证券时报多媒体数字报

  证券时报记者 刘雁

  “国内信托业管理的资产规模已突破10万亿元，随着资产规模的扩大，海外投资的重要性正日益得到重视，就平安信托而言，目前已将海外投资上升到公司战略层面。”平安信托海外资本市场投资总监潘永华告诉证券时报记者。

  今年中国平安旗下的平安人寿收购英国伦敦市中心标志性建筑劳合社大厦，曾一度引业界关注，而此次投资正是由平安信托执行。

  继劳合社之后，平安信托在海外投资方面近期又有新动作。据潘永华透露，该公司最近考虑继续进军海外市场，除了海外房地产及其相关领域，其他关注的包括主题投资以及与国际一流机构合作，发掘比整体市场有更加优异回报的投资机会。

  提升海外投资比例

  自今年加入平安信托，潘永华组建了约10人的海外资本市场投资团队，并不断与美国各大金融机构展开合作谈判。这位毕业于美国哥伦比亚大学金融学专业的博士生曾担任广发基金国际业务部总经理，并曾任职于巴克莱投资银行、SAC资产管理公司等多家国际投行及资管公司。

  “目前国内信托公司的投资品种主要是固定收益类，海外投资相关配置几乎为零，但未来我们希望能够将海外投资的比例提升到显著位置。”潘永华称。

  随着中国经济的崛起，国内高净值客户的海外投资需求日渐凸显，近年来一部分中国人在境外购置房产便是例证之一。在此背景下，平安信托开始探索在财富管理中加入海外市场的产品配置，“已有一部分高净值客户向我们反映了这种需求，这也是促使我们做这件事的一大动因。”潘永华告诉记者。

  截至今年10月末，平安信托活跃高净值客户超过2万人，其中500万元以上客户4200人，占比20%。据潘永华介绍，近日由平安信托与麦肯锡联合发布的《中国信托业发展研究报告》表明，高净值人士的海外业务拓展正不断加大，移民、子女求学等活动相应频繁，对海外资产配置和离岸金融服务的需求日益加大，调查显示，近六成被调查者计划增加海外资产配置。

  瞄准房地产和主题投资

  在潘永华看来，海外市场特别是美国市场在经历了金融危机后，经济已逐步回升，许多金融系统中的隐患已被清除。“我们在与国外一些大型金融机构谈判时获得了独家合作的先发优势，国外机构与我们合作的意愿很强。”他说。

  “明年一季度我们可能还会推出一些基金和地产方面的项目。”他表示，除了房地产市场外，平安信托海外投资方面未来可能会做一些主题投资，譬如以某个国家或地区为主题进行投资，或者以某个行业为主题进行投资。

  在潘永华看来，经过此轮金融危机的洗礼，美国的一些资产风险正陆续释放，而中国的房地产市场风险相对较高，加大海外投资无疑能起到对冲作用。

  值得注意的是，由于海外投资业务涉及复杂估值、托管和跨境，相较国内业务更为复杂，相关产品的成本相对较高，据潘永华介绍，此类产品一定要靠大规模和高收益来取胜，而未来与家族信托合作也具备较大想象空间。