证券时报多媒体数字报

  证券行业履行社会责任实践尚处于起步阶段，行业必须要直面现存的问题，例如，证券公司作为中介机构的市场主体功能尚待完善，对实体经济和投资者的服务仍不到位，公司及从业人员的专业能力和诚信水平有待提高，投资者保护手段和能力还很欠缺，社会责任组织管理体系、配套管理制度和经费保证措施尚欠规范，参与各类公益慈善活动的深度与广度都还有很大空间等。

  证券公司应当把握机会，潜心做事，打造成社会放心、股东认可、投资者满意的现代国际化金融机构，成就资本市场的“中国梦”。

  当今时代，履行社会责任已成为世界企业发展的重要潮流和新的商业规则，是企业价值观和竞争力的重要体现。近年来，我国证券行业在社会责任实践方面进行了许多有益的尝试和努力。

  证券公司履行社会责任

  呈现四大趋势

  中国证券业协会连续两年的问卷调查显示，证券公司履行社会责任已呈现出普遍化、日常化、规范化和长效化的总体趋势。

  普遍化即证券公司社会责任意识日益普及。2012年共有107家证券公司提出了社会责任愿景，占比达93.85%；有57家证券公司做出过全球契约十项原则、联合国关于环境的公约宣言以及其他官方或非官方与社会责任相关的承诺；有17家证券公司已参加或准备参加专门的国际或国内社会责任组织；有39家证券公司加入了慈善基金、红十字会等各类公益性组织。这些数据显示，社会责任意识正在逐步沁入整个证券行业。

  日常化即越来越多的证券公司将履行社会责任与公司经营有机结合。多数证券公司能够把履行社会责任渗透到公司发展战略、内部管理及各业务条线的日常运营工作中，将落实国家宏观经济政策、依法合规经营、创新产品及服务、促进员工发展等不同维度的社会责任作为常态化工作。

  规范化即证券公司正在普遍建立社会责任管理机制。多数证券公司能结合公司发展实际，逐渐形成公司董事会、监事会、经营管理层以及各职能部门之间自上而下的社会责任组织体系及相关配套制度，对公司价值观、发展战略、日常运营机制等进行改革，平衡公司与利益相关方的责任，激发利益相关方合作的积极性、主动性和创造性。

  长效化即证券公司在社会责任实践中日趋注重长期效果。多数证券公司能够着眼于长远发展的需要，通过签订长期战略合作协议、开发建设信息共享平台和投资者交流平台、建立健全与股东及合作伙伴等利益相关方之间的日常联系机制，保持长期的沟通合作关系，增进互信与理解。同时，各证券公司还普遍重视公益回馈、投资者教育、员工培训等社会责任相关工作的长期效果。特别在公益回馈方面，有24家公司专门设立了用于各类公益慈善活动的非公募基金或基金会，统筹公司各项公益活动的资金使用，为开展各类长期公益活动奠定了良好的基础。

  履行社会责任实践

  尚处于起步阶段

  2012年，对证券公司而言，既是市场低迷、传统业务收入锐减、金融领域竞争加剧的困难之年；又是再造销售交易、托管结算、支付、融资和投资等基础功能的创新之年。在挑战与机遇面前，各证券公司紧紧围绕中国证监会《关于推进证券公司改革开放、创新发展的思路与措施》提出的发展目标，加快创新进程，努力拓展基础功能，积极参与多层次资本市场建设，着力探索综合财富管理模式，提升服务于市场和实体经济的能力，行业整体连续第7年实现盈利。

  截至2012年末（未经审计），114家证券公司总资产达到1.72万亿元，较上年末增长9.10%，净资产为6943.46亿元，较上年末增加640.92亿元，增幅为10.17%；实现营业收入1294.71亿元，净利润329.30亿元；全年累计承销股票、债券等3.42万亿元；全年共有152家企业在A股市场首发上市，融资总额1034.32亿元，A股再融资金额合计2093.22亿元。

  2012年，中国证券业协会积极推动和支持证券公司履行社会责任。协会一方面积极组织、推动行业创新发展，在证券公司创新发展的11项措施36项具体工作中，协会牵头或负责的有14项，参与配合推动落实的有18项；另一方面通过建立健全证券纠纷调解机制、强化证券公司投资者适当性义务、推动整治利用网络等媒体非法证券活动、号召行业学习先进人物与事迹，编写并发布年度证券行业社会责任报告等一系列举措，不断推进证券公司履行社会责任工作，促进行业健康发展，建立良好的社会形象。

  但总体来看，证券行业履行社会责任实践尚处于起步阶段，行业必须要直面现存的问题，例如，证券公司作为中介机构的市场主体功能尚待完善，对实体经济和投资者的服务仍不到位，公司及从业人员的专业能力和诚信水平有待提高，投资者保护手段和能力还很欠缺，社会责任组织管理体系、配套管理制度和经费保证措施尚欠规范，参与各类公益慈善活动的深度与广度都还有很大空间等。

  做好五方面工作

  真心实意回报社会

  下一阶段，证券行业在履行社会责任方面应重点做好以下工作：

  一是要进一步增强服务实体经济的能力。服务实体经济是证券公司作为资本中介的基本社会责任。我国规模以上企业已超过70万家，而通过证券交易所发行上市的企业总数仅为2470家；2012年我国全年社会融资总规模达15.76万亿元，而由证券公司主导并承销的股票、债券等直接融资额约3.3万亿元，占比仅为20%左右，虽较前有所提高，但仍无法满足广大实体企业的融资需求。当前，通过资本市场实现企业融资和发展已经成为大多数企业的迫切愿望，但数量占比超过99%的中小企业受困于企业规模等硬性指标，与场内市场融资渠道无缘，这就从客观上要求证券行业加速推进多层次资本市场建设，有效实现与不同发展层次实体企业的融资需求对接。证券行业应当牢牢把握住我国产业结构调整、发展方式转变的历史性机遇，不断发掘实体经济投融资的深度需求，以专业化的金融服务为各类企业的经营与建设提供安全高效、成本低廉的服务，推进我国多元化金融体系的完善与发展。

  二是要努力提升财富管理能力。为广大居民提供综合财富管理，切实保护广大投资者的合法权益是证券公司最核心的社会责任。截至2012年末，我国人民币存款余额已达91.74万亿元，其中城镇居民储蓄存款余额已接近40万亿元。大规模的存款数值一方面是我国经济快速发展的反映。另一方面也反映出大量资本闲置、社会资金配置效率低下等问题。目前我国证券市场沪、深股票有效账户数已达到1.4亿户，所托管客户交易结算资金为6003亿元，托管证券市值为26.4万亿元。统计数据表明广大投资者具有通过资本市场实现自有资产保值增值的实际需求。证券行业应当紧抓机遇，充分发挥专业优势，加速向综合财富管理转型，在深入了解投资者需求、不断加强投资者适当性管理的基础上，以投资者为核心，研发并创设多元化、差异化的金融产品，不断强化和提升资产管理、投资顾问等专业服务水平，通过有效的财富管理手段为投资者带来实实在在的投资回报，让投资者真正享受到经济改革和增长的红利。

  三是要切实做到以人为本。保障员工的合法权益是证券公司应当履行的社会责任之一。证券公司作为现代知识密集型企业，专业化的人才和高水平的服务团队是公司拥有的最核心资产之一，也是公司长期可持续发展的必备因素。证券公司应当本着对社会、对员工负责任的态度，坚持以人为本的发展思路，平等对待全体员工，与员工共同分享公司的发展成果。截至2012年末，证券行业员工已经从10年前的5万人发展到近25万人，为带动我国的社会就业作出了重要贡献。其中，女员工所占比例为41%，中层以上女性管理人员占全部管理人员的23.74%，成为女性就业和参与管理比例较高的行业之一。截至2012年末，我国资本市场的股票市值位居全球前三，而支撑这个大市场的证券行业的总资产却仍不及高盛公司的三分之一，大市场小行业的格局预示着我国证券行业还存在广阔的发展空间，可以吸纳更多的人员特别是知识阶层就业，可为解决社会就业问题作出更大的贡献。

  四是要大力支持创新型企业发展。党的十八大明确提出“实施创新驱动发展战略，强调科技创新是提高社会生产力和综合国力的战略支撑”。积极落实国家的经济政策导向，着力支持科技、节能、环保等创新型企业通过资本市场融资，助力高科技企业发展，是证券公司作为金融中介机构不可推卸的社会责任。近几年，证券公司已经推荐355家公司在创业板发行上市，其中331家公司都经过了国家高科技企业资质认证，属于高新企业范畴。证券公司应当继续发挥自身的金融资源配置功能，积极参与多层次资本市场特别是私募市场建设，为创新型企业融资、实现政策导向型的企业资源与市场资源对接做出自己的努力。

  五是要真心实意回报社会。证券行业的成长和发展离不开社会方方面面的支持和帮助，应常怀感恩之心，建立回馈社会的理念和机制，教育并带动证券从业人员积极投身社会公益活动。2012年证券公司用于公益行动的资金合计达到6.1亿元，涉及捐资助学、投资者教育服务、环境保护、扶贫济困、社区发展以及突发自然灾害救济等领域。近几年证券公司能够主动持续地开展公益回馈活动，但同时也应当看到，2012年证券公司的公益投入还只占当年证券公司利润总额的2%，投入规模还有很大的提升空间，回馈社会、造福社会仍然任重道远。

  当前，我国经济发展方式转变、城镇化发展、利率和汇率市场化改革、对外开放进一步扩大等宏观经济政策环境，为证券行业发展提供了难得的机遇。证券公司应当珍惜和把握机会，潜心做事，把自己打造成社会放心、股东认可、投资者满意的现代国际化金融机构，成就资本市场的“中国梦”。2013年，证券行业应当在坚持合规经营、强化风险管理的前提下，积极稳妥地开展创新活动，对已经开展的各项创新要认真总结、及时交流、不断巩固，在提高行业服务能力和水平的基础上，进一步增强社会责任意识和履责能力，为资本市场乃至社会经济的和谐发展贡献应有的力量。  （作者系中国证券业协会会长）