证券时报多媒体数字报

  （上接B226版）

  １、投资研究及投资策略制定

  本基金管理人在固定收益证券投资与研究方面，实行投资策略研究专业化分工制度，由基金经理与研究员组成专业小组，进行宏观经济及政策、产业结构、金融市场、单个证券等领域的深入研究，分别从利率、债券信用风险、相对价值等角度，提出独立的投资策略建议，经固定收益投资团队讨论，并经投资决策委员会批准后形成固定收益证券指导性投资策略。该投资策略是公司未来一段时间内对该领域的风险和收益的判断，对公司旗下管理的所有基金或组合的固定收益类证券投资具有指导作用。

  各个专业领域的投资策略专业小组每季度定期举行策略分析研讨会议，提出下一阶段投资策略，每周定期举行策略评估会议，回顾本周的各项经济数据和重大事项，分析其对季度投资策略的影响，检讨投资策略的有效性，必要的时候进行调整。

  ２、投资决策

  基金经理在公司固定收益证券总体投资策略的指导下，根据基金合同关于投资目标、投资范围及投资限制等规定，制定相应的投资计划，报投资决策委员会审批。

  投资决策委员会是基金投资的最高决策机构，决定基金总体投资策略及资产配置方案，审核基金经理提交的投资计划，提供指导性意见，并审核其他涉及基金投资管理的重大问题。

  ３、投资组合构建

  基金经理根据投资决策委员会的决议，在权限范围内，评估债券的投资价值，选择证券构建基金投资组合，并根据市场变化调整基金投资组合，进行投资组合的日常管理。

  ４、交易执行

  交易员负责在合法合规的前提下，执行基金经理的投资指令。

  ５、风险管理及绩效评估

  风险管理部对投资组合的风险水平及基金的投资绩效进行评估，报风险管理委员会，抄送投资决策委员会、投资总监及基金经理，并就基金的投资组合提出风险管理建议。

  法律合规部对基金的投资行为进行合规性监控，并对投资过程中存在的风险隐患向基金经理、投资总监、投资决策委员会及风险管理委员会进行风险提示。

  九、基金的业绩比较基准

  本基金的业绩比较基准为：中债综合财富指数收益率

  十、基金的风险收益特征

  本基金为债券型基金，预期收益和风险水平高于货币市场基金，低于混合型基金与股票型基金；因为本基金可以配置二级市场股票，所以预期收益和风险水平高于投资范围不含二级市场股票的债券型基金。

  十一、基金的投资组合报告

  本投资组合的报告期为２０１５年１０月１日起至１２月３１日止（财务数据未经审计）。

  １．报告期末基金资产组合情况

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  注：由于四舍五入的原因金额占基金总资产的比例分项之和与合计可能有尾差。

  ２．报告期末按行业分类的股票投资组合

  ■

  注：由于四舍五入的原因公允价值占基金资产净值的比例分项之和与合计可能有尾差。

  ３．报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

  ■

  ■

  ４．报告期末按债券品种分类的债券投资组合

  ■

  注：由于四舍五入的原因公允价值占基金资产净值的比例分项之和与合计可能有尾差。

  ５．报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

  ■

  ６．报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

  本基金本报告期末未持有资产支持证券。

  ７．报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

  本基金本报告期末未持有贵金属。

  ８．报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

  本基金本报告期末未持有权证。

  ９．报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

  ９．１本期国债期货投资政策

  本报告期内，本基金未运用国债期货进行投资。

  ９．２报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

  本基金本报告期末未持有国债期货投资，也无期间损益。

  ９．３本期国债期货投资评价

  本报告期内，本基金未运用国债期货进行投资。

  １０．投资组合报告附注

  １０．１ 本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

  １０．２本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。

  １０．３其他资产构成

  ■

  １０．４报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

  本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

  １０．５报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

  本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。

  １０．６投资组合报告附注的其他文字描述部分

  无。

  十二、基金的业绩

  基金管理人承诺以恪尽职守、诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产，但不保证基金一定盈利，也不向投资者保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

  １、本基金合同生效日为２０１０年８月１６日，基金合同生效以来（截至２０１５年１２月３１日）的投资业绩及同期基准的比较如下表所示：

  工银双利债券Ａ

  ■

  工银双利债券Ｂ

  ■

  ２、本基金合同生效以来基金累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率变动的比较：

  （２０１０年８月１６日至２０１５年１２月３１日）

  ■

  注：１、本基金基金合同于２０１０年８月１６日生效。

  ２、根据基金合同规定，本基金自基金合同生效起六个月内为建仓期。截至报告期末，本基金的各项投资比例符合基金合同的规定：本基金投资债券（含可转换债券）等固定收益类资产占基金资产的比例不低于８０％，股票等权益类资产占基金资产的比例不超过２０％，基金持有现金及到期日在一年以内的政府债券占基金资产净值的比例不低于５％。

  十三、费用概览

  （一）与基金运作有关的费用

  １、基金费用的种类

  （１）基金管理人的管理费；

  （２）基金托管人的托管费；

  （３）基金的证券交易费用；

  （４）基金合同生效以后的与基金相关的信息披露费用；

  （５）基金份额持有人大会费用；

  （６）基金合同生效以后的与基金相关的会计师费和律师费；

  （７）基金银行汇划费用；

  （８）本基金从Ｂ类基金份额基金的财产中计提销售服务费；

  （９）按照国家有关规定可以列入的其他费用。

  上述费用从基金财产中支付。

  ２、基金费用计提方法、计提标准和支付方式

  （１）基金管理人的管理费

  本基金的管理费率为年费率０．７％。

  在通常情况下，基金管理费按前一日基金资产净值的年费率计提。计算方法如下：

  Ｈ ＝Ｅ×年管理费率÷当年天数

  Ｈ 为每日应计提的基金管理费

  Ｅ 为前一日基金资产净值

  基金管理费每日计提，逐日累计至每个月月末，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划付指令，基金托管人复核后于次月首日起５个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人。

  （２）基金托管人的基金托管费

  本基金的托管费率为年费率０．２％。

  在通常情况下，基金托管费按前一日基金资产净值的年费率计提。计算方法如下：

  Ｈ ＝Ｅ×年托管费率÷当年天数

  Ｈ 为每日应计提的基金托管费

  Ｅ 为前一日的基金资产净值

  基金托管费每日计提，逐日累计至每个月月末，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划付指令，基金托管人复核后于次月首日起５个工作日内从基金资产中一次性支付给基金托管人。

  （３）基金管理费和基金托管费的调整

  在符合相关法律法规和履行了必备的程序的条件下，基金管理人和基金托管人可协商酌情调低基金管理费和基金托管费，无须召开基金份额持有人大会。基金管理人必须最迟于新的费率实施日前２日在至少一种中国证监会指定媒体及基金管理人网站上刊登公告。

  （４）除管理费和托管费之外的基金费用，由基金托管人根据其他有关法规及相应协议的规定，按费用支出金额支付，列入或摊入当期基金费用。

  ３、不列入基金费用的项目

  基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损失，以及处理与基金运作无关的事项发生的费用等不列入基金费用。基金合同生效之前的律师费、会计师费和信息披露费用等不得从基金财产中列支。

  （二）与基金销售有关的费用

  １． 申购费

  本基金Ａ类基金份额的最高申购费率不超过５％，投资者可以多次申购本基金，申购费率按每笔申购申请单独计算。本基金Ｂ类基金份额不收取申购费。

  本基金的申购费率如下表所示：

  基金的申购费率结构

  ■

  注：Ｍ为申购金额

  对于养老金客户，工银瑞信双利债券基金Ａ类份额（前端收费模式）实施特定申购费率，Ｂ类份额（销售服务费模式）维持原有费率。

  对于非养老金客户，工银瑞信双利债券基金将继续实施原有费率。具体如下表所示：

  工银瑞信双利债券基金面向养老金客户实施的特定申购费率

  ■

  注：Ｍ为申购金额

  本基金的申购费用由申购人承担，主要用于本基金的市场推广、销售、注册登记等各项费用，不列入基金财产。

  ２． 赎回费

  本基金的最高赎回费率不超过５％。赎回费率随投资人持有基金份额期限的增加而递减。根据关于工银瑞信基金管理有限公司旗下五只基金调整赎回费率的公告，现将本基金赎回费率调整如下：。

  ■

  注：１年指３６５天。

  即自２０１３年８月１日起，赎回工银瑞信双利债券型证券投资基金Ａ、Ｂ类份额的持有人，其持有期不满７天的，需按其赎回金额的１．５％承担赎回费；其持有期满７天，但是不足３０天的，需按其赎回金额的０．７５％承担赎回费。

  本基金的赎回费用由基金份额持有人承担，其中不低于赎回费总额的２５％归入基金财产，其余部分用于支付注册登记费等相关手续费。

  ３． 基金管理人可以在基金合同约定的范围内调整申购费率和赎回费率或收费方式。费率或收费方式如发生变更，基金管理人应在调整实施３个工作日前在至少一种中国证监会指定媒体上刊登公告。

  ４．销售服务费

  本基金Ａ类基金份额不收取销售服务费，Ｂ类基金份额的销售服务费年费率为０．４％。本基金销售服务费将专门用于本基金的销售与基金份额持有人服务，基金管理人将在基金年度报告中对该项费用的列支情况作专项说明。

  销售服务费按前一日Ｂ类基金资产净值的０．４０％年费率计提。计算方法如下：

  Ｈ＝Ｅ×０．４０％÷当年天数

  Ｈ为Ｂ类基金份额每日应计提的销售服务费

  Ｅ为Ｂ类基金份额前一日基金资产净值

  销售服务费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送销售服务费划付指令，基金托管人复核后于次月首日起５个工作日内从基金资产中划出，由注册登记机构代收，注册登记机构收到后按相关合同规定支付给基金销售机构等。

  （三）其他费用

  按照国家有关规定和基金合同约定，基金管理人可以在基金财产中列支其他的费用，并按照相关的法律法规的规定进行公告或备案。

  （四）基金的税收

  本基金运作过程中涉及的各纳税主体，依照国家法律法规的规定履行纳税义务。

  十四、对招募说明书更新部分的说明

  本招募说明书依据《基金法》、《运作办法》、《销售管理办法》、《信息披露管理办法》及其它有关法律法规的要求，对本基金招募说明书进行了更新，主要更新的内容如下：

  １、在“二、释义”部分，对“《基金法》”进行了更新。

  ２、在“三、基金管理人”部分，更新了基金管理人主要人员情况相关信息。

  ３、在“四、基金托管人”部分，根据基金托管人提供的最新信息对本基金托管人的情况进行了更新。

  ４、在“五、相关服务机构”部分，更新了代销机构的相关信息。

  ５、在“十、基金的投资”部分，更新了本基金最近一期基金投资组合报告的内容。

  ６、在 “十一、基金的业绩”部分，更新了截至 ２０１５年１２月３１日本基金的业绩表现。

  ７、在 “二十二、对基金份额持有人的服务”部分，更新了关于电子化交易的相关内容。

  ８、在“二十三、其他应披露事项”部分，增加了本次更新内容期间与本基金及管理人相关的历次公告。

  上述内容仅为本更新招募说明书的摘要，投资人欲查询本更新招募说明书正文，可登陆工银瑞信基金管理有限公司网站ｗｗｗ．ｉｃｂｃｃｓ．ｃｏｍ．ｃｎ。

  工银瑞信基金管理有限公司

  二〇一六年三月三十一日