证券时报多媒体数字报

  基金管理人：易方达基金管理有限公司

  基金托管人：中国银行股份有限公司

  报告送出日期：二〇一六年一月二十二日

  §1 重要提示

  基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

  基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2016年1月19日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

  基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

  基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

  本报告中财务资料未经审计。

  本报告期自2015年10月1日起至12月31日止。

  §2 基金产品概况

  2.1基金产品概况

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  2.1.1目标基金基本情况

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  2.1.2目标基金产品说明

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  §3 主要财务指标和基金净值表现

  3.1 主要财务指标

  单位：人民币元

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  注：1.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

  2.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

  3.2 基金净值表现

  3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

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  3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

  易方达深证100交易型开放式指数证券投资基金联接基金

  累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图

  （2009年12月1日至2015年12月31日）

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  注：自基金合同生效至报告期末，基金份额净值增长率为13.62%，同期业绩比较基准收益率为5.76%。

  §4 管理人报告

  4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

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  注：1.此处的“任职日期”和“离任日期”分别为公告确定的聘任日期和解聘日期。

  2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

  4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

  本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定，以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益。在本报告期内，基金运作合法合规，无损害基金份额持有人利益的行为。

  4.3 公平交易专项说明

  4.3.1公平交易制度的执行情况

  本基金管理人主要通过建立有纪律、规范化的投资研究和决策流程、交易流程，以及强化事后监控分析来确保公平对待不同投资组合，切实防范利益输送。本基金管理人规定了严格的投资权限管理制度、投资备选库管理制度和集中交易制度等，并重视交易执行环节的公平交易措施，以“时间优先、价格优先”作为执行指令的基本原则，通过投资交易系统中的公平交易模块，以尽可能确保公平对待各投资组合。本报告期内，公平交易制度总体执行情况良好。

  4.3.2异常交易行为的专项说明

  本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易共有6次，其中5次为指数及量化组合因投资策略需要和其他组合发生的反向交易；1次为不同基金经理管理的基金因投资策略不同而发生的反向交易，有关基金经理按规定履行了审批程序。

  本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。

  4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明

  4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析

  2015年第四季度GDP同比增速预计仍略低于7%，基本与三季度同比增速持平。从工业增加值角度来看，四季度各月分工业增加值同比增速呈现微弱的企稳势头。四季度CPI在三季度出现一定的反弹之后逐步回落，整体继续维持在相对较低的水平，同时PPI仍处于长期的负增长状态。从进出口同比增速来看，四季度整体进出口表现较弱，其中进口同比增速较出口同比增速更弱，贸易盈余持续扩大。从固定资产投资的情况来看，四季度累计完成同比增速较三季度略有下滑。同时，四季度社会零售品消费总额同比增速则较三季度有明显的企稳回升。2015年第四季度上证指数涨幅为15.93%，深证100价格指数涨幅为25.84%，作为被动型指数基金，深证100ETF联接基金的单位净值跟随业绩比较基准出现了一定幅度的上涨。

  4.4.2报告期内基金的业绩表现

  截至报告期末，本基金份额净值为1.1362元，本报告期份额净值增长率为25.63%，同期业绩比较基准收益率为24.48%，年化跟踪误差为1.350%，各项指标均在合同规定的目标控制范围之内。

  4.4.3管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

  展望下一阶段市场，宏观经济整体复苏仍具有相当的不确定性。经济结构的转型和经济增长方式的转变以及潜在经济增速的下行等，是未来一段时间内宏观经济发展的核心问题，解决这一核心问题的有效手段则是进行供给侧改革。同时保持整体经济一定的增速以防范系统性风险，为结构转型创造稳定的环境也是政府经济工作的重点之一。

  从中长期的角度来看，随着各项全面深入的市场化改革措施的逐步推进和实施，国内整体经济结构转型将逐渐成效。从短期角度来看，随着供给侧改革的推进，宏观经济整体上可能会有一定的阵痛期。同时，国家层面的“一带一路”战略将促进国内企业的“走出去”发展战略和化解国内相对过剩的传统工业产能，有利于经济结构的加速转型。鉴于内外需结构的调整、优化以及国内经济的弹性和潜在的内生增长力，本基金对中国经济中长期的前景持相对乐观的判断。深证100指数行业分布均衡合理，指数成分股成长性较高，深证100指数中长期的投资价值依然明显。

  作为被动投资的基金，深证100ETF联接基金将继续坚持既定的指数化投资策略，以严格控制基金相对业绩基准的跟踪偏离为投资目标，追求跟踪偏离度及跟踪误差的最小化。期望深证100ETF联接基金为投资者分享中国经济的未来长期成长提供良好的投资机会。

  §5 投资组合报告

  5.1报告期末基金资产组合情况

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  5.2期末投资目标基金明细

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  5.3报告期末按行业分类的股票投资组合

  5.3.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合

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  5.4报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

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  5.5 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

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  5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

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  5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

  本基金本报告期末未持有资产支持证券。

  5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

  本基金本报告期末未持有贵金属。

  5.9报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

  本基金本报告期末未持有权证。

  5.10报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

  本基金本报告期末未投资股指期货。

  5.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

  本基金本报告期末未投资国债期货。

  5.12投资组合报告附注

  5.12.1根据广发证券股份有限公司2015年9月12日发布的《关于收到中国证券监督管理委员会<行政处罚事先告知书>的公告》，因公司涉嫌未按规定审查、了解客户真实身份违法违规案，被中国证监会予以警告及行政处罚。

  在上述公告公布后，本基金管理人对广发证券进行了进一步了解和分析，认为上述处罚不会对广发证券的投资价值构成实质性负面影响，因此本基金管理人对广发证券的投资判断未发生改变。

  本基金是深证100ETF的联接基金，本基金股票投资部分本报告期末并未持有广发证券，本基金的目标ETF对广发证券维持了标准配置。

  除广发证券外，本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

  5.12.2本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。

  5.12.3其他各项资产构成

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  5.12.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

  本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

  5.12.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

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  §6开放式基金份额变动

  单位：份

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  §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

  7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况

  本报告期内基金管理人未持有本基金份额。

  7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

  本报告期内基金管理人未运用固有资金申购、赎回、买卖本基金份额。

  §8备查文件目录

  8.1备查文件目录

  1.中国证监会核准易方达深证100交易型开放式指数证券投资基金联接基金募集的文件；

  2.《易方达深证100交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金合同》；

  3.《易方达深证100交易型开放式指数证券投资基金联接基金托管协议》；

  4.《易方达基金管理有限公司开放式基金业务规则》；

  5.基金管理人业务资格批件、营业执照。

  8.2存放地点

  广州市天河区珠江新城珠江东路30号广州银行大厦40-43楼。

  8.3查阅方式

  投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件。

  易方达基金管理有限公司

  二〇一六年一月二十二日