证券时报多媒体数字报

  §１ 重要提示

  １．１ 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。

  本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于ｗｗｗ．ｓｓｅ．ｃｏｍ．ｃｎ。投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。

  １．２ 公司全体董事出席董事会会议。

  １．３ 公司年度财务报告已经普华永道中天会计事务所有限公司审计并被出具了标准无保留意见的审计报告。

  １．４ 公司负责人陈明、主管会计工作负责人徐洲金及会计机构负责人（会计主管人员）徐洲金声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。

  §２ 公司基本情况

  ２．１ 基本情况简介

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  ２．２ 联系人和联系方式

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  §３ 会计数据和财务指标摘要

  ３．１ 主要会计数据

  单位：千元 币种：人民币

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  ３．２ 主要财务指标

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  ３．３ 非经常性损益项目

  √适用 □不适用

  单位：千元 币种：人民币

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  §４ 股东持股情况和控制框图

  ４．１ 前１０名股东、前１０名无限售条件股东持股情况表

  单位：股

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  ４．２ 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

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  §５ 董事会报告

  ５．１ 管理层讨论与分析概要

  ２０１１年，全球经济仍处于复苏阶段，但增长乏力。欧美多国主权债务评级遭调降，欧债问题持续恶化，发达国家经济增长疲弱拖累了全球经济发展，新兴市场和发展中国家增速则继续领先于发达国家。在欧美主权债务危机加剧的大环境下，伴随着国际油价持续波动的影响，全球航空市场呈现出明显的结构性分化：整体上呈现＂客运强，货运弱＂的结构性特征，客运市场增速明显强于货运市场；新兴市场增长强劲，欧美市场整体落后，中国民航业则由于国内市场需求的不断扩大保持了良好的增长态势。面对全球民航市场整体需求形势，海南航空股份有限公司董事会和管理层积极采取多项有效措施，抢抓机遇，深化转型；稳步推进国际航线的开辟，完善国际网络布局；以创新思维实施业务及管理流程再造，全面提高企业经营收益和抗风险能力，持续提升公司服务质量，使公司实现了生产经营稳步增长，安全、运行平稳正常，品牌价值日益凸显，保持了又好又快的发展态势。现将董事会２０１１年工作情况报告如下：

  １、报告期内经营情况的回顾

  （１）报告期内公司总体运营情况概况

  ２０１１年，公司完成主营业务收入２４２．８１亿元，同比增长２３．７８％，其中航空客运收入２３２．７６亿元，占主营业务收入的９５．８６％；货运及逾重行李收入９．２３亿元，占主营业务收入的３．８０％；其他收入０．８２亿元，占主营业务收入的０．３４％。全年实现归属上市公司股东净利润２６．３１亿元。

  ２０１１年，公司实现总周转量３８９，０６５万吨公里，同比增长１０．３２％；实现旅客运输量２，０４９万人，同比增长９．９８％；公司平均客座率为８４．２０％。

  ２０１１年度，公司新引进飞机１４架，退出飞机３架，飞机总数净增１１架。截至２０１１年１２月３１日，公司拥有飞机共１０８架，年度机队分布情况如下表所示：

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  （２）经营数据摘要

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  （３）报告期内公司资产构成同比发生重大变动的情况

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  （４）财务数据同比发生重大变动情况

  单位：千元币种：人民币

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  （５）主要控股及参股公司的经营情况及业绩分析

  １）中国新华航空集团有限公司＠该公司注册资本２２．５８亿元人民币，公司所持权益比例为１００％。经营范围为经批准的航空客货运输业务。报告期内营业收入？４５．２９亿元，净利润５．２５亿元。

  ２）长安航空有限责任公司＠该公司注册资本１７．５４亿元人民币，公司所持权益比例为１００％。经营范围为由陕西省始发至国内部分城市的航空客货运输业务。报告期内营业收入？２２．３５亿元，净利润２．５４亿元。

  ３）山西航空有限责任公司＠该公司注册资本６．５８亿元人民币，公司所持权益比例为１００％。经营范围为经批准的航空客货运输业务。报告期内营业收入１１．１１亿元，净利润０．８０亿元。

  ４）北京科航投资有限公司＠北京科航注册资本１．５亿元人民币，其中公司所持权益比例为９５％。经营范围为项目投资管理、销售自行开发商品房、物业管理、酒店管理、信息咨询、货物进出口、技术进出口，分支机构主要经营住宿、制售中餐、西餐、日用百货、会议服务、商务服务、机动车公共停车场服务等。报告期内营业收入１．４２亿元，净利润１．７３亿元。

  ２、对公司未来发展的展望

  （１）行业分析

  １、有利因素：

  第一，航空运输需求持续增长

  ２０１１年中国经济保持平稳较快发展，ＧＤＰ实现了９．２％的增长。２０１２年中国经济将持续快速发展，根据世界银行预测，２０１２年中国经济增速为８．４％。同时国家继续推进西部大开发，推动居民消费持续升级，持续推出扩大内需与刺激消费政策，有利于增强中国民航市场需求。在良好的经济形势下，国家民航总局预计２０１２年中国民航业旅客运输量将增长１０．３％。

  第二，国际旅游岛建设快速发展

  ２０１１年，海南省按照《海南国际旅游岛建设发展规划纲要》要求，积极推动国际体育赛事来琼举办，塑造海南国际形象；推动游乐园、特色旅游与度假区建设，打造多元化旅游市场；加快博鳌机场、游轮码头等基础设施建设。２０１１年５月１日，海南省正式推行国内游客离岛免税政策，＂免税游＂异军突起。２０１２年，伴随国际旅游岛建设步伐的加快和离岛免税效应的释放，将加快推动海南国际旅游购物中心建设步伐。

  第三，人民币仍存升值空间

  ２０１１年人民币对美元汇率中间价由６．６２２７跌至６．３００９，全年人民币升值幅度５．１１％。２０１２年，世界经济仍处于复苏期，中国经济将继续保持快速发展，人民币仍有一定升值空间，这将有利于降低采购成本和财务成本，改善企业盈利状况。

  第四，＂十二五＂期间民航发展政策利好

  ＂十二五＂期间，国家将加大民航投资，预计将达到１．５万亿元。２０１５年，机场数量将达到２３０个以上，可覆盖全国９４％的经济总量、８３％的人口和８１％的县级行政单元。＂十二五＂期间，国家将对航空运输业最为突出的空域资源紧张和空管指挥能力不足进行实质性改革，有利于加快推动民航运输业的发展。同时随着地方经济的发展，地方政府发展民航及相关产业热情亦日益高涨。

  ２、不利因素：

  第一、航油价格或将持续上涨

  ２０１１年，伴随全球经济复苏和货币政策的宽松，通货膨胀持续加重，同时美伊关系紧张、中东局势不稳，均助推了国际油价继续上涨。２０１２年，通货膨胀仍有加剧风险，加上中东局势继续恶化，国际油价可能再上新台阶。

  第二，利率或将保持高位＠？？？为应对通货膨胀，２０１１年中国人民银行连续六次上调存款准备金率，累计上调３个百分点，将存款准备金率由１８．５％上调至２１．５％；１年期贷款基准利率由５．８１％上调至６．５６％。２０１２年初以来，中国人民银行两次下调存款准备金率，将存款准备金率下调至２０．５％，１年期贷款基准利率仍保持不变。为进一步控制通货膨胀，预计２０１２年存款准备金率和１年期贷款基准利率仍保持高位。

  第三，高铁建设持续推进

  ２０１１年国内高铁建设不断推进，郑西、沪宁、沪杭等３５０公里等级的高速铁路陆续建成通车，且运营状况良好，对航空运输业产生一定影响。２０１２年将有多条高铁通车，高铁＂四纵＂干线将全部贯通，新增运营里程约３５００公里，并带动一系列交通枢纽点的建设，对航空运输业将产生更大冲击。

  第四，市场竞争日益激烈

  受欧美债务危机影响，欧美航空运输市场疲软，全球航空业利润重心移向中国市场，全球航空公司普遍看好中国市场。国际航协认为，中国市场将成为全球航空业发展的主要动力之一。２０１２年，全球各大航空公司将加快开拓中国市场，抢占航空市场份额，导致国内航空市场竞争日趋激烈。＠？？？ ＠？？？ ２０１２年公司的主要生产目标是：完成运输飞行４１．３３万小时，总周转量４２．７５亿吨公里，旅客运输量２，２２４万人次，货邮运输量３３．１０万吨公里，飞行班次１６．６９万班次。

  ５．２ 主营业务分行业、产品情况表

  单位：千元 币种：人民币

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  §６ 财务报告

  ６．１ 本报告期无会计政策、会计估计的变更

  ６．２ 本报告期无前期会计差错更正