证券时报多媒体数字报

  证券时报记者 朱景锋

  作为首只固定投资组合的短期理财产品，华安月月鑫成立7天后建仓完毕，绝大部分资产投向了银行定期存款。

  华安基金今日发布的华安月月鑫2012年第1期投资组合构建情况说明显示，华安基金已于5月15日完成对本期产品的建仓工作，截至5月15日，华安月月鑫总资产为182.35亿元，其中，银行定期存款资产的金额为182.22亿元，占总资产的99.93％，其它各项资产金额为1336万元，占基金总资产的0.07％。这也意味着，华安月月鑫成立后主要将银行定存作为建仓对象。

  公告显示，华安月月鑫基金2012年第1期于5月9日开始正式运作，运作期为5月9日至6月27日。本期有效申购确认金额为人民币182.22亿元。

  华安月月鑫是首只固定投资组合的短期理财基金，本质上是一只滚动运作的货币市场基金。在每个运作期内，该基金将在坚持组合久期与运作期基本匹配的原则下，采用持有到期策略构建投资组合，基本保持大类品种配置的比例恒定。

  基金契约显示，华安月月鑫主要投资于银行定期存款及大额存单、债券回购和短期债券（包括短期融资券、即将到期的中期票据等）三类利率市场化程度较高的货币市场工具。从第一个运作期该基金将绝大部分资产配置在银行定存可以看出，该基金目前对债券回报和短期债券态度较为谨慎，几乎没有配置。

  存款准备金率下调后资金面持续宽松，这对货币市场的参与者来说并不是好消息。华安基金固定收益部总监黄勤就表示，央行降低存款准备金率以维持市场流动性的适度宽松，预计未来资金面将保持宽松，货币市场利率进一步下行，因而对于主要参与货币市场的产品来说，理财产品、货币基金和理财基金等的收益都会面临下行。

  据华安基金网站公布的信息显示，5月17日和5月18日，华安月月鑫A的万份收益均为0.9055元，华安月月鑫B的万份收益均为0.9711元。而货币市场基金这两日平均万份收益分别为1.0105元和1.1394元。