§１ 重要提示
１．１ 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本年度报告摘要摘自年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告全文。
１．２ 没有董事、监事、高级管理人员声明对年度报告内容的真实性、准确性和完整性无法保证或存在异议。
１．３ 所有董事均已出席审议本次年报的董事会会议。
１．４ 中瑞岳华会计师事务所为本公司２００８年度财务报告出具了标准无保留的审计报告。
１．５ 公司负责人刘锡汉、主管会计工作负责人刘志伟及会计机构负责人（会计主管人员）刘志伟声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。
§２ 公司基本情况简介
２．１ 基本情况简介
| 股票简称 | 长航凤凰 |
| 股票代码 | ０００５２０ |
| 上市交易所 | 深圳证券交易所 |
| 注册地址 | 武汉市民权路３９号汇江大厦 |
| 注册地址的邮政编码 | ４３００２１ |
| 办公地址 | 武汉市民权路３９号汇江大厦 |
| 办公地址的邮政编码 | ４３００２１ |
| 公司国际互联网网址 | ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｃｓｃ－ｈｙ．ｃｏｍ．ｃｎ |
| 电子信箱 | ｃｓｃ－ｈｙ＠ｔｏｍ．ｃｏｍ |
２．２ 联系人和联系方式
| | 董事会秘书 | 证券事务代表 |
| 姓名 | 李嘉华 | 李嘉华 |
| 联系地址 | 武汉市江汉区民权路３９号 | 武汉市江汉区民权路３９号 |
| 电话 | ０２７－８５３２１８４５、８５７０３１９７ | ０２７－８５３２１８４５、８５７０３１９７ |
| 传真 | ０２７－８２７６３９２９ | ０２７－８２７６３９２９ |
| 电子信箱 | ｃｓｃ－ｈｙ＠ｔｏｍ．ｃｏｍ | ｃｓｃ－ｈｙ＠ｔｏｍ．ｃｏｍ |
§３ 会计数据和业务数据摘要
３．１ 主要会计数据
单位：（人民币）元
| | ２００８年 | ２００７年 | 本年比上年增减（％） | ２００６年 |
| 营业收入 | ２，６７６，４９５，０７０．９８ | ２，３４５，８３７，７１５．９０ | １４．１０％ | ２，４０１，０１０，０４３．２４ |
| 利润总额 | １０７，６６８，７８６．７３ | ４９６，４６７，１６９．６２ | －７８．３１％ | １２３，５４０，７９６．９８ |
| 归属于上市公司股东的净利润 | ７３，９７８，２４６．０５ | ３７０，１１１，８１６．０９ | －８０．０１％ | ８９，８２６，６６６．９９ |
| 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 | ７９，５６１，２００．９５ | １１５，２３３，２２３．１２ | －３０．９６％ | ５４，４８１，７８７．５９ |
| 经营活动产生的现金流量净额 | ７３，５７８，４６０．８５ | ４３５，１２７，９８９．５５ | －８３．０９％ | ２４，４０１，１７９．９９ |
| | ２００８年末 | ２００７年末 | 本年末比上年末增减（％） | ２００６年末 |
| 总资产 | ５，７４６，９０３，５６０．８０ | ４，８５３，１２６，８７４．６５ | １８．４２％ | ３，４１８，９１２，６３９．５９ |
| 所有者权益（或股东权益） | １，４６０，５０５，９８７．０１ | １，５００，５０２，７１３．６３ | －２．６７％ | １，１５７，５６８，８７３．９４ |
| 股本 | ６７４，７２２，３０３．００ | ６７４，７２２，３０３．００ | | ６７４，７２２，３０３．００ |
３．２ 主要财务指标
单位：（人民币）元
| | ２００８年 | ２００７年 | 本年比上年增减（％） | ２００６年 |
| 基本每股收益（元／股） | ０．１０９６ | ０．５４８５ | －８０．０２％ | ０．１３３１ |
| 稀释每股收益（元／股） | ０．１０９６ | ０．５４８５ | －８０．０２％ | ０．１３３１ |
| 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股） | ０．１１７９ | ０．１７０８ | －３０．９７％ | ０．０８０７ |
| 全面摊薄净资产收益率（％） | ５．０７％ | ２４．６７％ | －１９．６０％ | ７．７６％ |
| 加权平均净资产收益率（％） | ４．９９％ | ２７．９０％ | －２２．９１％ | ７．９１％ |
| 扣除非经常性损益后全面摊薄净资产收益率（％） | ５．４５％ | ７．６８％ | －２．２３％ | ４．７１％ |
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（％） | ５．３７％ | ８．６９％ | －３．３２％ | ４．８０％ |
| 每股经营活动产生的现金流量净额（元／股） | ０．１０９０ | ０．６４４９ | －８３．１０％ | ０．０３６２ |
| | ２００８年末 | ２００７年末 | 本年末比上年末增减（％） | ２００６年末 |
| 归属于上市公司股东的每股净资产（元／股） | ２．１６４６ | ２．２２３９ | －２．６７％ | １．７１５６ |
非经常性损益项目
√ 适用 □ 不适用
单位：（人民币）元
| 非经常性损益项目 | 金额 | 附注（如适用） |
| 非流动资产处置损益 | １６，８４５，３３５．６７ | |
| 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 | １２，３３５，１８３．１７ | |
| 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 | －４２，７１６，４６８．５２ | |
| 受托经营取得的托管费收入 | ２，６１７，８１２．７２ | |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | －８１５，４４２．４３ | |
| 少数股东权益影响额 | ３，２２６，３２７．２５ | |
| 所得税影响额 | ２，９２４，２９７．２４ | |
| 合计 | －５，５８２，９５４．９０ | － |
３．３ 境内外会计准则差异
□ 适用 √ 不适用
§４ 股本变动及股东情况
４．１ 股份变动情况表
单位：股
| | 本次变动前 | 本次变动增减（＋，－） | 本次变动后 |
| 数量 | 比例 | 发行
新股 | 送股 | 公积金
转股 | 其他 | 小计 | 数量 | 比例 |
| 一、有限售条件股份 | １８８，４０６，８３２ | ２７．９２％ | ０ | ０ | ０ | ０ | ０ | １８８，４０６，８３２ | ２７．９２％ |
| １、国家持股 | １８８，４０６，８３２ | ２７．９２％ | | | | | | １８８，４０６，８３２ | ２７．９２％ |
| ２、国有法人持股 | | | | | | | | | |
| ３、其他内资持股 | | | | | | | | | |
| 其中：境内非国有法人持股 | | | | | | | | | |
| 境内自然人持股 | | | | | | | | | |
| ４、外资持股 | | | | | | | | | |
| 其中：境外法人持股 | | | | | | | | | |
| 境外自然人持股 | | | | | | | | | |
| ５、高管股份 | ０ | ０．００％ | ０ | ０ | ０ | ０ | ０ | ０ | ０．００％ |
| 二、无限售条件股份 | ４８６，３１５，４７１ | ７２．０８％ | ０ | ０ | ０ | ０ | ０ | ４８６，３１５，４７１ | ７２．０８％ |
| １、人民币普通股 | ４８６，３１５，４７１ | ７２．０８％ | ０ | ０ | ０ | ０ | ０ | ４８６，３１５，４７１ | ７２．０８％ |
| ２、境内上市的外资股 | | | | | | | | | |
| ３、境外上市的外资股 | | | | | | | | | |
| ４、其他 | | | | | | | | | |
| 三、股份总数 | ６７４，７２２，３０３ | １００．００％ | ０ | ０ | ０ | ０ | ０ | ６７４，７２２，３０３ | １００．００％ |
限售股份变动情况表
单位：股
| 股东名称 | 年初限售股数 | 本年解除限售股数 | 本年增加限售股数 | 年末限售股数 | 限售原因 | 解除限售日期 |
| 中国长江航运（集团）总公司 | １８２，８２９，１７４ | ０ | ０ | １８２，８２９，１７４ | 股改限售 | ２００９年０７月１４日 |
| 中国人民保险公司武汉青山支公司 | ５，５７７，６５８ | ０ | ０ | ５，５７７，６５８ | 股改限售 | ２００７年０７月１４日 |
| 合计 | １８８，４０６，８３２ | ０ | ０ | １８８，４０６，８３２ | － | － |
４．２ 前１０名股东、前１０名无限售条件股东持股情况表
单位：股
| 股东总数 | １２８，８５７ |
| 前１０名股东持股情况 |
| 股东名称 | 股东性质 | 持股比例 | 持股总数 | 持有有限售条件股份数量 | 质押或冻结的股份数量 |
| 中国长江航运（集团）总公司 | 国有法人 | ２７．２７％ | １８４，００６，８３７ | １８２，８２９，１７４ | ０ |
| 中国人民保险公司武汉市青山区支公司 | 国有法人 | ０．８３％ | ５，５７７，６５８ | ５，５７７，６５８ | ０ |
| 中国工商银行－融通深证１００指数证券投资基金 | 境内自然人 | ０．７０％ | ４，７１７，４１１ | ０ | ０ |
| 中国农业银行－国泰金牛创新成长股票型证券投资基金 | 境内自然人 | ０．６９％ | ４，６３６，０７０ | ０ | ０ |
| 李貌 | 境内自然人 | ０．４３％ | ２，９１１，１９４ | ０ | ０ |
| 刘立军 | 境内自然人 | ０．３６％ | ２，４０５，６２６ | ０ | ０ |
| 中国工商银行－鹏华优质治理股票型证券投资基金（ＬＯＦ） | 境内自然人 | ０．３０％ | ２，０００，０００ | ０ | ０ |
| 中国银行－易方达深证１００交易型开放式指数证券投资基金 | 境内自然人 | ０．２６％ | １，７５８，６８１ | ０ | ０ |
| 全国社保基金零零七组合 | 境内自然人 | ０．２２％ | １，５０２，８４９ | ０ | ０ |
| 全国社保基金零零六组合 | 境内自然人 | ０．２２％ | １，４８５，７４０ | ０ | ０ |
| 前１０名无限售条件股东持股情况 |
| 股东名称 | 持有无限售条件股份数量 | 股份种类 |
| 中国工商银行－融通深证１００指数证券投资基金 | ４，７１７，４１１ | 人民币普通股 |
| 中国农业银行－国泰金牛创新成长股票型证券投资基金 | ４，６３６，０７０ | 人民币普通股 |
| 李貌 | ２，９１１，１９４ | 人民币普通股 |
| 刘立军 | ２，４０５，６２６ | 人民币普通股 |
| 中国工商银行－鹏华优质治理股票型证券投资基金（ＬＯＦ） | ２，０００，０００ | 人民币普通股 |
| 中国银行－易方达深证１００交易型开放式指数证券投资基金 | １，７５８，６８１ | 人民币普通股 |
| 全国社保基金零零七组合 | １，５０２，８４９ | 人民币普通股 |
| 全国社保基金零零六组合 | １，４８５，７４０ | 人民币普通股 |
| 成都友谊医院有限公司 | １，４７８，１０２ | 人民币普通股 |
| 中国长江航运（集团）总公司 | １，１７７，６６３ | 人民币普通股 |
| 上述股东关联关系或一致行动的说明 | 未知上述股东之间存在关联关系或一致行动人。 |
４．３ 控股股东及实际控制人情况介绍
４．３．１ 控股股东及实际控制人变更情况
□ 适用 √ 不适用
４．３．２ 控股股东及实际控制人具体情况介绍
本公司控股股东为中国长江航运（集团）总公司，该公司是国务院国资委直接管理的中央企业之一，是我国最大的内河航运企业。
经国务院批准，国务院国资委于２００８ 年１２月１９日批准中国长江航运（集团）总公司和中国对外贸易运输（集团）总公司实施重组，将中国对外贸易运输（集团）总公司更名为中国外运长航集团有限公司作为重组后的母公司。截止报告期末，新集团尚未完成工商变更登记，本公司的实际控制人目前仍然是中国长江航运（集团）总公司。 |
４．３．３ 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
（上图）
§５ 董事、监事和高级管理人员
５．１ 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
| 姓名 | 职务 | 性别 | 年龄 | 任期起始日期 | 任期终止日期 | 年初持股数 | 年末持股数 | 变动
原因 | 报告期内从公司领取的报酬总额（万元）（税前） | 是否在股东单位或其他关联单位领取薪酬 |
| 刘锡汉 | 董事长 | 男 | ５４ | ２００６年０６月２７日 | ２０１１年０９月２７日 | ０ | ０ | ０ | ０．００ | 是 |
| 方卫建 | 董事 | 男 | ５３ | ２００６年０６月２７日 | ２０１１年０９月２７日 | ０ | ０ | ０ | ２９．５７ | 否 |
| 赵玉阜 | 总经理 | 男 | ４６ | ２００８年０９月２７日 | ２０１１年０９月２７日 | ０ | ０ | ０ | ３．２５ | 否 |
| 叶生威 | 董事 | 男 | ６０ | ２００６年０６月２７日 | ２０１１年０９月２７日 | ０ | ０ | ０ | ２９．５７ | 否 |
| 杨德祥 | 董事 | 男 | ５０ | ２００６年０６月２７日 | ２０１１年０９月２７日 | ０ | ０ | ０ | ２２．５２ | 否 |
| 粟道康 | 董事 | 男 | ５７ | ２００６年０６月２７日 | ２０１１年０９月２７日 | ０ | ０ | ０ | ２２．２８ | 否 |
| 严新平 | 独立董事 | 男 | ５０ | ２００５年０９月２８日 | ２０１１年０９月２７日 | ０ | ０ | ０ | ５．００ | 否 |
| 方怀瑾 | 独立董事 | 男 | ４６ | ２００５年０９月２８日 | ２０１１年０９月２７日 | ０ | ０ | ０ | ５．００ | 否 |
| 胡正良 | 独立董事 | 男 | ４７ | ２００６年１２月２８日 | ２０１１年０９月２７日 | ０ | ０ | ０ | ５．００ | 否 |
| 毛永德 | 监事 | 男 | ５２ | ２００８年０９月２７日 | ２０１１年０９月２７日 | ０ | ０ | ０ | ２３．６８ | 否 |
| 吴晓宝 | 监事 | 男 | ５２ | ２００８年０９月２７日 | ２０１１年０９月２７日 | ０ | ０ | ０ | １９．６１ | 否 |
| 郭汉忠 | 监事 | 男 | ４５ | ２００８年０９月２７日 | ２０１１年０９月２７日 | ０ | ０ | ０ | ２２．０４ | 否 |
| 王和平 | 副总经理 | 男 | ５６ | ２００６年０６月２７日 | ２０１１年０９月１１日 | ０ | ０ | ０ | ２２．２８ | 否 |
| 邢申生 | 副总经理 | 男 | ５４ | ２００６年０６月２７日 | ２０１１年０９月１１日 | ０ | ０ | ０ | ２２．２８ | 否 |
| 楼小云 | 副总经理 | 男 | ４８ | ２００８年０９月１１日 | ２０１１年０９月１１日 | ０ | ０ | ０ | ２２．３５ | 否 |
| 龚仁良 | 副总经理 | 男 | ５０ | ２００８年０９月１１日 | ２０１１年０９月１１日 | ０ | ０ | ０ | ２０．１０ | 否 |
| 张绳文 | 副总经理 | 男 | ５１ | ２００８年０９月１１日 | ２０１１年０９月１１日 | ０ | ０ | ０ | １９．９３ | 否 |
| 刘志伟 | 总会计师 | 男 | ５０ | ２００８年０９月１１日 | ２０１１年０９月１１日 | ０ | ０ | ０ | １９．８７ | 否 |
| 李嘉华 | 董事会秘书 | 男 | ３５ | ２００８年０９月１１日 | ２０１１年０９月１１日 | ０ | ０ | ０ | １９．８７ | 否 |
| 合计 | － | － | － | － | － | ０ | ０ | － | ３３４．２ | － |
董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
□ 适用 √ 不适用
５．２ 董事出席董事会会议情况
| 董事姓名 | 具体职务 | 应出席次数 | 现场出席次数 | 以通讯方式参加会议次数 | 委托出席次数 | 缺席次数 | 是否连续两次未亲自出席会议 |
| 刘锡汉 | 董事长 | １１ | ２ | ６ | ３ | ０ | 否 |
| 方卫建 | 副董事长 | １１ | ４ | ６ | １ | ０ | 否 |
| 赵玉阜 | 董事 | ４ | ２ | ２ | ０ | ０ | 否 |
| 叶生威 | 董事 | １１ | ５ | ６ | ０ | ０ | 否 |
| 杨德祥 | 董事 | ４ | ２ | ２ | ０ | ０ | 否 |
| 粟道康 | 董事 | １１ | ５ | ６ | ０ | ０ | 否 |
| 严新平 | 独立董事 | １１ | ３ | ６ | ２ | ０ | 否 |
| 方怀瑾 | 独立董事 | １１ | ４ | ６ | １ | ０ | 否 |
| 胡正良 | 独立董事 | １１ | ２ | ６ | ３ | ０ | 是 |
连续两次未亲自出席董事会会议的说明
| 独立董事胡正良９月份因公出国，未能亲自出席公司２００８年９月１１日召开的四届２９次董事会和９月２７日召开的五届一次董事会。 |
| 年内召开董事会会议次数 | １１ |
| 其中：现场会议次数 | ５ |
| 通讯方式召开会议次数 | ６ |
| 现场结合通讯方式召开会议次数 | ０ |
§６ 董事会报告
６．１ 管理层讨论与分析
（４）民事纠纷引起的扣押船舶风险及其对策
海上运输船舶可能因合同纠纷，包括船员劳务合同纠纷，以及侵权纠纷引起民事索赔方申请海事法院扣押船舶，对公司正常营运产生不利影响。公司加强与船东互保协会、保险公司的协调与合作，使之及时提供担保，令船舶获得释放，避免船舶扣押，或者减少船舶扣押时间。 |
６．２ 主营业务分行业、产品情况表
单位：（人民币）万元
| 主营业务分行业情况 |
| 分行业或分产品 | 营业收入 | 营业成本 | 营业利润率（％） | 营业收入比上年增减（％） | 营业成本比上年增减（％） | 营业利润率比上年增减（％） |
| 水上运输 | ２６７，６４９．５１ | ２１８，４６１．０３ | １８．３８％ | １４．１０％ | １３．５９％ | ２．０４％ |
| 主营业务分产品情况 |
| 干散货 | ２６７，６４９．５１ | ２１８，４６１．０３ | １８．３８％ | １４．１０％ | １３．５９％ | ２．０４％ |
６．３ 主营业务分地区情况
单位：（人民币）万元
| 地区 | 营业收入 | 营业收入比上年增减（％） |
| 国内运输 | ２６７，６４９．５１ | １４．１０％ |
６．４ 采用公允价值计量的项目
√ 适用 □ 不适用
单位：（人民币）元
| 项目 | 期初金额 | 本期公允价值变动损益 | 计入权益的累计公允价值变动 | 本期计提的减值 | 期末金额 |
| 金融资产： |
| 其中：１．以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 | １，１９１，９８２．８２ | －４６，７５９，９３０．３２ | | | ３２，４２５，８９４．４６ |
| 其中：衍生金融资产 | | | | | |
| ２．可供出售金融资产 | | | | | |
| 金融资产小计 | １，１９１，９８２．８２ | －４６，７５９，９３０．３２ | | | ３２，４２５，８９４．４６ |
| 金融负债 | | | | | |
| 投资性房地产 | | | | | |
| 生产性生物资产 | | | | | |
| 其他 | | | | | |
| 合计 | １，１９１，９８２．８２ | －４６，７５９，９３０．３２ | | | ３２，４２５，８９４．４６ |
(下转D6版)
