重要声明

  本报告依据《公司债券受托管理人执业行为准则》、《中国国际金融股份有限公司非公开发行2020年公司债券（第一期）（疫情防控债）募集说明书》、《中国国际金融股份有限公司非公开发行2020年公司债券（第二期）募集说明书》、《中国国际金融股份有限公司非公开发行2020年公司债券（第三期）募集说明书》、《中国国际金融股份有限公司非公开发行2019年公司债券受托管理协议》等相关规定、公开信息披露文件、第三方中介机构出具的专业意见以及中国国际金融股份有限公司（以下简称“中金公司”或“发行人”）出具的相关说明文件以及提供的相关资料等，由本次公司债券受托管理人中信证券股份有限公司（以下简称“中信证券”）编制。

  本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资者应对相关事宜作出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作为中信证券所作的承诺或声明。

  一、本次债券的基本情况

  （一）非公开发行2019年公司债券基本情况

  2019年3月29日，发行人第一届董事会第35次会议审议通过发行境内外债务融资工具的议案，同意发行人发行合计不超过人民币800亿元（含800亿元）的境内外债务融资工具。2019年5月28日，发行人2018年年度股东大会审议通过发行境内外债务融资工具的议案，同意发行人发行合计不超过人民币800亿元（含800亿元）的境内外债务融资工具，同意授权董事会并同意董事会进一步授权首席执行官和/或首席财务官具体办理前述境内外债务融资工具发行的相关事宜。

  根据发行人董事会及股东大会授权，授权人士决定非公开发行不超过人民币100亿元（含100亿元），期限不超过15年（含15年）的公司债券。

  2019年12月19日，发行人取得上海证券交易所《关于对中国国际金融股份有限公司非公开发行公司债券挂牌转让无异议的函》（上证函[2019]2356号）。根据上证函[2019]2356号，本次债券获准非公开发行面值不超过人民币100亿元的公司债券。

  2020年2月24日，发行人发行中国国际金融股份有限公司非公开发行2020年公司债券（第一期）（疫情防控债）（以下简称“20中金F1”）。20中金F1共募集资金人民币40亿元，为5年期品种，附第3年末发行人调整票面利率选择权和投资者回售选择权，票面利率为3.20%，起息日为2020年2月26日。20中金F1于2020年3月4日起在上海证券交易所固定收益证券综合电子平台挂牌转让。简称为20中金F1，代码为166132。

  2020年5月26日，发行人发行中国国际金融股份有限公司非公开发行2020年公司债券（第二期）（以下简称“20中金F2”）。20中金F2共募集资金人民币30亿元，为5年期品种，附第3年末发行人调整票面利率选择权和投资者回售选择权，票面利率为2.95%，起息日为2020年5月28日。20中金F2于2020年6月4日起在上海证券交易所固定收益证券综合电子平台挂牌转让。简称为20中金F2，代码为166857。

  2020年7月22日，发行人发行中国国际金融股份有限公司非公开发行2020年公司债券（第三期）（以下简称“20中金F3”）。20中金F3共募集资金人民币30亿元，为5年期品种，附第3年末发行人调整票面利率选择权和投资者回售选择权，票面利率为3.80%，起息日为2020年7月24日。20中金F3于2020年7月30日起在上海证券交易所固定收益证券综合电子平台挂牌转让。简称为20中金F3，代码为167287。

  二、重大事项

  根据发行人于2020年9月7日公告的《中国国际金融股份有限公司当年累计新增借款超过上年末净资产的百分之二十公告》，具体内容如下：

  截至2020年8月31日，中国国际金融股份有限公司及其子公司当年累计新增借款占2019年12月31日（上年末）净资产的比例约为172.46%，具体情况如下：

  （一）主要财务数据概况

  ■

  （二）新增借款的分类披露

  1、银行贷款

  截至2020年8月31日，中金公司香港子公司贷款余额为82.98亿元，较上年末贷款余额63.17亿元累计净增加19.81亿元，占上年末净资产的4.08%。

  2、企业债券、公司债券、金融债券、非金融企业债务融资工具

  截至2020年8月31日，中金公司发行债券余额为1,056.88亿元，较上年末债券余额766.28亿元累计净增加290.59亿元，占上年末净资产的59.88%。

  3、委托贷款、融资租赁借款、小额贷款

  不适用。

  4、其他借款

  截至2020年8月31日，中金公司发行收益凭证余额为232.08亿元，拆入资金余额为294.27亿元，发行融出资金债权资产支持证券余额为20.00亿元，发行融资票据余额为69.51亿元，转融资余额为2亿元，卖出回购金融资产余额为467.25亿元，收益权转让余额为30亿元，合计1,115.11亿元，较上年末其他借款余额588.53亿元累计净增加526.58亿元，占上年末净资产的108.50%。

  三、影响分析

  中信证券作为中国国际金融股份有限公司非公开发行2020年公司债券（第一期）（疫情防控债）（“20中金F1”）、中国国际金融股份有限公司非公开发行2020年公司债券（第二期）（“20中金F2”）、中国国际金融股份有限公司非公开发行2020年公司债券（第三期）（“20中金F3”）的受托管理人，严格按照以上债券《债券受托管理协议》的约定履行受托管理人职责，持续密切关注对债券持有人权益有重大影响的事项。中信证券在获悉上述事项后，与中金公司进行了沟通，并根据相关规定出具本受托管理事务临时报告。截至本报告出具日，中金公司各项业务经营情况正常。

  上述新增借款符合相关法律法规的规定，属于发行人正常经营活动范围。发行人财务状况稳健，目前所有债务均按时还本付息，上述新增借款事项不会对发行人经营情况和偿债能力产生不利影响。

  中信证券后续将密切关注中金公司对以上债券的本息偿付情况以及其他对债券持有人利益有重大影响的事项，并将严格按照《公司债券发行与交易管理办法》、《公司债券受托管理人执业行为准则》及《受托管理协议》等规定和约定履行债券受托管理人职责。

  特此提请投资者关注本期债券的相关风险，并请投资者对相关事项做出独立判断。

  中信证券股份有限公司

  2020年9月10日