证券时报多媒体数字报

  本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

  因本公司与控股股东南山集团全资子公司山东怡力电业有限公司（以下简称"怡力电业"）商谈筹划涉及本公司的有关事项，经公司申请，本公司于2015年9月29日披露了《重大事项停牌公告》，于2015年10月10日发布了《山东南山铝业股份有限公司关于筹划发行股份购买资产事项停牌公告》，公司股票于2015年10月12日起停牌。停牌期间，本公司每5个交易日披露了发行股份购买资产停牌进展公告。

  一、发行股份购买资产框架介绍

  （一）主要交易对方

  主要交易对方为本公司控股股东南山集团的全资子公司山东怡力电业有限公司。

  （二）交易方式

  发行股份购买资产。

  （三）标的资产情况

  本次交易涉及的标的资产为怡力电业铝电资产。

  二、本次发行股份购买资产的工作进展情况

  自公司股票停牌以来，公司与交易对方积极推进本次发行股份购买资产各项工作，中介机构正在有序开展尽职调查、审计、评估、法律及财务顾问等各方面工作，就发行股份购买资产方案进行了大量的沟通和论证。截至目前，本次发行股份购买资产的工作进展情况如下：

  1、审计机构已初步完成标的公司 2013年度、2014年度、2015年1-9月的财务数据审核。

  2、评估师正加快对标的公司就历史数据进行验证并开展基于评估基准日为 2015年9月30日的评估工作。

  3、律师正对标的公司及交易对方等涉及的法律问题开展尽职调查，草拟法律意见书、及有关协议等相关法律性文件。

  4、独立财务顾问根据证监会要求开展对标的公司的专项核查，并同步起草本次交易的相关公告性文件初稿，准备各项报交易所报备文件。

  5、公司与交易对方进行多次沟通，就交易结构进行磋商并已就总体交易的原则性条款达成初步共识，但交易各方尚未正式签订框架协议等。

  6、公司已与独立财务顾问就发行股份购买资产服务事项进行了全面沟通；独立财务顾问按照双方沟通情况全面开展本次发行股份购买资产事项相关工作。

  三、继续停牌的原因和承诺

  鉴于本次购买资产标的规模较大，审计、评估及方案完善所需的时间较长，为了维护投资者利益，避免公司股价异常波动，经公司申请，公司股票自本公告之日起继续停牌，停牌时间不超过30日。

  四、申请继续停牌时间

  为保证公平信息披露，维护投资者利益，避免造成公司股价异常波动，经公司申请，公司股票自 2015 年 11月 12日起继续停牌 30 天。

  停牌期间，公司将充分关注发行股份购买资产事项进展情况，及时履行信息披露义务，每五个交易日发布一次进展公告。待相关工作完成后召开董事会审议发行股份购买资产预案。敬请广大投资者关注。

  特此公告。

  山东南山铝业股份有限公司

  2015年11月11日