证券时报多媒体数字报

  重要声明

  本募集说明书摘要的目的仅为向投资者提供有关本次发行的简要情况，并不包括募集说明书全文的各部分内容。募集说明书全文同时刊载于上海证券交易所网站。投资者在做出认购决定之前，应仔细阅读募集说明书全文，并以其作为投资决定的依据。

  重大事项提示

  一、本公司经中国证券监督管理委员会“证监许可[2015]2583号”文核准向合格投资者公开发行面值总额不超过人民币20亿元的公司债券。其中，广东省广新控股集团有限公司2016年公司债券（第一期）发行规模为10亿元。

  本期债券面向符合《公司债券发行与交易管理办法》规定且在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司开立合格A股证券账户的合格投资者公开发行，不向公司股东优先配售，公众投资者不得参与发行认购。本期发行采取网下面向合格投资者询价配售的方式，由发行人与主承销商（簿记管理人）根据询价簿记情况进行配售。本期债券上市后将被实施投资者适当性管理，仅限合格投资者参与交易，公众投资者认购或买入的交易行为无效。

  二、本公司长期主体信用等级为AA+，本次债券信用等级为AA+；公司最近一期末净资产为1,172,548.55万元（截至2015年6月30日未经审计的合并报表中所有者权益）；公司最近三个会计年度实现的年均可分配利润为10,866.46万元（合并报表中归属于母公司所有者的净利润），按照本次债券不超过20亿元（含20亿元）的发行规模计算，预计不少于本次债券一年利息的1倍。本次债券的发行及上市安排见发行公告。

  三、受国家宏观经济政策、金融货币政策、经济总体运行状况以及国际经济环境变化的影响，债券市场利率存在波动的可能性。因本次债券采用固定利率的形式，债券的投资价值在其存续期内可能随着市场利率的波动而发生变化，从而使本次债券投资者持有的债券价值具有一定的不确定性。

  四、本次债券发行结束后将积极申请在上海证券交易所上市。由于本次债券具体交易流通的审批事宜需要在本次债券发行结束后方能进行，并依赖于有关主管部门的审批或核准，公司目前无法保证本次债券一定能够按照预期在上海证券交易所上市。此外，证券交易市场的交易活跃程度受到宏观经济环境、投资者分布、投资者交易意愿等因素的影响，本公司亦无法保证本次债券在上海证券交易所上市后本次债券的持有人能够随时并足额交易其所持有的债券。

  五、最近三个会计年度（2012年度-2014年度）发行人合并口径实现归属于母公司所有者的净利润分别为3,567.77万元、16,490.47万元和12,541.14万元，归属于母公司所有者的年均可分配净利润为10,866.46万元。本次债券发行规模为不超过20亿元，分期发行；如发行人分期发行的规模较大或发行利率较高，则可能存在最近三个会计年度实现的年均可分配利润少于债券一年利息的1.5倍的情况。根据《上海证券交易所公司债券上市规则》（2015年修订），如发行人最近三个会计年度实现的年均可分配利润少于债券一年利息的1.5倍，上市后只能在上海证券交易所固定收益证券综合电子平台进行交易，不能采用竞价交易方式。

  六、经联合信用评级有限公司（以下简称“联合信用”）综合评定，公司主体长期信用评级为AA+，本次债券的信用评级为AA+。该级别反映了表示偿还债务的能力很强，受不利经济环境的影响不大，违约风险很低。但在本次债券的存续期内，受国家政策法规、行业及市场等不可控因素的影响，本公司的经营活动可能没有带来预期的回报，进而使本公司不能从预期的还款来源获得足够资金，从而可能影响本次债券本息的按期偿付。

  根据监管部门和联合信用对跟踪评级的有关要求，联合信用将在本次债券存续期内，每年在本公司公告年报后2个月内对本次债券进行一次定期跟踪评级，并在本次债券存续期内根据有关情况进行不定期跟踪评级。跟踪评级期间，联合信用将持续关注本公司外部经营环境的变化、影响本公司经营或财务状况的重大事件、本公司履行债务的情况等因素，并出具跟踪评级报告，以动态地反映本公司的信用状况。跟踪评级结果将在联合信用网站（www.lianhecreditrating.com.cn）、上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）予以公布。

  七、本公司的利润总额主要由主营业务利润、投资收益及营业外收支净额组成。从趋势来看，2012年、2013年及2014年，本公司实现的投资收益分别为31,798.77万元、54,934.53万元和60,090.06万元，占利润总额的比重分别为50.68%、50.26%和54.96%；本公司实现的营业外收入分别为41,017.90万元、30,440.36万元及16,318.70万元。其中投资收益主要由作为财务性投资的股权转让收益、对参股企业权益法确认收益、持有的金融资产的投资收益组成，而营业外收入主要为政府补助收入，本公司2012年、2013年及2014年获得的政府补助分别为16,773.33万元、18,598.09万元和9,773.10万元，分别占当期利润总额的26.73%、17.02%和8.94%。政府补助收入每年由财政发文对经营活动进行补贴，具有一定的可持续性。但投资收益不受公司经营状况直接影响，对利润机构及盈利状况存在变化的风险。

  八、截至2014年末，公司及其下属子公司所有权受到限制的资产账面余额合计56.85亿元，占总资产的13.82%。截至2015年6月末，公司及下属子公司所有权受到限制的资产账面余额合计50.48亿元，占总资产的11.98%。资产受限的主要原因是公司为满足融资需求将部分存货、土地、房屋建筑物抵质押给银行。由于抵质押资产的所有权受到限制，对公司在资产方面的重组、处置及出售带来一定的影响，同时如果该部分资产因为融资问题产生纠纷，将对公司的正常经营造成不利影响。

  九、债券持有人会议根据《债券持有人会议规则》审议通过的决议，对全体本次债券持有人（包括未出席会议、出席会议但明示表达不同意见或弃权以及无表决权的债券持有人）具有同等的效力和约束力。

  十、因起息日在2016年1月1日以后，本次债券名称定为广东省广新控股集团有限公司公开发行2016年公司债券，本期债券名称定为广东省广新控股集团有限公司公开发行2016年公司债券（第一期）。本期评级报告名称变为《广东省广新控股集团有限公司公开发行2016年公司债券（第一期）信用评级报告》。本期募集说明书、募集说明书摘要、评级报告等公告类文件，均使用债券名称广东省广新控股集团有限公司公开发行2016年公司债券（第一期），相关文件的内容继续有效。

  释 义

  在本募集说明书摘要中，除非另有说明，下列简称具有如下特定含义：

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  专用名词

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  第一节 发行概况

  本募集说明书是根据《公司法》、《证券法》、《管理办法》等法律、法规及本公司实际情况编写，旨在向投资者提供本公司基本情况和本次发行的详细资料。

  本次发行的公司债券是根据本募集说明书所载明的资料申请发行的。除本公司和主承销商外，本公司没有委托或授权任何其他人或实体提供未在本募集说明书中列明的信息和对本募集说明书作任何说明。

  一、发行人基本情况

  表1-1：发行人基本情况

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  二、本次发行核准情况

  1、2015年8月4日，公司董事会2015年第8次会议审议通过了《广东省广新控股集团有限公司2015年第8次会议关于广东省广新控股集团有限公司公司债券发行方案的决议》。

  2、2015年8月26日，广东省国资委出具《关于同意广东省广新控股集团申请发行公司债的批复》，批复同意公司发行规模不超过人民币20亿元（含20亿元）期限不超过5年（含5年）的公司债券。

  3、2015年11月12日，经中国证监会“证监许可[2015]2583号文”核准，本公司获准向合格投资者公开发行规模不超过20亿元的公司债券。

  三、本次债券的主要条款

  1、债券名称：广东省广新控股集团有限公司2016年公司债券（第一期）。

  2、发行规模：人民币10亿元。

  3、票面金额：本次债券面值100元，按面值发行。

  4、债券品种和期限：本期发行的债券为固定利率债券，期限为5年。

  5、债券利率及其确定方式：本期债券的最终基本利差和票面年利率将根据簿记建档结果，由发行人与主承销商按照国家有关规定协商一致确定，在本期债券存续期内固定不变。

  6、还本付息的期限和方式：本次债券按年付息、到期一次还本。即利息每年支付一次，最后一期利息随本金一起支付。年度付息款项自付息日起不另计利息，本金自本金兑付日起不另计利息。

  7、发行首日或起息日：2016年1月19日。

  8、付息、兑付方式：本次债券本息支付将按照证券登记机构的有关规定统计债券持有人名单，本息支付方式及其他具体安排按照证券登记机构的相关规定办理。

  9、付息日：2017年至2021年每年的1月19日为上一个计息年度的付息日。（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个工作日）

  10、本金兑付日：2021年1月19日。（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个工作日）

  11、募集资金专项账户

  开户行：中国建设银行广州海珠支行

  账户户名：广东省广新控股集团有限公司

  账号：44001430401053008926

  12、信用级别及资信评级机构：经联合信用评定，公司主体长期信用等级为AA+，本期债券的信用等级为AA+。

  13、牵头主承销商、债券受托管理人：广发证券股份有限公司。

  14、联合主承销商：国泰君安证券股份有限公司。

  15、债券形式：实名制记账式公司债券。投资者认购的本次债券在证券登记机构开立的托管账户记载。本次债券发行结束后，债券持有人可按照有关主管机构的规定进行债券的转让、质押等操作。

  16、发行方式：本次债券发行采取公开发行方式，自中国证监会核准发行之日起，在批文有效期内发行完毕。具体发行方式见发行公告。

  17、发行对象：本次公开发行公司债券面向合格投资者公开发行。

  18、向公司股东配售的安排：本次发行不安排向公司股东配售。

  19、承销方式：本次债券由主承销商负责组建承销团，以余额包销的方式承销。

  20、募集资金用途：本次债券募集资金拟用于补充流动资金。

  21、拟上市地：上海证券交易所。

  22、上市安排：本期发行结束后，公司将尽快向上交所提出关于本期债券上市交易的申请。具体上市时间将另行公告。

  23、债券担保情况：本次债券无担保。

  四、本期债券发行上市安排

  1、本期债券发行时间安排

  本期债券上市前的重要日期安排如下表所示：

  表1-2：本期债券上市前的重要日期安排

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  2、本期债券上市安排

  公司将在本期债券发行结束后尽快向上交所提出上市申请，办理有关上市手续，具体上市时间将另行公告。

  五、与本次发行的有关机构

  （一）发行人：广东省广新控股集团有限公司

  住所：广东省广州市海珠区新港东路1000号1601房

  法定代表人：李成

  联系人：袁静

  联系地址：广东省广州市海珠区新港东路1000号东塔

  电话：020-89203080

  传真：020-89203078

  邮政编码：510230

  （二）牵头主承销商、债券受托管理人：广发证券股份有限公司

  住所：广州市天河北路183-187号大都会广场43楼（4301-4316房）

  法定代表人：孙树明

  项目主办人：陈洁怡、刘煜明

  项目组成员：郑希希、米捷

  联系地址：广州市天河北路183号大都会广场38楼

  电话：020-87555888

  传真：020-87553574

  邮政编码：510075

  （三）联合主承销商：国泰君安证券股份有限公司

  住所：中国（上海）自由贸易试验区商城路618号

  法定代表人：杨德红

  项目主办人：赵青、朱杰

  联系地址：中国（上海）自由贸易试验区商城路618号

  电话：021-38675951

  传真：021-38670873

  邮政编码：200120

  （四）律师事务所：广东中信协诚律师事务所

  住所：广州市珠江新城华明路13号华普广场东塔2604

  负责人：王学琛

  项目参与律师：杨彬

  联系地址：广州市珠江新城华明路13号华普广场东塔2604

  电话：020-28865654

  传真：020- 28865500

  邮政编码：510630

  （五）会计师事务所

  1、北京永拓会计师事务所（特殊普通合伙）

  住所：北京市朝阳区关东店北街1号国安大厦13层

  负责人：吕江

  经办会计师：胡昭 杨小龙

  联系地址：北京市朝阳区关东店北街1号国安大厦13层

  电话：010-65950511/0611/0711

  传真：010-65955570

  邮政编码：100020

  2、信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）

  住所：北京市东城区朝阳门北大街8号富华大厦A座8层

  负责人：张克

  经办会计师：李正良 凌朝晖

  联系地址：北京市东城区朝阳门北大街8号富华大厦A座8层

  电话：86-10-65542288

  传真：86-10-65547190

  邮政编码：100027

  （六）资信评级机构：联合信用评级有限公司

  住所：天津市南开区水上公园北道38号爱俪园公寓508

  法定代表人：吴金善

  评级人员：杨世龙、程家女

  联系地址：北京市朝阳区建国门外大街2号PICC大厦12层

  电话：010-85172818

  传真：010-85171273

  邮政编码：100022

  （七）募集资金专项账户开户银行

  开户行：建设银行广州海珠支行

  账户户名：广东省广新控股集团有限公司

  账号：44001430401053008926

  （八）申请上市的证券交易所：上海证券交易所

  办公地址：上海市浦东南路528号证券大厦

  电话：023-68808888

  传真：023-68804868

  （九）登记、托管、结算机构：中国证券登记结算有限责任公司上海分公司

  办公地址：上海市浦东新区陆家嘴东路166号中国保险大厦3楼

  电话：021-38874800

  传真：021-68870067

  六、发行人与本次发行的有关机构、人员的利害关系

  截至本募集说明书摘要出具之日止，本公司与本公司聘请的与本次发行有关的中介机构及其法定代表人或负责人、高级管理人员及经办人员之间不存在实质性利害关系。

  七、认购人承诺

  购买本次债券的投资者（包括本次债券的初始购买人和二级市场的购买人及以其他方式合法取得本次债券的人，下同）被视为作出以下承诺：

  （一）接受本募集说明书摘要对本次债券项下权利义务的所有规定并受其约束；

  （二）本次债券的发行人依有关法律、法规的规定发生合法变更，在经有关主管部门批准后并依法就该等变更进行信息披露时，投资者同意并接受该等变更；

  （三）本次债券发行结束后，发行人将申请本次债券在上交所上市交易，并由主承销商代为办理相关手续，投资者同意并接受这种安排；

  （四）投资者认购本次债券视作同意广发证券作为本次债券的债券受托管理人，并视作同意《债券受托管理协议》和《债券持有人会议规则》的相关规定。

  第二节 发行人及本期债券的资信状况

  一、公司债券的信用评级情况

  根据联合信用出具的《广东省广新控股集团有限公司2016年公司债券信用评级分析报告》，公司主体长期信用等级为AA+，本次拟发行的不超过人民币20亿元公司债券的信用等级为AA+。

  二、评级报告的主要事项

  （一）信用评级结论及标识所代表的含义

  联合信用评定广新集团的主体长期信用等级为AA+，略高于AA级。偿还债务的能力很强，受不利经济环境的影响不大，违约风险很低。本次公司债券的信用等级为AA+，该级别反映了本期债券信用质量很高，信用风险很低。

  （二）评级报告的内容摘要

  联合信用肯定了公司作为广东省大型国有集团企业，通过持续调整产业结构、提升经营质量，已形成的业务布局和产业链优势，公司主营业务收入规模及盈利能力有所提升。同时，联合评级关注到公司债务负担较重、境外矿业项目存在海外投资风险、未来项目投资支出较大以及非经常性损益对公司利润规模影响大等因素给公司经营带来的不利影响。

  基于对公司主体长期信用以及本期债券偿还能力的综合评估，联合信用认为，本期债券到期不能偿还的风险很低。

  1、正面

  （1）公司实业和贸易协同发展，多元化的产业布局有利于公司抵抗单一化业务带来的市场风险。同时，公司通过不断推进各业务板块的转型升级和产品的结构调整，公司资产质量有所优化，主营业务盈利能力有所增强。

  （2）公司贸易业务经营规模大，进出口贸易经验丰富；近年来铝型材加工、镍合金业务及文化创意等产业经营规模持续扩张，成为公司新的收入利润增长点。

  （3）2015年，公司下属7家混合所有制改革试点企业已同国资发展改革基金签署投资意向协议，进一步加快上市公司培育，优化资源配置，其中试点企业国义招标和广新信息已在新三板挂牌。

  2、关注

  （1）多元化的产业布局逐步加大了公司的管理压力；混合所有制改革也对公司管控能力提出更高的要求。

  （2）公司拟建矿业项目位于国外，经营风险较大，所在地的法律、资源开采政策等对公司影响较大，建设与经营尚存在一定不确定性。

  （3）公司利润水平受非经常性损益影响大。

  （4）公司债务规模较大，债务负担较重。

  （四）跟踪评级的安排

  根据监管部门和联合信用评级有限公司（联合信用）对跟踪评级的有关要求，联合信用将在本次债券存续期内，在每年广东省广新控股集团有限公司年度审计报告出具后的两个月内进行一次定期跟踪评级，并在本次债券存续期内根据有关情况进行不定期跟踪评级。

  广东省广新控股集团有限公司应按联合信用跟踪评级资料清单的要求，提供有关财务报告以及其他相关资料。广东省广新控股集团有限公司如发生重大变化，或发生可能对信用等级产生较大影响的重大事件，应及时通知联合信用并提供有关资料。

  联合信用将密切关注广东省广新控股集团有限公司的经营管理状况及相关信息，如发现广东省广新控股集团有限公司或本次债券相关要素出现重大变化，或发现其存在或出现可能对信用等级产生较大影响的重大事件时，联合信用将落实有关情况并及时评估其对信用等级产生的影响，据以确认或调整本次债券的信用等级。

  如广东省广新控股集团有限公司不能及时提供上述跟踪评级资料及情况，联合信用将根据有关情况进行分析并调整信用等级，必要时，可公布信用等级暂时失效，直至广东省广新控股集团有限公司提供相关资料。

  跟踪评级结果将在联合信用网站和交易所网站予以公布，并同时报送广东省广新控股集团有限公司、监管部门等。

  三、公司资信情况

  （一）获得主要贷款银行的授信情况

  截至2015年6月末，广新集团境内企业（不含上市公司）对外间接融资协议总额310.96亿元，已使用147.23亿元，使用率47.35%，发行人在各主要战略合作金融机构的授信情况如下：

  表2-1：2015年6月末集团在各主要战略合作金融机构的授信情况

  单位：万元

  ■

  （二）近三年与主要客户业务往来情况

  公司最近三年与主要客户发生业务往来时，均遵守合同约定，未出现过重大违约现象。

  （三）发行人历次债券发行之主体评级情况

  表2-2：发行人各类债券、债务融资工具的主体评级情况

  ■

  联合资信于2012年12月28日、2013年7月26日、2013年8月8日及2014年7月30日出具的评级报告中均维持了此前给出的公司AA主体评级，评级展望稳定。联合资信于2014年11月27日将公司主体评级调高至AA+，并于2014年12月10日、2015年1月9日及2015年7月2日出具的评级报告中维持了公司AA+主体评级。

  中债资信于2013年7月18日首次给出公司AA-主体评级，评级展望稳定。中债资信于2014年7月11日、2015年7月2日给出的跟踪评级报告中维持了公司AA-的主体评级，评级展望稳定。

  （四）近三年发行债券之偿还情况

  发行人严格依据各期债券募集说明书摘要的约定，按时、足额地偿付各期债券本金及利息，从发行人成立至本期募集说明书摘要签署之日，发行人未出现任何违约情形。

  表2-3：公司近三年发行债券偿付情况

  ■

  （五）本次发行后累计债券余额

  本次债券计划发行规模不超过人民币20亿元。以20亿元的发行规模计算，本次债券经中国证监会核准并发行完毕后，本公司的累计公司债券余额为23.86亿元，占公司截至2015年6月30日合并资产负债表中净资产的比例为20.35%，未超过本公司2015年6月30日净资产的40%。

  （六）影响债务偿还的主要财务指标

  最近三年及一期，发行人合并报表口径的偿债能力指标如下：

  表2-4：最近三年及一期发行人偿债能力指标

  ■

  注：上述财务指标的计算方法如下：

  （1）流动比率=流动资产/流动负债

  （2）速动比率=速动资产/流动负债

  （3）资产负债率=负债总额/资产总额

  （4）应收账款周转率=营业收入/应收账款平均余额（注：2012年末应收账款周转率=营业收入/期末应收账款余额）

  （5）存货周转率=营业成本/存货平均余额（注：2012年末存货周转率=营业成本/期末存货余额）

  （6）净资产收益率=净利润/期末净资产

  （7）利息保障倍数=（利润总额+利息费用）/利息费用

  第三节 发行人基本情况

  一、发行人基本情况

  公司名称：广东省广新控股集团有限公司

  法定代表人：李成

  设立日期：2000年9月6日

  注册资本：人民币16.20亿元

  实缴资本：人民币16.20亿元

  住所：广东省广州市海珠区新港东路1000号1601房

  邮编：510308

  信息披露事务负责人：袁静

  联系电话：（020）89203080

  传真：（020）89097266

  所属行业：商业经纪与代理业

  经营范围：股权管理；重组、优化、处置资产、资源配置；参与资本市场运作，通过抵押、产权转让、股份制改造、上市等融资方式筹集资金；投资经营；合资、合作经营；国际贸易、国际经济技术合作业务；国内贸易、房地产物业开发、租赁与管理；广告制作、发布与代理、文化创意与咨询；矿业资源开发、销售；节能环保、新一代信息技术、电子商务运营、生物技术、高端装备制造、新能源、新材料等战略性新兴产业投资与管理；期货经纪业务；信息服务业务；与上述业务相关联的境内外产业业务；经国家和有关部门批准的其它业务。

  组织机构代码：725063471

  二、发行人设立情况

  广东省广新控股集团有限公司，原广东省广新外贸集团有限公司，是经粤办发〔2000〕9号文批准，于2000年9月6日组建并注册成立的授权经营企业集团。

  1999年，在国家实施“政企分离”的背景下，广东省政府将原广东省外经贸委系统的大部分企业以及省贸促会脱钩企业合并，于2000年9月6日组建成广东省广新外贸集团有限公司，注册资金人民币60,300.00万元。

  2008年8月1日，经广东省人民政府国有资产监督管理委员会批准，发行人以资本公积9.97亿元转增注册资本，转增后注册资本为人民币16亿元。

  2009年1月，广东最大劳务输出企业广东新广国际集团有限公司（简称“新广国际”），因巨额亏损约8亿元，托管给发行人。根据广东省人民政府国有资产监督管理委员会发布的粤国资〔2009〕12号《关于广新外贸集团对新广国际集团有限公司实施托管的通知》，发行人对新广国际的所有资产、债权债券、人员，以及经营管理的决策权进行托管。实施托管后，发行人与新广国际的资产、财务关系不变，资产不并账、会计报表不合并。新广国际继续保留法人资格，独立承担相应的民事责任。

  2011年4月1日，经广东省国资委批准、广东省工商局核准，发行人企业名称由“广东省广新外贸集团有限公司”变更为“广东省广新控股集团有限公司”，但经营范围未发生变化。

  2013年年初，发行人成立全资子公司广东粤新资产管理公司（以下简称“粤新资产”），专门负责处理新广国际托管事项。2013年2月省政府向粤新资产无偿拨款6.65亿元以及提供4亿元3年期低息贷款，为新广国际代偿全部银行债务，粤新资产成为新广国际的最大债权人。后续，粤新资产以新广国际最大债权人的身份追讨新广国际对外应收账款，资金回笼后纳入粤新资产管理。

  2013年3月，根据广东省人民政府国有资产监督管理委员会粤国资函〔2013〕40号《关于对广东省广新控股集团有限公司增加资本金的通知》和发行人修改后的章程规定，发行人申请增加注册资本人民币1,000.00万元；根据广东省人民政府国有资产监督管理委员会粤国资规划〔2012〕144号《关于组织申报2012年度省属企业改革与发展专项资金（竞争性部分）项目的通知》、广东省财政厅文件粤财工〔2012〕514号《关于安排2012年度省属企业改革与发展专项资金（竞争性部分）的通知》和发行人修改后的章程规定，发行人申请增加注册资金人民币1,000.00万元。以上两项发行人共申请增加注册资金人民币2,000.00万元，变更后的注册资金为人民币162,000.00万元。经信永中和会计师事务所广州分所审计，截至2013年3月20日止，发行人已将人民币2,000.00万元转增注册资本（实收资本），截至本募集说明书摘要签署之日，发行人注册资本为人民币162,000.00万元。

  目前，广东省人民政府国有资产监督管理委员会为发行人的单独出资人和实际控制人。截至本募集说明书摘要签署之日，广东省国资委持有发行人股权未受限制。

  公司主营业务划分为战略新兴产业、现代服务产业、战略性资源产业三大产业板块，其中战略新兴产业主要包括新能源新材料、生物医药、铝型材加工、镍合金、高端装备制造及电子商务等业务；现代服务产业主要包括公司传统的贸易业务以及近年来快速发展的文化创意、现代供应链及期货服务等业务；战略性资源产业主要包括矿业开采及海上供油等业务。截至2015年6月末，公司旗下拥有二级子公司27家，其中7家子公司已在境内外上市。

  三、控股股东及实际控制人

  （一）控股股东和实际控制人情况

  发行人系广东省人民政府国有资产监督管理委员会（以下简称“广东省国资委”）监管下的国有独资公司，广东省国资委为发行人的单独出资人和实际控制人。

  广东省国资委于2004年6月26日正式挂牌成立，作为广东省人民政府的直属特设机构，代表其履行出资人的职责，按照管资产与管人、管事相结合，权力、义务和责任相统一的原则，行使资产的占有、使用、处分、收益的权力，更好地实现广东省国有资产的保值增值。

  截至2015年6月30日，发行人股权结构如下：

  图3-1：发行人股权结构图

  ■

  （二）控股股东和实际控制人变更情况

  截至本募集说明书摘要签署日，近三年来公司控股股东未发生变更及实际控制人未发生变更。

  四、公司权益投资情况

  （一）全资及控股子公司

  截至2015年6月末，公司拥有二级子公司27家，其中全资子公司共18家，控股子公司共9家，全部纳入合并报表范围。公司拥有三级子公司140家。主要参股公司6家，不纳入合并报表范围。

  2014年度集团纳入合并报表范围企业共234户，其中：一级企业1户，二级企业27户，三级企业140户，四级及以下企业66户。与2013年度217户企业相比，2014年纳入合并报表范围净增加17户，其中：减少6户、增加23户。另外，企业更名4户，级次变更7户。2015年第二季度合并范围与2014年度相比，级次变更0户。发行人二级全资子公司和控股子公司具体如下：

  表3-1：2014年末发行人纳入合并范围二级子公司情况表

  单位：万元、%

  ■

  截至2015年6月末，集团纳入合并报表的27家子公司中，控股比例不足50%的子公司共有四家，分别为佛山佛塑科技集团股份有限公司、广东肇庆星湖生物科技股份有限公司、广东省广告股份有限公司和广新海事重工股份有限公司。其中广新海事重工股份有限公司直接持股和间接持股比例相加后控股超过50%；其余三家子公司则均为上市企业，集团为相对第一大股东且具有控制权。

  其中，公司向佛山佛塑科技集团股份有限公司派驻了包括董事长、业务副总经理、财务总监等多数高管、董事。董事会9名董事中，公司直接推荐的董事有5名，其中1名是董事长。根据佛山佛塑科技集团股份有限公司章程，公司有权决定佛山佛塑科技集团股份有限公司的财务和经营政策，且公司有权任免其董事会的多数成员。因此，公司对佛山佛塑科技集团股份有限公司拥有实际控制权。

  公司向广东肇庆星湖生物科技股份有限公司派驻了包括董事长、总裁、财务总监等多数高管、董事。根据广东肇庆星湖生物科技股份有限公司章程，公司有权决定广东肇庆星湖生物科技股份有限公司的财务和经营政策。因此，公司对广东肇庆星湖生物科技股份有限公司拥有实际控制权。

  公司向广东省广告股份有限公司派驻了副董事长、财务总监等高管、董事、监事。根据广东省广告股份有限公司章程，公司有权决定广东省广告股份有限公司的财务和经营政策。因此，公司对广东省广告股份有限公司拥有实际控制权。

  公司向广新海事重工股份有限公司派驻了董事长、党委书记、财务总监、副总经理以及董事，根据广新海事重工股份有限公司公司章程，公司有权决定广新海事重工股份有限公司的财务和经营政策。因此，公司对广新海事重工股份有限公司拥有实际控制权。

  公司对上述四家子公司拥有实际控制权，上述四家子公司对于实际控制人的认定与上述情况一致，故将上述子公司纳入集团合并报表范围当中。

  （二）公司对其他企业的重要权益投资情况

  表3-2：截至2015年6月末发行人重要权益投资公司情况表

  单位：万元、%

  ■

  五、董事、监事、高级管理人员的基本情况

  （一）董事、监事、高级管理人员基本情况

  公司高管人员设置符合《公司法》等相关法律法规和公司章程要求，董事会成员情况如下：

  表3-3：发行人董事、监事、高级管理人员基本情况

  ■

  （二）董事、监事、高级管理人员从业简历

  1、董事会成员

  （1）李成 董事长、党委书记

  男，现年53岁，中共党员，硕士研究生学历，长江商学院EMBA，高级工程师。现任公司董事长、党委书记。曾任中石化广州石化总厂机修厂厂长兼党委书记、中石化广州石工总厂副厂长、中石化广州分公司副总经理、广东省轻工集团公司总经理、党委副书记等职。

  （2）黄平 董事、总经理、党委副书记

  男，现年51岁，中共党员，博士研究生，高级经济师。现任公司董事、总经理、党委副书记。曾任广东紫金县水墩中学教师、副教导主任、广东紫金县委宣传干事、广东证券公司投资银行部业务二部经理、投资银行部副总经理、投资银行总部总经理、广证投资管理股份有限公司筹备组组长、广东省广新外贸集团有限公司总经理助理、党委委员、副总经理、佛山佛塑科技集团股份有限公司董事长。

  （3）吴育生 董事、党委副书记、纪委书记、工会主席

  男，现年52岁，中共党员，大学学历，EMBA，经济管理专业，高级会计师。现任公司职工董事、党委副书记、纪委书记、工会主席。曾任广东省外经委科员、广东省外经发展公司科员、副科长、业务经理、广东华侨信托投资公司中层副职、正职、省国资委财务处、统评处、审计处调研员、处长、审监局副局长。

  （4）伍亮 外部董事

  男，现年69岁，中共党员，高级经济师，曾任广州市常委、常务副市长、广东省经济贸易委员会副主任、广东省广业资产经营有限公司董事长、党委书记，现任广东省经济投资促进会会长、广东省节能协会会长。

  （5）谢鉴明 外部董事

  男，现年69岁，中共党员，高级经济师，曾任广东省铁路集团董事长和总经理、广东省交通集团副董事长、省政协委员，现任广东省交通运输协会常委副会长兼秘书长。

  （6）陈雄溢 外部董事

  男，现年62岁，高级会计师、中国资深注册会计师、中国注册资产评估师，澳大利亚梅铎大学工商管理硕士，美国芝加哥伊利诺大学国际会计研究班结业。曾任羊城会计师事务所主任会计师、董事长，现任立信会计师事务所广东分所所长、董事，中国注册会计师协会常务理事、广东省注册会计师协会副会长、广州注册会计师协会会长等职。

  （7）陈善如 外部董事

  男，现年69岁，中共党员，曾任广东省发展计划委员会党组书记、主任、广东省发展与发改委员会党组书记、主任、广东省政协常委、经济委员会主任，现任广东国际经济协会会长。

  2、监事会成员

  （1）张亮 监事、监事会主席

  男，现年53岁，中共党员，工学学士，高级经济师、会计师、律师。现任广东省广新控股集团有限公司监事会主席，曾任广东省人事厅副处长、广东省国资委调研员、广东省铁路投资建设集团董秘、人事部长、广东省粤电集团监事会主席、广东省水电集团监事会主席等职。

  （2）支文 专职监事

  女，现年45岁，中共党员，高级会计师、注册会计师。现任广东省广新控股集团有限公司专职监事，曾任广东恒健投资控股有限公司、广东省广业资产经营有限公司、广东省交通集团有限公司、广东省建筑工程集团有限公司、广东省水电集团有限公司、广东省航运集团有限公司、广东省粤旅集团有限公司等专职监事。

  （3）于渊靖 专职监事

  男，现年42岁，中共党员，中山大学法学硕士，高级会计师、国际注册内部审计师。现任广东省广新控股集团有限公司专职监事，曾任职广东省铁路建设投资集团有限公司专职监事、广东联合电子收费股份有限公司财务部部长、中国光大银行广州分行私人银行部总经理助理等。

  （4）张磊 职工监事

  女，现年44岁，中共党员，审计师。现任集团监审部副部长、审计室主任。曾任集团财务部副部长、省广股份财务总监等职务。

  （5）刘军强 职工监事

  男，现年35岁，中共党员，高级人力资源管理师。现任集团人力资源部副部长。曾任集团人力资源部副主管、主管。

  3、高级管理人员

  （1）白明韶 党委委员、副总经理

  男，现年47岁，中共党员，硕士研究生，副研究员，现任公司党委委员、副总经理。曾任广州市社科院政法研究所助理研究员、广州通达律师事务所所长、广州市社科院科技开发部联席主任广州市社科院广州市场经济研究发展中心主任、省贸促会副会长、党组成员。

  （2）陈胜光 党委委员、副总经理

  男，现年51岁，中共党员，EMBA硕士研究生，注册会计师，现任公司党委委员、副总经理。曾任广州海关综合统计处、石牌办事处征统科干部、广东省外贸开发公司财务部经理、公司副总经理、广东省广新外贸集团有限公司财务部部长、结算中心主任、总会计师。

  （3）陆超英 党委委员、副总经理

  男，现年57岁，中共党员，EMBA，经济师，现任公司党委委员、副总经理。曾任广东省化机进出口公司储运科单证员、省机械进出口集团公司业务员、业务经理、公司副总经理、香港广新控股公司总裁、董事长。

  （4）陈树钟 党委委员、副总经理

  男，现年53岁，中共党员，博士研究生，经济师，现任公司党委委员、副总经理。曾任广东省农贸总公司科长、副总经理、广东省供销合作联社办公室主任、财务处处长、中华全国供销合作总社经济发展与改革部副部长。

  （5）邱庆新 党委委员、副总经理

  男，现年51岁，中共党员，EMBA，人力资源管理师，现任公司党委委员、副总经理。曾任广东河源灯塔中学教师、广东河源交通局副局长、广东省红岭集团有限公司副总经理、广东省广晟资产经营有限公司总经理助理兼矿产资源投资部部长。

  （6）陈冰峰 党委委员、副总经理

  男，现年59岁，中共党员，现任公司党委委员、副总经理。曾任广东新广国际集团有限公司办公室副主任、主任、董事会秘书广东新广国际集团有限公司董事、党委副书记、纪委书记等职。2013年6月调任广新集团本部担任党委委员和副总经理。

  （7）莫仕文 党委委员、副总经理

  男，现年43岁，中共党员，EMBA，现任公司党委委员、副总经理。曾任怀集县委宣传部干部、共青团怀集县委书记、怀集县委办公室联席主任、怀集县汶朗镇委书记、怀集县连麦镇委书记、肇庆市经济贸易局办公室主任、肇庆市经济贸易局机关党委副书记、纪委书记、广东省广新外贸集团有限公司董事会秘书、综合办公室主任、党办主任、总经理助理。

  （三）现任董事、监事、高级管理人员的兼职情况

  1、在下属子公司任职情况

  表3-4：发行人董事、监事、高级管理人在下属子公司兼职情况

  ■

  2、在股东单位任职情况

  表3-5：发行人董事、监事、高级管理人在股东单位兼职情况

  ■

  3、在其他单位任职情况

  公司董事、监事、高级管理人员未在其他单位任职。

  （四）公司董事、监事、高级管理人员持有本公司股权及债券情况

  公司董事、监事、高级管理人员未持有本公司股权及债券。

  六、发行人内部治理及组织机构设置情况

  （一）发行人治理结构

  根据《中华人民共和国公司法》和《广东省广新控股集团有限公司章程》，国有独资公司不设股东会，由国有资产监督管理机构行使股东会职权；设董事会，由3至9名董事组成（其中职工董事1名），为发行人的决策机构，对出资者负责；设监事会，由3至7人组成，由公司职工代表大会、职工大会或其他民主形式选举产生，为公司的监督机构；设总经理1名，在其授权范围内行使出资者职权，决定集团公司重大事项。

  1、董事会

  发行人现任董事会成员7人，其中内部董事3人，外部董事4人。董事会成员由出资者委派或更换，职工董事通过职工代表大会、职工大会或者其他民主形式选举产生。董事会设董事长1名。董事会对出资者负责，行使下列职权：

  （1）制订公司的发展战略和中长期发展规划，在授权范围内决定公司的经营计划和投资方案；并对高级管理人员的生产经营管理进行监督；

  （2）制订公司的年度财务预算方案、决算方案；

  （3）制订公司的利润分配方案和弥补亏损方案；

  （4）制订公司的业务风险预警、管控和应急处置预案制度，并对执行情况进行监督；

  （5）制订公司增加或减少注册资本以及年度融资和担保计划、发行中期票据、短期融资券、私募债、公司债券等直接融资方案；

  （6）制订公司合并、分立、变更公司形式、解散的方案；

  （7）制订公司章程草案和章程修改方案；

  （8）决定公司内部管理机构的设置；决定公司分支机构的设立或撤销；

  （9）制订公司的基本管理制度；

  （10）拟定高级管理人员职数；

  （11）按照有关规定，聘任或者解聘公司总经理、副总经理、总会计师、总经济师、总工程师、总法律顾问、董事会秘书等其他高级管理人员，对其进行绩效考评并决定其报酬事项；

  （12）聘任或者解聘公司人事部、财务部、审计室负责人；

  （13）根据出资人授权，决定权限内对外投资、收购出售资产、资产抵押、对外担保、委托理财、关联交易、资产损失核销、产权变动以及融资、捐赠或者赞助等事项；

  （14）向出资人提请聘任或更换对公司进行审计的会计师事务所；

  （15）听取公司经营班子工作汇报并检查经营班子的工作；

  （16）审议批准各专门委员会制订的会议制度和议事规则；

  （17）法律法规规定或出资人授予的其他职权。

  2、监事会

  发行人现任监事会成员5名，监事会履行职责如下：

  （1）检查公司财务；

  （2）代表出资人检查公司贯彻执行有关法律、法规的情况，对董事、高级管理人员执行公司职务的行为进行监督，对违反法律、行政法规、公司章程或者国有资产管理机构决议的董事、高级管理人员提出罢免的建议；

  （3）当董事、高级管理人员的行为损害公司利益时，要求董事、高级管理人员予以纠正；

  （4）依据《公司法》第一百五十二条规定，对董事、高级管理人员提起诉讼；

  （5）发现公司经营情况异常，可以进行调查；必要时，可以聘请会计师事务所协助其工作，费用由公司承担。

  3、经营班子

  发行人设总经理1名，副总经理若干。总经理对董事会负责，全面负责集团公司的日常经营和管理，行使以下职权：

  （1）主持公司的资产经营、生产经营和管理工作，组织实施董事会决议；

  （2）组织实施公司年度经营计划和投资方案；

  （3）拟定公司内部管理机构设置方案和基本管理制度，制定公司的具体规章；

  （4）按照广东省省属企业领导人员管理的有关规定行使用人权；

  （5）按照《印发广东省省级国有资本经营预算试行办法的通知》（粤府〔2009〕13号）的要求编制国有资本经营预算，并由董事会审议通过；

  （6）董事会授予的其他职权。

  （二）相关机构运行情况

  1、董事会

  近三年，董事会依照依照有关法律法规和公司章程严格行使职权、勤勉尽责地履行职责和义务，董事会制度的建立和有效执行对完善公司治理结构、规范公司决策程序和规范公司管理发挥了应有的作用。

  2、监事

  近三年，监事依照有关法律法规和公司章程严格行使职权、勤勉尽责的履行职责和义务，对完善公司治理结构和规范公司运作发挥了应有的监督和制衡作用。

  3、公司管理层

  近三年，公司总经理依照有关法律法规和《公司章程》严格行使职权、勤勉尽责的履行职责和义务，公司副总经理、总经理助理等其他高管人员也都各司其职，积极配合总经理的工作，保障了经营决策的有效执行，公司管理层对于完善公司治理结构和规范公司运作发挥了应有的作用。

  （三）发行人内部机构设置

  发行人内设综合办公室、财务部、人力资源部、资本运营部、投资发展部、监察审计部、运营管理部、风险管理部、党群工作部和法律事务部。公司组织结构参见下图：

  图3-2：发行人组织结构图

  ■

  各部门主要职能如下：

  1、综合办公室

  负责广新集团总部基础建设，处理广新集团及广新集团总部的日常事务；负责综合协调工作和重要文件、报告、规章制度的起草与有关材料的审查把关工作；负责文秘、会议、保密、文书档案、安全保卫、武装、接待工作；负责广新集团总部的后勤服务工作，负责办公用品、设备和福利用品的采购、管理；负责广新集团机动车辆采购、维修保养、调配及司机管理等工作；负责广新集团托管退出企业离退休人员管理；负责管理广昊物业公司；负责广新集团琶洲办公楼及外贸广场物业经营管理，与当地街道社区单位的沟通协调工作。

  2、人力资源部

  负责制定及实施广新集团人力资源发展规划，完善人才发展机制，市场化用活用好人才；负责推进、实施广新集团人力资源信息化（E-HR）建设；广新集团总部组织机构设置及调整；广新集团企业职能部门设置及直属企业人员招聘审批；负责广新集团总部人员的招聘录用、绩效考核评价、薪酬奖励分配、劳动合同管理及员工发展；负责制定和实施所属企业领导班子及成员年度绩效考核与薪酬奖励分配；负责广新集团培训中心的有关工作，统筹指导所属企业人员培训和专业技术职称评聘与管理工作；负责广新集团总部及企业领导班子配备、管理以及广新集团后备人才管理；负责总部及所属企业出国（境）人员的政审管理；负责广新集团外派常驻境外企业人员管理；负责广新集团及所属企业大中专应届毕业生接收、军队专业干部管理、人事档案管理；广新集团领导交办的其他工作。

  3、资本运营部

  负责组织编制广新集团战略规划以及广新集团所属企业发展规划审核、报备等工作；按照广新集团战略发展目标的要求，制定广新集团资本运营近、中、长期发展规划草案，并经广新集团批准后组织实施；建立广新集团资本运营业务资料库，全面、及时掌握广新集团涉及资本运营的项目、资产和股权情况，以及国家有关资本运营的政策及法规要求；建立与上市公司双向信息交流机制，有效履行股东权利和义务，保障广新集团权益；建立与上级主管部门、下属企业顺畅的沟通渠道，保证项目的顺利开展；负责广新集团所属优势企业股份制改造，培育上市工作；以及优质资产上市的论证、策划及实施工作；负责对广新集团所属上市公司再融资、分拆上市、资产注入等战略投融资方案的草拟和实施执行；负责广新集团所属上市公司投资项目的初审、报批，以及对投资项目实施和运营情况进行动态监督管理和后评估等工作；负责对广新集团所拥有的上市公司股权进行市值管理。研判宏观经济形势和股票市场中长期走势，定期向广新集团提交分析报告和管理建议，为广新集团进行战略性增持或减持上市公司股票提供决策参考，并在广新集团批准后直接实施股票操作或指导、督促下属企业实施操作；根据广新集团战略发展规划，物色、筛选与广新集团产业相关的资本运作项目，充分论证分析，提出方案并经批准后执行；负责企业兼并重组和改制方案的审核、报批和批复工作；负责资本运作业务的档案管理；广新集团交办的其他工作。

  4、投资发展部

  根据广新集团发展战略，推动各所属企业战略转型升级，引导企业实施战略投资，打造主业，延伸产业链，实现产业化发展；根据广新集团投资管理办法和投资项目管理责任制等，规范所属企业投资行为；负责广新集团非上市公司投资项目的初审、报批，以及对投资项目实施和运营情况进行动态监督管理和后评估等工作；负责编制广新集团年度投资计划及报批工作；负责广新集团技术创新工作：制订广新集团技术创新规划框架及年度实施计划，推动企业开展实施工作；与相关科研院校合作，推动产学研合作与创新体系建设工作；建立健全技术创新信息库；负责与政府相关部门的沟通联系；推动企业技术交流合作；负责投资业务档案管理工作；完成广新集团安排的其他工作。

  5、监察审计部

  纪检监察工作方面：负责广新集团党风廉政建设，落实党风廉政建设责任制；负责效能监察工作；负责广新集团惩防体系建设；负责纪检监察干部队伍建设，查处违规行为。

  审计与子公司监事工作方面：负责制定广新集团内部审计和子公司监事工作制度和计划，对广新集团各级企业开展内部审计和监事工作进行业务指导；参与广新集团年度财务决算的审计工作，对有关企业开展内部审计；负责对广新集团各子企业的财务收支、财务预决算、资产质量、经营绩效等有关财务活动进行审计监督；负责对广新集团各子企业的负责人进行任期或定期经济责任审计，对发生重大财务异常情况的子企业进行专项经济责任审计工作；负责对广新集团及各子企业的经济活动及重要的经济合同等进行审计监督；负责对广新集团及各级子企业内部控制系统及有关业务的经营风险进行检查、评估和意见反馈；负责开展专项审计调研；监督检查公司董事会、经营班子生产经营管理行为；监督检查公司财务状况，并对其经营管理业绩进行评价；监督检查公司重大投资行为，跟踪企业重点投资项目，重点工程建设、招投标工作的决策过程和运行情况；监督检查公司的经营效益、利润分配、国有资产保值增值、资产运营及国有资产经营考核责任制指标的完成情况；根据工作需要，召开公司所属全资、控股公司监事会成员联席会议，了解全资、控股公司财务活动、经营管理活动及资产运营情况。

  6、运营管理部

  负责统筹制订广新集团和所属企业年度业务预算，并进行跟踪检查；负责广新集团和所属企业日常业务运营的监测、分析以及各项经济运行指标的统计工作；负责对所属企业大额业务、大额合同的评审、检查、跟踪和管理工作，对企业重大客户实施报备管理，防范运营风险；规范企业运作，建立健全运营管理的规章制度，推动企业抓好运营管理的基础工作；负责经济政策、法规、信息的收集、汇总工作；负责与业务工作相关的客户、合同及风险管理，信用及海关管理等知识技能的培训；负责组织实施对企业年度经营业绩考核工作；负责商务会展活动的组织协调工作；负责品牌建设工作；负责广新集团生产项目的运营管理工作；负责广新集团电子商务工作，组织制定广新集团电子商务发展规划，广新交易会平台建设、宣传推广和运营管理工作，协调、指导广新集团各企业开展电子商务工作；负责广新集团信息化建设工作。

  7、风险管理部

  负责牵头组织拟订重大决策风险评估报告、重大风险应对方案。对其他职能部门及子企业拟订的风险评估报告、风险应对方案提出审核意见和建议；负责制定风险管理和应急处置相关制度，制定统一的风险管理工作标准，并负责落实风险管理的考核工作；负责组织开展风险信息的收集、识别、分析与评估；对经营中的重大风险开展跟踪管理，及时提出风险应对建议和意见；负责组织落实风险管理工作目标和责任，监督、指导其他职能部门及子企业做好风险管理工作；负责风险管理信息系统建设，及时更新风险管理信息，实现风险管理信息化；负责年度风险管理报告的编制工作；负责广新集团安全生产工作。

  8、财务部

  贯彻执行国家财经制度, 确定广新集团财务管理体制，制订和落实广新集团统一会计政策及财务会计规章制度和办法；负责广新集团财务管理和会计核算工作。定期编报广新集团会计报表，提供财务和经济运营状况等各类分析报告，及时准确反映广新集团财务状况，为广新集团重大投资、融资等经营活动提供建议和决策支持；统筹协调广新集团全面预算，及时编制预算报告，跟踪和分析预算执行情况；统筹协调国资委对广新集团的经营业绩考核，及时制定和上报广新集团经营业绩考核指标，跟踪和分析经营业绩指标的完成情况；配合业务部开展对下属企业业绩考核工作；负责审核广新集团总部大额资金支付，确保总部资金支付符合资金管理要求；负责审核广新集团总部成本费用支出，定期分析和监控费用支出情况；负责广新集团总部税务管理，按时完成税务申报，协调所属企业税务管理、税务筹划、外汇核销管理工作；负责广新集团总部及所属企业国有资产收益收缴工作，负责资产评估审核和备案工作，负责统筹和协调各类专项资金的申报和后续跟踪工作；负责下属企业派出财务经理的选派、考核等管理工作，指导下属企业依法依规开展财务管理工作；定期组织财会人员的专业知识培训及后续教育培训；筹建广新集团会计中心；负责规范和监督广新集团所属企业产权管理工作，包括：企业资产的产权界定、登记、资产评估、划转、处置、产权纠纷调处、产权转让、产权交易合规性监督、产权档案管理。

  该部门内设有资金结算中心，主要工作职责包括：负责制定广新集团年度整体授信方案，建立广新集团授信预算管理制度，审核企业提出的授信需求，调剂内部资金余缺，加快资金周转，提高资金使用效率；按照国家有关的法律法规、金融政策以及广新集团管理制度要求，做好货币资金管理和资金运营监控的工作；负责监督、管理广新集团及各所属企业银行及内部账户，加强对企业资金归集管理力度，制定管理制度，严格审批开户申请，规定帐户使用用途并按此跟踪帐户资金运行情况，对非常用或不需用帐户实行限时销户；统一办理资金结算，制定结算制度和操作规范并予以严格执行；加强对企业资金流量、流向的监督与分析，对重大资金支付实行监控，定期反馈资金运转情况信息；审慎办理短期理财等相关业务，报经广新集团领导批准后执行；拓展筹资渠道，优化融资结构，提升广新集团资金运筹能力；加强授信预算执行与大额资金业务跟踪管理，运用授信系统实时监管，强化授信分析监管体系的持续有效运转；组织开展银行金融理财产品深度培训，推动银行产品的全面运用，积极引导与协调下属企业开展理财业务，不断提高理财收益；加强对上市、拟上市公司和合作项目的资金协调管理，及时反映企业及项目资金状况，引导其按照广新集团管理理念规范内部资金及授信管理；推进广新集团以中国银行为试点的现金管理平台建设，逐步搭建起涵盖人民币与外币现金池、境内与境外现金池、上市非上市企业资金管理的全球现金管理平台；推进和筹建财务公司工作；按广新集团要求推进相关资金配套工作。

  9、党群工作部

  负责承办广新集团党委日常工作和党委中心组学习有关工作；负责与指导所属企业和广新集团总部党组织的思想、组织、作风、制度建设和员工的思想政治教育工作、企业文化建设；负责广新集团工会组织建设、企务公开、帮扶助困和助困基金筹集使用、健全和完善职代会制度、职工的维权工作、开展创先争优活动和劳动竞赛活动、组织广新集团“女工委”开展工作、广新集团“职工之家”建设和管理、组织广新集团文体活动、负责广新集团系统离退休老干部管理及广新集团总部退休人员的管理与服务工作；负责广新集团信访维稳工作；负责广新集团统战工作；负责广新集团计划生育管理工作；负责广新集团扶贫开发工作；负责广新集团团委工作；负责协助广新集团关工委的相关工作。

  10、法律事务部

  对发行人重大经营决策提出法律意见；起草或者参与起草、审核发行人重要规章制度；审核发行人合同，参加重大合同的谈判和起草工作，协助主办部门监控合同的履行情况，建立完善合同管理制度；指导所属企业的经济合同管理，参与重大经营项目的论证、审查，协助草拟有关经济合同、法律文书；全过程参与企业的分离、合并、破产、解散、投融资、担保、租赁、产权转让、招投标和改制、重组、公司上市、合作谈判等重大经济活动，处理有关法律事务；办理商标、专利、商业秘密保护和公证、鉴证等有关法律事务，做好企业商标、专利、商业秘密等知识产权保护工作；负责管理、培训所属企业法务工作人员和企业法制宣传教育；提供与企业经营管理有关的法律咨询；受企业法定代表人的委托，参加或指导企业的诉讼、仲裁、行政复议和听证等活动；负责选聘律师和选聘企业法律顾问，并对其工作进行监督和评价；指导和管理所属企业的法律事务工作和法律顾问工作。

  （四）发行人的独立性

  公司具有独立完整的业务和自主经营能力，出资人依法行使其权利并承担相应的义务；公司与出资人在人员、财务、资产、机构和业务做到“五分开”。具体情况如下：

  1、资产方面

  发行人拥有独立的生产系统、辅助生产系统和配套设施，发展所需的必要的配套设施和土地使用权等资产均归发行人独立所有，产权关系明确。不存在被实际控制人占用资金、资产等情况。

  2、人员方面

  广东省国资委依照法定程序任免（或建议任免）发行人董事会成员和其他高级管理人员，委派监事会成员，决定发行人董事、监事等有关高级管理人员的薪酬。发行人不存在违反法定程序作出人事任免决定的情况。同时，发行人建立了一套完整的、适应发展需要的组织机构。

  3、机构方面

  发行人建立了劳动、人事、分配制度，拥有自己独立的日常办公场所，与实际控制人在不同场所办公。发行人机构与实际控制人机构均各自独立，不存在与实际控制人混合经营、合署办公的情况。

  4、财务方面

  发行人设立了独立的财务部门，配备了独立的财务人员，建立了规范、独立的会计核算体系；具有规范、独立的财务会计制度和对全资和控股子公司的财务管理制度；独立履行纳税申报和缴纳义务，独立开设银行账户等。

  5、业务经营方面

  发行人拥有独立的业务，建有完整的生产经营体系，自主经营，自负盈亏，不存在对实际控制人或其他关联企业的其他依赖性。

  （五）发行人关联交易情况

  1、发行人关联方及关联关系

  （1）发行人的控股股东及实际控制人

  表3-6：截至2014年末发行人实际控制人情况

  ■

  （2）发行人的子公司

  表3-7：截至2014年末发行人子公司情况

  单位：万元、%

  ■

  （3）其他关联企业

  表3-8：截至2014年末发行人合营、联营企业情况

  单位：万元

  ■

  2、发行人关联交易情况

  （1）为关联方提供资金收取资金占用费

  表3-9：2014年发行人为关联方提供资金收取资金占用费情况

  单位：元

  ■

  （2）租用关联方写字楼

  表3-10：截至2014年末发行人租用关联方写字楼情况

  单位：万元

  ■

  （3）为关联方提供担保

  表3-11：截至2014年末发行人为关联方提供担保情况

  单位：万元

  ■

  3、发行人关联交易的决策权限、定价机制与程序

  公司下属公司分别为独立的利润考核主体，相互之间的关联交易均出于对产品优势、价格优势、地理优势的考虑，与其他一般贸易无实质不同。为控制关联交易风险，公司内部也制定了一系列的关联交易管理制度，规定集团成员开展交易活动须在真实交易必要性的前提下进行，且不得损害公司利益和影响公司的独立性；各单位之间原则上不允许发生关联交易，如因情况需要必须发生关联交易，必须提交集团总部审批，并严格按照国内外及当地市场交易原则及交易价格执行，有国家定价时执行国家定价，没有国家定价时执行市场价格，没有市场价格时按双方协商价格，并就关联交易事项接受总部及审计机构的监督。公司内部关联交易遵照《广东省广新控股集团有限公司大额资金业务评审管理实施细则》、《广东省广新控股集团有限公司商品营销和贸易服务业务指引》、《广东省广新控股集团有限公司重大贸易客户管理和报备规定》和《广东省广新控股集团有限公司贸易业务流程管理规定》执行。

  （六）内部管理制度的建立及运行情况

  公司设立了完善的内部控制、财务管理、担保管理、对下属公司管理、投融资和预算管理、人事管理、内部审计制度体系，对公司重大事项进行决策和管理。

  1、内控管理体系

  公司根据资产保值增值的需要，不断健全完善公司治理结构，建立了较为完善的内控管理体系。公司建立了《广东省广新控股集团有限公司董事会议事规则》、《广东省广新控股集团有限公司经营班子议事规则》、《广东省广新控股集团有限公司经营班子职责》、《广东省广新控股集团有限公司请示报告制度》、《广东省广新控股集团有限公司效能监察暂行办法》、《广东省广新控股集团有限公司领导干部诫勉谈话制度暂行规定》、《广东省广新控股集团有限公司领导干部重大事项报告制度实施办法》、《广东省广新控股集团有限公司述职述廉制度实施办法》、《广东省广新控股集团有限公司经营目标责任制考核评议实施细则》、《广东省广新控股集团有限公司安全生产责任书》、《广东省广新控股集团有限公司统计工作管理办法》和集团董事会去年新成立了三个会：投资与控制风险委员会、考核与审计委员会、预算和财务管理委员会，实行财务管理、人力资源管理、内部审计管理等一系列制度。

  2、财务及预算管理制度

  公司建立了《广东省广新控股集团有限公司企业会计核算管理办法》、《广东省广新控股集团有限公司集团总部现金预算管理试行办法》、《广东省广新控股集团有限公司关于加强财务管理的规定》及派出监事等制度，2015年根据以前的制度重新修订了《广东省广新控股集团有限公司全面预算管理暂行办法》,目前正在征求意见阶段,成立了全面预算管理委员会及全面预算管理办公室。

  公司对企业的发展规划以及投资（含贷款和贷款担保）项目等重大决策，按规定程序组织论证并上报集团审批，成立了投资与控制风险委员会。

  公司建立下属企业财务总监/财务经理委派制度，对大额资金的收支实施具体监控，并指导、督促企业依据国家有关法律、法规进行会计核算。

  3、投资管理制度

  公司在对外投资方面建立了一套严格的审批制度，设有专门的投资审查委员会，对被投资项目从财务，业务和法务等方面进行充分论证审核，通过法定审批程序批准后，方可对外投资。

  公司的投资项目必须遵循符合国家法律、法规，符合国家产业政策和公司发展战略目标，有利于调整产品结构，提高生产技术水平，稳定协作配套关系，稳定和巩固营销体系，确保对外投出资本的保值、增值。投资项目若为与系统外单位或个人合作项目，公司在进行对外投资还必须首先取得由对方提供的公司认可并具有法律效力的投资文件，确保项目未来的顺利运行。

  4、融资管理制度

  公司通过设立结算中心，制定严格的融资管理制度，包括《广东省广新控股集团有限公司结算中心资金结算实施细则》，《广东省广新控股集团有限公司资金授信管理制度》，《广东省广新控股集团有限公司综合授信实施细则(修订)》等，统筹安排下属子公司资金和融资行为，降低财务费用和融资成本，实施对下属子公司财务的全面监管。资金实行统一管理、统一调拨，统一对外议价。下属企业在向金融机构申请授信时，融资方案须向集团财务结算中心报批，集团还对融资价格实行上限管理，成本超过集团定价的授信不得提用。此外，下属企业还需定期向集团结算中心报送本单位在外授信总量和余额情况，方便公司本部进行统筹管理。

  5、担保管理制度

  公司根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国担保法》、《广东省省属企业担保管理工作规则》和公司章程，制定了《广东省广新控股集团有限公司融资担保工作规则》，集团及企业的财务部门负责担保业务的业务审批、档案的管理及数据报送，包括担保事项的登记、报备、注销、上报预算等。妥善办理有关银行、工商等手续，接受反担保时必须及时向政府有关部门办理资产抵押或质押的登记手续。集团及企业的法务部门负责对担保合同等相关文书的条款合法性、公平性进行审核，对需要报送董事会（或班子会）审议的担保事项的合法、合规性审查，对涉及的法律风险进行评估，出具法律意见书。集团及企业的风管部门关注和及时收集被担保人的生产经营情况、财务状况等相关信息，及时发现担保风险，并对可能出现的风险进行分析，及时提请担保人处理，并通报相关部门。未经公司本部批准，公司本部和所属企业不得对外融资担保，也不得相互提供融资担保。

  6、对下属公司管理制度

  公司根据国家的相关政策法规制订了符合自身实际的下级公司管理办法，实现了公司与下级公司政策执行的统一、协调，建立了健全的下级公司法人治理结构，有利于执行现代企业管理规范操作，提高整体管理水平。公司根据《公司法》等相关法规的规定，向各持股子公司委派高级管理人员，并根据本部各部门的职能，对应完善相关议事规则和管理流程，建立有效的控制机制，及时了解并掌握持股子公司经营管理信息，加强风险控制。下级公司同样接受公司内部审计监察部门的监督管理，公司其他相关部门，如人力资源部门、财务部门等也都根据各自职责进行相应的业务管理。

  7、人力资源管理制度

  公司建立了《广东省广新控股集团有限公司所属企业机构设置及部门负责人配备若干规定》、《广新集团企业领导人员管理暂行办法》、《广新集团所属企业薪酬指引》等制度规范人力资源管理，建立了劳动人事、工资分配和干部考核等管理体系，保证了员工合法权益，规范了薪酬体制，完善了集团的干部选拔和人事任免。劳动人事方面，依据国家《劳动法》规定，集团公司设立劳动争议调解委员会，所属各企业单位相应设立劳动争议调解小组，调解处理集团公司内部的各种劳动工资分配方面的问题，按照广东省国资委和集团公司的管理规定，建立了效率优先，兼顾公平的收入分配制度，职工收入根据岗位、技能和实际贡献确定，集团公司对所属企业的工资总额实行审核监督管理。

  公司依据《公司法》，管理下属企业的经营班子；建立下属企业财务总监委派制度。子公司有权聘任和解聘除集团公司审批权限以外的管理人员。公司通过完善分配制度，建立领导干部的公开选拔，加强对员工的培训，较好的起到了培养人才、留住人才、重用人才的机制。

  8、内部审计制度

  公司建立内部审计制度，对本部和子公司执行财经纪律的情况进行审计监管。建立了《广东省广新控股集团内部审计管理暂行办法》、、《广东省省属企业领导人员经济责任审计暂行办法》、《关于加强内审工作的指导意见》、《广东省广新控股集团有限公司成员企业监事会管理暂行办法》、《广东省广新控股集团有限公司集团委派监事任前告知书》等制度，并由董事会成立了考核与审计委员会。

  公司作为全资国有公司，严格按照《公司法》监管要求，不断推进公司体制和管理的创新，大力推动实施精细化管理，提高管理执行力，加强公司治理和内部控制机制建设，去年建立和完善了纪检、监察、审计、监审、工会合一的“五位一体”大监督机制。建立了由董事会以及经营管理层组成的较为健全的公司治理结构，形成了以财务管理制度、投资决策机制、内部审计制度等为主要内容的较为完善的内部控制体系。

  9、关联交易管理制度

  公司下属公司分别为独立的利润考核主体，相互之间的关联交易均出于对产品优势、价格优势、地理优势的考虑，与其他一般贸易无实质不同。为控制关联交易风险，公司内部也制定了一系列的关联交易管理制度，规定集团成员开展交易活动须在真实交易必要性的前提下进行，且不得损害公司利益和影响公司的独立性；各单位之间原则上不允许发生关联交易，如因情况需要必须发生关联交易，必须提交集团总部审批，并严格按照国内外及当地市场交易原则及交易价格执行，有国家定价时执行国家定价，没有国家定价时执行市场价格，没有市场价格时按双方协商价格，并就关联交易事项接受总部及审计机构的监督。公司内部关联交易遵照《广东省广新控股集团有限公司大额资金业务评审管理实施细则》、《广东省广新控股集团有限公司商品营销和贸易服务业务指引》、《广东省广新控股集团有限公司重大贸易客户管理和报备规定》和《广东省广新控股集团有限公司贸易业务流程管理规定》执行。

  10、信息披露制度和投资者关系管理相关制度

  为了规范和加强公司的信息披露管理，保护投资者、债权人的合法权益，根据《公司法》、《证券法》等法律、行政法规，发行人制定了公司信息披露事务管理办法。

  公司董事长为公司实施信息披露事务的第一责任人，资金结算中心负责具体协调处理，财务部资金结算中心为公司信息披露事务管理部门。公司依法在规定的信息披露平台披露可能影响偿债能力的重要信息。公司的信息披露文件及公告的情况、信息披露事务管理活动须接受相关监管机构的管理，依法真实、完整、及时、准确地披露信息。

  对于定期信息披露，公司在会计年度、半年度、季度报告期结束后，根据相关监管部门的最新规定及时编制并完成审计报告或财务报表。公司召开董事会议审议和批准审计报告或财务报表，召开监事会会议审阅审计报告或财务报表，财务管理部负责将经董事会批准、监事会审核的审计报告或财务报表提供给相关主承销商，由主承销商审核后在指定的网站上公开披露。

  七、公司从事的主要业务及主要产品用途

  （一）主要业务与收入构成情况

  广东省广新控股集团有限公司（以下简称“广新控股集团”或“公司”）的主营业务划分为战略新兴产业、现代服务产业、战略性资源产业三大产业板块，其中战略新兴产业主要包括新能源新材料、生物医药、铝型材加工、镍合金、高端装备制造及电子商务等业务；现代服务产业主要包括公司传统的贸易业务以及近年来快速发展的文化创意、现代供应链及期货服务等业务；战略性资源产业主要包括矿业开采及海上供油等业务。截至2015年6月末，公司旗下拥有二级子公司27家，其中“佛塑科技”、“省广股份”、“星湖科技”、“兴发铝业”、“国义招标”和“广新信息”等9家子公司已在境内外上市。

  从产业构成来看，近年来公司抓住金融危机时期的机遇，通过股权收购、联合投资等一系列手段，根据国家和广东省的产业战略规划，以较低的成本推行兼并收购进而涉足部分制造业，并加大对上游资源的掌控，改变过去相对单一的外贸业务，形成的12个子产业又进一步划分，形成了以三大核心产业为基本构架的业务结构。未来几年，公司发展规划将立足于现有业务，进一步细化内部管理，并加大产业间的协同作用，预计业务结构将保持基本稳定。

  从收入贡献来看，各个业务板块中，目前战略新兴产业和现代服务产业是公司收入的最主要来源，其中现代服务产业收入占比最高，但战略新兴产业近年来呈快速发展趋势，其未来将成为公司收入贡献的最主要来源。从毛利润贡献来看，战略新兴产业和现代服务产业是公司毛利润的最主要来源，近年来贡献的毛利润合计占比均在80%以上。2012-2014年和2015年1-6月公司三大产业主营业务收入、主营业务成本、毛利润和毛利率情况如下：

  表3-12：主营业务收入情况

  单位：亿元、%

  ■

  表3-13：主营业务成本情况

  单位：亿元、%

  ■

  表3-14：公司主营业务毛利率情况

  单位：亿元、%

  ■

  1、战略新兴行业

  战略新兴产业是公司未来重点发展的板块，进一步细分为新能源新材料、生物医药、铝型材加工、镍合金、高端装备制造、电子商务等6个子业务，其中铝型材加工、新能源新材料、生物医药等由公司旗下控股上市公司经营。2014年该板块实现营业收入和营业毛利润分别为239.64亿元和22.74亿元，较2013年同期分别增长7.74%和22.58%，贡献度分别为43.79%和52.87%。2015年1-6月该板块实现营业收入和毛利分别为112.60亿元和9.12亿元。

  2、现代服务产业

  公司现代服务产业板块由传统的对外贸易业务、文化创意业务、现代供应链业务等构成。2014年该板块实现营业收入215.41亿元，较上年下滑1.17%，而同期现代服务产业实现毛利润19.68亿元，较上年下降20.30%。2015年1-6月该板块实现营业收入和毛利分别为97.01亿元和9.08亿元。现代服务业板块的主要业务对外贸易收入及毛利均出现下降，主要是集团适应新形势下贸易发展方向，规避贸易业务风险，调整贸易业务结构，大力推动贸易业务转型升级，主动退出与主业无关、低毛利高风险的业务所致。

  3、战略性资源产业

  广新控股集团的战略性资源产业板块由矿业开采业务以及海上供油业务构成。2014年该板块实现营业收入92.18亿元，取得营业毛利润0.43亿元；2015年1-6月该板块实现营业收入24.81亿元，实现营业毛利润0.69亿元。

  （二）主要产品（服务）用途

  1、鸟苷

  （1）化学名称：9-β-D-呋喃核苷鸟嘌呤

  （2）用途：本品可作为食品或医药原料的中间体，用于生产5’-鸟苷酸二钠、鸟嘌呤、利巴韦林、阿昔洛韦、泛昔洛韦等食品添加剂或医药原料。

  （3）规模和技术水平：公司生产鸟苷采用生物发酵法生产，年产量超过2500吨，国内生产规模最大，生产技术水平均处于国内领先。

  （4）专利：两项专利获得受理：“一种鸟苷的生产工艺”（申请号：201210327686.6）、“一种鸟苷生产菌株的高通量筛选方法”（申请号：201010504767.X）。

  2、呈味核苷酸二钠（I加G）

  （1）简介：5′-呈味核苷酸二钠（I加G）是核苷酸类食品增鲜剂（增味剂）。本产品是由5’-肌苷酸二钠（IMP）和5’-鸟苷酸二钠（GMP）按1：1的比例混合而成，可直接加入到食品中，起增鲜作用，是较为经济而且效果最好、应用最广的鲜味增强剂。

  （2）用途：5′-呈味核苷酸二钠广泛应用于各类食品调味品中，是方便面调味包、调味品如鸡精、鸡粉、增鲜酱油、特鲜味精、各种调味汁、汤料等的主要呈味成份之一；与谷氨酸钠（味精）混合使用，其用量约为味精的2%-5%，有“强力味精”之称。

  （3）规模和技术水平：呈味核苷酸二钠是国家火炬计划项目，公司目前采用合成法生产I+G，即采用生物发酵法生产肌苷和鸟苷，再以肌苷和鸟苷为原料合成呈味核苷酸二钠，是国内最早生产I+G的企业，产品填补国内空白，是拥有自主知识产权和民族品牌的国家重点新产品，年产量超10000吨，占国内市场40%以上。呈味核苷酸二钠关键生产工艺技术2005年获国家科学技术进步奖二等奖，“高品质核苷产品链产业化关键技术集成”2013年获广东省科学技术奖三等奖。2014年I+G的销售收入2.51亿元，出口创汇388万美元。

  （4）专利：呈味核苷酸二钠项目已获得7项发明专利和1项实用新型专利授权证书，分别为：“一种溶析结晶过程中溶液浓度的在线检测方法及其专用装置”（授权号：ZL201010103256.7）；“一种5‘-核苷酸的制备方法”（授权号：ZL201010199921.7）；“一种呈味核苷酸二钠结晶物的制备方法” （授权号：Z ZL200910040555.8）；“一种5'-鸟苷酸二钠的制备方法”（授权号：ZL201010509136.7）；“一种5‘-核苷酸二钠的制备方法”（授权号：ZL 201010231924.4）；“5’-肌苷酸二钠的制备方法（授权号：ZL200810028996.1）；“一种核苷酸的合成方法” （授权号：ZL200910192314.5）；“一种离心萃取分离机” 获得实用新型专利授权证书（专利号：ZL201120118031.9）。

  3、中纤板

  中密度纤维板是将木材或植物纤维经机械分离和化学处理手段，掺入胶粘剂和防水剂等，再经高温、高压成型制成的一种人造板材，是制作家具较为理想的人造板材。 中密度纤维板的结构比天然木材均匀，也避免了腐朽、虫蛀等问题，同时它胀缩性小，便于加工。由于中密度纤维板表面平整，易于粘贴各种饰面，可以使制成品家具更加美观。具体用途包括：

  （1）用于家具；

  （2）用于强化地板；

  （3）用于室内装修的墙板。

  4、聚酯薄膜和聚酯切片

  双向拉伸聚酯薄膜（简称BOPET），是在原材料聚酯切片的基础上，利用有光料（也称大有光料），经过干燥、熔融、挤出、铸片和纵横拉伸的高档薄膜，用途广泛。以下分别是聚酯切片和BOPET的用途简介：

  （1）聚酯切片的用途

  PET具有良好的电性能、化学稳定性、耐候性能及机械加工性能，主要划分为膜级功能母料、涤纶纺织用切片、瓶用大有光切片三大类，是合成纤维涤纶、BOPET薄膜、PET瓶器的主要原料，可用于薄膜包装、高端透明太阳背板膜（在拉膜过程中无需添加其他助剂）、马达膜、电容膜、耐刮伤薄膜、建筑贴膜、汽车窗膜、光扩散薄膜、高速薄膜等，可广泛应用于纺织、食品、医药、饮料等领域。

  （2）聚酯薄膜的用途

  聚酯薄膜(BOPET)具有透明度高、无毒无味、抗拉伸强度大、挺度佳、抗撕裂、不易破损、电气和光学性能优良、阻氧性和阻湿性好、耐寒（－70℃）、耐热（200℃），且具耐化学腐蚀性及收缩性稳定等优良特性。作为可以持续改性的新型工业材料，聚酯薄膜在多个领域均有广泛应用，比如：电子、电气绝缘、工业、太阳能、光学、航空、建筑等领域，具体可应用于电容器介质和绝缘隔层、感光胶片、高温加工过程中尺寸变化小或作为转移载体的用途上。

  5、镍铁

  镍铁，即为含镍和铁的合金，镍合金是采用火法工艺处理镍红土矿所生产的一种产品，镍合金 100% 用于不锈钢的生产。其中，低镍铁用于生产200系不锈钢，中高镍铁用于生产300系不锈钢。

  6、铝型材

  （1）航空航天用铝材：用于制作飞机蒙皮、机身框架、大梁、旋翼、螺旋桨、邮箱、壁板和起落架支柱，以及火箭锻环、宇宙飞船壁板等。

  （2）交通运输用铝材：能全方位提供汽车用各类铝合金材料、地铁、轻轨、新能源汽车用大型多孔型材填补国内空白，满足了地铁国产化要求，用于制造汽车、地铁车辆、铁路客车、高速客车地车体结构件、车门窗和货架、汽车发动机零件、空调器、散热器、车身板、轮毂及舰艇用材。

  （3）包装用铝材：全铝易拉罐制罐料是衡量一个国家铝加工水平的标志 铝材主要以薄板与箔材的形式作为金属包装材料，制成罐、盖、瓶、桶、包装箔。广泛用于饮料、食品、化妆品、药品、香烟、工业产品等包装。

  （4）电子家电用铝材：主要用于各种母线、架线、导体、电气元件、冰箱、电缆等领域。

  （5）建筑装饰用铝材：铝合金因良好的抗蚀性，足够的强度，优良的工艺性能和焊接性能，广泛用于建筑物构架，门窗，幕墙、吊顶，装饰面等。

  7、海工造船

  （1）三用工作船

  用于拖带：这类船舶可以利用自己的拖缆绞车拖曳海上浮动物，起到运输的作用。如海洋平台，驳船，其他无动力船舶，海洋结构物等。

  用于起锚：很多海洋浮体，平台，工作驳船，维护船等在海上长时间待在一个地方工作时，很多时候需要利用多点锚泊定位来固定位置。该船的功能在于，在船需要定位的时候运输特定的锚到指定位置抛落固定，在船需要转移地方时拉起海底的锚并运走。

  用于供应：海洋平台，工作驳船，铺管／铺缆船等需要的工作物资需要用船运输。而该船设计了特定的舱室和合适的甲板面可以运输这些货物，如：燃油，淡水，散料，泥浆，盐水，甲醇，管子，电缆和各类集装箱等。

  浮油回收（部分有）：由于海上尤其是平台周边有时会发生油泄漏事件，届时该船可以利用携带的油回收装置回收浮在海面上的油装在自身的特定舱室里运回处理。

  （2）平台供应船

  用于供应：海洋平台，工作驳船，铺管／铺缆船等需要的工作物资需要用船运输。而该船设计了特定的舱室和合适的甲板面可以运输这些货物，如：燃油，淡水，散料，泥浆，盐水，甲醇，管子，电缆和各类集装箱等。

  浮油回收（部分有）：由于海上尤其是平台周边有时会发生油泄漏事件，届时该船可以利用携带的油回收装置回收浮在海面上的油装在自身的特定舱室里运回处理。

  （3）维护工作船

  维护工作：海洋平台等海上工程经常需要维护维修，该船的功能主要是为这类对象的维护维修服务的。依靠自身的起重机，足够的甲板面为平台维修维护在大海中提供维修的主要工具和场所。

  居住：基于维护维修工作需要很多专业人员和工人，该船一般都设计成具有较多的房间供居住。

  （4）潜水／水下机器人工作支持船

  潜水支持：当进行海底工作，而非得人员在水底操作时，就需要使用潜水踵设备把工作人员成队地下潜到海底特定位置，并在海底进行工程作业。而该船就是为这个潜水工作提供起吊，生命维护，监控，能源等支持。

  水下机器人工作支持：当进行海底作业时，有时人无法下潜或者人无法施工时，就需要水下机器人进行操作。而改船能为水下机器人的工作提供起吊，监控，能源等支持。

  （5）自航自升式服务平台

  维护工作：海洋平台等海上工程经常需要维护维修，该船的功能主要是为这类对象的维护维修服务的。依靠自身的起重机，足够的甲板面为平台维修维护在大海中提供维修的主要工具和场所。

  居住：基于维护维修工作需要很多专业人员和工人，该船一般都设计成具有较多的房间供居住。

  （6）加油船

  加油：很多船舶停留在锚地或者港口时需要加油，该船可以按照订单装好油料后运至客户船舶旁为其加注油料。

  （7）港口拖轮

  拖带：港口作业时，船舶进出港出于安全的考虑，过大的船舶自己不能靠离码头，需要拖轮拖带协助。

  护航：出于港口作业安全的考虑，当大型船舶在繁忙水域或者狭窄水道航行时，配备拖轮护航。以应对突发情况下临时的顶推，驱离作业。

  （8）自航式浮船坞

  船舶修理：该船可以行性到需要修理的船舶旁边，装载被修船舶并开始维修服务。

  8、广告

  （1）品牌管理

  品牌管理业务主要是为客户提供包括品牌策略、品牌规划、广告策划、创意、设计、制作、活动策划、终端建设、媒介策划、媒介发布、协助市场调研与市场策划等一条龙服务，以期协助客户实现产品销售增长、提高市场占有率、提升品牌价值等目标。

  （2）媒介代理

  媒介代理服务是借助专业的媒介数据和软件工具，进行科学的媒介策划，制定媒介排期效果预估，与媒体沟通，下单实施媒介购买，并根据事后效果评估，为客户总结媒介投放价值与效果。

  （3）自有媒体

  自有媒体：指通过自建、购买、租赁等方式获得的广告投放载体，进行广告传播活动。

  （4）公关服务

  公关活动指通过活动的策划与实施，从而提高品牌的知名度、认知度、美誉度、忠诚度、顾客满意度，提升组织品牌形象等行为。

  （5）数字营销

  数字营销：就是借助于互联网络、电脑通信技术和数字交互式媒体来实现广告主产品销售目标而开展的一系列营销传播方式。包括但不限于：策略制定和创意设计、网络媒介投放、网站建设、网路公关策略制定、网络舆情监控、社会化网络媒体营销、网路广告效果监测及数据分析等服务。

  9、海上加油服务

  海上船舶加油服务, 范围是提供在香港和新加坡水域范围内的远洋轮、货柜船和邮轮等燃油补给, 油品供应包括柴油、CST380、CST500燃料油以及超低硫油等。

  业务通过交易平台对客户及船东报价, 以“普氏能源信息”公布新加坡的燃料市场每日最高和最低的平均价作为报价参考, 双方确认价格、交油地点及时间后,由客户或船东发出交油委托书,公司根据供油时间、船仓及油库情况,安排加油船到供货商油库提取已订下的油品,送往指定加油地点,经标准化的国际认证流量计进行加油服务。

  10、电子商务

  集团目前已形成“广新交易会”、“广新达”、“国东商城”、“国通达”、“国义招标”、“聚臻品荟”六大平台的电商生态圈战略布局，涵盖B2C、B2B、外贸综合服务、跨境电商交易服务、一站式招标服务多种电商模式。

  （1）“广新交易会”作为B2B营销平台，是广新集团数万种产品整体的网上展示厅及交易厅，是集团企业自有品牌、代理品牌交易推广平台，也是大客户集成服务平台。该平台汇聚了广新集团近百个自有及代理品牌，数万多种商品，8万多家遍布全球的客户。

  （2）“国东商城”为专注进口商品及外贸物资（出口转内销商品）以外贸名品特卖为特色的B2C平台，平台以高性价比为卖点，面向日益增长的B2C终端消费群体，成为外贸企业试水国内市场的平台。

  （3）“广新达”是集买卖对接、融资、通关、仓储、物流、保险、资信调查、认证等为一体的外贸综合服务平台，也是集团整合规范下属企业报关业务，实现向贸易服务转型的重点平台工程。

  （4）“国通达”作为跨境电子商务服务平台，是集团在贸易新业态下瞄准跨境电子商务可能带来的巨大商机，实现贸易电商转型的大胆突破，目前公司“国通达”跨境电子商务服务平台正式上线运行试单，未来将通过加大营销推广力度、打造跨境保税进口商品线下旗舰店、建立自有商品仓库等方式实现跨境电商业务规模化发展。

  （5）“国义招标”作为电子招标平台，是实现招标业务高效、公开、透明，满足投标人及客户对招标流程实施监管的信息化管理平台，通过信息化手段实现对招标业务流程的规范及项目的全程监控，带动招标业务量的突破性增长。

  （6）“聚臻品荟”依托广新信息自主研发的防伪溯源技术，打造从源头到终端可追溯、产品品质可闭环校验的电子O2O商务平台。平台商品覆盖蔬菜水果、肉类禽蛋、粮油副食、保健品、零食冲饮、酒类、茶叶等近600种食品，1000家线下门店配送，兼具APP微商城同步支持，解决电商“最后一公里配送”的问题。

  八、行业状况与竞争情况

  （一）发行人所涉行业现状

  1、战略新兴产业

  （1）新能源新材料

  发行人主要经营的新能源新材料业务主要为薄膜业务。目前在塑料包装材料中，薄膜材料的市场需求量最大，约占塑料包装材料总量的一半，根据用途划分，薄膜行业可细分为通用薄膜和高性能薄膜，其中通用薄膜主要为BOPP薄膜、PVC压延膜，高性能薄膜主要包括电气（电机）绝缘膜、锂离子电池隔膜、光学膜、太阳能背板膜以及其他工业领域用膜。

  通用薄膜行业存在技术壁垒低、企业间差异性不大，产品同质性高等行业特点，限制了通用薄膜行业的利润率，但市场上逐渐兴起的高性能新型薄膜拥有技术壁垒高、实用性强、用途广泛、利润空间大等特点，吸引了传统薄膜制造行业竞相研发高性能新型薄膜。我国上规模的包装薄膜制造企业发展迅速，目前已超过2000家，南方企业的出口价格和质量叫北方相对有优势，在众多企业当中，涌现了一批诸如浙江大东南包装股份有限公司、安徽国风塑业股份有限公司、佛山佛塑科技集团股份有限公司等一批行业龙头企业，上述企业在高性能薄膜研发上代表着我国最高水平，对行业起着举足轻重的地位。

  （2）铝型材

  铝型材按产品应用领域划分可分为建筑型材和工业型材，前者主要应用于房地产业和建筑装饰业，后者主要应用于交通运输、机械电子和耐用消费等领域。2011到2014年，国内铝型材行业的产量分别为1,000万吨、1,200万吨、1,460万吨和4845万吨，年均复合增长率为90%，驱动产量强劲增长的主要因素为日益增加的中国铝型材消费，尤其是在工业铝型材市场上，仍然存在很大的增长空间。但当前中国的铝型材加工业具有结构性矛盾突出、发展不均衡的特征，呈现出高端产品缺失、中低端产品混战的竞争局面。受近年我国能源价格上涨，人工成本上涨及环境约束的逐步强化等情况影响，国内铝冶炼及加工行业面临的产业升级压力非常大。2014年中国铝型材行业拥有约600家生产商，相比几年前1,142家的数量已经呈现大幅下降现象。导致生产商锐减的主要原因在于行业内部进行了兼并整合，组成了大型、专业、高效的生产商。当前该行业顶级企业正以其独树一臶的品质和服务引领市场。预计不久的将来，这一整合还将继续进行，从而促进铝型材行业的健康发展。

  建筑型材方面，按照十二五规划，城市化乃是政府在此期间的重点项目之一。大规模的城市化项目将新增铝型材消耗的需求，尤其是在建筑幕墙、复合窗和门业市场。由于城镇化速度放缓、经济下行压力增大。

  工业型材方面，虽然建筑业仍然是目前中国铝型材的主市场，但工业铝型材的份额正以两位数的速度增长，发展势头喜人。近年来，受整体经济持续上升的拉动，工业发展迅猛，中国铝型材产量持续走高，未来10年工业铝型材将大有超过建筑业铝型材之势。特别是我国目前正处于产业转型期，高科技高附加值的工业铝型材产品将会是未来市场需求的热需产品。目前在发达国家的铝型材产品中建筑型材与工业型材的比例为3:7，而我国近年来建筑铝型材消费量所占比例约为74%,工业铝型材消费量所占比例约为26%。由此可以预见工业铝型材具有非常广阔的发展空间。原材料价格方面，由于铝锭占铝型材生产成本的80%以上，其价格波动对企业的生产成本和占用资金数额具有一定的影响。而近年由于受国际金融危机等情况，铝价呈现了一定幅度的波动，特别在2008-2009年，上海Aoo铝锭价格从2008年7月的18,930元/吨跌至2008年12月的10,981元/吨，下跌幅度达41.99%；2009年由于我国相继出台了四万亿投资刺激计划、收储、直供电以及《有色金属产业调整与振兴计划》等一系列扶植政策，使国内铝价格逐步回升。但到2011年8月，铝价在达到1.86万元/吨的高位后，受国内经济增长放缓及海外经济环境不确定性加大等因素影响又开始下降。至2015年3月，铝价基本保持在1.27万元/吨左右。但发行人产品的销售定价以“成本加成法”定价。因此，铝锭价格的波动不会给发行人造成较大影响。

  （3）镍合金

  铬镍系不锈钢是消费镍的主要不锈钢品种，由于其优异的综合性能，得到广泛应用，占我国不锈钢总产量的60%-75%，近年除2008年之外，我国不锈钢产量增长率均保持在10%以上，2015年一季度产量增长率为3.14%，增速有较为明显的下滑，但由于国家推行基础设施建设的和城镇化的动力仍然存在，预计未来不锈钢的需求仍有较大的增长空间。而与电解镍相比，以红土镍为生产原料的镍铁合金价格低，对降低不锈钢冶炼成本的优势逐渐得到体现，其在不锈钢原料中占据了重要的地位，综合来看，我国不锈钢行业对镍铁合金的需求将维持在稳定水平。

  我国作为镍镉系不锈钢需求大国，自身镍矿产量和储量均处在较低水平，这也决定了我国大部分镍镉系不锈钢原料矿产需要向国外进口，目前我国主要的镍矿进口国为印尼和菲律宾。

  2、现代服务产业

  （1）传统贸易

  作为拉动GDP增长的三驾马车之一，改革开放以来我国对外贸易实现了持续几十年的高速增长，而2008年发生的金融危机使得作为我国主要出口地的欧美等发达经济体遭遇到沉重打击，经济下滑导致的需求不振也直接影响到了我国对外贸易的增速，后续欧债危机的发生进一步影响到全球的贸易形势。2012年12月联合国经济与社会事务部在纽约联合国总部发布的《2013年世界经济形势与展望》报告中指出2012年度的世界经济增长势头已经在很大程度上趋弱，而且增速预期在未来2年间仍将持续减弱。但同时人口和经济快速增长的非洲、以及金砖国家等经济体经济的稳定增长将推高其国内消费品的需求，促使其加强对中国产品的采购力度，2014年第114届广交会中来自上述地区采购商与会人数和成交金额的增长幅度均较高，也体现了这种变化。此外，虽然我国劳动力成本特别是东部沿海区域在不断上涨，但持续提高的劳动生产率，以及国家和地方政府推进的外贸产业转型，加之部分制造业西迁对生产成本上涨的缓解，因此整体来看我国的对外贸易竞争力仍处于较高水平。

  区域环境方面，广东省是我国经济第一强省，近年来经济总量保持较快增长。2014年广东省实现经济总量67,792.24亿元，连续26年位居全国各省（市、区）首位，进出口总额10,767.34亿元，全社会消费品零售总额28,471.15亿元。发达的经济水平为广东省提供了良好的贸易环境。同时，广东省贸易活动发达，是我国最主要的内贸和外贸中心。每年春秋两季在广州举办的广交会，是中国目前历史最长、层次最高、规模最大、商品种类最全、到会客商最多、成交效果最好的综合性国际贸易盛会，成交总额占中国一般贸易出口总额的四分之一。

  （2）文化创意

  从发展历程来看，我国广告行业的发展可分为1981-1994年的起步阶段、1994-2007年的快速增长阶段和2007-2011年的休整期，2012年开始，广告/GDP和广告/社会消费品零售总额的比重重新回到上升轨道，2012年4月和6月国家工商总局分别出台《关于推进广告战略实施的意见》和《广告产业发展“十二五”规划》，广告企业需缴纳的文化事业建设费将可能取消，在国家重点支持下，我国广告业发展将赢来新的契机。

  从需求角度来看，中国广告/GDP和广告/社会消费品零售总额的比重与其他经济发达国家相比仍有很大的上升空间。从细分行业来看，根据国信证券的研究，中国电信、零售、服装、医药、汽车等8个子行业内的大型企业的广告投放规模与国际大型企业仍无法相比，且广告支出/营业收入的比例仍较小，未来中国品牌的广告投入仍有很大的发展空间。

  3、战略性资源产业

  海上供油

  海上供油主要为船舶供油，主要包括船用柴油、船用燃料油和船用润滑油三种。海上供油市场具有单次加油量大、流动性强的特点，目前市场竞争较为激烈。随着国际贸易的迅速发展，全球船用燃料油消费量逐年增加，并呈高黏度发展趋势。中国海上供油行业近年来发展很快，其中内贸海上供油规模稳步扩大，市场化程度较高，尤其是保税船供油市场呈白热化竞争趋势。但与中国庞大的港口吞吐量相比，船舶燃料油销售量仍然处于偏低水平。目前国内海上供油行业多数企业存在设备老化、历史包袱较重等问题，且面临行业外部环境发展不佳、行业内部过度竞争的压力，发展状况有待提升。

  （二）行业政策

  1、战略新兴产业

  （1）新能源新材料

  国际金融危机造成的压力正在转化为新一轮科技创新的动力，新一轮创新和产业转型处于孕育期，新科技革命正处于新的历史性突破关口，新兴产业将成为“后危机时代”推动全球经济发展的主导力量；受全球变暖和资源环境约束强化影响，以绿色、智能和可持续为特征、以信息技术和新能源革命为主导的科技创新和产业发展，将成为未来世界经济发展的新引擎；传统产业正在转型升级，低碳、节能、绿色、非物质化逐步将人类文明推入绿色发展新阶段。国家高度重视战略性新兴产业发展，《国务院关于加快培育和发展战略性新兴产业的决定》将战略性新兴产业培育、发展成为先导产业和支柱产业上升至国家战略层面。随着相关文件和后续产业配套扶持政策的出台，全国掀起发展战略性新兴产业的热潮。节能环保、新一代信息技术、生物、高端装备制造、新能源、新材料和新能源汽车等七个重点产业保持快速的发展态势。广东“十二五”规划把培育发展战略性新兴产业摆在广东省经济和社会发展的重要位置，提出大力发展高端新型电子信息、新能源汽车、半导体照明、节能环保、太阳能光伏、核电装备、风电、生物医药、新材料、航空航天和海洋等新兴产业。

  广东加快战略性新兴产业布局，为集团顺势发展新能源、新材料、生物医药工程、新一代信息技术、高端装备制造等战略性新兴产业提供了广阔的市场空间和良好的政策环境。传统产业转型升级，战略性新兴产业处于发展初级阶段，迫切需要国有企业带动与引导，为集团担当产业组织者角色提供了难得的发展机遇和运作空间。

  （2）铝型材

  铝行业是国家重要的基础产业，为促使该行业的健康、协调发展，国家实施了一系列宏观调控措施。2009年5月11日，国务院公布了《有色金属产业调整和振兴规划》，提出要以控制总量、淘汰落后、技术改造、企业重组为重点，推动产业结构调整和优化升级。2009年9月国务院发布了《国务院批转发展改革委等部门关于抑制部分行业产能过剩和重复建设引导产业健康发展若干意见的通知》（国发〔2009〕38号文），通知指出电解铝等行业产能过剩矛盾十分突出，全球范围内电解铝供过于求，我国电解铝产能利用率仅为73.2％，并规定今后三年原则上不再核准新建、扩建电解铝项目，现有重点骨干电解铝厂吨铝直流电耗要下降到12,500千瓦时以下，到2010年底淘汰落后小预焙槽电解铝产能80万吨。国家工信部2011年依然确定了18个行业淘汰落后产能的目标，继续加大对落后产能的淘汰力度。2011年4月14日，工信部联合发改委等9部委共同下发《关于遏制电解铝行业产能过剩和重复建设引导产业健康发展的紧急通知》（工信部联原[2011]177号），借以遏制电解铝产能盲目扩张，防止供大于需矛盾的进一步加剧。国家产业政策未来可能进一步调整。

  2012年1月4日，工业和信息化部发布的《新材料产业“十二五”发展规划》指出铝合金材料是新材料产业发展规划中的一项重点。该《规划》特别指出，开发汽车用6000系铝合金板材，实现厚度0.7-2.0mm、宽幅1600-2300mm汽车铝合金板的产业化，是“十二五”工作的重点；同时，要加快完善高速列车用宽度大于800mm、直径大于250mm、长度大于30m的大型铝型材工艺技术，促进液化天然气储运用铝合金板等重点产品产业化；积极开发航空航天用2000系、7000系、6000系、铝锂合金等超高强80-200mm铝合金中厚板及型材制品，复杂锻件及模锻件。上述政府文件皆有利于铝加工行业发展的规划，政府非常关注铝合金的重要性，并提倡汽车铝合金板、高速列车用大型铝型材、航天航空用铝合金中厚板、深冷加工用铝合金板材等重点工程。由此可见，在十二五规划中国家对高端铝型材产品的高度重视，必将引发我国铝型材行业的产品调整，而发行人研发实力较强，且已有的科研成果较为丰富，产业转化率高，在未来的行业产品结构调整中，已具备了相当的优势，其市场空间较为广阔。

  （3）镍合金

  镍作为我国的战略性小金属，其发展特别受到国家关注，我国镍矿资源稀缺，在20世纪90年代属于“贫镍国”，镍更是成为当时唯一凭票购买的金属。我国针对国内缺镍现状，对镍矿开采及镍合金制造企业采取鼓励性政策，近年来，随着国内镍矿的勘探和开采，我国镍金属及镍合金行业发展迅速。我国发布的《有色金属工业“十二五”规划》（以下简称“《规划》”）中除了总量控制和结构调整外，还对钨、钼、锡、锑、稀土等战略性小金属的发展做了专项规划，并提出要建立完整的国家储备体系，根据《规划》，“十二五”期间，有色金属行业发展的总体思路将以满足国内市场需求为主，充分利用境内外两种矿产资源，大力发展循环经济，严格控制冶炼产能盲目扩张，坚决淘汰落后产能，加大自主创新，推进产业结构调整和优化升级。其中，《规划》对“十二五”期间的金属产量提出了总量控制目标，铜、铝、铅、锌、镍、锡等十种常用有色金属的总产量将被控制在略超4,000万吨的水平。今后，我国有色金属工业要重点控制冶炼能力的重复建设。

  2、现代服务产业

  （1）传统贸易

  2012年4月30日，国务院出台了《关于加强进口促进对外贸易平衡发展的指导意见》，要求在保持出口稳定增长的同时，更加重视进口，坚持进口与出口协调发展原则，优化进口结构，稳定和引导大宗商品进口，积极扩大先进技术设备、关键零部件和能源原材料进口，适度扩大消费品进口。该意见确定了加强进口的政策措施，包括以暂定税率的方式，降低部分能源原材料进口关税，降低部分与人民群众生活密切相关生活用品的进口关税；鼓励商业银行为进口企业提供多元化融资便利，拓宽进口企业融资渠道；口岸和海关特殊监管区域所在地的海关和出入境检验检疫机构实行工作日24小时预约通关和报检，以提高贸易便利化水平；清理进口环节的不合理限制与措施，降低进口环节交易成本等。长远来看，该意见的出台一定程度上意味着“宽出严进”政策的终结，同时可能是未来转向追求平衡的经济结构、较高的经济效率和可持续经济增长的政策信号。

  同时，广东省经信委发布的《广东省商贸物流发展实施方案》明确提出未来将积极运用税收、土地、价格、收费和交通管理等手段支持商贸发展，“三旧”改造优先考虑商贸发展需要；通过省级外贸行业、服务业专项资金和中央财政有关专项资金，支持商贸发展。

  此外，为进一步加强和改善关税调控作用，财政部发布通知，自2013年1月1日起，中国将对进出口关税进行部分调整，中国将对780多种进口商品实施低于最惠国税率的年度进口暂定税率。基础设施建设方面，国务院总理温家宝5月23日主持召开国务院常务会议，要求推进“十二五”规划重大项目按期实施，启动一批事关全局、带动性强的重大项目，已确定的铁路、节能环保、农村和西部地区基础设施、教育卫生、信息化等领域的项目。截至2012年12月末，教育、医疗卫生、节能环保、社会保障和就业、城乡社区事务、农林水事务等的财政支出呈重点突破态势，均保持两位数以上的增速。未来在国家政策和省内政策的支持下，广东省内传统贸易行业将获得较好的发展机遇。

  （2）文化创意

  党的十七届六中全会通过的《中共中央关于深化文化体制改革推动社会主义文化大发展大繁荣若干重大问题的决定》，深刻阐述了新形势下发展文化创意产业的重要性和紧迫性，明确提出了当前和今后文化产业改革发展的指导思想、重要方针、目标任务和政治举措。党的十七大从中国特色社会主义事业全局出发，明确提出要积极发展文化事业，大力发展文化产业，激发全民族的创造能力，并发布了《文化产业振兴规划》，表明了我国对文化创意产业的高度重视。

  目前我国专门针对文化创意产业发布了一系列优惠政策，财政部颁发的《国家税务总局关于继续执行宣传文化增值税和营业税优惠政策的通知》，对文化创意产业部分税费进行减免或缓收，工商局颁布了《国家工商局关于支持文化大发展的文件》，放宽文化产业企业名称和经营范围登记条件，鼓励和引导各种非公有制文化市场主体健康发展。

  我国文化创意产业目前仍处于发展阶段，但在国民GDP贡献度逐年上升，国家颁发的一系列政策对文化创意产业的蓬勃发展起到了重要的推进作用，根据我国对于文化创意产业的支持程度，未来相当长的一段时间内，对于文化创意产业的规划纲领及优惠政策将持续。

  3、战略性资源产业

  石化产业是国民经济的支柱产业，资源资金技术密集，产业关联度高，经济总量大，对促进相关产业升级和拉动经济增长具有举足轻重的作用。《石化产业调整和振兴规划》指出，我国将拉动石化产品消费，落实有利于石化产业发展的税收和加工贸易政策，扩大石化产品市场，并鼓励金融机构对基本面较好、信用记录较好、守法经营、有竞争力、有市场、但暂时出现经营或财务困难的石化企业给予信贷支持。

  海上供油属于国际孤立发展的产业，近几年，相关部门出台了《关于发布提前淘汰国内航行单壳游轮实施方案的公告》、《关于规范海上加油站安全与防污染管理的通知》等政策，提前淘汰老旧油品运输船及水上加油船舶，鼓励技术水平较新、符合国家环保、安全相关政策要求的新型船舶进入水上加油市场。

  （三）发行人的竞争优势

  发行人在行业中的竞争优势如下：

  1、区位优势

  公司地处珠江三角洲区域，毗邻港澳，该地区是中国改革开放的最前沿，也是中国经济最发达的区域之一。近年来，广东省经济总量持续增长，GDP连续多年位居全国第一，且正在推进经济结构转型，这些都为公司的发展提供了良好的契机。

  2、区域性市场竞争优势

  作为广东省国资委下属的大型国有企业集团，公司的区域性市场竞争优势较为突出。经过近年的发展，公司的规模进一步扩大、资源进一步优化、产业面覆盖更加全面，已从过去单一的外贸公司，转变为以战略新兴产业、现代服务产业和战略性资源产业三大核心产业为支柱的大型国际化综合集团公司，为广东省内最大的外贸企业集团，在区域性市场中的竞争优势进一步提高。

  3、品牌资源丰富优势

  目前公司拥有“PACO”（柏高地板）、“星湖牌”、“珠江桥牌”、“生益科技SL”等多个全国驰名商标，涵盖了建材、化工、医药、生物科技等多个等领域。通过品牌带动，公司不断向产业链高端延伸，以获得更高的利润回报。

  4、企业形象和知名度优势

  公司作为广东省外贸行业的排头兵，经过多年的发展，树立了良好的企业形象。公司依托广东省属国有企业背景以及进出口贸易规模大，上下游企业覆盖面广等先天优势，在全国建立了良好的公共关系，为公司今后的发展提供了重要依托和保障。

  截至本募集说明书摘要签署之日，发行人控股股东及实际控制人情况、权益投资情况、治理结构及人员情况、业务板块经营情况、在建工程及拟建工程情况、发展战略及行业情况未发生重大变化，未发生影响发行人投资决策的重大信息。

  九、发行人的发展战略

  未来国际国内经济形势错综复杂、充满变数，世界经济低速增长态势仍将延续。世界经济已由危机前的快速发展期进入深度转型调整期，国内经济发展仍处于重要战略机遇期，国家层面继续实施积极的财政政策和稳健的货币政策，保持宏观经济政策的连续性和稳定性。

  集团未来3至5年的工作重点为：一是做大做强上市公司。以现有上市公司为平台，进行集团内外产业性优质资产重组，助推上市公司提升盈利能力。二是打造核心产业。努力将佛塑科技、星湖科技、兴发铝业、广青科技、珠江桥股份等公司打造成行业内龙头企业，提高市场竞争力。同时，以广新信息和广新电子商务为平台，推动传统商贸企业的升级。三是加强重点项目发展。加快推动佛塑科技偏光膜、星湖科技生物医药、广青科技阳江项目、珠江桥调味品和酱油等一系列项目的发展。同时，以“三旧”改造为契机，充分利用集团存量土地、仓储资产资源，探索构建起集团“广新交易会”的实体营运中心，以最大程度结合集团业务发展充分发挥存量资产的价值。四是加大产业协同，提高产业关联。针对重点业务资源经营现状，着重对几大关键业务板块实施业务结构调整和资源重组整合，力争实现同类业务原材料采购、营销渠道、客户等相关资源的充分共享，集中发挥各企业原有的管理和技术优势。

  战略规划方面，未来几年，公司将从现有产业基础出发，推进集团资源向优势产业集聚，推动三大核心产业（战略性新兴产业、现代服务产业和战略性资源产业）做大做强，争取实现收入资产均超千亿的综合性国际化控股集团。具体战略路径主要包括三个方面，其一，集中资源，打造核心企业和核心业务；其二，打造“平台”，具体包括充分发挥现有上市公司资本平台作用，推进完成股份制改造的子公司境内上市（包括广东广机国际招标股份有限公司、广东珠江桥生物科技股份有限公司、广东广机海事重工有限公司等）以及境外控股的矿业公司香港联交所上市事宜，抓紧申报财务公司以促进资金管理向资金经营转变等；其三，充分利用“资源”，延伸产业链，创新业务模式，包括充分利用储备土地资源、创新外贸“样板店”业务模式，以省广股份为依托、打造文化创意产业集群等。

  第四节 财务会计信息

  以下内容主要摘自公司财务报告，投资者如需了解公司的详细财务状况，请参阅公司2012年、2013年和2014年经审计的审计报告以及未经审计的2015年半年财务报表。

  一、最近三年财务报告审计情况

  北京永拓会计师事务所（特殊普通合伙）对公司2012年度财务报告进行了审计，并出具了编号为京永审字（2015）第14532号的标准无保留意见的审计报告。信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）对公司2013年度、2014年度财务报告进行了审计，并出具了编号分别为XYZH/2013GZA2040号和XYZH/2014GZA2033-1号的标准无保留意见的审计报告。发行人2015年上半年财务报表未经审计。

  二、最近三年及一期财务会计资料

  （一）合并会计报表

  公司2012年12月31日、2013年12月31日、2014年12月31日和2015年6月30日的合并资产负债表，以及2012年度、2013年度、2014年度和2015年上半年的合并利润表、合并现金流量表如下：

  （下转B11版）