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（上接B13版）
2013年8月19日，公司召开的2013年第四次临时股东大会作出决议，同意以资本公积金4,500万元向全体股东按照股东持股比例转增公司股本，共计转增4,500万股。本次转增股本完成后，公司的股份总数增加至18,000万股，注册资本增加至18,000万元人民币。
2014年6月15日，公司召开的2014年第五次临时股东大会作出决议，同意公司发行新股3,000万股，公司总股本由18,000万元增加至21,000万股，注册资本由18,000万元增加至21,000万元。由复星创富、汇金联合分别以14,000万元、6,000万元现金出资认购2,100万股、900万股新增股本。
2015年6月12日，公司召开的2015年第三次临时股东大会作出决议，同意公司以经审计的截至2014年12月31日的总股本21,000万股为基数，以资本公积金15,000万元向全体股东按照股东持股比例转增股本，共计转增15,000万股。本次转增股本完成后，公司注册资本增至36,000万元。
本次转增后，公司股东及出资情况如下：
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2015年6月至今，公司注册资本及股权结构未发生变化。
（三）发行人最近三年控股股东、实际控制人变动情况
报告期内，发行人控股股东及实际控制人未发生变化。
公司控股股东为汇金联合，截至2016年3月31日，汇金联合持有公司14,824.8078万股股份，占公司股本总额的41.18%。
公司实际控制人为赵笠钧，截至2016年3月31日，实际控制人赵笠钧通过汇金联合控制公司41.18%的股份，赵笠钧还通过中金公信间接持有公司4.70%的股份。
（四）发行人重大资产重组情况
发行人自成立以来无重大资产重组情况。
（五）发行人前十大股东情况
截至2016年3月31日，发行人前十大股东情况如下：
单位：万股
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二、发行人重要权益投资情况
（一）发行人重要权益投资情况
1、发行人主要控股子公司基本情况
截至2016年3月31日，发行人主要的一级子公司共10家，情况如下：
单位：万元
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截至2016年3月31日，发行人主要的二级子公司共28家，情况如下：
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除上述子公司外，发行人还控股两家有限合伙企业，分别为博乐创智、博乐汇智，具体情况如下：
（1）北京博乐创智投资管理中心（有限合伙）
执行事务合伙人：博中投资管理（北京）有限公司
成立时间：2015年6月12日
企业类型：有限合伙企业
住所：北京市海淀区上地信息产业基地三街1号楼四层C段431
经北京市工商局于2015年6月12日核准，博中投资等47名合伙人共同投资设立了博乐创智。自2015年6月12日设立以来，博乐创智是公司的员工持股企业，其主要资产为持有智能净水终端业务子公司博乐宝的股权。截至本募集说明书摘要签署日，博中投资在博乐创智中的出资额中占比35.50%，为博乐创智执行事务合伙人。
（2）北京博乐汇智投资管理中心（有限合伙）
执行事务合伙人：博中投资管理（北京）有限公司
成立时间：2015年6月12日
企业类型：有限合伙企业
住所：北京市海淀区上地信息产业基地三街1号楼四层C段430
经北京市工商局于2015年6月12日核准，博中投资等45名合伙人共同投资设立了博乐汇智。自2015年6月12日设立以来，是公司的员工持股企业，其主要资产为持有智能净水终端业务子公司博乐宝的股权。截至本募集说明书摘要签署日，博中投资在博乐汇智中的出资额中占比44.98%，为博乐汇智执行事务合伙人。
2、发行人主要的参股公司、合营企业和联营企业
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发行人主要参股的合伙企业具体情况如下：
宁波博杉股权投资合伙企业（有限合伙）
2016年5月23日，经宁波市北仑区市场监督管理局核准，蒋文劲、博天环境、宁波宇杉投资管理有限公司、博中投资等4名合伙人共同出资设立了宁波博杉股权投资合伙企业（有限合伙）。宁波博杉的基本情况如下：
执行事务合伙人：宁波宇杉投资管理有限公司
成立时间：2016年5月23日
企业类型：有限合伙企业
住所：北仑区梅山大道商务中心9号办公楼2321室
博杉投资合伙人出资情况如下：
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（二）发行人重要权益投资企业近一年的主要财务数据
1、发行人主要子、孙公司近一年的财务数据
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注：发行人部分子公司系新成立的公司，尚处于投资筹备期，未实际运营，因而未产生收入。
2、发行人主要的参股公司、合营企业和联营企业近一年的财务数据
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三、发行人控股股东及实际控制人基本情况
（一）发行人控股股东情况介绍 1、控股股东情况介绍
公司名称：汇金联合科技（北京）有限公司
成立时间：2010年7月8日
注册资本：2,045万元
实收资本：2,045万元
注册地：北京市海淀区上地四街3号221室
法定代表人：赵笠钧
经营范围：技术开发；投资管理。
2、控股股东主要财务数据
汇金联合最近一年的财务数据（经审计）如下：
单位：万元
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注：2015年财务数据经北京中铭洲会计师事务所有限公司审计。
3、汇金联合主要股东及股权结构如下
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3、控股股东所持发行人股份被质押和争议情况
截至2016年3月31日，公司控股股东汇金联合持有公司14,824.8078股股份，占公司股本总额的41.18%。控股股东所持有的公司股份不存在质押或其他有争议的情况。
4、控股股东控制的其他企业
截至本募集说明书摘要签署日，公司控股股东汇金联合目前除持有公司股权外，还持有汇禾生态农业（北京）有限公司60%股权。
汇禾生态农业（北京）有限公司成立于2015年2月16日，注册资本1,000万元，法定代表人为赵笠钧，营业范围为：销售食品、物业管理；种植蔬菜；销售花、草及观赏植物；代理进出口；货物进出口；承办展览展示活动；会议服务；酒店管理；销售自行开发后的产品；技术开发、技术咨询、技术服务、技术转让；软件开发、软件设计。
（二）实际控制人基本情况
1、实际控制人基本情况
截至2016年3月31日，发行人实际控制人为赵笠钧先生。赵笠钧通过汇金联合间接持有公司41.18%的股份，通过中金公信间接持有公司4.70%的股份，合计持有发行人45.88%的股份。
赵笠钧先生：曾用名赵立军，1968年生，中国国籍，无永久境外居留权，工商管理硕士（EMBA），工程师，现任公司董事长、总裁，兼任汇金联合科技（北京）有限公司董事长、全国工商联环境服务业商会会长。1990年7月至2010年12月，历任北京市人民政府农村能源领导小组办公室建设管理科副科长、技术开发部主任、副总工程师，北京市人民政府农村建设办公室新能源处副处长，新能源公司副经理、党委副书记、经理，北京博大环科新能源工程设计咨询中心董事长，城乡集团董事长助理，城乡集团房地产开发事业部党委书记，北京鼎昌源房地产开发有限公司董事长，青岛恒安投资有限公司董事长，城乡集团市场开发部部长，城乡集团赴川援建指挥部总指挥（援建办主任）。1995年1月至今，历任公司副董事长兼总经理、董事长兼总裁等职。
2、实际控制人所持发行人股份被质押和争议情况
截至2016年3月31日，实际控制人赵笠钧通过汇金联合间接持有公司41.18%的股份，通过中金公信间接持有公司4.70%的股份，合计持有发行人45.88%的股份。公司实际控制人直接或间接持有的公司股份不存在质押或其他有争议的情况。
3、实际控制人对其他企业的投资情况
截至2016年3月31日，实际控制人赵笠钧先生除控制发行人及汇金联合之外，对其他企业的主要投资情况如下：
（1）北京中金公信投资管理中心（有限合伙）
注册号：110108015048404
主要经营场所：北京市海淀区安宁庄东路8号358室
执行事务合伙人：时兴龙
合伙企业类型：有限合伙企业
经营范围：投资管理；投资咨询；企业管理咨询；企业策划、设计；技术推广；市场调查（未取得行政许可的项目除外）。
（2）北京易二零环境股份有限公司
统一社会信用代码：911101087501068753
主要经营场所：北京市海淀区闵庄路3号清华科技园玉泉慧谷25栋
法定代表人：傅涛
经营范围：水污染治理；固体废物污染治理；大气污染治理；工程和技术研究与试验发展；投资咨询；投资管理；资产管理；经济贸易咨询；企业管理咨询；市场调查；软件开发；计算机系统集成；网络技术开发、技术咨询、技术服务、技术培训；组织文化艺术交流活动（不含营业性演出）；会议服务；销售自行开发后的产品。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后依批准的内容开展经营活动。）
四、发行人董事、监事与高级管理人员
（一）基本情况及持有发行人股份情况
截至2016年3月31日，发行人现任董事、监事及高级管理人员的基本情况如下表：
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截至2016年3月31日，发行人现任董事、监事及高级管理人员均未持有公司债券，且不存在直接持有公司股份的情况，公司董事、监事、及高级管理人员的间接持股情况如下：
单位：万元
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注：上述董事、监事、高级管理人员中，除蔡明泼之外，均通过汇金联合或中金公信间接持有公司股份；蔡明泼于2013年8月19日被选举为公司董事，蔡明泼持有FCPR Cathay Capital II 7.17%的股权，FCPR Cathay Capital II 持有环球水务有限公司(Water Global Limited)100%股权，环球水务有限公司(Water Global Limited)持有新疆高利75%股权，蔡明泼通过新疆高利间接持有博天环境89.61万股股份。
上述董事、监事及高级管理人员间接持有的公司股份不存在质押或冻结情况。除上述人员外的其他董事、监事及高级管理人员及其近亲属不持有公司股份。
（二）主要工作经历
1、董事会成员
公司董事会由9名成员组成，其中独立董事3人。公司董事由股东大会选举产生，每届任期三年，并可连选连任，其中独立董事连续任期不得超过6年。
公司董事简历如下：
赵笠钧先生：请见本节“三、发行人控股股东及实际控制人基本情况”之“（二）实际控制人基本情况”之赵笠钧先生简历。
王少艮先生：1967年10月生，中国国籍，无境外永久居留权，研究生同等学力，一级注册建造师，现任公司董事、高级副总裁。1990年7月至1994年12月，历任北京华都肉鸡公司基建科副科长，新能源公司技术开发部副主任、主任、副经理等职；1995年1月至今，历任公司工程部经理、副总经理等职。
缪冬塬先生：1973年生，中国国籍，加拿大永久居留权，硕士研究生，高级工程师，现任公司董事、高级副总裁。1999年7月至今，历任公司技术部副经理、经营部经理、工业水处理事业部总经理、项目管理中心主任、重庆分公司总经理、市场总监等职。
翟俊先生：1974年生，中国国籍，无永久境外居留权，硕士研究生，工程师，现任公司董事，国投创新投资管理有限公司执行董事、黑旋风锯业股份有限公司董事、亚普汽车部件股份有限公司监事。2000年4月至今，历任国投机轻有限公司项目经理助理，国投北京汽车玻璃钢有限公司销售部经理，国投南光有限公司董事长助理，国投汽车零部件投资部项目经理，法雷奥汽车空调湖北有限公司董事兼副总经理，国投高科技投资有限公司高级项目经理，国投创新投资管理有限公司副总裁、执行董事等职。
张蕾女士：1982年生，中国国籍，无永久境外居留权，硕士研究生，具有法律职业资格，现任公司董事、高级副总裁、董事会秘书。2008年10月至2011年1月，任法国基德律师事务所北京代表处法律顾问。2011年1月至今，历任公司法务部经理、法务总监。
蔡明泼先生：1969年生，中国国籍，法国永久境外居留权，工商管理硕士（EMBA）。现任发行人董事，上海郑明现代物流有限公司董事、新疆高利董事长、昆山高益咨询管理有限公司执行董事、Cathay Capital Private Equity董事长、Ebao Corporation董事、GL events独立董事、U-first董事、CAH Holding Co., Ltd董事、IRR Co., Ltd董事、Sofitek Limited 董事、IBH Holding Co., Ltd董事、Eurojoy Limited董事、Eurologis Limited董事、Future Wave Limited董事、Bluemed Limited董事。1994年至2006年，历任法国赛博集团中国首席代表、法国Cai&Cogos咨询公司管理合伙人、法国Stonest Co.董事长；2006年6月至今，担任Cathay Capital Private Equity董事长等职。
张宏久先生：1954年生，中国国籍，无永久境外居留权，硕士研究生，执业律师，现任公司独立董事，北京市竞天公诚律师事务所合伙人，厦门象屿股份有限公司独立董事、山西西山煤电股份有限公司独立董事。1983年9月至1984年2月，任北京大学法律系教师，1984年2月至1996年5月，任中信律师事务所律师。1996年5月至今，任北京市竞天公诚律师事务所律师、合伙人。张宏久的主要社会职务有中华全国律师协会金融证券专业委员会副主任、中华全国律师协会外事委员会副主任、中国国际经济贸易仲裁委员会仲裁员、英国皇家御准仲裁员协会会员、东南亚吉隆坡地区仲裁中心仲裁员、中国侨联法律顾问委员会委员、全国工商联并购公会理事等。
刘胜军先生：1974年生，中国国籍，毕业于中国人民大学、华东师范大学，博士研究生。现任中欧陆家嘴国际金融研究院执行副院长、上海数字化与互联网金融研究中心执行主任，山东黄金集团外部董事，南京斯迈柯特种金属装备股份有限公司独立董事、上海锦和商业股份公司独立董事、虎扑（上海）文化传播股份有限公司独立董事、无锡确成硅化学股份公司独立董事。2002年至今历任中欧国际工商学院案例研究中心研究员、助理主任、副主任；中欧陆家嘴国际金融研究院院长助理、副院长等。
邹志文先生：1967年生，中国国籍，无永久境外居留权，工商管理硕士（EMBA），注册会计师、注册资产评估师，现任公司独立董事，北京七星华创电子股份有限公司独立董事，奥特佳新能源科技股份有限公司独立董事，长沙银行股份有限公司独立董事，航天信息股份有限公司独立董事，北京兴华会计师事务所有限责任公司权益合伙人，北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）高级合伙人，北京中润兴华工程造价咨询有限公司董事长，北京理工大学会计系硕士生导师。1989年7月至2009年9月，历任国家航空航天工业部财务司副主任科员、主任科员，中国华联国际贸易公司财务部副经理、经理、中国华联国际贸易公司广东分公司副总经理，广东华联通国际运输代理有限公司深圳公司总经理，北京中润华会计师事务所合伙人等职。2009年9月至今，任北京兴华会计师事务所有限责任公司权益合伙人，北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）高级合伙人等职。
2、监事会成员
公司监事会由6名监事组成，其中包括4名股东代表监事和2名职工监事。公司监事每届任期三年，可连选连任。
窦维东先生：1970年生，中国国籍，无永久境外居留权，本科学历。现任公司监事会主席。1992年7月至2007年4月历任中国长城计算机集团公司会计、中昊财务公司会计主管、北京昆仑瑞通科技发展有限公司财务总监、中程在线（北京）科技有限公司财务经理。2007年7月至今历任公司财务部经理、财务总监、公司高级副总裁等职。
李建树先生：1981年生，中国国籍，无永久境外居留权，硕士学位，注册会计师，现任公司监事，国投创新投资管理有限公司执行董事。2004年6月至2009年8月，历任中华财务会计咨询有限公司资产评估师，安永华明会计师事务所高级审计师。2009年8月至今，历任国投创新投资管理有限公司投资经理、助理副总裁、副总裁、执行董事。
魏军锋先生：1975年生，中国国籍，无永久境外居留权，北京大学中国经济研究中心经济学硕士学位，现任公司监事、上海复星创富投资管理股份有限公司执行总经理、成信绿集成股份有限公司监事。2002年7月至2010年8月，历任中富证券研究所行业研究员、鸿商产业控股集团高级经理、中信国际资产管理公司业务董事、阿谢资本管理有限公司董事。2010年10月至今，任上海复星创富投资管理股份有限公司执行总经理。
余蕾女士：1978年生，中国国籍，无境外永久居留权，硕士研究生，现任公司监事，北京中关村瞪羚投资基金管理有限公司副总经理、董事，海湾环境科技（北京）股份有限公司监事，北京博纳电气股份有限公司监事，北京沃土天地生物科技股份有限公司董事，北京天宜上佳新材料股份有限公司董事，北京天路通科技有限责任公司董事，北京热华能源科技有限公司监事，北京易康泰科汽车电子有限公司董事。2005年8月至2012年2月，历任启迪创业投资管理（北京）有限公司投资经理，光大汇益伟业投资管理（北京）有限公司高级投资经理，2012年3月至今，历任北京中关村瞪羚投资基金管理有限公司投资总监。
何杉女士：1986年生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历，现任公司职工监事、博乐宝副总经理。2009年10月至2010年1月，任职北京鼎旌文化传媒经纪有限公司董事长助理。2010年3月至今，历任公司集团行政助理、副总裁秘书、总裁秘书、集团行政部副经理、集团总裁办主任、博乐宝副总经理。
方宇先生：1987年生，中国国籍，无境外永久居留权，硕士研究生，现任公司职工监事、博中投资高级投资经理。2012年3月至今，历任公司法务专员、博中投资投资经理。
3、高级管理人员
公司高级管理人员包括：总裁、高级副总裁、董事会秘书、财务负责人。
赵笠钧先生：董事长兼总裁，请参见董事会成员简介。
王少艮先生：董事兼高级副总裁，请参见董事会成员简介。
缪冬塬先生：董事兼高级副总裁，请参见董事会成员简介。
薛立勇先生：1972年生，中国国籍，无永久境外居留权，工商管理硕士（MBA），现任公司高级副总裁、博华水务总经理。1997年8月至1998年8月，任黑龙江正大集团会计。1998年8月至今，历任公司财务部会计、行业经理、水处理事业部经理、营销总监、西北区总经理、高级副总裁等职。
李璐先生：1972年生，中国国籍，无永久境外居留权，研究生学历，高级工程师，现任公司高级副总裁、总工程师。1996年7月至2000年2月，任中国铁道建筑总公司助理工程师。2000年2月至今，历任公司项目经理、采购及合同管理部经理、广汉水务总经理、项目总监、公司助理副总裁、高级副总裁等职。
张蕾女士：董事会秘书，请参见董事会成员简介。
蒋玮女士：1983年生，中国国籍，无永久境外居留权，硕士研究生，工程师，现任公司高级副总裁。2006年6月至今，历任公司工艺工程师、大客户经理、人力资源部经理、总裁助理兼海外事业部总经理、人力资源总监、高级副总裁等职。
高峰女士：1976年生，中国国籍，无永久境外居留权，本科学历，注册会计师，现任公司财务总监。1999年8月至2007年6月，历任浪潮财务软件公司哈尔滨分公司电算化培训教师、黑龙江东亚交通工业有限公司财务科长、北京世纪欧美雅科技有限公司财务经理。2007年6月至2010年11月，历任北京天鼎横事务所有限公司审计项目经理、天职国际会计师事务所有限公司审计师。2011年1月2012年11月，历任公司审计经理、审计总监等职，2012年11月至今，任公司财务总监。
（三）对外兼职情况
截至2016年3月31日，公司董事、监事、高级管理人员对外兼职情况如下表：
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五、发行人主营业务及行业情况
（一）发行人的主营业务及所属行业
发行人是专业的水环境解决方案的综合服务商，按照国家统计局国民经济分类属于环境治理行业中的水污染治理行业（国民经济行业分类代码：8023）；按照证监会发布的《上市公司行业分类指引》（2012年修订），属于水利、环境和公共设施管理业中的生态保护和环境治理业（上市公司行业分类代码：N77）。
博天环境是专业的水环境解决方案的综合服务商，定位于水业关联的多元化战略，主要为工业水处理系统、城市水环境、生态修复和土壤修复等领域的高端客户提供技术开发、咨询设计、核心设备制造、系统集成、项目管理、投资运营等一体化的解决方案，以实现水资源的保护和有效利用。
公司自设立以来，围绕公司的核心业务，通过不断的技术进步和模式创新，实现了主营业务的快速增长。营业收入从2011年的3.55亿元增长至2015的19.91亿元，年复合增长率为53.89%，年度新中标合同金额从2011年的5.16亿元增长至2015年的20.02亿元，年复合增长率为40.35%。截至2015年12月31日，公司已中标未履行完的合同金额为15.65亿元。
公司专注水环境服务业，主要服务和产品包括水环境解决方案、水处理装备和水务投资运营管理三大业务板块。公司自设立以来主营业务未发生重大变化。
1、主要产品或服务的用途
公司为客户提供水环境解决方案的综合服务，主要分为水环境解决方案、水处理装备和水务投资运营管理，公司主要服务和产品的用途如下：
（1）水环境解决方案
水环境解决方案是受客户委托，按照合同约定对水处理项目提供方案设计、系统集成和建造安装等的总承包服务。
EPC简介如下：
1）方案设计（Engineering，简称“E”）：根据客户的具体情况，主要为客户的项目提供施工设计图纸，包括总系统图、工艺、电气、电控、安全等各专业的施工图设计，是设备选择、项目建造的指导文件和技术依据。
2）系统集成（Procurement，简称“P”）：根据方案设计的要求，为客户提供水处理系统集成，包括水处理系统、控制系统、电气系统集成。为提高系统集成的综合性能及可靠性，并使其适应客户水处理运行的特点，关键的水处理设备核心部件需由公司根据方案设计要求向设备制造商定制采购，公司根据水质条件、客户的要求及现场标定，设计工艺流程及设备方案，包括水处理系统的整体结构形式、系统布置方式、系统的结构尺寸、系统运行的形式、系统的处理模式、设备的整体运行要求等。
3）建造安装（Construction，简称“C”）：按照合同约定提供整套水处理系统相关的土建建设、施工安装总承包，公司均采取分包方式，将承包的工程依法分包给具有相应资质的分包企业，分包企业按照分包合同的约定对公司负责，由公司负责工程项目的进度、费用、质量、安全等进行管理和控制。
截至2016年3月31日，水环境解决方案业务的已建、在建项目情况如下表所示：
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（2）水处理装备制造
公司的水处理装备制造主要分为水处理设备生产、膜材料和膜组器生产。
公司设立普世圣华，致力于环保设备的研发、制造和销售。目前已开发了曝气器系列产品、纤维滤布滤池、高密度澄清池等设备和集成设备，并在众多大型项目成功应用。
公司设立中环膜，为客户提供分离膜产品、膜集成装备和膜技术整体解决方案服务。公司膜及膜组器已成功应用于能源化工、城市水环境、印刷等领域。
（3）水务投资运营管理
公司设立博华水务，利用公司在技术、建造与运营管理方面的优势，定位于园区集中施治、区域流域治理及市政水系统设施，通过BOT、TOT、ROT、OM等方式投资运营与管理，实现水资源综合利用。
截至2016年3月31日，水务投资运营项目基本情况如下表所示：
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注：托管运营（Operations & Maintenance，O&M）为公司水务投资运营业务的一种具体服务方式，主要指根据签署的托管运营合同，业主保留存量资产的所有权，将存量资产的运营维护职责委托给公司，并向公司支付委托运营费。公司为业主的水系统设施提供运营与管理服务，根据协议的约定收取委托运营服务费，实现盈利。
（4）主要产品之间的关系
公司目前已形成了水环境解决方案、水处理装备制造和水务投资运营互动的经营模式，有力保证了公司业务的持续发展。公司三个业务板块的关系如下：
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水环境解决方案是公司的主要业绩来源，也是公司产业链延伸的基础，可以带动公司水处理设备和膜产品的销售，也为公司拓展水务投资运营服务提供了客户资源与技术保证。
水处理装备制造和膜产品的研发生产，一方面可以有效帮助公司实现差异化竞争，实现全方位服务；另一方面可以降低水环境解决方案的成本。此外，水处理设备和膜产品的销售较传统的水环境解决方案具有更大的市场空间。
水务投资运营一方面可以为公司带来持续稳定的利润来源，另一方面可以为公司带来更多的水环境解决方案业务，扩大水处理装备制造的销售。
水务投资运营管理为水环境解决方案业务的自然延伸，为了顺应国家政策方向和环保行业的业务发展趋势，公司从为水处理项目提供EPC总承包服务（水环境解决方案）逐步延伸至为水处理项目提供BOT、TOT、以及PPP服务（水务投资运营管理）。业务具体联系如下图所示：
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2、主要产品生产销售情况
（1）2013年至今主要项目的执行情况
报告期内，公司执行的合同金额在1亿元以上的项目情况如下：
单位：万元
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（2）报告期内主要产品和服务的销售情况
单位：万元
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（3）产品和服务的销售分布情况
公司产品和服务的销售主要分布在能源化工和城市水环境领域，报告期内公司主营业务收入的产品和服务销售的行业分布情况如下：
单位：万元
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（4）报告期内各业务分部前五名客户的销售情况
水环境解决方案业务前五大客户
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注：陕西未来能源化工有限公司对应的榆阳区红墩污水处理厂项目的项目公司为榆林市博华水务有限公司。
水处理装备业务前五大客户
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注1：大同市御东污水处理有限责任公司对应的大同市御东新区污水处理厂的项目公司为大同博华水务有限公司；
注2：什邡市住房和城乡规划建设局对应的什邡市污水处理厂的项目公司为什邡博华水务有限公司；
注3：黄石经济技术开发区管理委员会对应的黄石市汪仁污水处理厂的项目公司为博华（黄石）水务投资有限公司；
注4：安阳市住房和城乡建设局对应的安阳市洹北污水处理厂的项目公司为安阳博华水务投资有限公司；
注5：辽宁华锦通达化工股份有限公司已于2014年2月21日更名为北方华锦化学工业股份有限公司。
水务投资运营业务前五大客户
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3、主要原材料和能源
（1）报告期内公司采购情况
公司水环境解决方案主要承接污水处理等总承包工程，主要是公司依据设计方案，将土建安装工程分包给具有资质的建筑安装公司，依据设计和工艺流程定制或采购相应的专业设备，因此该板块的采购内容为土建安装、电仪、自控仪器和工艺设备。
水处理装备板块主要是普世圣华和中环膜，公司采购化工材料，设备加工材料和机械电气。
水务投资运营主要运营污水处理厂，公司采购的主要是消毒药剂、净化药剂、电力。
报告期内，公司采购情况如下：
单位：万元
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（2）原材料及设备采购情况
①原材料及设备的采购和消耗情况
单位：万元
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从上表可见，报告期内公司所属污水处理厂（站）的运营环保投入金额与污水处理量基本呈稳定的线性关系，单位污水处理量的环保投入金额基本维持在0.8万元/万吨左右,而2015年相对较高，主要是由于黄石汪仁污水处理厂以及兖矿榆林100万吨/年煤间接液化项目污水处理厂等水厂2015年开始试运营，运营初期水量较少，进水水质变化较大，导致单位运营成本较高，单位污水处理量的环保投入较大。
4、经营资质情况
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注1：该证书未标注有效期，根据主管部门要求办理换证或续期。
注2：公司拥有的环境保护（污染治理）设施运营单位甲级资质，根据国务院2014年2月关于《国务院关于取消和下放一批行政审批项目的决定》的要求，取消该项资质的审批，故没有列出。
截至目前，公司各项资质条件未实质发生变更，仍然满足相关申请条件，所取得的资质证书持续有效。
5、特许经营权情况
截至本募集说明书摘要出具日，公司（含子公司）目前共获得17项污水处理厂的特许经营权，所有项目履约正常，保持持续生产经营，其基本情况如下：
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注1：博华水务与绵竹市九顶污水处理有限公司于2014年6月签署的《四川省绵竹市生活污水处理厂（二期）改、扩建补充协议书》约定，二期投入商业运营后，其特许经营期限根据原协议（即2007年8月签署的协议）同一期一并移交，构成一项特许经营权。
注2：污水处理厂的特许经营权期限为三十年，存量污水处理厂配套管网的特许经营权期限十年。注3：开陡坳自来水厂、自来水一厂及泵站、自来水二厂及泵站和新建供应厂（青山垅水库引水二期工程）的特许经营期限为三十年，开陡坳自来水厂配套原水、供水管网和新建供水管网的特许经营期限为十年（不含管网运营和维护）。
（二）发行人所属行业状况
1、行业概况
水资源作为有限的、不可或缺的资源，是人类社会生存和发展的重要物质基础。随着我国工业化和城镇化的推进，日趋严重的水污染不仅降低了水体的使用功能，进一步加剧了水资源短缺的矛盾，对中国正在实施的可持续发展战略带来了严重影响，而且还严重威胁到城市居民的饮水安全和人民健康。
水环境服务的领域目前主要包括城市水环境服务、工业水环境服务、生态修复、土壤修复等。城市水环境服务主要包括供水、生活污水处理、再生水等方面；工业水环境服务主要包括给水、脱盐水、循环水、污水、回用水、零排放等方面。相比城市水环境服务而言，工业水环境服务的技术复杂性更高、难度更大。近几年，为解决水资源短缺和环境健康问题，以再生水市场为代表的新城市水环境服务市场，以地下水污染防治、水生态修复、污泥处理与利用等为代表的生态修复和土壤修复市场也逐渐发展起来。目前，行业内较少企业能够提供涵盖以上各方面的“一体化”综合服务。
水环境服务业作为环保服务业的一个分支，是基于环境保护需求为水污染防治和水资源综合利用提供解决方案的服务产业，包括技术开发、咨询设计、核心设备制造、水系统集成、投资运营以及其他服务等业务。行业内的大部分企业只能提供其中部分服务，能够提供“全产业链”解决方案的服务商较少。
水环境问题日益严重，对水污染防治和水资源综合利用提出了更高的要求，对水环境服务企业服务能力和服务范围也提出了更高的要求，水环境服务业的市场规模不断扩大。
2、行业市场化程度和竞争格局
（1）行业市场化程度
随着中国经济的快速发展，污染防治和节能减排力度不断加大，市场容量迅速扩大，带动了我国水环境服务业的高速发展，逐步形成了一支健全的水环境服务产业队伍。同时，为适应市场发展的要求，相关配套的法律、法规、政策不断推出，逐步与国际接轨，行业呈现了较高的市场化程度。
（2）行业竞争格局
①市场集中度不高
我国水环境服务业处于快速发展阶段，子行业和细分市场众多，造成了参与竞争的企业数量众多，但普遍规模偏小、市场集中度不高，行业内缺乏绝对的领导者。大多数企业受技术和资金实力的制约，只能从事技术含量较低、投资规模较小的水环境服务业务，竞争力较弱。
②大型水环境综合服务项目竞争主体较少
大型水环境综合服务项目具有固定资产投资大、建设周期长、水处理工艺复杂等特点。项目业主在招标时一般都要求服务商具有较高等级的资质，并设定可考业绩经验、资本实力等一系列门槛，因而能够参与大型水环境综合服务项目角逐的主体较少，市场竞争相对缓和。
③大型央企等新进入者较多
受水生态环境服务领域的机会牵引，加之大型基建工程公司、钢铁企业等由于所处的传统行业受到经济转型的影响巨大，纷纷进入水生态等环境服务领域，大型国有企业凭借资本优势强势进入，加剧了环保行业的竞争格局，也加快了环保行业的整合力度。
（3）行业进入障碍
①资质壁垒
业主在招标时一般会根据自身项目特点，按照政府相关部门颁布的标准，设定一定的资质条件。而按照资质管理的相关规定，服务商取得不同等级的资质需要在注册资本、项目经验、人员数量、技术装备等方面满足相应要求，新进入者往往需要经过较长时间的积累后才能获得较高资质。
②技术壁垒
水环境综合服务环节多、技术难度大，对服务商的专业能力和技术应用水平要求高。随着环境问题越来越复杂，国家环保标准的不断提高和环保政策的不断加强，水处理难度越来越大，使得行业外企业进入水环境服务行业的技术门槛越来越高。
③业绩壁垒
水环境综合服务项目对工业生产的安全稳定运行影响重大，业主一般会在具备同等资质的服务商中优先选择项目经验更丰富、有可参考的历史业绩、市场口碑良好的企业进行合作。新进入企业由于缺乏相应的业绩和行业经验支撑，在竞标时一般不具备优势。
④资本壁垒
在水环境综合服务中，根据行业的特点，主要采用EPC、BOT等模式执行项目，对综合服务商的资金要求较高。因此，大型项目客户在选择综合服务商时，会重点考虑对方的资金实力。
3、影响行业发展的有利和不利因素
（1）有利因素
1）市场机会良好
我国水环境服务市场需求巨大，公司水环境解决方案、水处理装备和水务投资运营管理三大业务板块均面临着良好的市场机会。一方面，遏制环境污染，改善环境质量，已成为当前中国社会强烈的呼声和愿望，也成为环境保护最紧迫的任务，下游行业将对水环境服务产生巨大的需求，水环境解决方案和水处理装备市场机会良好；另一方面，党的十八届三中全会提出把市场作为资源配置的决定性要素，建立政府购买公共服务，吸引社会资本投入环境保护的市场化机制，推行环境污染第三方治理等，这些政策导向为环境保护进一步引入市场化机制，发展以技术和资本为依托的水务投资运营奠定了基础，为具有技术和资本优势的水环境服务企业进入水务投资运营领域创造了良好条件。
2）国家环境执法和监管力度的加大
为保持经济的可持续发展，国家对水污染执法和监管力度不断加大，将进一步完善环境监察体制机制，明确执法责任和程序，提高执法效率，改进对环境违法行为的处罚方式，水环境违法成本将越来越高，推动相关部门及企业在水环境治理投入的增长，这将给水环境服务业带来相关的市场机会。
3）公众环保意识和企业社会责任意识的提高
随着我国经济的发展和人民生活水平的提高，以及国家环保宣传力度的加大，“美丽中国”概念日益深入人心，公众环保意识和企业社会责任意识的逐渐提升，越来越多的企业将履行环境保护责任作为自己的目标之一。为提高水资源的有效保护和利用，越来越多企业追求更加专业化的水环境服务，这将有效推动企业环保投资的进一步增长。
4）市场参与方式不断创新
党的十八届三中全会提出把市场作为资源配置的决定性要素，建立政府购买公共服务，吸引社会资本投入环境保护的市场化机制。为进一步鼓励和引导社会资本参与包括城市水环境、工业水环境、生态修复、土壤修复等在内的环境保护基础设施和公用事业的建设运营，社会资本参与方式从主要服务于单一水处理项目的EPC、BOT、TOT方式逐步延伸至服务于多个水处理项目的PPP方式，随着《国务院关于创新重点领域投融资机制鼓励社会投资的指导意见》、《财政部关于推广运用政府和社会资本合作模式有关问题的通知》、《国家发展改革委关于开展政府和社会资本合作的指导意见》等法规的出台，PPP方式总体上对规范政府、社会资本和其他参与方开展政府和社会资本合作项目的识别、准备、采购、执行、移交等活动进行了更加明确的设定。通过PPP方式，政府进一步打破垄断，放宽环保市场准入标准，创新性的利用社会资本促进公共服务转型升级，充分释放环保市场活力，给具有技术和资本优势的水环境服务企业带来更多市场机会。（下转B15版）
- 博天环境集团股份有限公司2016年公开发行绿色公司债券募集说明书摘要 2016-09-30
