证券时报多媒体数字报

  §1 重要提示

  1.1 深圳高速公路股份有限公司（“本公司”或“公司”）董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别及和连带的法律责任。

  1.2 董事杨海、李景奇、胡伟因公务未能亲自出席审议本报告的第六届董事会第十七次会议，分别委托董事吴亚德、赵俊荣、赵俊荣代为出席并表决。

  1.3 本公司就截至2014年3月31日止三个月（“报告期”或“本期”）所编制的2014年第一季度财务报告未经审计。

  1.4 公司董事长杨海、总裁吴亚德、财务总监龚涛涛、财务部总经理孙斌声明并保证季度报告中财务报告的真实、准确、完整。

  1.5 除特别说明外，本公告中之金额币种为人民币。

  §2 主要财务数据和股东变化

  2.1 主要财务数据

  单位：人民币元

  ■

  注： 本集团自2014年1月1日起提前采用财政部于2014年3月新颁布/修订的两项具体会计准则，据此对部分会计科目进行重分类，并对2013年度比较财务报表的相应科目进行了追溯调整，有关详情请参见下文3.2.2的说明。本表中上年度末的各项财务数据调整前与调整后一致。

  单位：人民币元

  ■

  2.2 股东情况表

  截至报告期末，根据本公司香港及境内股份过户登记处所提供的股东名册，本公司的股东总数、前10名股东及前10名无限售条件股东的持股情况如下：

  单位：股

  ■

  注： HKSCC NOMINEES LIMITED（香港中央结算（代理人）有限公司）持有的H股乃代表多个客户所持有。

  §3 重要事项

  3.1 经营信息（注：有关公路/项目的简称，请参阅本公司2013年年度报告的内容。）

  受益于路网不断完善以及车流量自然增长等因素的综合影响，本集团经营和投资的大部分收费公路项目于2014年第一季度实现了较好的增长。各项目于报告期的营运数据及相关说明列示如下：

  ■

  附注：

  (1) 日均混合车流量数据不包括节假日免费通行的车流量。

  (2) 梅观高速北段去年同期在实施改扩建工程，营运数据较低。该项工程已于2013年底完工，受益于道路通行条件的改善，本期梅观高速路费收入同比取得一定增长。梅观高速梅林至观澜约13.8公里路段已自2014年3月31日24时起采用发卡免费方式实施免费通行，有关详情请参见下文3.3的内容。

  (3) 报告期内，机荷西段正在实施维护修缮工程，对该项目及相连道路的通行条件和营运表现产生一定负面影响。该修缮工程预计将于2014年上半年完工。

  (4) 与武黄高速基本平行的汉鄂高速（湖北武汉至鄂州）开通带来的分流影响、以及国道沪蓉线（上海至成都）全线贯通和武汉地区进一步实施交通管制措施等因素的负面影响持续存在，武黄高速报告期内的路费收入同比下降。

  (5) 马鞍山长江大桥于2013年底开通后，往来安徽合肥与上海间的车辆无须再绕行南京，从而对南京三桥产生一定分流影响。

  3.2 财务分析

  3.2.1 总体说明

  报告期内，本集团实现营业收入845,001千元（2013年同期：738,104千元），同比增长14.48%。其中，实现路费收入763,223千元（2013年同期：675,395千元），同比增长13.00%。集团报告期内实现归属于公司股东的净利润（“净利润”）237,709千元（2013年同期：171,839千元），同比增长38.33%。报告期净利润同比增幅较大，主要源于集团营业收入的增长和成本费用的良好控制。

  报告期营业收入同比增加106,897千元，主要为受益于周边路网的完善及车流量自然增长等因素的综合影响，集团所经营和投资的附属收费公路大部分路段路费收入取得约两位数的增长，以及贵龙项目按合同约定及完工进度确认的委托管理服务收入同比增加。

  报告期营业成本389,730千元（2013 年同期：354,056千元），同比增加35,675千元，上升10.08%，主要为各路段折旧摊销成本随车流量增长相应上升，以及梅观高速北段扩建工程于2013年11月底完工结转使得梅观高速折旧摊销增加，集团报告期折旧摊销成本同比总体增加33,257千元。集团报告期借贷规模同比下降，使财务费用同比下降10.27%至134,444千元。

  报告期内，集团的资本支出约为1.47亿元。于报告期末，集团未偿还的借贷总额（包括贷款和应付债券）为90.63 亿元（2013年3月31日及12月31日：101.08亿元及92.98亿元），资产负债率为49.23%，负债水平有所下降。集团报告期综合借贷成本为5.81%（2013年同期：5.86%）。

  3.2.2 会计政策变更

  财政部于2014年3月新颁布/修订了两项具体会计准则，包括《企业会计准则第2号—长期股权投资》(2014修订) 以及《企业会计准则第41号—在其他主体中权益的披露》(2014年颁布)，并要求自2014年7月1日起在所有执行中国企业会计准则的企业范围内施行，鼓励在境外上市的企业提前执行。

  本公司作为同时发行A股和H股的上市公司，在编制2014年第一季度财务报表时已提前采用了上述两项会计准则并进行相应的会计政策变更。执行上述准则，本公司所持有的广东联合电子服务股份有限公司的投资适用于《企业会计准则第22号—金融资产的确认和计量》，属于在活跃市场中没有报价且公允价值不能可靠计量的权益性投资，本公司据此将其从长期股权投资科目重分类为可供出售金融资产科目，并按照成本计量，2013年度比较财务报表中的相应科目亦进行了追溯调整。上述会计政策变更对本集团财务状况和经营成果基本没有影响。

  3.2.3 财务报表合并范围变化

  报告期内，本公司之子公司深圳高速投资有限公司出资设立了全资子公司深圳高速物业管理有限公司（“物业公司”），因此物业公司的财务报表纳入本集团合并财务报表的范围。物业公司的主要业务范围为物业管理和房屋租赁等，注册资本为100万元，本公司对其间接持股比例为100%。

  3.2.4 公司主要会计报表项目、财务指标重大变动的情况及原因

  单位：人民币千元

  ■

  3.3 重要事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明

  √ 适用 □ 不适用

  (1) 梅观高速调整收费

  2014年1月27日，本公司、本公司之全资子公司深圳市梅观高速公路有限公司与深圳市交通运输委员会、深圳市龙华新区管委会签署了《梅观高速公路调整收费补偿及资产移交协议》（“调整协议”）。经本公司股东大会及深圳市人民政府的相关批准和授权，调整协议已于2014年3月31日生效。根据调整协议，梅观高速梅林至观澜约13.8公里路段（“免费路段”）自2014年3月31日24时起采用发卡免费方式实施免费通行，深莞边界至观澜约5.4公里路段保留收费；深圳政府将以现金方式进行补偿安排，包括免费路段的未来收益现值约15.98亿元以及其他成本/费用约11.02亿元（暂定数，部分金额以政府审计机构审计数据或实际发生额为准）。梅观高速调整收费后，可一定程度上缓解本集团的经营管理压力，降低收费公路的经营风险，并有助于拉动相连道路的营运表现，同时，本集团在未来收益能够合理预测的情况下，有机会将未来收益一次性折现，获取现金资产，可以促进本集团降低总体负债水平，改善财务状况，以及提升未来持续发展的能力与空间。有关调整协议及审批情况的详情，请参阅本公司日期分别为2014年1月27日、3月28日和3月31日的公告以及日期为2014年3月6日的通函。根据初步测算，预计本集团2014年将因此增加资产处置收益约11亿元，有关影响请参见下文3.5的说明。此外，本次调整后，所获取的补偿收入在未来期间可相应减少本集团的利息支出或增加利息收入，同时，免费路段将不再为本集团贡献路费收入，相应减少本集团未来期间的收入，预期对本集团的总体经营表现不会产生重大影响。

  (2) 清连二级路取消收费

  根据广东省交通运输厅的相关文件要求，本公司之控股子公司广东清连公路发展有限公司经营的清连二级路自2013年6月30日24时起取消收费，本集团基于与政府部门的沟通进展，已按照中国企业会计准则的相关要求于2013年度对相关资产的账面净值进行了处置。有关详情请参见本公司日期为2014年3月19日的公告以及2013年年度报告的内容。截至本报告日，有关路产移交以及与政府主管部门的沟通协调仍在进行中，尚无法可靠估计可能取得政府部门的经济补偿及/或移交时可能承担的维修义务。公司将持续关注相关工作的后续进展并适时披露。

  3.4 公司及持股5%以上的股东承诺事项履行情况

  本公司持股5%以上的股东新通产实业开发（深圳）有限公司和深圳市深广惠公路开发总公司已在发起人协议中作出承诺，不会以任何形式在深圳从事任何直接或间接与本公司造成竞争的行业与业务。截至报告期末，本公司未获悉上述两家股东有违反该项承诺的情况。

  深圳国际控股有限公司（“深圳国际”）及深国际（深圳）有限公司（原名怡万实业发展（深圳）有限公司）在其于2007年10月18日在中国证券市场公布的《详式权益变动报告书》中，作出了避免同业竞争以及规范关联交易的承诺。有关详情可参阅上述《详式权益变动报告书》或本公司2007年年度报告的相关内容。截至报告期末，本公司未获悉上述两家公司有违反该项承诺的情况。

  深圳国际分别于2010年12月及2011年6月就避免同业竞争及支持本公司业务发展等事项作出了承诺，深圳市投资控股有限公司（“深圳投控”）分别于2010年12月及2011年5月就避免同业竞争及支持本公司业务发展等事项作出了承诺，上述承诺的详情可参阅深圳投控于2011年1月4日在中国证券市场公布的《收购报告书》以及本公司日期为2011年6月1日的公告。截至报告期末，本公司未获悉深圳国际或深圳投控有违反相关承诺的情况。

  3.5 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生重大变动的警示及原因说明

  √ 适用 □不适用

  如上文3.3所述，梅观高速免费路段自2014年3月31日24时起实施免费通行。根据中国企业会计准则的相关规定，本集团将于2014年第二季度对免费路段相关资产进行处置，预计将增加2014年第二季度净利润约11亿元，本集团2014年1-6月净利润预计同比将增长约300%~350%。以上数据是本公司基于现有信息和情况，在假定未来经营环境和经营活动与预期没有重大变化的前提下进行初步评估和测算后得出，未经审计。公司的实际业绩可能因相关影响因素的变化而与上述预期存在差异，具体数据应以本公司正式披露的2014年半年度报告为准，敬请股东及投资者审慎使用上述资料，注意投资风险。

  深圳高速公路股份有限公司董事会

  2014年4月29日

  证券代码：600548 股票简称：深高速 公告编号：临2014-018

  债券代码：122085 债券简称：11深高速

  深圳高速公路股份有限公司

  2014年第一季度业绩说明会预告公告

  本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

  重要内容提示：

  1、召开时间：2014年4月30日（星期三）上午10:00-11:30

  2、召开方式：网络方式

  一、说明会类型

  深圳高速公路股份有限公司（“本公司”） 2014年第一季度业绩说明会暨网上投资者交流会。

  二、说明会召开的时间和方式

  召开时间：2014年4月30日（星期三）上午10:00-11:30。

  召开方式：网络远程方式，在深圳证券信息有限公司提供的网上平台举行。

  三、参加人员

  本公司：总裁吴亚德、财务总监龚涛涛、董事会秘书吴倩。

  欢迎公司股东及广大投资者参与。

  四、投资者参加方式

  1、投资者可在会议召开期间登陆全景网（http://irm.p5w.net/ssgs/S600548/）在线参与本次说明会。

  2、欢迎投资者于2014年4月29日下午5:00之后通过全景网提供的提问窗口向本公司提出所关注的问题，本公司将在说明会上就投资者普遍关注的问题进行回答。

  五、联系方式

  联系地址：广东省深圳市福田区益田路江苏大厦裙楼2-4层

  联系人：唐剑锋

  联系电话：86-755-8285 3329

  公司传真：86-755-8285 3411

  公司邮箱：ir@sz-expressway.com

  特此公告

  深圳高速公路股份有限公司董事会

  2014年4月29日

  证券代码：600548 股票简称：深高速 公告编号：临2014-019

  债券代码：122085 债券简称：11深高速

  深圳高速公路股份有限公司

  关于发行中期票据的提示性公告

  本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

  根据深圳高速公路股份有限公司（“本公司”）股东大会向董事会授予的发行人民币债券类融资工具的一般授权，本公司已向中国银行间市场交易商协会申请注册发行人民币10亿元的中期票据并已获得批准。据此，本公司计划于2014年5月7日发行2014年度第一期中期票据（“中期票据”），发行规模为人民币10亿元，期限3年，主要用途为偿还银行借款及补充集团营运资金，发行对象为银行间市场的机构投资者（国家法律法规禁止购买者除外），由主承销商、联席主承销商组织承销团，通过簿记建档、集中配售的方式按面值公开发行。本期中期票据发行的主承销商兼簿记管理人为中国建设银行股份有限公司，联席主承销商为中国民生银行股份有限公司。本期中期票据计划于2014年5月8日完成发行，并于2014年5月9日在银行间债券市场上市流通。

  本期中期票据的募集说明书、发行公告等相关文件已在上海清算所网站（http://www.shclearing.com）和中国货币网（http://www.chinamoney.com.cn）上披露。中期票据的最终发行利率及其他发行结果将于发行完成后另行公告。

  特此公告

  深圳高速公路股份有限公司董事会

  2014年4月29日