证券时报多媒体数字报

  一 重要提示

  1.1 本半年度报告摘要来自半年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读同时刊载于上海证券交易所网站等中国证监会指定网站上的半年度报告全文。

  1.2 公司简介

  ■

  ■

  二 主要财务数据和股东情况

  2.1 公司主要财务数据

  单位：元 币种：人民币

  ■

  2.2 截止报告期末的股东总数、前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表

  单位: 股

  ■

  2.3 控股股东或实际控制人变更情况

  □适用 √不适用

  三 管理层讨论与分析

  2015年上半年公司实现营业收入21.07亿元，同比下降2.5%；净利润（归属母公司）3.32亿元，同比增长5.23%。其中，非输液业务盈利能力提升，实现营业收入8.73亿元，同比增加13.26%。

  心脑血管领域销售收入同比增长20%。核心产品0号开展低价药议价，价格提升，销售收入同比增长13%；培育期产品匹伐他汀钙销量超过同期的1.5倍以上，继续保持快速增长的趋势。

  大输液领域收入同比下降11.56%。主要原因为输液价格持续走低，以及输液限制性使用等因素影响。

  内分泌领域收入同比增长14%。受益于重点产品糖适平的营销终端下沉，糖适平销售收入同比增长14%；卜可在采取与糖适平组合销售策略后也实现销售收入的快速增长。

  儿科用药领域收入同比增长9%。重点产品珂立苏和小儿氨基酸均恢复快速增长，小儿氨基酸仍保持市场份额第一。

  (一)主营业务分析

  1 财务报表相关科目变动分析表

  单位:元 币种:人民币

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  财务费用变动原因说明:银行理财、定存业务增加使利息收入增加。

  经营活动产生的现金流量净额变动原因说明:销售回款的票据比例下降。

  投资活动产生的现金流量净额变动原因说明:上年同期收到处置长沙股权款及分红款，本期购买理财净流出1.9亿元。

  筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明:上年偿还银行贷款本金及利息共计2.12亿元。

  研发支出变动原因说明:研发投入增加导致。

  2 其他

  (1) 公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明

  报告期内，公司利润构成及利润来源未发生重大变动。

  (2) 公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明

  报告期内，公司不存在前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明的情形。

  (3) 经营计划进展说明

  2015年上半年，公司依据年度经营计划，围绕优化商业模式和创新产品获得机制、加快外延发展进度、推进精益管理和全员绩效管理开展工作。

  1、非输液业务

  (1)继续总结推广慢病药物营销模式，试行以省为单位的区域化管理，做深做透12个区域市场，成熟区域在做深做透基层市场的同时重点加强县级和二三级医院终端的开发，在成长区域重点加强基层慢病营销队伍建设；优化渠道布局，在归拢渠道的基础上启动连锁药店布局，加大空白区域促销，拉动终端消耗，加强对流向与价格的管理；不断优化“鹤鸣”“鹤舞”活动形式，在重点市场加大市场营销力度，提升产品市场占有率。同时利用互联网技术，探讨慢病管理新方式，提升品牌影响力，促进销售上量。

  (2)进一步优化学术代理模式，加强专科产品的学术推广能力；细化代理商管理，细化区域布局管理，加强终端管理。

  2、输液业务

  为应对输液行业政策、市场竞争环境变化的影响：

  (1)坚持提升盈利，加快调整产品结构力度，软包装产品销售比重比去年同期再提升5个百分点，重点产品BFS在继续推进各省准入工作的同时，通过开展有针对性的活动，取得良好宣传效果。

  (2)通过梳理医院终端和代理商客户地图，加强终端网络建设，提升终端服务水平，终端覆盖率和占有率继续提升。

  (3)通过技术改进、合理调配生产资源、提高设备运行效率等手段，公司输液生产基地劳动生产效率继续提升，输液产品单位成本持续下降。

  3、有效开展外延发展，扩大公司规模，丰富产品线，提升公司工业产品发展速度。上半年，重点围绕战略梳理、华润赛科重组和化药平台搭建及加大技术改造开展工作。

  4、按照年初计划，继续提升研发资源整合能力，合理配置企业资源，提升产品工艺和质量；在提高自主研发效率的同时，积极探索创新产品获得机制，加强外包、外部合作，通过多种形式引进新产品，以补充未来的产品线。

  5、继续推进精益管理工作开展：重点聚焦质量、成本与效率，关注精益项目的收益与效果评价，初步建立精益效果收益核算标准，实现精益成效可量化、被认可。

  6、在全员绩效管理中，更加注重对公司战略的承接，加强对绩效指标的系统分解，设定差异化的推进策略；在营销单位试点增量考核，提升一线人员的积极性。

  (二)行业、产品或地区经营情况分析

  1、 主营业务分行业、分产品情况

  单位:元 币种:人民币

  ■

  2、 主营业务分地区情况

  单位：元 币种：人民币

  ■

  (三)核心竞争力分析

  1、营销模式合理清晰

  营销模式是企业核心竞争力的综合体现，选择适应市场、适合自己的营销模式是公司生存和发展的必要条件。通过近年来的不断积累和持续优化，公司目前聚焦慢病药物营销模式、学术代理模式和输液营销模式，针对公司丰富的产品线，分别采用适用的模式，加强终端和渠道建设及品牌宣传。

  2、拥有丰富的产品线和品牌优势

  公司致力于向广大患者提供经济、安全、疗效确切的药品，拥有丰富的产品线，重点发展25个战略产品，涉及心脑血管、输液、内分泌及儿科用药四个主要治疗领域。“双鹤”品牌形象在国内亦享有盛誉。公司逐步建立以患者与临床治疗需求为导向的研发立项体系，丰富核心领域的产品线，以满足更广泛的治疗需求。通过近两年开展的鹤鸣、鹤舞活动，增强了医生和患者对公司品牌的信任和依赖，提升了品牌影响力。

  3、优质的产品质量与成本控制能力

  公司始终专注药品质量提升，构建了集团化的质量管理体系。公司持续开展精益管理，并将其作为基础管理提升的有效抓手，打造精益质量管理体系，树立公司高质量药品的品牌形象。公司生产布局合理、剂型完善，并拥有现代化生产体系和优化的生产流程。公司积极进一步推进生产用大宗物料统一招标和集中采购，开展精益管理全员生产维护(TPM)，提高设备使用效率，提高劳动生产率，节能降耗，提升产品竞争能力。

  4、渠道与终端的覆盖与管理能力

  强大的渠道与终端覆盖及管理能力是公司着力建设的核心能力之一。公司提升学术营销能力和对终端的服务能力，洞察与满足医疗终端、患者的治疗需求。目前公司的销售网络遍布全国，覆盖全国数千家医院、城市社区中心以及基层医疗终端和药店。公司优化渠道布局，从渠道管控向渠道帮扶转型，严格价格体系管理，与国内医药市场的优质商业客户建立了良好的合作关系，促进公司产品实现对医疗终端较深和较广的覆盖。

  (四)投资状况分析

  1、 对外股权投资总体分析

  (1) 证券投资情况

  □适用 √不适用

  (2) 持有其他上市公司股权情况

  □适用 √不适用

  (3) 持有金融企业股权情况

  √适用 □不适用

  ■

  2、 非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况

  (1) 委托理财情况

  √适用 □不适用

  单位:元 币种:人民币■

  ■

  (2) 委托贷款情况

  □适用 √不适用

  (3) 其他投资理财及衍生品投资情况

  □适用 √不适用

  3、 募集资金使用情况

  (1) 募集资金总体使用情况

  □适用 √不适用

  (2) 募集资金承诺项目情况

  □适用 √不适用

  (3) 募集资金变更项目情况

  □适用 √不适用

  4、 主要子公司、参股公司分析

  单位：元

  ■

  (1)净利润对公司净利润影响达10%以上的子公司情况：

  单位：元

  ■

  5、 非募集资金项目情况

  □适用 √不适用

  四 涉及财务报告的相关事项

  4.1 与上年度财务报告相比，会计政策、会计估计未发生变化。

  4.2 报告期内未发生重大会计差错更正需追溯重述的情况。

  4.3 与上年度财务报告相比，对财务报表合并范围发生变化的，公司应当作出具体说明。

  本年度合并财务报表范围参见附注九“在其他主体中的权益”。本年度合并财务报表范围变化参见附注八“合并范围的变更”。

  证券代码：600062 证券简称：华润双鹤 公告编号：临2015－039

  华润双鹤药业股份有限公司

  第七届董事会第四次会议决议公告

  本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

  一、董事会会议召开情况

  公司第七届董事会第四次会议的召开符合《公司法》和公司《章程》的有关规定。本次会议通知于2015年8月21日以电子邮件方式向全体董事发出，会议于2015年8月25日以通讯方式召开。出席会议的董事应到11名，亲自出席会议的董事11名。

  二、董事会会议审议情况

  1、2015年半年度报告及摘要

  11票同意，0票反对，0票弃权。

  2、关于购买银行理财产品的议案

  为提高公司资金使用效率，同意公司将部分盈余资金用于购买保本型银行理财产品(不含珠海华润银行理财产品)，投资额度不超过5亿元(含5亿元)，自公司有权机构审议批准之日起1年内有效；授权公司总裁负责组织实施购买银行理财产品相关事宜。

  具体《关于购买银行理财产品的公告》详见上海证券交易所网站www.sse.com.cn。

  11票同意，0票反对，0票弃权。

  独立董事意见：同意。

  3、关于双鹤华利迁建项目方案的议案

  根据公司之全资子公司双鹤华利发展规划，董事会同意双鹤华利迁建项目方案，即双鹤华利搬迁至河南平顶山湛河区工业园建设新厂区；本次项目投资总额29,881万元，其中17,700万元以增资方式投入；项目建成后，新厂区总建筑面积约3.6万平米，本次搬迁建设4条输液生产线(设计年产能3.5亿瓶袋)，达产后年均销售收入预计约4亿元；授权公司总裁负责组织实施本次迁建项目相关事宜。

  11票同意，0票反对，0票弃权。

  独立董事意见：同意。

  三、上网公告附件

  独立董事关于第七届董事会第四次会议审议有关事项的独立意见

  特此公告。

  华润双鹤药业股份有限公司

  董 事 会

  2015年8月27日

  报备文件：第七届董事会第四次会议决议

  证券代码：600062 证券简称：华润双鹤 公告编号：临2015－040

  华润双鹤药业股份有限公司

  关于购买银行理财产品的公告

  本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

  重要内容提示：

  ●委托理财受托方：银行

  ●委托理财金额：不超过5亿元(含5亿元)

  ●委托理财投资类型：保本型银行理财产品(不含珠海华润银行理财产品)

  ●委托理财期限：单个银行理财期限不超过6个月；投资期限为自董事会审议批准后1年以内

  一、委托理财概述

  (一)委托理财的基本情况

  为提高资金使用效率，2014年8月22日经公司第六届董事会第十七次会议审议批准，同意公司将部分盈余资金用于购买保本型银行理财产品，投资额度不超过5亿元(含5亿元)，投资期限为自董事会审议批准后1年以内；授权公司总裁负责组织实施本次购买银行理财产品相关事宜。

  目前该授权额度已到期，为合理利用闲置资金，为股东创造更大的价值，考虑公司未来资金流动性，综合评估风险和收益的前提下，公司拟继续使用额度不超过人民币5亿元(含5亿元)的自有闲置资金进行银行短期理财产品投资。具体方案如下：

  投资目的：投资银行理财产品可提高资金使用效率，充分利用公司现有的部分闲置资金，全面提高公司资金的收益水平

  投资对象：保本型银行理财产品(不含珠海华润银行理财产品)，单笔期限不超过六个月

  投资金额：不超过5亿元(含5亿元)

  资金来源：公司自有资金

  投资期限：自董事会审议通过后1年内

  (二)公司内部履行的审批程序

  2015年8月25日，公司第七届董事会第四次会议审议通过《关于购买银行理财产品的议案》，同意公司将部分盈余资金用于购买保本型银行理财产品(不含珠海华润银行理财产品)，投资额度不超过5亿元(含5亿元)，自公司有权机构审议批准之日起1年内有效；授权公司总裁负责组织实施购买银行理财产品相关事宜。

  本次交易不构成关联交易，本议案无需提交股东大会审批。

  三、风险控制分析

  (一)存在风险

  1、 利率风险：理财产品存续期内，投资标的价值和价格会受到市场利率变动的影响而波动，会使得收益水平不能达到预期年化收益率。

  2、 流动性风险：若公司经营突发重大变化，理财计划发生巨额赎回，将面临不能提前赎回理财产品的风险。

  3、 政策风险：如果国家宏观政策以及市场相关法规政策发生变化，导致市场价格波动，将影响理财计划的预期收益、受理、投资、偿还等工作的正常开展。

  4、 信用风险：理财计划投资范围包括债券市场信用产品，可能面临发债企业不能如期兑付的情况，将影响理财计划预期收益的实现。

  (二)风险措施

  为控制风险和资金的安全，公司将严格按照内控管理的要求明确投资理财的原则、范围、权限和审批流程；安排专人负责管理存续期的理财产品，建立台账和跟踪机制，对资金运用的经济活动建立健全完整的会计账目，做好资金使用的账务核算工作。

  四、独立董事意见

  目前公司经营情况良好，财务状况稳健，自有资金充裕，在保证公司正常运营和资金安全的前提下，同意公司将部分盈余资金用于购买保本型银行理财产品(不含珠海华润银行理财产品)，投资额度不超过5亿元(含5亿元)，自公司有权机构审议批准之日起一年内有效；授权公司总裁负责组织实施购买银行理财产品相关事宜。

  公司使用部分盈余资金用于购买低风险保本型银行理财产品，有利于提高公司资金使用效率，不存在损害公司及全体股东利益的行为，符合公司和全体股东利益。公司建立相关内控制度，防范财务风险，保障资金安全。

  五、截至本公告日，公司购买理财产品的情况

  截至本公告日，公司过去12个月内累计购买且尚未到期的银行理财产品金额共计2亿元，即珠海华润银行理财产品2亿元。

  特此公告。

  华润双鹤药业股份有限公司

  董 事 会

  2015年8月27日

  证券代码：600062 证券简称：华润双鹤 公告编号：临2015－041

  华润双鹤药业股份有限公司

  第七届监事会第四次会议决议公告

  本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

  一、监事会会议召开情况

  公司第七届监事会第四次会议的召开符合《公司法》和公司《章程》的有关规定。本次会议通知于2015年8月21日以电子邮件方式向全体监事发出，会议于2015年8月25日以通讯方式召开。出席会议的监事应到5名，亲自出席会议的监事5名。

  二、监事会会议审议情况

  1、2015年半年度报告及摘要

  公司监事会对2015年半年度报告及摘要进行了审核，提出如下审核意见：

  2015年半年度报告的编制和审议程序符合法律法规及公司《章程》等规定；报告内容及格式符合监管单位和上海证券交易所的各项规定，所包含的信息能够真实地反映公司报告期的经营管理和财务状况。在提出本意见前，没有发现参与报告编制和审议的人员有违反保密规定的行为。

  5票同意，0票反对，0票弃权。

  2、关于购买银行理财产品的议案

  为提高公司资金使用效率，同意公司将部分盈余资金用于购买保本型银行理财产品(不含珠海华润银行理财产品)，投资额度不超过5亿元(含5亿元)，自公司有权机构审议批准之日起1年内有效。

  5票同意，0票反对，0票弃权。

  3、关于双鹤华利迁建项目方案的议案

  根据公司之全资子公司双鹤华利发展规划，同意双鹤华利迁建项目方案，即双鹤华利搬迁至河南平顶山湛河区工业园建设新厂区；本次项目投资总额29,881万元，其中17,700万元以增资方式投入；项目建成后，新厂区总建筑面积约3.6万平米，本次搬迁建设4条输液生产线(设计年产能3.5亿瓶袋)，达产后年均销售收入预计约4亿元。

  5票同意，0票反对，0票弃权。

  特此公告。

  华润双鹤药业股份有限公司

  监 事 会

  2015年8月27日

  报备文件：第七届监事会第四次会议决议