证券时报多媒体数字报

  基金管理人：建信基金管理有限责任公司

  基金托管人：中国工商银行股份有限公司

  报告送出日期：2015年1月22日

  §1 重要提示

  基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

  基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2015年1月20日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

  基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

  基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

  本报告中财务资料未经审计。

  本报告期自2014年10月1日起至12月31日止。

  §2 基金产品概况

  2.1 基金基本情况

  ■

  2.2 境外投资顾问和境外资产托管人

  ■

  §3 主要财务指标和基金净值表现

  3.1 主要财务指标

  单位：人民币元

  ■

  1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、汇兑损益、其他收入（不含公允价值变动损益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动损益。

  2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

  3.2 基金净值表现

  3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

  ■

  3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

  ■

  1、本基金业绩比较基准计价货币为人民币。

  2、本报告期，本基金的投资组合比例符合基金合同的要求。

  §4 管理人报告

  4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

  ■

  4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介

  ■

  4.3 报告期内本基金运作遵规守信情况说明

  本报告期内，本基金管理人不存在损害基金份额持有人利益的行为。基金管理人勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益，严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》、其他有关法律法规的规定和《建信全球机遇股票型证券投资基金基金合同》的规定。

  4.4 公平交易专项说明

  4.4.1 公平交易制度的执行情况

  为了公平对待投资人，保护投资人利益，避免出现不正当关联交易、利益输送等违法违规行为，公司根据《证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司内部控制指导意见》、《证券投资基金公司公平交易制度指导意见》、《基金管理公司特定客户资产管理业务试点办法》等法律法规和公司内部制度，制定和修订了《公平交易管理办法》、《异常交易管理办法》、《公司防范内幕交易管理办法》、《利益冲突管理办法》等风险管控制度。公司使用的交易系统中设置了公平交易模块，一旦出现不同基金同时买卖同一证券时，系统自动切换至公平交易模块进行操作，确保在投资管理活动中公平对待不同投资组合，严禁直接或通过第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送。

  4.4.2 异常交易行为的专项说明

  本报告期内未出现所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5％的情况。本报告期，未发现本基金存在异常交易行为。

  4.5 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明

  4.5.1 报告期内基金投资策略和运作分析

  2014年第四季度全球市场震荡中分化前行。美国市场在经历震荡后创出历史新高, 美国以外的全球市场, 都从三季度的高点有显著下跌。成熟市场基本收平，但新兴市场有较大幅度下跌。在本季度, 美国经济复苏加速, 美元大幅走强, 欧洲经济面临通缩的威胁, 石油价格崩塌式下跌, 地缘政治风险持续是本季度市场震荡的主要宏观驱动因素。

  美国经济延续了第三季度的强劲增长势头，工业PMI指数继续保持在55—60的近期高位水平，消费信心指数继续上升，失业率下降至5.8%，三季度GDP向上修正达到5.0%的高位，经济增长大幅超越市场预期，美元指数强劲升值, 全球流动性大规模回流美国资本市场, 美国股市在本季度的每次下调都迅速被抄底, 并创出新高。欧洲经济在出现明显下滑后继续疲软, 并出现通缩的威胁。欧盟与俄罗斯在乌克兰问题上的对峙与相互制裁在继续损害欧元区的经济增长，其中工业PMI指数、消费、GDP等数据均在底位徘徊，欧盟整体，包括德国, 通胀水平继续在零附近徘徊, 构成对经济增长的制约。新兴市场经济基本面依然疲软，除中国外，俄罗斯、巴西通胀水平一直处于高位，经济增长数据仍然停留在近期历史的低位。本季度对新兴市场经济体最大的冲击事件是国际石油价格的崩塌和美元指数的大幅走强。一方面对大宗商品出口型经济体如俄罗斯, 巴西, 东南亚,南非等造成出口收入的锐减；另一方面, 流动性也在强势美元的驱动下大规模回流美国。

  4.5.2 报告期内基金的业绩表现

  本报告期基金净值增长率0.19%，波动率0.52%，业绩比较基准收益率-2.47%，波动率0.52%。

  4.6 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

  展望未来，我们认为美国经济的强劲增长、美元继续走强、油价在相关国家操控下继续崩跌, 仍将对欧洲和新兴市场的某些国家的经济带来较大不确定性；鉴于美国强劲稳健的经济基本面，我们继续看好美国市场。鉴于美国经济在强劲增长下，通胀率和劳动参与率仍处于低位，我们认为美联储未来加息时点可能因此而推迟。如果这种假设成为现实，那么经济增长、宽松的货币政策和全球流动性回流将会有利于市场上行。乌克兰事态发展的方向对未来市场走向将起到较大程度的影响，如果冲突双方化干戈为玉帛，欧洲和俄罗斯经济有望恢复，市场很可能大幅反弹；但如果事态进一步恶化，尤其油价继续下探, 可能引发部分国家的社会不稳定。我们同时认为尽管短期市场的不确定性较大，但全球市场依然存在较高确定性的优质投资机会, 值得我们中长期拥有。我们将继续遵循一贯的价值投资理念，挑选具有核心竞争力、估值合理的投资标的，力争为投资人带来良好的超额收益。

  §5 投资组合报告

  5.1 报告期末基金资产组合情况

  ■

  5.2 报告期末在各个国家（地区）证券市场的股票及存托凭证投资分布

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  5.3 报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合

  ■

  以上分类采用全球行业分类标准(GICS)。

  5.4 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细

  ■

  所用证券代码采用ISIN码。

  5.5 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合

  无。

  5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

  无。

  5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

  无。

  5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名金融衍生品投资明细

  无。

  5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细

  ■

  5.10 投资组合报告附注

  5.10.1

  本基金该报告期内投资前十名证券的发行主体均无被监管部门立案调查和在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。

  5.10.2

  基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的投资范围。

  5.10.3 其他资产构成

  ■

  5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

  无。

  5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

  无。

  §6 开放式基金份额变动

  单位：份

  ■

  §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

  7.1 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

  无。

  §8 备查文件目录

  8.1 备查文件目录

  1、中国证监会批准建信全球机遇股票型证券投资基金设立的文件；

  2、《建信全球机遇股票型证券投资基金基金合同》；

  3、《建信全球机遇股票型证券投资基金招募说明书》；

  4、《建信全球机遇股票型证券投资基金托管协议》；

  5、基金管理人业务资格批件和营业执照；

  6、基金托管人业务资格批件和营业执照；

  7、报告期内基金管理人在指定报刊上披露的各项公告。

  8.2 存放地点

  基金管理人或基金托管人处。

  8.3 查阅方式

  投资者可在营业时间免费查阅。也可在支付工本费后，在合理时间内取得上述文件的复印件。

  建信基金管理有限责任公司

  2015年1月22日