之间进行转托管，基金份额持有人在变更办理元盛A赎回业务的销售机构（网点）时，可办理已持有元盛A的基金份额的系统内转托管。具体办理方法参照《业务规则》的有关规定以及基金代销机构的业务规则。

  元盛B的转托管与以下“本基金转型为上市开放式基金（LOF）后的转托管”相同。

  2、本基金转型为上市开放式基金（LOF）后的转托管

  本基金的份额采用分系统登记的原则。场外转入或申购买入的基金份额登记在注册登记系统基金份额持有人开放式基金账户下；场内转入、申购或上市交易买入的基金份额登记在证券登记结算系统基金份额持有人证券账户下。登记在证券登记结算系统中的基金份额既可以在深圳证券交易所上市交易，也可以直接申请场内赎回。登记在注册登记系统中的基金份额可申请场外赎回。

  本基金的转托管包括系统内转托管和跨系统转托管。

  （1）系统内转托管

  1）系统内转托管是指基金份额持有人将持有的基金份额在注册登记系统内不同销售机构（网点）之间或证券登记结算系统内不同会员单位（席位）之间进行转托管的行为。

  2）基金份额登记在注册登记系统的基金份额持有人在变更办理基金赎回业务的销售机构（网点）时，可办理已持有基金份额的系统内转托管。

  3）基金份额登记在证券登记结算系统的基金份额持有人在变更办理上市交易或场内赎回的会员单位（席位）时，可办理已持有基金份额的系统内转托管。

  具体办理方法参照《业务规则》的有关规定以及基金代销机构的业务规则。

  （2）跨系统转托管

  1）跨系统转托管是指基金份额持有人将持有的基金份额在注册登记系统和证券登记结算系统之间进行转托管的行为。

  2）本基金跨系统转托管的具体业务按照中国证券登记结算有限责任公司的相关规定办理。

  十五、基金份额的上市交易

  （一）基金份额的上市交易

  本基金《基金合同》生效后2 年内，在元盛B 符合法律法规和深圳证券交易所规定的上市条件的情况下，元盛B 的基金份额将申请在深圳证券交易所上市交易。元盛B 上市后，登记在证券登记结算系统中的元盛B 份额可直接在深圳证券交易所上市交易；登记在注册登记系统中的元盛B 份额可通过办理跨系统转托管业务将基金份额转托管在证券登记结算系统中，再上市交易。

  本基金《基金合同》生效后2 年期届满，本基金按照《基金合同》约定及深圳证券交易所规则转型为上市开放式基金（LOF）份额，转型后的基金份额将继续在深圳证券交易所上市交易。基金上市后，登记在证券登记结算系统中的基金份额可直接在深圳证券交易所上市交易；登记在注册登记系统中的基金份额可通过办理跨系统转托管业务将基金份额转托管在证券登记结算系统中，再上市交易。

  （二）上市交易的地点

  深圳证券交易所。

  （三）上市交易的时间

  元盛B 在《基金合同》生效后三个月内申请在深圳证券交易所上市交易。

  本基金基金合同生效后2年期届满，本基金按照基金合同约定及深圳证券交易所规则转型为上市开放式基金（LOF）份额后，本基金将自转型为上市开放式基金（LOF）之日起30日内恢复在深圳证券交易所的上市交易。

  在确定上市交易时间后，基金管理人最迟于上市前3个工作日在至少一家指定媒体和基金管理人网站上公告。

  （四）上市交易的规则

  1、元盛B 上市首日的开盘参考价为其前一工作日的基金份额参考净值；

  2、本基金转型为上市开放式基金（LOF）后，本基金上市首日的开盘参考价为前一个工作日的基金份额净值；

  3、本基金实行价格涨跌幅限制，涨跌幅比例为10%，自上市首日起实行；

  4、本基金买入申报数量为100 份或其整数倍；

  5、本基金申报价格最小变动单位为0.001 元人民币；

  6、本基金上市交易遵循《深圳证券交易所交易规则》及相关规定。

  （五）上市交易的费用

  本基金（本基金基金合同生效之日起2年内，指元盛B）上市交易的费用按照深圳证券交易所相关规则及有关规定执行。

  （六）上市交易的行情揭示

  本基金（本基金基金合同生效之日起2年内，指元盛B）在深圳证券交易所挂牌交易，交易行情通过行情发布系统揭示。行情发布系统同时揭示前一交易日的基金份额净值（本基金基金合同生效之日起2年内，为元盛B的基金份额参考净值）。

  （七）上市交易的停复牌与暂停上市、恢复上市和终止上市

  本基金（本基金基金合同生效之日起2年内，指元盛B）的停复牌与暂停、终止上市按照相关法律法规、中国证监会及深圳证券交易所的相关规定执行。

  （八）相关法律法规、中国证监会及深圳证券交易所对基金上市交易的规则等相关规定内容进行调整的，本基金基金合同相应予以修改，且此项修改无须召开基金份额持有人大会。

  十六、基金转型后的基金转换

  （一）基金转型后的基金存续形式

  本基金基金合同生效后2年期届满，无需召开基金份额持有人大会自动转型为上市开放式基金（LOF），本基金名称变更为“金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF）”。元盛A、元盛B的基金份额将以各自的基金份额净值为基准、根据净资产不变的原则，折算为上市开放式基金（LOF）份额，并办理基金的申购与赎回业务。

  本基金转型为上市开放式基金（LOF）后，基金份额仍将在深圳证券交易所上市交易。

  （二）基金转型时元盛A的处理方式

  本基金基金合同生效后2年期届满日之前一个工作日（即基金合同生效后满24个月的最后一个工作日），元盛A份额的持有人可赎回所持有的份额，若不赎回，则其持有的元盛A份额将被默认转入“金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF）”份额。

  本基金基金合同生效后2年期届满日前，基金管理人将提前进行提示性公告。

  （三）基金转型时的份额折算规则

  1、基金合同生效后2年期届满日元盛B的暂停交易

  为保证折算日本基金的平稳运作，基金管理人可根据深圳证券交易所、中国证券登记结算有限责任公司的相关业务规定暂停元盛B的上市交易等业务，详见基金管理人届时发布的相关公告。

  2、折算方法

  在基金合同生效后2年期届满日终，将元盛A、元盛B按照各自的基金份额净值折算成面值为1.000元的上市开放式基金（LOF）后的基金份额若干。

  具体折算方法，详见本基金基金合同“五、基金份额折算”。

  在进行份额折算时，元盛A、元盛B的场外份额将折算成上市开放式基金（LOF）场外份额，且均登记在注册登记系统下；元盛B的场内份额将折算成上市开放式基金（LOF）场内份额，仍登记在证券登记结算系统下。

  在实施基金份额折算时，元盛A份额（或元盛B份额）的折算比率、元盛A（或元盛B）基金份额持有人持有的转型后上市开放式基金（LOF）份额的具体计算见基金管理人届时发布的相关公告。

  3、份额转型后的基金运作

  元盛A、元盛B的份额全部折算为上市开放式基金（LOF）份额之日起30日内，本基金将上市交易，并接受场外与场内申购和赎回。份额折算后，上市开放式基金（LOF）上市交易、开始办理申购与赎回的具体日期见基金管理人届时发布的相关公告。

  4、份额折算的公告

  （1）在本基金基金合同生效后2年期届满日前30个工作日，基金管理人将就本基金进行基金折算的相关事宜进行提示性公告。

  （2）本基金基金合同生效后2年期届满时，本基金将转型为上市开放式基金（LOF），基金管理人将依照相关法律法规的规定就本基金进行基金折算的相关事宜进行公告，并报中国证监会备案；

  （3）元盛A、元盛B进行份额折算后，基金管理人应在至少一家指定媒体和基金管理人网站上公告，并报中国证监会备案。

  （四）基金转型后基金的投资管理

  本基金基金合同生效后2年期届满，本基金转型为上市开放式基金（LOF）后，除每日需持有现金和到期日不超过一年期的政府债券不低于基金资产净值的5%外，本基金的投资目标、投资理念、投资范围和投资限制、投资管理程序等保持不变。

  十七、基金的投资

  （一）投资目标

  在严格控制投资风险的前提下，通过积极主动的投资管理，力争为基金份额持有人获取超越业绩比较基准的投资回报，实现基金资产的长期稳定增值。

  （二）投资理念

  坚持“主动管理、严控风险、理性决策、稳健投资”的投资理念，在审慎权衡投资品种的安全性、收益性与流动性的基础上，努力把握投资机会，谋求基金资产的长期稳定增值。

  （三）投资范围

  本基金主要投资于固定收益类金融工具，包括国债、央行票据、金融债、次级债、企业债、公司债、可转债（含分离交易可转债）、资产支持证券、中小企业私募债、短期融资券、债券回购、银行存款等固定收益类品种，以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他固定收益证券品种（但须符合中国证监会的相关规定）。

  本基金不直接从二级市场买入股票、权证等权益类资产，不参与一级市场新股的申购或增发，但可持有因可转债转股所形成的股票、因所持股票所派发的权证以及因投资分离交易可转债而产生的权证等。因上述原因持有的股票和权证等资产，本基金将在其可交易之日起90 个交易日内卖出。

  如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。

  本基金对固定收益类金融工具的投资比例不低于基金资产的80%，其中中小企业私募债券的投资比例不超过基金资产的20%；为维持投资组合的流动性，元盛A的开放日或基金合同生效后2年期届满日之前的4个工作日起至元盛A的开放日（含）或基金合同生效后2年期届满日（含）止，以及本基金转型为金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF）并开放申购赎回之后，持有现金和到期日不超过一年的政府债券不低于基金资产净值的5%；在其他时段，本基金持有现金和到期日不超过一年的政府债券可低于基金资产净值的5%。

  (四)投资策略

  1、大类资产的配置策略

  本基金大类资产配置采用自上而下的投资视角，定性分析与定量分析并用，结合国内外政治经济环境、宏观政策、利率变化等，合理确定基金在普通债券、货币市场工具等资产类别上的投资比例，并随着各类资产风险收益特征的相对变化，适时动态地调整本基金投资于普通债券、货币市场工具等资产的比例与期限结构。

  2、债券投资策略

  本基金通过自上而下与自下而上相结合的分析视角，预测利率和确定组合之加权平均久期。自上而下是指基金管理人在审慎分析宏观经济运行状况、货币政策、财政政策运行趋势的基础上，通过定量与定性相结合的方法，对利率尤其是中短期利率的变化趋势进行预测，决定本基金组合在各类属资产上的配置比例、期限结构与品种构成；自下而上是指当某一类资产投资收益率持续上升或下降时，本基金将审慎研判其基本面因素，重新调整个券、类属资产、大类资产的配置比例与期限结构。

  （1）债券类资产的期限配置

  本基金根据宏观经济走势、CPI、利率等因素，通过审慎分析与测算确定投资组合的加权平均久期。当预期利率下降时，适当提升久期，以分享债券的上涨收益；当预期利率上升时，适当降低久期，以规避债券的下跌风险。

  在确定了债券类、货币类资产的配置比例与大致的期限结构之后，根据债券类资产的加权平均久期之目标区间确定久期为1年以下、1～2年、2～5年、5年以上的债券品种之市值占本基金债券总市值的相对比例。

  （2）债券类资产的类属配置

  本基金通过分析宏观经济走势、未来利率的变动趋势、证券市场运行状况等定性与定量因素的综合分析，确定国债、央票、金融债、信用债等类属债券市值占本基金债券总市值的相对比例。

  在确定了各类属债券配置的相对比例后，本基金将根据各类属债券的流动性、换手率、债券类资产加权平均久期的目标区间，进一步确定各类属债券的期限构成。

  （3）债券品种选择

  本基金主要投资于国债、央票、政策性金融债、以及非国家信用担保的信用债。其中非国家信用担保的信用债券，主要包括企业债、公司债、非政策性金融债、地方政府债、短期融资券、中期票据、可转换债券、分离交易可转债、资产支持证券、以及中小企业私募债等非国家信用的固定收益类金融工具。

  1）国债与央票

  对于国债与央行票据，本基金原则上采取买入并持有的投资策略，但在持有过程中会结合利率走势、到期收益率、换手率、投资组合的加权平均久期之目标区间等，在不同剩余期限的国债与央票之间选取适当的品种。另外，本基金将审慎评估回购收益率与国债、央票的到期收益率之间的利差，选择到期收益率高于回购收益率或者预期收益率有下降空间的国债、央票品种。

  2）政策性金融债

  本基金将根据未来利率的变化趋势、政策性金融债各品种的到期收益率、换手率、外部评级、投资组合的加权平均久期之目标区间等因素，审慎筛选具有比较优势的政策性金融债品种。

  3）信用债券

  本基金将根据债券的信用评级（内部评级与外部评级）、信用利差分析，并结合流动性、息票率、税赋、提前偿付与赎回等因素，选择具有比较优势的信用债券品种进行投资。

  同时本基金将对债券的信用风险和信用利差进行持续评估，预判整体与个券的信用利差曲线走势，据此对本基金的信用债配置比例和个券构成进行调节，优化组合收益。

  本基金对债券信用风险的评估主要包括发行人信用风险和债项风险。本基金将根据国内外宏观经济周期、行业周期与景气状况的变化，分析企业债券发行人所处行业的发展前景，发行人业务发展状况，在所属行业内的市场地位，相关财务指标，公司治理结构的有效性等因素，评价债券发行人的信用风险；在此基础上结合特定债券的发行条约，对该项债券信用风险进行评估。

  对于中小企业私募债券的投资，在审慎评估中小企业私募债券信用风险和信用利差的基础上，本基金还将结合中小企业私募债券的流动性状况、到期期限、本基金申赎情况、可交易对手的数量和分布结构，合理确定本基金中小企业私募债券的投资比例和持有中小企业私募债券的期限分布和平均久期，以在获取中小企业私募债券收益的同时，维持本基金的流动性。同时，基金管理人将根据审慎原则，制定严格的投资决策流程、风险控制制度和信用风险、流动性风险处置预案，并经董事会批准，以防范信用风险、流动性风险等各种风险。

  （4）债券交易策略

  在债券配置策略外，本基金亦将根据宏观经济运行状况、证券市场走势、CPI与未来利率的变化趋势，灵活选择恰当的交易策略，在严格控制风险、保持投资组合流动性的前提下，以争取更大的投资回报。

  1）跨市场套利策略

  跨市场套利是针对因投资主体、交易方式等不同而导致相同的投资品种在各细分投资市场之间存在的价差而进行套利操作，以获得投资收益。

  债券市场分为银行间市场和交易所市场两个子市场，两个子市场的投资群体、交易方式不尽相同，造成一定程度的市场分割、信息不对称，可能会造成市场在短期内的非有效性，导致两个市场的资金价格在一定期间内可能存在定价偏离；两个市场的非有效性为本基金提供了一定的套利机会。在充分论证这种套利机会可行性的基础上，基金将寻找最佳时机，实施跨市场套利策略，积极把握市场当中出现的套利机会。

  由于新股、新债发行以及季节效应等因素会使市场资金供求关系短期内发生变化，这种变化很可能引发市场短期收益率的上升，本基金将积极利用这种机会获得投资收益。

  2）跨品种套利策略

  跨品种套利是针对各品种间因流动性、税收等因素的不同而导致的资产定价偏离进行套利操作，以获得投资收益。由于不同投资群体对于流动性、税收等因素的不同偏好，可能会造成发行条件相似的品种之内在价值发生明显偏离，本基金将在保持流动性的基础上，进行品种间的套利操作。

  基于本基金研判分析结果，识别出被市场错误定价的债券，进而采取适当的交易方式以获取收益。一方面，可通过利率期限结构分析，在现金流特征相近且处于同一风险等级的多只债券品种中寻找价值被高估或低估的品种；另一方面，通过分析债券的信用等级、债券息票率、发债企业所处行业的属性等因素，评估判断风险债券与无风险债券间的合理息差。

  3）跨期限套利策略

  由于投资群体的差异、信息不对称、投资者对于某种期限的偏好等因素可能会造成市场对于不同期限的相似投资标的错误定价，本基金将在保持流动性的基础上，实施跨期限套利，以获取投资收益。

  4）回购策略

  当预期市场利率下跌或走势平稳时，将债券进行正回购，融资后再购买票息较高债券，若融资成本低于所购入债券的票息，该策略便可实现正收益。

  根据市场利率的波动性特征，利用市场时机（例如：季节性因素、突发事件等）造成的短期市场失衡带来的交易机会，获取投资收益。比如在季末或新股发行时，利用市场资金面趋紧、利率走高时机进行逆回购。

  5）一级市场参与策略

  本基金积极参与债券、票据等品种的一级市场投标，获取一级市场与二级市场间的价差，扩大盈利空间。本基金将基于二级市场的收益水平和市场资金面的状况，对一级市场的招标利率进行预测，以确定本基金的投标价。

  3、货币市场类资产的配置策略

  根据投资组合的加权平均久期的目标区间、未来利率的变化趋势、各期限货币市场类资产的流动性、收益率的变化等确定本基金在不同期限货币资产上的配置额占本基金货币资产总额的相对比例，并随着前述决策变量的变化，实时动态地调整配置的相对比例，严格控制货币资产的加权平均剩余期限。

  (五)业绩比较基准

  中国债券综合财富指数收益率

  本基金选择中国债券综合财富指数作为业绩比较基准，主要理由是：（1）样本债券涵盖的范围广。中国债券综合指数是由中央国债登记结算有限责任公司编制的中国全市场债券指数，除了美元债、资产支持证券和部分在交易所发行上市的债券以外，其他所有债券均纳入样本债券范围，且待偿期在一年以内的债券亦进入指数样本券，能够较好地反映债券市场整体状况。中国债券综合指数样本债券涵盖的范围与本基金可投资的债券子类基本一致。（2）时间序列完整。其起始时间点为2002年1月4日，较长的时间序列有利于本基金更加深入地研究和分析债券市场。

  随着我国资本市场的发展，将来如有更合适作为本基金业绩比较基准的指数推出，基金管理人经与基金托管人达成一致后，可以在履行适当程序后变更本基金的业绩比较基准，并及时公告。

  (六)风险收益特征

  本基金为债券型基金，属于证券投资基金当中风险较低的品种，其长期平均风险与预期收益率低于股票型基金、混合型基金，但高于货币市场基金。

  自《基金合同》生效之日起2年内，本基金的份额由元盛A、元盛B构成，元盛A的预期收益稳定、风险低，元盛B由于具有一定的杠杆倍数，其预期收益与风险较高。

  （七）投资禁止行为与限制

  1、禁止行为

  为维护基金份额持有人的合法权益，本基金禁止从事下列行为：

  （1）承销证券；

  （2）向他人贷款或提供担保；

  （3）从事承担无限责任的投资；

  （4）买卖其他基金份额，但法律法规或中国证监会另有规定的除外；

  （5）向基金管理人、基金托管人出资或者买卖其基金管理人、基金托管人发行的股票或债券；

  （6）买卖与基金管理人、基金托管人有控股关系的股东或者与基金管理人、基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券；

  （7）从事内幕交易、操纵证券价格及其他不正当的证券交易活动；

  （8）当时有效的法律法规、中国证监会及《基金合同》规定禁止从事的其他行为。

  如法律法规或监管部门取消上述禁止性规定，本基金管理人在履行适当程序后可不受上述规定的限制。

  2、基金投资组合比例限制

  基金的投资组合将遵循以下限制：

  （1）本基金投资于固定收益类金融工具的比例不低于基金资产净值的80%，其中对中小企业私募债券的投资比例不超过基金资产的20%；对股票、权证等权益类金融工具的投资比例不超过基金资产净值的20%；为维持投资组合的流动性，至少于元盛A的开放日、基金合同生效后2年期届满日前4个工作日起至元盛A的开放日（含）或基金合同生效后2年期届满日（含）止，以及本基金转型为金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF）并开放申购赎回之后，持有现金和到期日不超过一年的政府债券不低于基金资产净值的5%；本基金转型前，在其他时段，本基金持有现金和到期日不超过一年的政府债券可低于基金资产净值的5%；

  （2）本基金持有一家上市公司的股票，其市值不超过基金资产净值的10%；

  （3）本基金与由本基金管理人管理的其他基金持有一家公司发行的证券，不超过该证券的10%；

  （4）基金财产参与股票发行申购，本基金所申报的金额不超过本基金的总资产，本基金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量；

  （5）本基金在任何交易日买入权证的总金额，不超过上一交易日基金资产净值的0.5%；本基金持有的全部权证的市值不超过基金资产净值的 3%；本基金管理的全部基金持有同一权证的比例不超过该权证的10%；法律法规或中国证监会另有规定的，遵从其规定；

  （6）本基金进入全国银行间同业市场的债券回购融入的资金余额不得超过基金资产净值的40%；本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的最长期限为1年，债券回购到期后不得展期；

  （7）本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过基金资产净值的10%；

  （8）本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的20%；

  （9）本基金持有的同一（指同一信用级别）资产支持证券的比例，不得超过该资产支持证券规模的10%；

  （10）本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券，不得超过其各类资产支持证券合计规模的10%；

  （11）本基金应投资于信用级别评级为BBB以上（含BBB）的资产支持证券。基金持有资产支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应在评级报告发布之日起3个月内予以全部卖出；

  （12）本基金持有单只中小企业私募债券的市值不超过本基金资产净值的10%；

  （13）本基金不得违反基金合同关于投资范围、投资策略和投资比例的约定；

  （14）法律法规或监管部门规定的其他限制。

  3、法律法规或监管部门修改或取消上述限制规定时，履行适当程序后，本基金不受上述投资组合限制并相应修改限制规定。

  （八）投资组合比例调整

  基金管理人应当自基金合同生效之日起6个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的约定。因证券市场波动、上市公司合并、基金规模变动、股权分置改革中支付对价等基金管理人之外的因素致使本基金投资比例不符合上述各项规定的投资比例，基金管理人应当在10个交易日内调整完毕。基金托管人对基金的投资比例的监督与检查自基金合同生效之日起开始。

  （九）基金管理人代表基金行使股东权利处理原则和方法

  1、基金管理人按照国家有关规定代表基金独立行使股东权利，保护基金份额持有人的利益；

  2、不谋求对上市公司的控股，不参与所投资上市公司的经营管理；

  3、有利于基金财产的安全与增值；

  4、不通过关联交易为自身、雇员、授权代理人或任何存在利害关系的第三人牟取任何不当利益。

  十八、基金的财产

  （一）基金资产总值

  基金资产总值是指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收申购款以及其他资产的价值总和。

  （二）基金资产净值

  基金资产净值是指基金资产总值减去基金负债后的价值。

  （三）基金财产的账户

  本基金财产以基金名义开立银行存款账户，以基金托管人的名义开立证券交易清算资金的结算备付金账户，以基金托管人和本基金联名的方式开立基金证券账户，以本基金的名义开立银行间债券托管账户。开立的基金专用账户与基金管理人、基金托管人、基金代销机构和注册登记机构自有的财产账户以及其他基金财产账户相独立。

  （四）基金财产的处分

  基金财产独立于基金管理人、基金托管人和代销机构的固有财产，并由基金托管人保管。基金管理人、基金托管人因基金财产的管理、运用或者其他情形而取得的财产和收益归入基金财产。基金管理人、基金托管人可以按基金合同的约定收取管理费、托管费、销售服务费以及基金合同约定的其他费用。基金管理人、基金托管人以其自有财产承担法律责任，其债权人不得对基金财产行使请求冻结、扣押和其他权利。

  基金管理人、基金托管人因依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产等原因进行清算的，基金财产不属于其清算财产。

  基金财产的债权，不得与基金管理人、基金托管人固有财产的债务相抵销；不同基金财产的债权债务，不得相互抵销。

  除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定处分外，基金财产不得被处分。非因基金财产本身承担的债务，不得对基金财产强制执行。

  十九、基金财产的估值

  （一）估值目的

  基金资产的估值目的是客观、准确地反映基金相关金融资产的公允价值，并为基金份额提供计价依据。

  （二）估值日

  本基金的估值日为相关的证券交易场所的正常交易日，以及国家法律法规规定需要对外披露基金净值的非交易日。

  （三）估值对象

  基金依法拥有的股票、债券、权证及其他基金资产和负债。

  （四）估值方法

  1、证券交易所上市的有价证券的估值

  （1）交易所上市的有价证券（包括股票、权证等），以其估值日在证券交易所挂牌的市价（收盘价）估值；估值日无交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，以最近交易日的市价（收盘价）估值；如最近交易日后经济环境发生了重大变化的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价格。

  （2）交易所上市实行净价交易的债券按估值日收盘价估值，估值日没有交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日的收盘价估值。如最近交易日后经济环境发生了重大变化的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价格；

  （3）交易所上市未实行净价交易的债券按估值日收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值；估值日没有交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日债券收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值。如最近交易日后经济环境发生了重大变化的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价格；

  （4）交易所上市不存在活跃市场的有价证券，采用估值技术确定公允价值。交易所上市的资产支持证券，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。

  2、处于未上市期间的有价证券应区分如下情况处理：

  （1）送股、转增股、配股和公开增发的新股，按估值日在证券交易所挂牌的同一股票的市价（收盘价）估值；该日无交易的，以最近一日的市价（收盘价）估值；

  （2）首次公开发行未上市的股票、债券和权证，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。

  （3）首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，按交易所上市的同一股票的市价（收盘价）估值；非公开发行有明确锁定期的股票，按监管机构或行业协会有关规定确定公允价值。

  3、全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种，采用估值技术确定公允价值。

  4、同一债券同时在两个或两个以上市场交易的，按债券所处的市场分别估值。

  5、中小企业私募债券采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。

  6、如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的，基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值。

  7、相关法律法规以及监管部门有强制规定的，从其规定。如有新增事项，按国家最新规定估值。

  如基金管理人或基金托管人发现基金估值违反基金合同订明的估值方法、程序及相关法律法规的规定或者未能充分维护基金份额持有人利益时，应立即通知对方，共同查明原因，双方协商解决。

  根据有关法律法规，基金资产净值计算和基金会计核算的义务由基金管理人承担。本基金的基金会计责任方由基金管理人担任，因此，就与本基金有关的会计问题，如经相关各方在平等基础上充分讨论后，仍无法达成一致的意见，按照基金管理人对基金资产净值的计算结果对外予以公布。

  （五）估值程序

  基金日常估值由基金管理人进行。

  1.基金份额净值是按照每个工作日闭市后，基金资产净值除以当日基金份额的余额数量计算，精确到0.001元，小数点后第四位四舍五入。国家另有规定的，从其规定。每个工作日计算基金资产净值及基金份额净值，并按规定公告。

  自本基金合同生效之日起 2年内，在元盛A的开放日计算元盛A的基金份额净值；在元盛B的封闭期届满日分别计算元盛A和元盛B的基金份额净值。

  自本基金合同生效之日起 2 年内，在非元盛A的开放日且非基金合同生效后2年期届满日，基金管理人在基金份额净值计算的基础上，按照《基金合同》的规定采用“虚拟清算”原则计算并公告元盛A和元盛B基金份额参考净值。基金份额参考净值是对两类基金份额价值的一个估算，并不代表基金份额持有人可获得的实际价值。元盛A与元盛B基金份额参考净值的计算，保留到小数点后 3位，小数点后第 4位四舍五入。

  自本基金合同生效之日起 2 年内，元盛A和元盛B各自的基金份额净值或基金份额参考净值，将并按规定公告。

  基金份额净值由基金管理人完成估值后，将估值结果以书面形式或其他方式报给基金托管人，基金托管人按法律法规、基金合同规定的估值方法、时间、程序进行复核，基金托管人复核无误后返回给基金管理人，由基金管理人依据基金合同和有关法律法规的规定予以公布。月末、年中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。

  （六）估值错误的处理

  基金管理人和基金托管人将采取必要、适当、合理的措施确保基金资产估值的准确性、及时性。

  基金合同的当事人应按照以下约定处理：

  1、差错类型

  本基金运作过程中，如果由于基金管理人或基金托管人或注册登记机构或代销机构或基金投资者自身的过错造成差错，导致其他当事人遭受损失的，差错的责任人（“差错责任方”）应当对由于该差错遭受损失的当事人（“受损方”）按下述“差错处理原则”给予赔偿，承担赔偿责任。

  上述差错的主要类型包括但不限于：资料申报差错、数据传输差错、数据计算差错、系统故障差错、下达指令差错等；对于因技术原因引起的差错，若系同行业现有技术水平不能预见、不能避免、不能克服，则属不可抗力，按照下述规定执行。

  由于不可抗力原因造成基金投资者的交易资料灭失或被错误处理或造成其他差错，因不可抗力原因出现差错的当事人不对其他当事人承担赔偿责任，但因该差错取得不当得利的当事人仍应负有返还不当得利的义务。

  2、差错处理原则

  （1）差错已发生，但尚未给当事人造成损失时，差错责任方应及时协调各方，及时进行更正，因更正差错发生的费用由差错责任方承担；由于差错责任方未及时更正已产生的差错，给当事人造成损失的，由差错责任方承担；若差错责任方已经积极协调，并且有协助义务的当事人有足够的时间进行更正而未更正，则有协助义务的当事人应当承担相应赔偿责任。差错责任方应对更正的情况向有关当事人进行确认，确保差错已得到更正；

  （2）差错责任方对可能导致有关当事人的直接损失负责，不对间接损失负责，并且仅对差错的有关直接当事人负责，不对直接当事人之外的第三方负责；

  （3）因差错而获得不当得利的当事人负有及时向受损方返还不当得利的义务。但差错责任方仍应对差错负责。如果由于获得不当得利的当事人不返还或不全部返还不当得利造成其他当事人的利益损失，则差错责任方应赔偿受损方的损失，并在其支付的赔偿金额的范围内对获得不当得利的当事人享有要求交付不当得利的权利；如果获得不当得利的当事人已经将此部分不当得利返还给受损方，则受损方应当将其已经获得的赔偿额加上已经获得的不当得利返还的总和超过其实际损失的差额部分支付给差错责任方；

  （4）差错调整采用尽量恢复至假设未发生差错的正确情形的方式；

  （5）差错责任方拒绝进行赔偿时，如果因基金管理人的行为造成基金财产损失时，基金托管人应为基金的利益向基金管理人追偿，如果因基金托管人的行为造成基金财产损失时，基金管理人应为基金的利益向基金托管人追偿。基金管理人和基金托管人之外的第三方造成基金财产的损失，并拒绝进行赔偿时，由基金管理人负责向差错责任方追偿；追偿过程中产生的有关费用，应列入基金费用，从基金资产中支付。

  （6）如果出现差错的当事人未按规定对受损方进行赔偿，并且依据法律法规、基金合同或其他规定，基金管理人自行或依据法院判决、仲裁裁决对受损方承担了赔偿责任，则基金管理人有权向差错责任方进行追索，并有权要求其赔偿或补偿由此发生的费用和遭受的损失；

  （7）按法律法规规定的其他原则处理差错。

  3、差错处理程序

  差错被发现后，有关的当事人应当及时进行处理，处理的程序如下：

  （1）查明差错发生的原因，列明所有的当事人，并根据差错发生的原因确定差错的责任方；

  （2）根据差错处理原则或当事人协商的方法对因差错造成的损失进行评估；

  （3）根据差错处理原则或当事人协商的方法由差错的责任方进行更正和赔偿损失；

  （4）根据差错处理的方法，需要修改注册登记机构交易数据的，由基金注册登记机构进行更正，并就差错的更正向有关当事人进行确认。

  4、基金份额（参考）净值差错处理的原则和方法

  （1）当基金份额（参考）净值小数点后3位以内（含第3位）发生差错时，视为基金份额（参考）净值错误；基金份额（参考）净值出现错误时，基金管理人应当立即予以纠正，通报基金托管人，并采取合理的措施防止损失进一步扩大；当错误达到或超过基金份额（参考）净值的0.25%时，基金管理公司应当及时通知基金托管人并报中国证监会；错误偏差达到基金份额（参考）净值的0.5%时，基金管理人应当公告、通报基金托管人并报中国证监会备案；当发生（参考）净值计算错误时，由基金管理人负责处理，由此给基金份额持有人和基金造成损失的，应由基金管理人先行赔付，基金管理人按差错情形，有权向其他当事人追偿。

  （2）当基金份额（参考）净值计算差错给基金和基金份额持有人造成损失需要进行赔偿时，基金管理人和基金托管人应根据实际情况界定双方承担的责任，经确认后按以下条款进行赔偿：

  1）本基金的基金会计责任方由基金管理人担任，与本基金有关的会计问题，如经双方在平等基础上充分讨论后，尚不能达成一致时，按基金会计责任方的建议执行，由此给基金份额持有人和基金造成的损失，由基金管理人负责赔付；

  2）若基金管理人计算的基金份额（参考）净值已由基金托管人复核确认后公告，而且基金托管人未对计算过程提出疑义或要求基金管理人书面说明，基金份额（参考）净值出错且造成基金份额持有人损失的，应根据法律法规的规定对基金份额持有人或基金支付赔偿金，就实际向基金份额持有人或基金支付的赔偿金额，其中基金管理人与基金托管人按管理费与托管费的费率比例承担相应的赔偿责任；

  3）如基金管理人和基金托管人对基金份额（参考）净值的计算结果，虽然多次重新计算和核对，尚不能达成一致时，为避免不能按时公布基金份额（参考）净值的情形，以基金管理人的计算结果对外公布，由此给基金份额持有人和基金造成的损失，由基金管理人负责赔付；

  4）由于基金管理人提供的信息错误（包括但不限于基金申购或赎回金额等），进而导致基金份额（参考）净值计算错误而引起的基金份额持有人和基金的损失，由基金管理人负责赔付。

  （3）基金管理人和基金托管人由于各自技术系统设置而产生的（参考）净值计算尾差，以基金管理人计算结果为准。

  （4）前述内容如法律法规或者监管部门另有规定的，从其规定。如果行业有通行做法，基金管理人和基金托管人应本着平等和保护基金份额持有人利益的原则进行协商。

  （七）暂停估值的情形

  1、基金投资所涉及的证券交易所遇法定节假日或因其他原因暂停营业时；

  2、因不可抗力或其他情形致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金资产价值时；

  3、占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变，而基金管理人为保障基金份额持有人的利益，已决定延迟估值；

  4、中国证监会和基金合同认定的其他情形。

  （八）特殊情形的处理

  1、基金管理人或基金托管人按估值方法的第6项进行估值时，所造成的误差不作为基金资产估值错误处理。

  2、由于证券交易所及登记结算公司发送的数据错误，有关会计制度变化或由于其他不可抗力原因，基金管理人和基金托管人虽然已经采取必要、适当、合理的措施进行检查，但是未能发现该错误而造成的基金份额净值计算错误，基金管理人、基金托管人可以免除赔偿责任。但基金管理人、基金托管人应积极采取必要的措施消除由此造成的影响。

  二十、基金的收益与分配

  （一）基金利润的构成

  基金利润指基金利息收入、投资收益、公允价值变动损益和其他收入扣除相关费用后的余额，基金已实现收益指基金利润减去公允价值变动损益后的余额。

  （二）基金可供分配利润

  基金可供分配利润指截至收益分配基准日基金未分配利润与未分配利润中已实现收益的孰低数。

  （三）收益分配原则

  1、本基金基金合同生效之日起2年内的收益分配原则

  本基金基金合同生效之日起2年内，不进行收益分配；法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。

  2、本基金转型为上市开放式基金（LOF）后的收益分配原则

  （1）本基金的每份基金份额享有同等分配权；

  （2）在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每年收益分配次数最多为12次，每次收益分配比例不得低于收益分配基准日可供分配利润的80%；

  （3）本基金收益分配方式分为两种：现金分红与红利再投资。

  场外转入或申购的基金份额，投资者可选择现金红利或将现金红利按除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资；若投资者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；投资者在不同销售机构的不同交易账户可选择不同的分红方式；

  场内转入、申购和上市交易的基金份额的分红方式为现金分红，投资者不能选择其他的分红方式，具体收益分配程序等有关事项遵循深圳证券交易所及中国证券登记结算有限责任公司的相关规定；

  （4）分红权益登记日申请申购的基金份额不享受当次分红，分红权益登记日申请赎回的基金份额享受当次分红；

  （5）基金红利发放日距离收益分配基准日（即期末可供分配利润计算截止日）的时间不得超过15个工作日；

  （6）基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值；

  （7）法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。

  （四）收益分配方案

  基金收益分配方案中应载明截止收益分配基准日的可供分配利润、基金收益分配对象、分配时间、分配数额及比例、分配方式等内容。

  （五）收益分配方案的确定、公告与实施

  1、本基金收益分配方案由基金管理人拟定、由基金托管人核实后确定，基金管理人按法律法规的规定公告并向中国证监会备案。

  2、本基金收益分配的发放日距离收益分配基准日的时间不超过15个工作日。在分配方案公布后（依据具体方案的规定），基金管理人就支付的现金红利向基金托管人发送划款指令，基金托管人按照基金管理人的指令及时进行分红资金的划付。

  3、法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。

  （六）收益分配中发生的费用

  收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由基金份额持有人自行承担。当基金份额持有人的现金红利小于一定金额，不足于支付银行转账或其他手续费用时，注册登记机构可将基金份额持有人的现金红利自动转为基金份额。红利再投资的计算方法，依照《业务规则》执行。收益分配采用红利再投资方式免收再投资的费用。

  二十一、基金的费用和税收

  （一）与基金运作相关的费用

  1、与基金运作相关的费用种类

  （1）基金管理人的管理费；

  （2）基金托管人的托管费；

  （3）基金销售服务费；

  （4）基金合同生效后与基金相关的信息披露费用；

  （5）基金份额持有人大会费用；

  （6）基金合同生效后与基金相关的会计师费、律师费和诉讼费；

  （7）基金的证券交易费用；

  （8）基金的银行汇划费用；

  （9）基金的上市初费和上市月费；

  （10）按照国家有关规定和基金合同约定，可以在基金财产中列支的其他费用。

  上述基金费用由基金管理人在法律法规规定的范围内按照公允的市场价格确定；本基金终止清算时所发生费用，按实际支出额从基金资产总值中扣除；法律法规和基金合同另有规定时从其规定。

  2、与基金运作相关的费用之计提方法、计提标准和支付方式

  （1）基金管理人的管理费

  基金管理人的基金管理费按基金资产净值的0.70%年费率计提。

  在通常情况下，基金管理费按前一日基金资产净值的0.70%年费率计提。计算方法如下：

  H＝E×0.70%÷当年天数

  H 为每日应计提的基金管理费

  E 为前一日基金资产净值

  基金管理费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划付指令，经基金托管人复核后于次月首日起五个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人，若遇法定节假日、休息日或不可抗力致使无法按时支付的，支付日期顺延至法定节假日、公休日结束之日起3个工作日内或不可抗力情形消除之日起3个工作日内支付。

  （2）基金托管人的基金托管费

  基金托管人的基金托管费按基金资产净值的0.20%年费率计提。

  在通常情况下，基金托管费按前一日基金资产净值的0.20%年费率计提。计算方法如下：

  H=E×0.20%÷当年天数

  H 为每日应计提的基金托管费

  E 为前一日的基金资产净值

  基金托管费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划付指令，经基金托管人复核后于次月首日起五个工作日内从基金财产中一次性支付给基金托管人，若遇法定节假日、休息日或不可抗力致使无法按时支付的，支付日期顺延至法定节假日、公休日结束之日起3个工作日内或不可抗力情形消除之日起3个工作日内支付。

  （3）基金销售服务费

  基金销售服务费用于支付销售机构佣金、基金的营销费用以及基金份额持有人服务费等。

  本基金销售服务费率为年费率0.4%。

  本基金的基金销售服务费按前一日基金资产净值0.4%的年费率计提。基金销售服务费的计算方法如下：

  H＝E×年销售服务费率÷当年天数

  H为每日应计提的基金销售服务费

  E为前一日的基金资产净值

  基金销售服务费每日计提，按月支付。经基金管理人与基金托管人核对一致后，由基金托管人自动在月初五个工作日内、按照指定的帐户路径进行资金支付，管理人无需再出具资金划拨指令。若遇法定节假日、休息日或不可抗力致使无法按时支付的，支付日期顺延至最近可支付日支付。

  （4）、本条第（一）款第4 至第9项费用由基金管理人和基金托管人根据有关法规及相应协议的规定，列入当期基金费用。

  3、不列入基金费用的项目

  基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损失，以及处理与基金运作无关的事项发生的费用等不列入基金费用。其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。基金募集期间所发生的信息披露费、律师费和会计师费以及其他费用不从基金财产中支付，基金收取认购费的，可以从认购费中列支。

  4、基金管理费和基金托管费的调整

  基金管理人和基金托管人可根据基金发展情况调整基金管理费率、基金托管费率和基金销售服务费。调高基金管理费率、基金托管费率或基金销售服务费率等费率，须召开基金份额持有人大会审议；降低基金管理费率、基金托管费率或基金销售服务费率等费率的，无须召开基金份额持有人大会。基金管理人必须依照有关规定最迟于新的费率实施日前在指定媒体和基金管理人网站上刊登公告。

  （二）与基金销售有关的费用

  1、本基金认购费的费率水平、计算公式、收取方式和使用方式请详见本招募说明书“九、基金的募集”中“（十）基金份额面值、认购价格、费用及认购份额计算公式”中的相关规定。

  2、本基金申购费、赎回费的费率水平、计算公式、收取方式和使用方式请详见本招募说明书“十一、基金份额的申购与赎回”中的的相关规定。

  3、转换费率

  本基金与基金管理人所管理的其他基金之间的转换费率由基金管理人根据有关法律法规和基金合同的原则另行制定并公告。

  4、基金管理人可以在基金合同规定的范围内调整上述费率。上述费率如发生变更，基金管理人应按照《信息披露办法》或其他相关规定于新的费率实施前在至少一种指定媒体公告。调整后的上述费率还应在最新的招募说明书中列示。

  基金管理人可以在不违背法律法规规定及基金合同约定的情形下根据市场情况制定基金促销计划，针对以特定交易方式（如网上交易、电话交易等）等进行基金交易的投资者定期或不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动期间，基金管理人在与托管人协商一致后可以对促销活动范围内的投资者调低基金申购、赎回费率，并报中国证监会备案。

  （三）其他费用

  按照国家有关规定和基金合同约定，基金管理人可以在基金财产中列支其他的费用，并按照相关法律法规的规定进行公告或备案。

  （四）税收

  本基金运作过程中涉及的各纳税主体，依照国家法律法规的规定履行纳税义务。

  二十二、基金的会计与审计

  （一）基金的会计政策

  1、基金管理人为本基金的会计责任方；

  2、本基金的会计年度为公历每年的1月1日至12月31日；

  3、本基金的会计核算以人民币为记账本位币，以人民币元为记账单位；

  4、会计制度执行国家有关的会计制度；

  5、本基金独立建账、独立核算；

  6、基金管理人及基金托管人分别保留完整的会计账目、凭证并进行日常的会计核算，按照有关规定编制基金会计报表；

  7、基金托管人定期与基金管理人就基金的会计核算、报表编制等进行核对并书面确认。

  （二）基金的审计

  1、基金管理人聘请具有从事证券相关业务资格的会计师事务所及其注册会计师对本基金年度财务报表及其他规定事项进行审计。会计师事务所及其注册会计师与基金管理人、基金托管人相互独立。

  2、会计师事务所更换经办注册会计师时，应事先征得基金管理人同意。

  3、基金管理人认为有充足理由更换会计师事务所，经通报基金托管人，并报中国证监会备案后可以更换。更换会计师事务所需在2日内在至少一家指定媒体及基金管理人网站公告并报中国证监会备案。

  二十三、基金的信息披露

  （一）本基金的信息披露应符合《基金法》、《运作办法》、《信息披露办法》、基金合同及其他有关规定。

  （二）信息披露义务人

  本基金信息披露义务人包括基金管理人、基金托管人、召集基金份额持有人大会的基金份额持有人等法律法规和中国证监会规定的自然人、法人和其他组织。

  本基金信息披露义务人按照法律法规和中国证监会的规定披露基金信息，并保证所披露信息的真实性、准确性和完整性。

  本基金信息披露义务人应当在中国证监会规定时间内，将应予披露的基金信息通过指定媒体披露，并保证基金投资者能够按照基金合同约定的时间和方式查阅或者复制公开披露的信息资料。

  （三）本基金信息披露义务人承诺在公开披露的基金信息时，不得有下列行为：

  1、虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏；

  2、对证券投资业绩进行预测；

  3、违规承诺收益或者承担损失；

  4、诋毁其他基金管理人、基金托管人或者基金代销机构；

  5、登载任何自然人、法人或者其他组织的祝贺性、恭维性或推荐性的文字；

  6、中国证监会禁止的其他行为。

  （四）本基金公开披露的信息应采用中文文本。如同时采用外文文本的，基金信息披露义务人应保证两种文本的内容一致。两种文本发生歧义的，以中文文本为准。

  本基金公开披露的信息采用阿拉伯数字；除特别说明外，货币单位为人民币元。

  （五）公开披露的基金信息

  公开披露的基金信息包括：

  1、招募说明书、基金合同、托管协议

  基金募集申请经中国证监会核准后，基金管理人在基金份额发售3日前，将招募说明书、基金合同摘要登载在指定媒体和基金管理人网站上；基金管理人、基金托管人应当将基金合同、托管协议登载在网站上。

  （1）招募说明书应当最大限度地披露影响基金投资者决策的全部事项，说明基金认购、申购和赎回安排、基金投资、基金产品特性、风险揭示、信息披露及基金份额持有人服务等内容。基金合同生效后，基金管理人在每6个月结束之日起45日内，更新招募说明书并登载在网站上，将更新后的招募说明书摘要登载在指定媒体和基金管理人网站上；基金管理人在公告的15日前向中国证监会报送更新的招募说明书，并就有关更新内容提供书面说明。

  （2）基金合同是界定基金合同当事人的各项权利、义务关系，明确基金份额持有人大会召开的规则及具体程序，说明基金产品的特性等涉及基金投资者重大利益的事项的法律文件。

  （3）托管协议是界定基金托管人和基金管理人在基金财产保管及基金运作监督等活动中的权利、义务关系的法律文件。

  2、基金份额发售公告

  基金管理人应当就基金份额发售的具体事宜编制发售公告，并在披露招募说明书的当日登载于指定媒体和基金管理人网站上。

  3、基金合同生效公告

  基金管理人应当在基金合同生效的次日在指定媒体和基金管理人网站上登载基金合同生效公告。

  4、上市交易公告书

  本基金获准在深圳证券交易所上市交易后，基金管理人最迟在上市前3个工作日在至少一家指定媒体和基金管理人网站上公告。

  5、基金资产净值、基金份额净值公告和基金份额累计净值公告

  基金合同生效后，在元盛B上市交易前，基金管理人应当至少每周公告一次基金资产净值、基金份额净值以及元盛A和元盛B的基金份额参考净值。

  在元盛A的首次开放日后或者元盛B上市交易后，基金管理人应当在每个交易日的次日，通过网站、基金份额销售网点以及其他媒介，披露基金份额净值、元盛A和元盛B的基金份额参考净值以及各自的基金份额累计参考净值。

  基金管理人应当公告半年度和年度最后一个市场交易日（或自然日）基金资产净值、基金份额净值以及元盛A和元盛B的基金份额参考净值及各自基金份额的累计参考净值，并于前款规定的市场交易日（或自然日）的次日将基金资产净值、基金份额净值、元盛A和元盛B的基金份额参考净值以及各自的基金份额累计参考净值登载在指定媒体上。

  本基金基金合同生效后2年期届满，本基金转型为上市开放式基金（LOF）后，基金管理人应当在每个交易日的次日，通过网站、基金份额销售网点以及其他媒介，披露本基金的基金份额净值和基金份额累计净值；基金管理人应当公告半年度和年度最后一个市场交易日（或自然日）基金资产净值和基金份额净值。基金管理人应当在前款规定的市场交易日的次日，将基金资产净值、基金份额净值和基金份额累计净值登载在指定媒体上。

  6、基金份额申购、赎回价格

  基金管理人应当在基金合同、招募说明书等信息披露文件上载明基金份额申购、赎回价格的计算方式及有关申购、赎回费率，并保证投资者能够在基金份额发售网点查阅或者复制前述信息资料。

  7、基金定期报告，包括基金年度报告、基金半年度报告和基金季度报告

  基金管理人应当在每年结束之日起90日内，编制完成基金年度报告，并将年度报告正文登载于网站上，将年度报告摘要登载在指定媒体和基金管理人网站上。基金年度报告的财务会计报告应当经过审计。

  基金管理人应当在上半年结束之日起60日内，编制完成基金半年度报告，并将半年度报告正文登载在网站上，将半年度报告摘要登载在指定媒体和基金管理人网站上。

  基金管理人应当在每个季度结束之日起15个工作日内，编制完成基金季度报告，并将季度报告登载在指定媒体和基金管理人网站上。

  基金合同生效不足2个月的，基金管理人可以不编制当期季度报告、半年度报告或者年度报告。

  基金定期报告在公开披露的第2个工作日，分别报中国证监会和基金管理人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案。报备应当采用电子文本和书面报告两种方式。

  本基金基金合同生效之日起2年内，基金定期报告中应公告元盛A当期所适用过的年约定收益率、元盛A和元盛B的份额配比。

  8、临时报告

  本基金发生重大事件，有关信息披露义务人应当在2日内编制临时报告书，予以公告，并在公开披露日分别报中国证监会和基金管理人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案。

  前款所称重大事件，是指可能对基金份额持有人权益或者基金份额的价格产生重大影响的下列事件：

  （1）基金份额持有人大会的召开；

  （2）终止基金合同；

  （3）转换基金运作方式；

  （4）更换基金管理人、基金托管人；

  （5）基金管理人、基金托管人的法定名称、住所发生变更；

  （6）基金管理人股东及其出资比例发生变更；

  （7）基金募集期延长；

  （8）基金管理人的董事长、总经理及其他高级管理人员、基金经理和基金托管人基金托管部门负责人发生变动；

  （9）基金管理人的董事在一年内变更超过50%；

  （10）基金管理人、基金托管人基金托管部门的主要业务人员在一年内变动超过30%；

  （11）涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼；

  （12）基金管理人、基金托管人受到监管部门的调查；

  （13）基金管理人及其董事、总经理及其他高级管理人员、基金经理受到严重行政处罚，基金托管人及其基金托管部门负责人受到严重行政处罚；

  （14）重大关联交易事项；

  （15）基金收益分配事项；

  （16）管理费、托管费、销售服务费等费用计提标准、计提方式和费率发生变更；

  （17）基金份额净值计价错误达基金份额净值0.5%；

  （18）基金改聘会计师事务所；

  （19）基金变更、增加或减少销售代销机构；

  （20）基金更换注册登记机构；

  （21）元盛A办理申购、赎回；

  （22）元盛A、元盛B进行基金份额折算；

  （23）元盛A的收益率设定及其调整；

  （24）本基金基金合同生效后2年期届满时的基金转型；

  （25）本基金基金合同生效后2年期届满，本基金转型为上市开放式基金（LOF）后的上市交易以及开始办理申购、赎回；

  （26）本基金申购、赎回费率及其收费方式发生变更；

  （27）本基金发生巨额赎回并延期支付；

  （28）本基金暂停接受申购、赎回申请；

  （29）本基金暂停接受申购、赎回申请后重新接受申购、赎回申请；

  （30）基金推出新业务或服务；

  （31）中国证监会规定的其他事项。

  9、澄清公告

  在基金合同存续期限内，任何公共媒体中出现的或者在市场上流传的消息可能对基金份额价格产生误导性影响或者引起较大波动的，相关信息披露义务人知悉后应当立即对该消息进行公开澄清，并将有关情况立即报告中国证监会。

  10、基金份额持有人大会决议

  基金份额持有人大会决定的事项，应当依法报中国证监会核准或者备案，并予以公告。召开基金份额持有人大会的，召集人应当至少提前30日公告基金份额持有人大会的召开时间、会议形式、审议事项、议事程序和表决方式等事项。

  基金份额持有人依法自行召集基金份额持有人大会，基金管理人、基金托管

  人对基金份额持有人大会决定的事项不依法履行信息披露义务的，召集人应当履行相关信息披露义务。

  11、中国证监会规定的其他信息。

  基金管理人应在基金招募说明书的显著位置披露投资中小企业私募债券的流动性风险和信用风险，说明投资中小企业私募债券对基金总体风险的影响。本基金投资中小企业私募债券后两个交易日内，基金管理人应在中国证监会指定媒体披露所投资中小企业私募债券的名称、数量、期限、收益率等信息，并在季度报告、半年度报告、年度报告等定期报告和招募说明书（更新）等文件中披露中小企业私募债券的投资情况。

  （六）信息披露事务管理

  基金管理人、基金托管人应当建立健全信息披露管理制度，指定专人负责管理信息披露事务。

  基金信息披露义务人公开披露基金信息，应当符合中国证监会相关基金信息披露内容与格式准则的规定。

  基金应当公开披露的信息包括定期报告和临时报告， 信息披露义务人披露信息前，应当在第一时间将公告文稿和相关备查文件报送本基金上市的证券交易所。

  基金托管人应当按照相关法律法规、中国证监会的规定和基金合同的约定，对基金管理人编制的基金资产净值、基金份额净值、元盛A的年收益率、元盛A和元盛B的份额配比、基金份额申购、赎回价格、基金定期报告和定期更新的招募说明书等公开披露的相关基金信息进行复核、审查，并向基金管理人出具书面文件或者盖章确认。

  基金管理人、基金托管人应当在指定报刊中选择披露信息的报刊。

  基金管理人、基金托管人除依法在指定媒体和基金管理人网站上披露信息外，还可以根据需要在其他公共媒体披露信息，但是其他公共媒体不得早于指定媒体和基金管理人网站披露信息，并且在不同媒介上披露同一信息的内容应当一致。

  （七）信息披露文件的存放与查阅

  招募说明书公布后，应当分别置备于基金管理人、基金托管人和基金份额销售机构的住所，供公众查阅、复制。

  基金定期报告公布后，应当分别置备于基金管理人和基金托管人的住所，以供公众查阅、复制。

  本基金的上市交易公告书公布后， 应当分别置备于基金管理人和本基金上市交易的证券交易所，以供公众查阅、复制。

  基金投资者在支付工本费后，可在合理时间内取得上述文件复制件或复印件。

  （八）暂停或延迟信息披露的情形

  1、不可抗力；

  2、基金投资所涉及的证券交易所遇法定节假日或因其他原因暂停营业时；

  3、占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变，而基金管理人为保障基金份额持有人的利益，已决定延迟估值；

  4、法律法规、基金合同或中国证监会规定的情况。

  二十四、风险揭示

  （一）市场风险

  基金主要投资于证券市场，而证券市场价格因受到经济因素、政治因素、投资心理和交易制度等各种因素的影响而产生波动，从而导致基金收益水平发生变化，产生风险。主要的风险因素包括：

  1、政策风险

  因政府政策（如货币政策、财政政策、产业政策、地区发展政策等）发生变化，导致市场价格波动而产生风险。

  2、经济周期风险

  随着经济运行的周期性变化，证券市场的收益水平也呈周期性变化。基金投资的收益水平也会随之变化，从而产生风险。

  3、利率风险

  金融市场利率的波动会导致证券市场价格和收益率的变动。利率直接影响着债券的价格和收益率，影响着企业的融资成本和利润。基金投资的收益水平会受到利率变化的影响，从而产生风险。例如在利率上升时，基金持有的债券类资产价格将会下降，若基金组合加权平均久期过长，则将给基金资产带来较大的损失。

  4、通货膨胀风险

  通货膨胀风险也称购买力风险。基金持有人的收益将主要通过现金形式来分配，如果发生通货膨胀，现金的购买力会下降，从而影响基金的实际收益。

  5、上市公司经营风险

  上市公司的经营好坏受多种因素影响，如管理能力、财务状况、市场前景、行业竞争、人员素质等，这些都会导致企业的盈利发生变化。如果基金所投资的上市公司经营不善，其股票价格可能下跌，或者能够用于分配的利润减少，使基金投资收益下降。虽然基金可以通过投资多样化来分散这种非系统风险，但也不能完全规避。

  6、债券收益率曲线变动的风险

  债券收益率曲线变动风险是指与收益率曲线非平行移动相关的风险。由于不同期限债券的收益率变动程度不同，各期限债券的价格变动也会不同；基金组合单一的加权平均久期指标将不能充分反映这一债券收益率曲线非平行移动带来的风险。

  7、再投资风险

  再投资风险反映了利率下降对固定收益证券利息收入再投资收益的影响，这与利率上升所带来的价格风险（即利率风险）互为消长。具体为当利率下降时，基金从投资的固定收益证券所得的利息收入进行再投资时，将获得比以前较少的收益率。

  8、信用风险

  主要指债券、资产支持证券、票据等发行主体信用状况恶化，到期不能履行合约进行兑付；以及债券发行人出现违约、拒绝支付到期本息，或由于债券发行人信用资质降低导致债券价格下降的风险；信用风险也包括证券交易对手因违约而产生的证券交割风险。

  9、资产支持证券的提前偿付风险

  基金投资资产支持证券品种时，证券化的信托财产中债务人提前还款会造成信托财产的现金流量失衡，从而与设计的现金流量规划不同，影响基金投资的资产支持证券的收益。除受债务人自身的财务状况影响外，市场利率的变化，其他融资成本的变化等因素都将影响债务人提前还款。由于影响因素多且不确定，因此债务人提前还款的时间和数量都很难准确预计。

  10、股价波动风险

  由于本基金可投资于权益类资产（含新股申购），本基金所投资的权益类资产在持有期内价格的波动将会对基金收益率产生影响；本基金进行新股申购时，由于资金的占用、中签率和首日开盘价的不确定性，以及某些申购成功的新股因锁定期而在一段时间内丧失流动性而带来的风险，也将会对基金资产的收益造成影响；另外基金投资的衍生品资产（包括含权债券），其内在价值也会因标的资产价格的波动以及距离到期的时间而变化，进而给基金组合的收益带来影响。

  11、债券回购风险。

  债券回购为提升整体基金组合收益提供了可能，但也存在一定的风险。债券回购的主要风险包括信用风险、投资风险及波动性加大的风险，其中，信用风险指回购交易中交易对手在回购到期时，不能偿还全部或部分证券或价款，造成基金净值损失的风险；投资风险是指在进行正回购操作时，回购利率大于融入资金的投资收益率，或者逆回购操作时，回购利率小于融出资金潜在的投资收益率而导致的风险，以及由于正回购操作导致投资总量放大，致使整个组合风险放大的风险；而波动性加大的风险是指在进行正回购操作时，在对基金组合收益进行放大的同时，也对基金组合的波动性（标准差）进行了放大，即基金组合的风险将会加大。正回购比例越高，风险暴露程度也就越高，对基金净值造成损失的可能性也就越大。

  （二）管理风险

  基金运作过程中由于基金投资策略、人为因素、管理系统设置不当造成操作失误或公司内部失控而可能产生的损失。管理风险包括：

  1、决策风险

  决策风险指基金投资的投资策略制定、投资决策执行和投资绩效监督检查过程中，由于决策失误而给基金资产造成的可能的损失；

  2、操作风险

  操作风险指基金投资决策执行中，由于投资指令不明晰、交易操作失误等人为因素而可能导致的损失；

  3、技术风险

  技术风险是指公司管理信息系统设置不当等因素而可能造成的损失。

  （三）职业道德风险

  职业道德风险是指公司员工不遵守职业操守，发生违法、违规行为而可能导致的损失。

  （四）流动性风险

  因市场交易量不足，导致证券不能迅速、低成本地转变为现金的风险。同时在开放式基金交易过程中，可能会发生巨额赎回的情形。巨额赎回可能会产生基金仓位调整的困难，导致流动性风险，甚至影响基金份额净值。

  （五）合规性风险

  指基金管理或运作过程中，违反国家法律、法规的规定，或者基金投资违反法规及基金合同有关规定的风险。

  （六）投资管理风险

  本基金根据宏观经济运行状况、金融市场环境及利率走势的综合判断，在控制利率风险、信用风险以及流动性风险等基础上，采取主动的自上而下的投资策略和自下而上的品种选择相互结合，力争为投资者实现更多的资产增值，但同时也不可避免地给组合的风险控制带来一定的困难。在基金投资管理运作过程中，可能因基金管理人对经济形势和证券市场态势的判断有误、获取的信息不全等因素而影响基金的收益水平。同时，基金管理人的投资管理水平、手段和技术等对基金收益也存在影响。

  （七）本基金特有的风险

  1、投资风险

  本基金结合定量分析与定性研判以辅助投资决策，若策略效果不佳或存在基金管理人事先未能识别的错误，则可能会导致本基金资产配置失当，进而影响投资业绩。基金管理人将在实际投资过程中，不断地改进与优化策略方法，以期为投资决策提供更为有效的支持。此外本基金可投资于中小企业私募债券，受其低流动性和较高信用风险的影响，相对于普通的债券型基金，本基金面临相对较高的流动性风险和信用风险。

  2、元盛A的特有风险

  （1）流动性风险

  自基金合同生效之日起每满6个月的最后一个工作日为元盛A的开放日，基金份额持有人只能在该日赎回元盛A的份额；而在非开放日，因不能赎回而出现流动性风险。另外，因不可抗力等原因，元盛A的开放日可能延后，导致基金份额持有人不能按期赎回而出现风险。

  （2）约定收益率变动的风险

  在元盛A的约定收益率每半年调整1次，如果金融机构人民币1年期银行定期存款基准利率下调，则元盛A的约定收益率将相应下调；另外，如果在元盛A的非开放日，金融机构人民币1年期银行定期存款基准利率利率上调，而元盛A的约定收益率不能立即进行相应调整，从而出现利率风险。

  （3）极端情形下约定收益不能实现以及本金损失的风险

  一般而言，元盛A的预期风险较低、预期收益较为稳定；但是，元盛A的约定收益并非保证收益，在极端情况下，如果本基金在短期内发生大幅度的投资亏损，则元盛A的约定收益可能无法实现，甚至其本金亦有可能受损。

  3、元盛B 的特有风险

  （1）杠杆机制风险

  自基金合同生效之日起2年内，元盛B存在杠杆倍数，因此，元盛B在可能获取较高预期收益的同时，也将承担基金投资的全部亏损，极端情况下，元盛B的持有人可能会面临损失全部本金的风险。

  （2）收益分配格局调整的风险

  在元盛A的每一个开放日，元盛A的约定收益将重新确定，故而，元盛A与元盛B之间的收益分配格局将发生调整。

  （3）上市交易风险以及折/溢价的风险

  元盛B的封闭期为2年，封闭期内上市交易。元盛B上市交易后可能因信息披露导致基金停牌，投资者在停牌期间不能买卖元盛B份额，产生风险；元盛B上市后也可能因成交不活跃而给其持有人带来流动性风险。

  另外，元盛B的交易价格将受市场供求关系的影响，而与其份额参考净值之间可能发生偏离从而出现折/溢价的风险。

  4、杠杆倍数变动的风险

  （1）份额配比变化导致杠杆倍数变动的风险

  在基金合同生效日，元盛A、元盛B的份额配比不超过7∶3，由于元盛A、元盛B独立发售，该日两级份额的实际配比可能会低于7∶3，存在不确定性；另外，在元盛A的开放日，元盛A的持有人可申购或赎回元盛A的份额，基金管理人按照历史累计申购份额数不超过历史累计赎回份额数的原则对申购进行成交确认，该日元盛A的净申赎情况，将导致此后两级份额的实际配比发生变动；而两级份额配比的不确定性将导致元盛B的杠杆倍数发生变化：当开放日元盛A为净申购时，元盛B的杠杆倍数将增大；当开放日元盛A为净赎回时，元盛B的杠杆倍数将缩小。

  （2）元盛B的份额净值变化导致杠杆倍数变动的风险

  在两级份额配比保持不变的情况下，元盛B的基金份额参考净值越高，元盛B的杠杆倍数越低，收益放大效应减弱。

  5、基金转型后风险收益特征错配的风险

  基金合同生效2年期届满后，本基金将转型为上市开放式基金（LOF），转型后的上市开放式基金（LOF）并不包含杠杆机制，且其风险收益特性与元盛A、元盛B皆不相同。元盛A、元盛B的份额持有人之风险偏好可能与转型后的上市开放式基金（LOF）的风险收益特性之间存在错配。

  6、折算风险

  在元盛A的开放日（不包括基金合同生效后满24个月的开放日），本基金将根据净资产不变的原则，对元盛A的份额进行折算，折算后，元盛A份额数保留到小数点后2位；在本基金基金合同生效后2年期届满日，本基金将根据净资产不变的原则，对元盛A、元盛B的份额进行折算，元盛A折算为场外LOF份额，元盛B折算为场内LOF份额，场外LOF份额数保留到小数点后2位，而场内LOF份额数采用截位法保留到整数位。

  上述折算过程可能存在的计算误差将影响元盛A、元盛B份额持有人的利益。

  （八）其他风险

  1、因基金业务快速发展而在制度建设、人员配备、风险管理和内控制度等方面不完善而产生的风险；

  2、因金融市场危机、行业竞争压力可能产生的风险；

  3、战争、自然灾害等不可抗力因素的出现，可能严重影响证券市场运行，导致基金资产损失；

  4、其他意外导致的风险。

  二十五、基金合同的终止与基金财产的清算

  （一）基金合同的变更

  1、按照法律法规或基金合同的规定，对基金合同的变更应当召开基金份额持有人大会的，基金合同变更的内容应经基金份额持有人大会决议通过，并依法报中国证监会核准，自中国证监会核准之日起生效。

  2、但出现下列情况时，可不经基金份额持有人大会决议，由基金管理人和基金托管人同意变更后公布经修订的基金合同，并报中国证监会备案：

  （1）调低基金管理费、基金托管费、基金销售服务费和其他应由基金或基金份额持有人承担的费用；

  （2）在法律法规和基金合同规定的范围内变更本基金的申购费率或收费方式、调低本基金的赎回费率或收费方式；

  （3）法律法规要求增加的基金费用的收取；

  （4）因相应的法律法规发生变动必须对基金合同进行修改；

  （5）基金合同的修改不涉及基金合同当事人权利义务关系发生变化；

  （6）基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响；

  （7）经中国证监会的允许，基金管理人、基金注册登记机构或销售机构在法律法规规定的范围内调整有关基金交易、非交易过户、转托管等业务规则；

  （8）按照法律法规或基金合同规定不需召开基金份额持有人大会的其他情形。

  （二）基金合同的终止

  有下列情形之一的，在履行相关程序后基金合同终止：

  1、基金份额持有人大会决定终止的；

  2、《基金合同》生效之日起三年后的对应日，若基金资产规模低于2亿元，基金合同自动终止。

  3、基金管理人、基金托管人职责终止，而在6个月内没有新的基金管理人、基金托管人承接的；

  4、基金合同约定或相关法律法规和中国证监会规定的其他情况。

  （三）基金财产的清算

  1、基金财产清算小组

  （1）自基金合同终止情形发生之日起30个工作日内由基金管理人组织成立基金清算小组，基金清算小组在中国证监会的监督下进行基金清算。在基金财产清算小组接管基金财产之前，基金管理人和基金托管人应按照基金合同和基金托管协议的规定继续履行保护基金财产安全的职责。

  （2）基金清算小组成员由基金管理人、基金托管人、具有从事证券相关业务资格的注册会计师、律师以及中国证监会指定的人员组成。基金清算小组可以聘用必要的工作人员。

  （3）基金清算小组负责基金财产的保管、清理、估价、变现和分配。基金清算小组可以依法进行必要的民事活动。

  2、基金财产清算程序

  （1）基金合同终止情形发生时，由基金清算小组统一接管基金财产；

  （2）根据法律法规及基金财产的情况确定清算期限；

  （3）对基金财产进行清理和确认；

  （4）对基金财产进行估价和变现；

  （5）制作清算报告；

  （6）聘请会计师事务所对清算报告进行审计；

  （7）聘请律师事务所对清算报告出具法律意见书；

  （8）将基金清算结果报告中国证监会；

  （9）公布基金清算报告；

  （10）对基金剩余财产进行分配。

  3、清算费用

  清算费用是指基金清算小组在进行基金清算过程中发生的所有合理费用，清算费用由基金清算小组优先从基金财产中支付。

  4、基金财产按下列顺序清偿：

  （1）支付清算费用；

  （2）交纳所欠税款；

  （3）清偿基金债务；

  （4）按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。

  1）本基金在基金合同生效之日起2年内清算时的基金清算财产分配

  本基金基金合同生效之日起2年内，如果本基金发生基金财产清算的情形，则依据基金财产清算的分配方案，将基金财产清算后的全部剩余资产扣除基金财产清算费用、交纳所欠税款并清偿基金债务后，将优先满足元盛A的本金及应计收益分配，如有剩余部分，则由元盛B的基金份额持有人按其持有的基金份额比例进行分配。

  2）本基金转型为上市开放式基金（LOF）后的基金清算财产分配

  本基金基金合同生效后2年期届满，本基金转型为上市开放式基金（LOF）后，如果发生基金财产清算的情形，则依据基金财产清算的分配方案，将基金财产清算后的全部剩余资产扣除基金财产清算费用、交纳所欠税款并清偿基金债务后，按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。

  基金财产未按前款（1）－（3）项规定清偿前，不分配给基金份额持有人。

  5、基金财产清算的公告

  基金财产清算小组成立后2日内应就清算小组的成立在指定媒体上公告；清算过程中的有关重大事项须及时公告；基金财产清算小组做出的清算报告经会计师事务所审计、律师事务所出具法律意见书后，报中国证监会备案并公告。

  6、基金财产清算账册及文件的保存

  基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存15年以上。

  二十六、基金合同的内容摘要

  （一）基金合同当事人及权利义务

  1、基金管理人的权利与义务

  （1）根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金管理人的权利包括但不限于：

  1）依法募集基金；

  2）自基金合同生效之日起，依照有关法律法规和基金合同的规定独立运用基金财产；

  3）依照基金合同获得基金管理人报酬以及法律法规规定或中国证监会批准的其他费用；

  4）在基金托管人更换时，提名新的基金托管人；

  5）根据基金合同及有关规定监督基金托管人，对于基金托管人违反了基金合同或有关法律法规规定的行为，对基金财产、其他基金当事人的利益造成重大损失的情形，应及时呈报中国证监会和银行业监督管理机构，并采取必要措施保护基金及相关基金当事人的利益；

  6）在符合有关法律法规和基金合同的前提下，制订和调整有关基金认购、申购、赎回、转换、非交易过户、转托管等业务的规则，决定基金的除调高托管费和管理费之外的费率结构和收费方式；

  7）在基金合同约定的范围内，拒绝或暂停受理申购、赎回和转换申请；

  8）自行担任注册登记机构或选择、更换注册登记机构，并对注册登记机构的代理行为进行必要的监督和检查；

  9）选择、更换代销机构，并依据销售代理协议和有关法律法规，对其行为进行必要的监督和检查；

  10）依法召集基金份额持有人大会；

  11）选择、更换律师事务所、会计师事务所、证券经纪商或其他为基金提供服务的外部机构；

  12）依照有关规定为基金的利益行使因基金财产投资于证券所产生的权利；

  13）根据国家有关规定，在法律法规允许的前提下，以基金的名义依法为基金融资、融券；

  14）以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其他法律行为；

  15）法律法规、基金合同以及中国证监会规定的其他权利。

  （2）根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金管理人的义务包括但不限于：

  1）自基金合同生效之日起，以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产；

  2）配备足够的具有专业资格的人员进行基金投资分析、决策，以专业化的经营方式管理和运作基金财产；

  3）配备足够的专业人员办理基金份额的认购、申购和赎回业务；

  4）配备足够的专业人员和相应的技术设施进行基金的注册登记或委托其他机构代理该项业务；

  5）建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度，保证所管理的基金财产和基金管理人的财产相互独立，对所管理的不同基金财产分别管理，分别记账，进行证券投资；

  6）除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定外，不得为自己及任何第三人谋取利益，不得委托第三人运作基金财产；

  7）依法接受基金托管人的监督；

  8）依法募集基金，办理或者委托经由证监会认定的其他机构代为办理基金份额的发售、申购、赎回和注册登记事宜；

  9）办理基金备案手续；

  10）按规定受理基金份额的申购和赎回申请，及时、足额支付赎回款项；

  11）计算并公告基金资产净值，确定基金份额申购、赎回价格；

  12）采取适当合理的措施使计算基金份额认购、申购、赎回及注销价格的方法符合基金合同等法律文件的规定；

  13）进行基金会计核算并编制基金财务会计报告；

  14）编制季度、半年度和年度基金报告；

  15）按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分配收益；

  16）严格按照《基金法》、基金合同及其他有关规定，履行信息披露及报告义务；

  17）保守基金商业秘密，不得泄露基金投资计划、投资意向等。除《基金法》、基金合同及其他有关规定另有规定外，在基金信息公开披露前应予保密，不得向他人泄露；

  18）依据《基金法》、基金合同及其他有关规定召集基金份额持有人大会或配合基金托管人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会；

  19）执行生效的基金份额持有人大会的决定；

  20）建立并保存基金份额持有人名册；

  21）按规定向基金托管人提供基金份额持有人名册资料；

  22）保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料15年以上；

  23）以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其他法律行为；

  24）组织并参加基金财产清算小组，参与基金财产的保管、清理、估价、变现和分配；

  25）不从事任何有损基金及其他基金合同当事人合法权益的活动；

  26）因违反基金合同导致基金财产的损失或损害基金份额持有人合法权益，应当承担赔偿责任，其赔偿责任不因其退任而免除；

  27）基金托管人违反基金合同造成基金财产损失时，应为基金份额持有人利益向基金托管人追偿；

  28）面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时，及时报告中国证监会并通知基金托管人；

  29）依照法律法规为基金的利益对被投资公司行使股东权利，为基金的利益行使因基金财产投资于证券所产生的权利，不谋求对上市公司的控股和直接管理；

  30）法律法规、基金合同以及中国证监会规定的其他义务。

  2、基金托管人的权利与义务

  （1）、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金托管人的权利包括但不限于：

  1）自基金合同生效之日起，依法律法规和基金合同的规定安全保管基金财产；

  2）依基金合同约定获得基金托管费以及法律法规规定或监管部门批准的其他收入；

  3）监督基金管理人对本基金的投资运作，如发现基金管理人有违反基金合同及国家法律法规行为，对基金财产、其他当事人的利益造成重大损失的情形，应呈报中国证监会，并采取必要措施保护基金投资者的利益；

  4）以基金托管人和基金联名的方式在中国证券登记结算有限公司上海分公司和深圳分公司开设证券账户；

  5）以基金托管人名义开立证券交易资金账户，用于证券交易资金清算；

  6）以基金的名义在中央国债登记结算有限公司开设银行间债券托管账户，负责基金投资债券的后台匹配及资金的清算；

  7）提议召开或召集基金份额持有人大会；

  8）在基金管理人更换时，提名新的基金管理人；

  9）法律法规和基金合同规定的其他权利。

  （2）、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金托管人的义务包括但不限于：

  1）以诚实信用、勤勉尽责的原则持有并安全保管基金财产；

  2）设立专门的基金托管部，具有符合要求的营业场所，配备足够的、合格的熟悉基金托管业务的专职人员，负责基金财产托管事宜；

  3）建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度，确保基金财产的安全，保证其托管的基金财产与基金托管人自有财产以及不同的基金财产相互独立；对所托管的不同基金财产分别设置账户，独立核算，分账管理，保证不同基金之间在名册登记、账户设置、资金划拨、账册记录等方面相互独立；

  4）除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定外，不得为自己及任何第三人谋取利益，不得委托第三人托管基金财产；

  5）按规定开设基金财产的资金账户和证券账户；

  6）对基金财务会计报告、季度、半年度和年度基金报告出具意见，说明基金管理人在各重要方面的运作是否严格按照基金合同的规定进行；如果基金管理人有未执行基金合同规定的行为，还应当说明基金托管人是否采取了适当的措施；

  7）按照基金合同的约定，根据基金管理人的投资指令，及时办理清算、交割事宜；

  8）复核、审查基金管理人计算的基金资产净值和基金份额申购、赎回价格；

  9）按规定制作相关账册并与基金管理人核对；

  10）按照规定监督基金管理人的投资运作；

  11）依据基金管理人的指令或有关规定向基金份额持有人支付基金收益和赎回款项；

  12）办理与基金托管业务活动有关的信息披露事项；

  13）保守基金商业秘密。除《基金法》、基金合同及其他有关规定另有规定外，在基金信息公开披露前应予保密，不得向他人泄露；

  14）按照规定召集基金份额持有人大会或配合基金份额持有人依法自行召集基金份额持有人大会；

  15）根据基金合同和托管协议规定建立并保存基金份额持有人名册；

  16）保存基金托管业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料15年以上；

  17）保管由基金管理人代表基金签订的与基金有关的重大合同及有关凭证；

  18）参加基金财产清算组，参与基金财产的保管、清理、估价、变现和分配；

  19）因违反基金合同导致基金财产损失，应承担赔偿责任，其赔偿责任不因其退任而免除；

  20）按规定监督基金管理人按照法律法规规定和基金合同履行其义务，基金管理人因违反基金合同造成基金财产损失时，应为基金向基金管理人追偿；

  21）面临解散、依法被撤销、破产或者由接管人接管其资产时，及时报告中国证监会和中国银监会，并通知基金管理人；

  22）执行生效的基金份额持有人大会的决定；

  23）法律法规、基金合同以及中国证监会规定的其他义务。

  3、基金份额持有人的权利与义务

  （1）、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金份额持有人的权利包括但不限于：

  1）分享基金财产收益；

  2）参与分配清算后的剩余基金财产；

  3）依法转让或者申请赎回其持有的基金份额；

  4）按照规定要求召开基金份额持有人大会；

  5）出席或者委派代表出席基金份额持有人大会，对基金份额持有人大会审议事项行使表决权；

  6）查阅或者复制公开披露的基金信息资料；

  7）监督基金管理人的投资运作；

  8）对基金管理人、基金托管人、基金份额代销机构损害其合法权益的行为依法提起诉讼；

  9）法律法规、基金合同以及中国证监会规定的其他权利。

  （2）、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金份额持有人的义务包括但不限于：

  1）遵守法律法规、基金合同及其他有关规定；

  2）缴纳基金认购、申购款项及法律法规、基金合同和招募说明书规定的费用；

  3）在持有的基金份额范围内，承担基金亏损或者基金合同终止的有限责任；

  4）不从事任何有损基金及其他基金份额持有人合法权益的活动；

  5）执行生效的基金份额持有人大会决议；

  6）遵守基金管理人、基金托管人及销售机构和注册登记机构的相关交易及业务规则；

  7）返还在基金交易过程中因任何原因，自基金管理人、基金托管人及基金管理人的代理人处获得的不当得利；

  8）法律法规、基金合同以及中国证监会规定的其他权利。

  （二）基金份额持有人大会

  1、基金份额持有人大会由基金份额持有人，基金份额持有人的合法授权代表有权代表基金份额持有人出席会议并表决。

  （1）本基金基金合同生效之日起2年内，基金份额持有人大会的审议事项应分别由元盛A、元盛B的基金份额持有人独立进行表决。元盛A、元盛B的基金份额持有人持有的每一份基金份额在各自份额级别内拥有同等的投票权。

  （2）本基金基金合同生效后2年期届满，本基金无需召开基金份额持有人大会，自动转型为上市开放式基金（LOF），上市开放式基金（LOF）份额持有人持有的每一基金份额享有同等的投票权。

  2、召开事由

  （1）当出现或需要决定下列事由之一的，应当召开基金份额持有人大会：

  1）终止基金合同；

  2）转换基金运作方式，但本基金在基金合同生效后2年期届满时转型为上市开放式基金（LOF）除外；

  3）变更基金类别；

  4）变更基金投资目标、投资范围或投资策略（法律法规和中国证监会另有规定的除外）；

  5）变更基金份额持有人大会程序；

  6）更换基金管理人、基金托管人；

  7）提高基金管理人、基金托管人的报酬标准。但根据法律法规的要求提高该等报酬标准的除外；

  8）本基金与其他基金的合并；

  9）基金管理人或基金托管人要求召开基金份额持有人大会；

  10）单独或合计持有本基金总份额10%以上（含10%）基金份额的基金份额持有人（以基金管理人收到提议当日的基金份额计算，下同）就同一事项书面要求召开基金份额持有人大会；

  本基金基金合同生效之日起2年内，依据基金合同享有基金份额持有人大会召集提议权、自行召集权、提案权、会议表决权、新任基金管理人和基金托管人提名权的单独或合计持有本基金总份额10%以上（含10%）基金份额的基金份额持有人或类似表述均指“单独或合计持有元盛A、元盛B各自的基金总份额10%以上（含10%）基金份额的基金份额持有人”或其类似表述。

  11）对基金合同当事人权利、义务产生重大影响，需召开基金份额持有人大会的变更基金合同等其他事项；

  12）法律法规、基金合同或中国证监会规定的其他情形。

  （2）以下情况可由基金管理人和基金托管人协商后修改，不需召开基金份额持有人大会：

  1）调低基金管理费、基金托管费、其他应由基金或基金份额持有人承担的费用；

  2）在法律法规和基金合同规定的范围内变更本基金的申购费率或收费方式、调低本基金的赎回费率；

  3）因相应的法律法规发生变动必须对基金合同进行修改；

  4）基金合同的修改不涉及基金合同当事人权利义务关系发生变化；

  5）基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响；

  6）根据法律法规或中国证监会的相关规定，本基金推出新业务或服务；

  7）经中国证监会的允许，基金管理人、基金注册登记机构或代销机构在法律法规规定的范围内调整有关基金交易、非交易过户、转托管等业务规则；

  8）按照法律法规或基金合同规定不需召开基金份额持有人大会的其他情形。

  3、召集人和召集方式

  （1）除法律法规或基金合同另有约定外，基金份额持有人大会由基金管理人召集。

  （2）基金份额持有人会议的召集人负责选择确定开会时间、地点、方式和权益登记日。基金管理人未按规定召集或者不能召集时，由基金托管人召集。

  （3）基金托管人认为有必要召开基金份额持有人大会的，应当向基金管理人提出书面提议。基金管理人应当自收到书面提议之日起10日内决定是否召集，并书面告知基金托管人。基金管理人决定召集的，应当自出具书面决定之日起60日内召开；基金管理人决定不召集，基金托管人仍认为有必要召开的，应当自行召集并确定会议时间、地点、方式和权益登记日。

  （4）代表基金份额10%以上（含10%，以基金管理人收到书面提议当日的基金份额计算，下同）的基金份额持有人认为有必要召开基金份额持有人大会的，应当向基金管理人提出书面提议。基金管理人应当自收到书面提议之日起10日内决定是否召集，并书面告知提出提议的基金份额持有人代表和基金托管人。基金管理人决定召集的，应当自出具书面决定之日起60日内召开；基金管理人决定不召集，代表基金份额10%以上的基金份额持有人仍认为有必要召开的，应当向基金托管人提出书面提议。基金托管人应当自收到书面提议之日起10日内决定是否召集，并书面告知提出提议的基金份额持有人代表和基金管理人；基金托管人决定召集的，应当自出具书面决定之日起60日内召开。

  （5）代表基金份额10%以上的基金份额持有人就同一事项要求召开基金份额持有人大会，而基金管理人、基金托管人都不召集的，代表基金份额10%以上的基金份额持有人有权自行召集基金份额持有人大会，但应当至少提前30日向中国证监会备案。基金份额持有人依法自行召集基金份额持有人大会的，基金管理人、基金托管人应当配合，不得阻碍、干扰。

  4、召开基金份额持有人大会的通知时间、通知内容、通知方式

  （1）基金份额持有人大会的召集人（以下简称“召集人”）负责选择确定开会时间、地点、方式和权益登记日。召开基金份额持有人大会，召集人必须于会议召开日前40日在至少一家指定媒体和基金管理人网站上公告。基金份额持有人大会通知须至少载明以下内容：

  1）会议召开的时间、地点和出席方式；

  2）会议拟审议的主要事项；

  3）会议形式；

  4）议事程序；

  5）有权出席基金份额持有人大会的权益登记日；

  6）授权委托书的内容要求（包括但不限于代理人身份、代理权限和代理有效期限等）、送达时间和地点；

  7）表决方式；

  8）会务常设联系人姓名、电话；

  9）出席会议者必须准备的文件和必须履行的手续；

  10）召集人需要通知的其他事项。

  （2）采用通讯方式开会并进行表决的情况下，由召集人决定通讯方式和书面表决方式，并在会议通知中说明本次基金份额持有人大会所采取的具体通讯方式、委托的公证机关及其联系方式和联系人、书面表达意见的寄交的截止时间和收取方式。

  （3）如召集人为基金管理人，还应另行书面通知基金托管人到指定地点对书面表决意见的计票进行监督；如召集人为基金托管人，则应另行书面通知基金管理人到指定地点对书面表决意见的计票进行监督；如召集人为基金份额持有人，则应另行书面通知基金管理人和基金托管人到指定地点对书面表决意见的计票进行监督。基金管理人或基金托管人拒不派代表对书面表决意见的计票进行监督的，不影响计票和表决结果。

  5、基金份额持有人出席会议的方式

  （1）会议方式

  1）基金份额持有人大会的召开方式包括现场开会和通讯方式开会。

  2）现场开会由基金份额持有人本人出席或通过授权委托书委派其代理人出席，现场开会时基金管理人和基金托管人的授权代表应当出席，基金管理人或基金托管人拒不派代表出席的，不影响表决效力。

  3）通讯方式开会指按照基金合同的相关规定以通讯的书面方式进行表决。在法律法规或监管机构允许的情况下，在符合会议通知载明形式的前提下，基金份额持有人也可以采用网络、电话或其他方式表决。

  4）基金份额持有人大会具体召开的方式由召集人确定，但决定更换基金管理人或基金托管人的事宜，必须以现场开会方式召开基金份额持有人大会。

  （2）召开基金份额持有人大会的条件

  1）现场开会方式

  在同时符合以下条件时，现场会议方可举行：

  A、经核对、汇总，到会者出示的在权益登记日持有基金份额的凭证显示，全部有效凭证所对应的基金份额应占权益登记日基金总份额的50%以上（含50%，下同），（本基金基金合同生效之日起2年内，指“有效的元盛A和元盛B各自的基金份额分别合计不少于该级基金份额的50%（含50%）”；

  B、亲自出席会议者持有基金份额的凭证、受托出席会议者出具的委托人持有基金份额的凭证及委托人的代理投票授权委托书符合法律法规、基金合同和会议通知的规定，并且持有基金份额的凭证与基金管理人持有的登记资料相符；

  未能满足上述条件的情况下，则召集人可另行确定并公告重新开会的时间（至少应在25个工作日后）和地点，但确定有权出席会议的基金份额持有人资格的权益登记日不变。

  2）通讯开会方式

  在同时符合以下条件时，通讯会议方可举行：

  A、召集人按基金合同规定公布会议通知后，在2个工作日内在至少一家指定媒体上连续公布相关提示性公告；

  B、召集人在基金托管人（如果基金托管人为召集人，则为基金管理人）和公证机关的监督下按照会议通知规定的方式收取和统计基金份额持有人的书面表决意见，基金管理人或基金托管人经通知拒不参加收取和统计书面表决意见的，不影响表决效力；

  C、本人直接出具书面意见或授权他人代表出具书面意见的基金份额持有人所代表的基金份额应占权益登记日基金总份额的50%（含50%），（本基金基金合同生效之日起2年内，指“基金份额持有人所持有的元盛A和元盛B各自的基金份额分别合计均不小于在权益登记日该级基金总份额的50%（含50%）”；

  D、直接出具书面意见的基金份额持有人或受托代表他人出具书面意见的代表，同时提交的持有基金份额的凭证、受托出席会议者出具的委托人持有基金份额的凭证和授权委托书等文件符合法律法规、基金合同和会议通知的规定，并且持有基金份额的凭证与基金注册登记机构记录相符；

  E、会议通知公布前报中国证监会备案。

  如果开会条件达不到上述的条件，则召集人可另行确定并公告重新表决的时间（至少应在25个工作日后），且确定有权出席会议的基金份额持有人资格的权益登记日不变。

  采取通讯方式进行表决时，除非在计票时有充分的相反证据证明，否则提交符合会议通知中规定的确认投资者身份文件的表决的投资者视为有效出席的投资者； 其表决符合法律法规和会议通知规定的书面表决意见即视为有效的表决， 表决意见模糊不清或相互矛盾的视为弃权表决， 但应当计入出具书面意见的基金份额持有人所代表的基金份额总数。

  6、议事内容与程序

  （1）议事内容及提案权

  1）议事内容为基金合同规定的召开基金份额持有人大会事由所涉及的内容以及会议召集人认为需提交基金份额持有人大会讨论的其他事项。

  2）基金管理人、基金托管人、单独或合并持有权益登记日本基金总份额10%以上（含10%）的基金份额持有人可以在大会召集人发出会议通知前就召开事由向大会召集人提交需由基金份额持有人大会审议表决的提案；也可以在会议通知发出后向大会召集人提交临时提案，临时提案应当在大会召开日前35日提交召集人。召集人对于临时提案应当在大会召开日前30日公告。否则，会议的召开日期应当顺延并保证至少与临时提案公告日期有30日的间隔期。

  3）对于基金份额持有人提交的提案（包括临时提案），大会召集人应当按照以下原则对提案进行审核：

  关联性。大会召集人对于提案涉及事项与基金有直接关系，并且不超出法律法规和基金合同规定的基金份额持有人大会职权范围的，应提交大会审议；对于不符合上述要求的，不提交基金份额持有人大会审议。如果召集人决定不将提案提交大会表决，应当在该次基金份额持有人大会上进行解释和说明。

  程序性。大会召集人可以对提案涉及的程序性问题作出决定。如将其提案进行分拆或合并表决，需征得原提案人同意；原提案人不同意变更的，大会主持人可以就程序性问题提请基金份额持有人大会作出决定，并按照基金份额持有人大会决定的程序进行审议。

  4）单独或合并持有权益登记日基金总份额10%以上（含10%）的基金份额持有人提交基金份额持有人大会审议表决的提案、基金管理人或基金托管人提交基金份额持有人大会审议表决的提案，未获基金份额持有人大会审议通过，就同一提案再次提请基金份额持有人大会审议，其时间间隔不少于6个月。法律法规另有规定的除外。

  5）基金份额持有人大会的召集人发出召开会议的通知后，如果需要对原有提案进行修改，应当最迟在基金份额持有人大会召开日前30日公告。否则，会议的召开日期应当顺延并保证至少与公告日期有30日的间隔期。

  （2）议事程序

  1）现场开会

  在现场开会的方式下，首先由大会主持人按照规定程序宣布会议议事程序及注意事项，确定和公布监票人，然后由大会主持人宣读提案，经讨论后进行表决，经合法执业的律师见证后形成大会决议。

  大会由基金管理人授权代表主持。在基金管理人授权代表未能主持大会的情况下，由基金托管人授权代表主持；如果基金管理人和基金托管人授权代表均未能主持大会，则由出席大会的基金份额持有人和代理人所持表决权的50%以上（含50%）（本基金基金合同生效之日起2年内，指“出席大会的元盛A和元盛B各自的基金份额持有人和代理人所持表决权的50%以上（含50%）”）选举产生一名基金份额持有人，作为该次基金份额持有人大会的主持人。基金管理人和基金托管人不出席或主持基金份额持有人大会，不影响基金份额持有人大会作出的决议的效力。

  召集人应当制作出席会议人员的签名册。签名册载明参加会议人员姓名（或单位名称）、身份证号码、住所地址、持有或代表有表决权的基金份额、委托人姓名（或单位名称）等事项。

  2）通讯方式开会

  在通讯表决开会的方式下，首先由召集人提前30日公布提案，在所通知的表决截止日期第2日在公证机构监督下由召集人统计全部有效表决并形成决议。

  （3）基金份额持有人大会不得对未事先公告的议事内容进行表决。

  7、决议形成的条件、表决方式、程序

  （1）基金份额持有人所持每份基金份额有一票表决权。但在本基金基金合同生效之日起2年内，基金份额持有人大会的审议事项应分别由元盛A、元盛B的基金份额持有人独立进行表决，且元盛A、元盛B的基金份额持有人所持每份基金份额在其对应的基金份额级别内享有平等表决权。

  （2）基金份额持有人大会决议分为一般决议和特别决议：

  1）一般决议

  一般决议须经出席会议的基金份额持有人及其代理人所持表决权的50%以上（含50%）（本基金基金合同生效之日起2年内，指“参加大会的元盛A和元盛B各自的基金份额持有人或其代理人所持表决权的50%以上（含50%）”）通过方为有效，除下列（2）所规定的须以特别决议通过事项以外的其他事项均以一般决议的方式通过；

  2）特别决议

  特别决议须经出席会议的基金份额持有人及代理人所持表决权的三分之二（含三分之二）（本基金基金合同生效之日起2年内，指“参加大会的元盛A和元盛B各自的基金份额持有人或其代理人所持表决权的三分之二以上（含三分之二）”）通过方为有效；更换基金管理人、更换基金托管人、转换基金运作方式（本基金在基金合同生效后2年期届满时转型为上市开放式基金（LOF）除外）、终止基金合同必须以特别决议通过方为有效。

  （3）基金份额持有人大会决定的事项，应当依法报中国证监会核准，或者备案，并予以公告。

  （4）采取通讯方式进行表决时，除非在计票时有充分的相反证据证明，否则表决符合法律法规和会议通知规定的书面表决意见即视为有效的表决，表决意见模糊不清或相互矛盾的视为弃权表决，但应当计入出具书面意见的基金份额持有人所代表的基金份额总数。

  （5）基金份额持有人大会采取记名方式进行投票表决。

  （6）基金份额持有人大会的各项提案或同一项提案内并列的各项议题应当分开审议、逐项表决。

  8、计票

  （1）现场开会

  1）如基金份额持有人大会由基金管理人或基金托管人召集，则基金份额持有人大会的主持人应当在会议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人和代理人中推举两名基金份额持有人代表与大会召集人授权的一名监督员共同担任监票人；如大会由基金份额持有人自行召集或大会虽然由基金管理人或基金托管人召集，但是基金管理人或基金托管人未出席大会的，基金份额持有人大会的主持人应当在会议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人和代理人中推举3名基金份额持有人担任监票人。基金管理人或基金托管人不出席大会的，不影响计票的效力及表决结果。

  2）监票人应当在基金份额持有人表决后立即进行清点，由大会主持人当场公布计票结果。

  3）如会议主持人对于提交的表决结果有怀疑，可以对投票数进行重新清点；如会议主持人未进行重新清点，而出席会议的基金份额持有人或代理人对会议主持人宣布的表决结果有异议，其有权在宣布表决结果后立即要求重新清点，会议主持人应当立即重新清点并公布重新清点结果。重新清点仅限一次。

  4）计票过程应由公证机关予以公证。

  （2）通讯方式开会

  在通讯方式开会的情况下，计票方式为：由大会召集人授权的两名监督员在基金托管人授权代表（如果基金托管人为召集人，则为基金管理人授权代表）的监督下进行计票，并由公证机关对其计票过程予以公证。基金管理人或基金托管人不派代表监督计票的，不影响计票效力及表决结果。但基金管理人或基金托管人应当至少提前两个工作日通知召集人，由召集人邀请无直接利害关系的第三方担任监督计票人员。

  9、基金份额持有人大会决议报中国证监会核准或备案后的公告时间、方式

  （1）基金份额持有人大会通过的一般决议和特别决议，召集人应当自通过之日起5日内报中国证监会核准或者备案。基金份额持有人大会决定的事项自中国证监会依法核准或者出具无异议意见之日起生效，并在生效后方可执行。

  （2）生效的基金份额持有人大会决议对全体基金份额持有人、基金管理人、基金托管人均有约束力。基金管理人、基金托管人和基金份额持有人应当执行生效的基金份额持有人大会的决定。

  （3）基金份额持有人大会决议应自生效之日起2个工作日内在至少一家指定媒体和基金管理人网站上公告。

  （4）如果采用通讯方式进行表决，在公告基金份额持有人大会决议时，必须将公证书全文、公证机关、公证员姓名等一同公告。

  （三）基金合同的变更、终止与基金财产的清算

  1、《基金合同》的变更

  （1）按照法律法规或基金合同的规定，对基金合同的变更应当召开基金份额持有人大会的，基金合同变更的内容应经基金份额持有人大会决议通过，并依法报中国证监会核准，自中国证监会核准之日起生效。

  （2）但出现下列情况时，可不经基金份额持有人大会决议，由基金管理人和基金托管人同意变更后公布经修订的基金合同，并报中国证监会备案：

  1）调低基金管理费、基金托管费、基金销售服务费和其他应由基金或基金份额持有人承担的费用；

  2）在法律法规和基金合同规定的范围内变更本基金的申购费率或收费方式、调低本基金的赎回费率或收费方式；

  3）法律法规要求增加的基金费用的收取；

  4）因相应的法律法规发生变动必须对基金合同进行修改；

  5）基金合同的修改不涉及基金合同当事人权利义务关系发生变化；

  6）基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响；

  7）经中国证监会的允许，基金管理人、基金注册登记机构或销售机构在法律法规规定的范围内调整有关基金交易、非交易过户、转托管等业务规则；

  8）按照法律法规或基金合同规定不需召开基金份额持有人大会的其他情形。

  2、《基金合同》的终止

  有下列情形之一的，在履行相关程序后基金合同终止：

  （1）基金份额持有人大会决定终止的；

  （2）基金管理人、基金托管人职责终止，而在6个月内没有新的基金管理人、基金托管人承接的；

  （3）基金合同约定或相关法律法规和中国证监会规定的其他情况。

  3、基金财产的清算

  （1）基金财产清算小组

  1）自基金合同终止情形发生之日起30个工作日内由基金管理人组织成立基金清算小组，基金清算小组在中国证监会的监督下进行基金清算。在基金财产清算小组接管基金财产之前，基金管理人和基金托管人应按照基金合同和基金托管协议的规定继续履行保护基金财产安全的职责。

  2）基金清算小组成员由基金管理人、基金托管人、具有从事证券相关业务资格的注册会计师、律师以及中国证监会指定的人员组成。基金清算小组可以聘用必要的工作人员。

  3）基金清算小组负责基金财产的保管、清理、估价、变现和分配。基金清算小组可以依法进行必要的民事活动。

  （2）基金财产清算程序

  1）基金合同终止情形发生时，由基金清算小组统一接管基金财产；

  2）根据法律法规及基金财产的情况确定清算期限；

  3）对基金财产进行清理和确认；

  4）对基金财产进行估价和变现；

  5）制作清算报告；

  6）聘请会计师事务所对清算报告进行审计；

  7）聘请律师事务所对清算报告出具法律意见书；

  8）将基金清算结果报告中国证监会；

  9）公布基金清算报告；

  10）对基金剩余财产进行分配。

  （3）清算费用

  清算费用是指基金清算小组在进行基金清算过程中发生的所有合理费用，清算费用由基金清算小组优先从基金财产中支付。

  （4）基金财产按下列顺序清偿：

  1）支付清算费用；

  2）交纳所欠税款；

  3）清偿基金债务；

  4）按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。

  A、本基金在基金合同生效之日起2年内清算时的基金清算财产分配

  （下转B16版）