证券时报多媒体数字报

  基金管理人：博时基金管理有限公司

  基金托管人：中国银行股份有限公司

  报告送出日期：二〇一六年七月二十日

  §1 重要提示

  基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

  基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2016年7月19日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

  基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

  基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

  本报告中财务资料未经审计。

  本报告期自2016年4月1日起至6月30日止。

  §2 基金产品概况

  ■

  §3 主要财务指标和基金净值表现

  3.1 主要财务指标

  单位：人民币元

  ■

  注：本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

  上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用，计入费用后投资人的实际收益水平要低于所列数字。

  3.2 基金净值表现

  3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

  ■

  3.2.2自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

  博时中证800证券保险指数分级证券投资基金

  累计份额净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图

  （2015年5月19日至2016年6月30日）

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  §4 管理人报告

  4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

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  4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

  在本报告期内，本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项实施细则、本基金基金合同和其他相关法律法规的规定，并本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，由于证券市场波动等原因，本基金曾出现个别投资监控指标超标的情况，基金管理人在规定期限内进行了调整，对基金份额持有人利益未造成损害。

  4.3 公平交易专项说明

  4.3.1 公平交易制度的执行情况

  报告期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的公平交易相关制度。

  4.3.2 异常交易行为的专项说明

  报告期内未发现本基金存在异常交易行为。

  4.4报告期内基金投资策略和运作分析

  2016年2季度，宏观经济平稳运行但增速疲软，CPI在5月回落到2%。房地产略有反弹，基建投资基本持平，投资增速缓慢下行。从汇率方面来看，美联储虽未及预期加息，但受实体经济下行压力和国际市场波动对人民币汇率短期走势的冲击，人民币自四月中旬起出现阶段性贬值。“英国退欧”的黑天鹅事件出现，导致全球避险情绪陡增，避险资产如黄金和日元出现上涨，但随着事件的演化，延迟美国加息的预期，全球新兴市场呈现喘息机会。国内政策方面，政策重心转向“供给侧改革”，导致市场预期修复，同时也预示着主动引导释放风险概率逐步上升。行情方面，经历了一季度快速下跌反弹的行情后，2季度市场进入弱势横盘整理行情。行业方面出现分化，电子、食品饮料、有色金属、家用电器领涨，传媒、交通运输、建筑装饰跌幅较大。

  本基金为交易型开放式指数证券投资基金，为被动跟踪指数的基金。其投资目的是尽量减少和标的指数的跟踪误差，取得标的指数所代表的市场平均回报。在本报告期内我们严格按照基金合同要求，力求组合成份股紧密跟踪指数，利用量化的手段分析跟踪误差产生的原因，并在最小化交易成本的同时适时调仓，尽可能地减少跟踪误差。同时，在本报告期，我们严格按照基金合同要求，在年中指数权重及成份股变动时，尽量降低成本、减少市场冲击，逐步调整组合与目标指数的结构一致。

  4.5 报告期内基金的业绩表现

  截至2016年6月30日，本基金份额净值为1.0724 元，累计份额净值为0.6789元，报告期内净值增长率为-1.82%，同期业绩基准涨幅为-2.09%。

  4.6管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

  展望2016年3季度，从宏观经济角度来看，在补库存的推动下国内实体经济形式有所改善。流动性方面，在中国稳健的货币政策影响下，总体货币仍将呈现较为宽松态势。汇率从短期看，避险情绪趋于平复，预计人民币未来出现大幅贬值的概率较小；但从全球角度来看，发达市场受“退欧”事件的影响，中短期需要避险消化，未来一段时间新兴市场可能会有一定的好转。3季度在政策方面，仍将贯彻“供给侧改革”，改革虽对实体经济造成一定的冲击，但预计不会对经济增速造成过大影响。继续关注有业绩支撑的食品饮料以及经济转型和供给测改革的相关受益股票板块具备投资价值，同时关注行业低配的医药板块、商品周期相关的波段机会、以及弹性较强的券商板块。

  在投资策略上，博时中证800证券保险指数分级基金作为一只被动的指数基金，在建仓期之后，我们会以最小化跟踪误差为目标，紧密跟踪中证800证保指数，而在建仓期内，根据市场情形可进行灵活的仓位选择，尽量为投资人降低损失。同时我们仍然看好中国长期的经济增长，希望通过博时中证800证券保险指数分级基金为投资人提供分享中国长期经济增长的机会。

  4.7报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

  无。

  §5 投资组合报告

  5.1 报告期末基金资产组合情况

  ■

  5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合

  5.2.1积极投资按行业分类的股票投资组合

  本基金本报告期末未持有积极投资的股票。

  5.2.2指数投资按行业分类的股票投资组合

  ■

  5.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细

  5.3.1期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

  ■

  5.3.2期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资明细

  本基金本报告期末未持有积极投资的股票。

  5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

  本基金本报告期末未持有债券。

  5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

  本基金本报告期末未持有债券。

  5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

  本基金本报告期末未持有资产支持证券。

  5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

  本基金本报告期末未持有贵金属。

  5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细

  本基金本报告期末未持有积极权证。

  5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

  5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细

  本基金本报告期末未持有股指期货。

  5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策

  5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

  5.10.1 本期国债期货投资政策

  5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

  本基金本报告期末未持有国债期货。

  5.11投资组合报告附注

  5.11.1报告期内基金投资的前十名证券的发行主体除华泰证券（601688）、广发证券（000776）、长江证券（000783）外、海通证券（600837

  ），没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

  华泰证券股份有限公司2015年9月12日发布公告称，因未按规定审查、了解客户身份等违法违规行为，公司收到中国证监会《行政处罚事先告知书》。

  广发证券股份有限公司2015年9月12日发布公告称，因未按规定审查、了解客户身份等违法违规行为，公司收到中国证监会《行政处罚事先告知书》

  长江证券股份有限公司2016年3月17日发布公告称，因在公司债券发行与交易中未勤勉尽责，公司被中国证监会湖北监管局采取行政监管措施。

  海通证券股份有限公司2015年9月11日发布公告称，因未按规定审查、了解客户身份等违法违规行为，公司收到中国证监会《行政处罚事先告知书》

  对股票投资决策程序的说明：

  根据我司的基金投资管理相关制度，以相应的研究报告为基础，结合其未来增长前景，由基金经理决定具体投资行为。

  5.11.2报告期内基金投资的前十名股票中，没有投资超出基金合同规定备选股票库之外的股票。

  5.11.3其他各项资产构成

  ■

  5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

  无。

  5.11.5期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

  无。

  5.11.5.1期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明

  无。

  5.11.5.2期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明

  无。

  5.11.6投资组合报告附注的其他文字描述部分

  由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。

  §6开放式基金份额变动

  单位：份

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  注：拆分变动份额为本基金的三级份额之间的配对转换份额。

  §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

  7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况

  基金管理人未持有本基金。

  7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

  报告期内基金管理人未发生运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金的情况。

  §8 影响投资者决策的其他重要信息

  博时基金管理有限公司是中国内地首批成立的五家基金管理公司之一。“为国民创造财富”是博时的使命。博时的投资理念是“做投资价值的发现者”。截至2016年6月30日，博时基金公司共管理117只开放式基金，并受全国社会保障基金理事会委托管理部分社保基金，以及多个企业年金账户。资产管理净值总规模为4598.72亿元人民币，其中公募基金资产规模2497.59亿元人民币，累计分红724.58亿元人民币，是目前我国资产管理规模最大的基金公司之一，养老金资产管理规模在同业中名列前茅。

  1、 基金业绩

  根据银河证券基金研究中心统计，2016年一季度，博时旗下基金业绩依然领先。

  截至6月30日，偏股型基金中，行业轮动、创业成长、博时主题基金，今年以来净值增长率在同类型374只基金中排名前1/10；标准指数股票型基金中，博时淘金100大数据、博时上证自然资源ETF、中证银行指数分级基金，今年以来净值增长率在同类型326只基金中都排名在前1/8；ETF联接基金里，上证资源ETF联接今年以来净值增长率在同类66只中排名第二；灵活配置型基金里，博时灵活配置A今年以来净值增长率在同类290只排名前1/10；保本型基金里，博时招财一号保本混合，今年以来净值增长率在同类51只中排名前1/7；博时黄金ETF场外D类今年以来净值增长率为27.5%，在同类8只排名第一。

  固定收益方面，长期标准债券型基金中，博时信用债纯债基金今年以来净值增长率在同类排名前1/8；指数债券型基金里，博时上证企债30ETF今年以来净值增长率在同类排名前1/8；货币市场基金里，博时外服货币，今年以来净值增长率在同类194只排名第四，博时现金收益货币，今年以来净值增长率在同类194只基金中排名前2/5；博时安丰18定期开放债券，今年以来净值增长率在同类45只中排名第四。

  QDII基金中，博时亚洲票息，今年以来至6月30日净值增长7.12%，在同类QDII债券基金11只中排名第二。

  2、其他大事件

  ?2016年6月24日，由南方日报主办的一年一度“金榕奖”南方金融大奖系列评选正式揭晓，博时基金董事长张光华荣膺“2016南方金融领导力年度大奖”，博时基金基金经理魏桢荣获“2016南方金融年度投资理财师”称号。

  ?由中国基金报、香山财富论坛、深圳市政府金融办、国泰基金联合主办的“中国机构投资者峰会暨财富管理国际论坛”2016年5月13日在深举行。博时旗下博时信用债券获得“五年持续回报积极债券型明星基金奖”。

  ?2016年5月10日，由上海证券报主办的2016中国基金业峰会暨第十三届“金基金”奖颁奖典礼在上海举办，博时基金凭借在固定收益投资领域的突出表现，荣获“2015年度金基金 ? 债券投资回报基金管理公司”大奖。

  §9备查文件目录

  9.1 备查文件目录

  9.1.1中国证券监督管理委员会批准博时中证800证券保险指数分级证券投资基金设立的文件

  9.1.2《博时中证800证券保险指数分级证券投资基金基金合同》

  9.1.3《博时中证800证券保险指数分级证券投资基金托管协议》

  9.1.4基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程

  9.1.5博时中证800证券保险指数分级证券投资基金各年度审计报告正本

  9.1.6报告期内博时中证800证券保险指数分级证券投资基金在指定报刊上各项公告的原稿

  9.2 存放地点

  基金管理人、基金托管人住所

  9.3 查阅方式

  投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件

  投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人博时基金管理有限公司

  博时一线通：95105568（免长途话费）

  博时基金管理有限公司

  二〇一六年七月二十日