证券时报多媒体数字报

  基金管理人：金元惠理基金管理有限公司

  基金托管人：中国工商银行股份有限公司

  报告送出日期： 二〇一三年十月二十四日

  §１ 重要提示

  基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

  基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于２０１３年１０月２２日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

  基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

  基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

  本报告中财务资料未经审计。

  本报告期自２０１３年７月１日起至９月３０日止。

  §２ 基金产品概况

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  §３ 主要财务指标和基金净值表现

  ３．１ 主要财务指标

  单位：人民币元

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  注：（１）上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字；

  （２）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

  ３．２ 基金净值表现

  ３．２．１ 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

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  注：（１）上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字；

  （２）本基金业绩比较基准为：中信标普３００指数＊５０％ ＋ 中信国债指数＊５０％；

  （３）本基金从２０１０年１０月１日起正式转型为混合型证券投资基金。

  ３．２．２自基金转型以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

  金元惠理宝石动力混合型证券投资基金

  累计份额净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图

  （２００７年８月１５日至２０１３年９月３０日）

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  注：（１）本基金合同生效日为２００７年８月１５日，基金的建仓期系自２００７年８月１５日起至２００８年３月１４日，在建仓期末各项资产市值占基金净值的比率均符合基金合同约定；

  （２）本基金从２０１０年１０月１日起正式转型为混合型证券投资基金；

  （３）本基金转型后业绩比较基准为：中信标普３００指数＊５０％ ＋ 中信国债指数＊５０％；

  （４）本基金投资组合中，股票资产占基金资产的比例为４０％～６０％，债券资产占基金资产的比例为３５％～５５％，权证不超过基金资产净值的３％，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的５％；本报告期末各项资产市值占基金净值的比率均符合基金合同约定。

  §４ 管理人报告

  ４．１ 基金经理（或基金经理小组）简介

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  注：１、此处的任职日期、离任日期均指公司做出决定之日，若该基金经理自基金合同生效日起即任职，则任职日期为基金合同生效日；

  ２、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

  ４．２ 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

  本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》和《证券投资基金销售管理办法》等有关法律法规及其各项实施准则、基金合同和其他有关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作整体合法合规，无损害基金持有人利益的行为。基金的投资范围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的规定。

  ４．３ 公平交易专项说明

  ４．３．１ 公平交易制度的执行情况

  本报告期，本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，通过科学完善的制度及流程，从事前、事中和事后等环节严格控制不同基金之间可能的利益输送。本基金管理人规定了严格的投资权限管理制度、股票备选库管理制度、债券库管理制度和集中交易制度等，重视交易执行环节的公平交易措施，启用投资交易系统中的公平交易模块，以确保公平对待各投资组合。在报告期内，本管理人对不同投资组合的交易价差、收益率进行分析，公平交易制度总体执行情况良好。

  ４．３．２ 异常交易行为的专项说明

  公司根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，制定了《异常交易监控与报告制度》。本报告期，根据制度的规定，对交易进行了监控，未发现异常交易行为。

  ４．４ 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明

  ４．４．１ 报告期内基金投资策略和运作分析

  报告期内，本基金减持了房地产、建筑建材、家用电器、信息服务，增持了金融服务、机械设备、交通运输。

  ４．４．２ 报告期内基金的业绩表现

  报告期内，本基金份额净值增长率为６．５２％，业绩比较基准收益率为５．６０％。

  ４．５ 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

  ９月份制造业ＰＭＩ创下１７个月来最高，但由于汇丰ＰＭＩ和官方ＰＭＩ增幅均低于市场预期，部分机构转而对９月ＰＭＩ数据做略偏负面的解读。

  但首先，ＰＭＩ出现与大趋势相悖的月度波动很正常，这在以往、在其他局部数据中也经常出现。其次，就重要性以及关联度而言，ＰＭＩ毕竟只是一个制造业的局部数据。从投资、出口、消费、信贷、发电量和工业增加值等更多方面数据看，与制造业ＰＭＩ表现相反，９月份非制造业经济表现活跃。商务活动指数达到５５．４％，环比上升１．５个百分点。

  其次，就对ＰＭＩ数据本身的分析来看，至少在趋势上仍确认了三季度经济形势比二季度要有所改善。统计局对数据的定义是“制造业经济继续稳中有升”。

  此外，生产指数、新订单指数差距明显缩小，也说明市场供需更加均衡，产能过剩行业生产扩张节奏有所控制，经济增长更加健康。

  尽管９月ＰＭＩ涨幅不及预期令部分机构质疑制造业景气上行趋势接近终点，但局部数据出现一些波动是正常的，维持中国经济走出筑底阶段的判断。预期１０月中旬公布的三季度宏观经济数据出现明显好转是大概率事件。在这个大背景下，资本市场在四季度仍然会有比较好的投资机会。

  行业配置方面重点关注太阳能行业。过去十年的旧趋势：太阳能费用高，只能依靠补贴存活下来，现在的新趋势：太阳能价格便宜，对老产业造成冲击。

  上世纪７０年代以来，一直有一种说法——太阳能是价格昂贵而且没有什么效果的投资，只是因为政府的全力补助才得以维持。但是每一种说法大概总会迎来过时的那一天，对于太阳能来讲，如今就是改变这种说法的时候。从吉米·卡特宣誓就职总统到如今，太阳能电池的价格已经下跌了９９％，而且这种下降趋势并没有放缓的迹象。此外，安装费用和土地成本也在下降。这意味着，在亚利桑那这样阳光充足的地方，即使没有政府补助，太阳能也已经能够和化石燃料电力相竞争了。事实上，在屋顶安装太阳能板已经非常普遍，公用事业公司正在试图征收太阳能税来用于维护电网。太阳能即将开始制造一场新的能源革命，但大多数人都还没有抱以足够的关注。

  从产业链点选择来看，我们更加偏重在太阳能中下游产业布局。

  §５ 投资组合报告

  ５．１ 报告期末基金资产组合情况

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  ５．２ 报告期末按行业分类的股票投资组合

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  ５．３ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

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  ５．４ 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

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  ５．５ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细

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  ５．６ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细

  本基金本报告期末未持有资产支持证券。

  ５．７ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细

  本基金本报告期末未持有权证。

  ５．８报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

  ５．８．１ 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细

  本基金本报告期末未投资股指期货。

  ５．８．２ 本基金投资股指期货的投资政策

  本基金本报告期末未投资股指期货。

  ５．９ 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

  ５．９．１ 本基金投资国债期货的投资政策

  本基金本报告期末未投资国债期货。

  ５．９．２ 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

  本基金本报告期末未投资国债期货。

  ５．９．３ 本基金投资国债期货的投资评价

  本基金本报告期末未投资国债期货。

  ５．１０ 投资组合报告附注

  ５．１０．１ 本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

  ５．１０．２ 基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。

  ５．１０．３ 其他各项资产构成

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  ５．１０．４ 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

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  ５．１０．５ 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

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  ５．１０．６ 投资组合报告附注的其他文字描述部分

  因四舍五入原因，投资组合报告中分项之和与合计可能存在尾差。

  §６ 开放式基金份额变动

  单位：份

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  §７ 基金管理人运用固有资金投资本公司管理基金情况

  本期公司自有资金并无投资本基金。

  §８ 影响投资者决策的其他重要信息

  １、２０１３年７月１日，在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和ｗｗｗ．ｊｙｖｐｆｕｎｄ．ｃｏｍ上公布金元惠理宝石动力混合型证券投资基金半年度最后一个市场交易日（或自然日）净值公告；

  ２、２０１３年７月１９日，在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和ｗｗｗ．ｊｙｖｐｆｕｎｄ．ｃｏｍ上公布金元惠理宝石动力混合型证券投资基金２０１３年第２季度报告；

  ３、２０１３年８月２６日，在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和ｗｗｗ．ｊｙｖｐｆｕｎｄ．ｃｏｍ上公布金元惠理宝石动力混合型证券投资基金２０１３年半年度报告；

  ４、２０１３年９月２９日，在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和ｗｗｗ．ｊｙｖｐｆｕｎｄ．ｃｏｍ上公布金元惠理宝石动力混合型证券投资基金更新招募说明书。

  §９ 备查文件目录

  ９．１ 备查文件目录

  １、《金元惠理宝石动力保本混合型证券投资基金基金合同》；

  ２、《金元惠理宝石动力保本混合型证券投资基金基金招募说明书》；

  ３、《金元惠理宝石动力保本混合型证券投资基金托管协议》；

  ４、《金元惠理宝石动力混合型证券投资基金基金合同》；

  ５、《金元惠理宝石动力混合型证券投资基金基金招募说明书》；

  ６、《金元惠理宝石动力混合型证券投资基金托管协议》。

  ９．２ 存放地点

  上海市浦东新区花园石桥路３３号花旗集团大厦３６层３６０８室

  ９．３ 查阅方式

  ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｊｙｖｐｆｕｎｄ．ｃｏｍ

  金元惠理基金管理有限公司

  二〇一三年十月二十四日