§１ 重要提示

１．１ 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。

１．２． 公司１５名董事均出席了审议本次季报的董事会会议。

１．３ 公司第三季度财务报告未经会计师事务所审计。

１．４ 公司负责人徐念沙、主管会计工作负责人唐万元及会计机构负责人（会计主管人员）陈宏运声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。

§２ 公司基本情况

２．１ 主要会计数据及财务指标

单位：（人民币）元

	２００９．９．３０		２００８．１２．３１		增减幅度（％）
总资产（元）	２，３８７，８４０，８７４．５３		２，３０９，６１３，４３６．１７		３．３９％
归属于上市公司股东的所有者权益（元）	１，４７０，６９６，２２５．９２		１，４０６，７０４，７５３．４８		４．５５％
股本（股）	５１３，６００，０００．００		５１３，６００，０００．００		０．００％
归属于上市公司股东的每股净资产（元／股）	２．８６３５		２．７３８９		４．５５％
	２００９年７－９月	比上年同期增减（％）		２００９年１－９月		比上年同期增减（％）
营业总收入（元）	２１６，２７２，６８３．０７	２８．０８％		５８１，６６４，８６８．１６		２２．３６％
归属于上市公司股东的净利润（元）	２３，１５８，００５．６２	－１７．０１％		８９，６７１，４７２．４４		７６．４８％
经营活动产生的现金流量净额（元）	－	－		６９，２９４，８３１．４３		５３．０５％
每股经营活动产生的现金流量净额（元／股）	－	－		０．１３４９		５２．９５％
基本每股收益（元／股）	０．０４５１	－１６．９４％		０．１７４６		７６．５４％
稀释每股收益（元／股）	０．０４５１	－１６．９４％		０．１７４６		７６．５４％
净资产收益率（％）	１．５７％	－０．４８％		６．１０％		２．３６％
扣除非经常性损益后的净资产收益率（％）	１．５５％	－０．４６％		３．５３％		－１．１２％

单位：（人民币）元

非经常性损益项目	年初至报告期末金额	附注
非流动资产处置损益	－６２，１６８．６０
计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外	３９，７５０，７８０．９６	其中：３，６９９万元为国家对公司在执行“５．１２”汶川大地震救灾任务中毁损的Ｂ－７９６０机给予的经济补偿金。
所得税影响额	－５３９，７２２．４７
少数股东权益影响额	－１，３５２，７８２．６７
合计	３７，７９６，１０７．２２	－

２．２ 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表

单位：股

报告期末股东总数（户）	７６，８２２
前十名无限售条件流通股股东持股情况
股东名称（全称）	期末持有无限售条件流通股的数量	种类
中国北方航空公司	５，３３２，２６７	人民币普通股
中国建设银行－工银瑞信精选平衡混合型证券投资基金	２，８７７，９２０	人民币普通股
王晓萍	１，９３９，０８８	人民币普通股
黄乾生	１，７２７，５００	人民币普通股
金国强	９００，７００	人民币普通股
刘士模	８６２，２３５	人民币普通股
唐修彤	７９６，２００	人民币普通股
邓柳英	７８９，７９９	人民币普通股
孙杰	７４５，１２５	人民币普通股
郑晓玲	６８５，０００	人民币普通股

§３ 重要事项

３．１ 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因

√ 适用 □ 不适用

（１）报告期末合并资产负债表项目大幅变动情况及原因说明
单位：（人民币） 元
项目	本报告期末	上年度期末	增减金额	增减 比例	变动原因说明
应收账款	２２０，８４７，６７８．２４	１２５，４３２，０７２．８９	９５，４１５，６０５．３５	７６．０７％	增长原因系（１）报告期收入增加；（２）湛江分公司、天津分公司因租机合同涨价，９月底才签新合同，５－９月份收入按原合同计提，发票在１０月份开出，故两分公司收入约６，０００万元延至１０月份才可收到。
预付账款	３，５３５，６７０．４８	２，５９１，２９６．３６	９４４，３７４．１２	３６．４４％	增长原因系报告期预付中航油上海分公司１００万元航油款。
在建工程	６３，２４４，８５９．７１	３４，５１７，３９９．３４	２８，７２７，４６０．３７	８３．２３％	增长原因系报告期付购置１０架ＥＣ－１５５Ｂ１型直升机第二次预付款４２０万美元。
应付账款	６５，４３２，３３３．３０	２８，５５５，３５７．８６	３６，８７６，９７５．４４	１２９．１４％	增长原因系报告期预提飞机发动机功率小时保障费２，９６２．１９万元及四大部件功率小时保障费１，３４７．６３万元尚未支付。
预收账款	１４，６２１，６６２．４９	８，１００，２３６．４８	６，５２１，４２６．０１	８０．５１％	增长原因系报告期子公司中信通航预收客户飞行收入所致。
应付职工薪酬	４８，０７５，９７２．８７	２６，４８０，１８５．４８	２１，５９５，７８７．３９	８１．５５％	增长原因系报告期已预提尚未支付职工工资奖金。
应缴税费	１０，０４８，５２６．９３	２２，０１０，５６７．１５	－１１，９６２，０４０．２２	－５４．３５％	减少原因系报告期缴纳２００８年度第三、四季度所得税所致。
应付股利	１１，５５７，２１０．２４	３，５８０，５０８．３２	７，９７６，７０１．９２	２２２．７８％	增长原因系大股东中国中海直总公司２００８年度红利９８３．８９万元尚未支付。
其他应付款	２４，４５１，９９６．６４	１７，６３３，００３．４４	６，８１８，９９３．２０	３８．６７％	增长原因系预提尚未支付的第三季度贷款利息约７００万元。
（２）报告期合并利润表项目大幅变动情况及原因说明
单位：（人民币） 元
项目	年初至报告期末	上年同期	增减金额	增减比例	变动原因说明
财务费用	２０，９５６，５８９．７７	－１８，０３５，４１６．７８	３８，９９２，００６．５５	２１６．２０％	增长原因系上年同期由于人民币升值公司港币贷款产生汇兑收益约４，２００万元，而本报告期人民币兑港币汇率相对稳定，无汇兑收益，致财务费用同比大幅上升。
营业外收入	３９，７７６，７８０．９６	４８０，９１１．８９	３９，２９５，８６９．０７	８１７１．１２％	增长原因系报告期收到国家对公司在执行“５．１２”汶川大地震救灾任务中毁损的Ｂ－７９６０机给予的经济补偿金３，６９９万元。
营业外支出	８８，１６８．６０	１５，３５０，４２３．４８	－１５，２６２，２５４．８８	－９９．４３％	减少原因系上年同期处置抗震救灾毁损的Ｂ－７９６０机净损失１，５０８．６２万元。
利润总额	１０６，０２３，３４４．８４	６０，７６１，３８９．２１	４５，２６１，９５５．６３	７４．４９％	增长原因系（１）报告期飞行收入同比增长２２．３６％；（２）报告期收到国家对公司在执行“５．１２”汶川大地震救灾任务中毁损的Ｂ－７９６０机给予的经济补偿金３，６９９万元。
所得税费用	１６，２１８，３５５．２２	１１，２６５，１４５．４０	４，９５３，２０９．８２	４３．９７％	增长原因系报告期利润总额同比大幅增长。
归属于母公司净利润	８９，６７１，４７２．４４	５０，８１２，５１１．１５	３８，８５８，９６１．２９	７６．４８％	增长原因系（１）报告期飞行收入同比增长２２．３６％；（２）报告期收到国家对公司在执行“５．１２”汶川大地震救灾任务中毁损的Ｂ－７９６０机给予的经济补偿金３，６９９万元。
（３）报告期合并现金流量表项目大幅变动情况及原因说明
单位：（人民币） 元
项目	年初至报告期末	上年同期	增减金额	增减比例	变动原因说明
收到的税费返还	３，０３３，７３２．０５	４８０，３４０．１９	２，５５３，３９１．８６	５３１．５８％	增长原因系本公司之子公司中信海直维修公司先征后退返还的增值税。
收到的其他与经营活动有关的现金	１７，０３３，０８６．５５	３７，１８９，３９６．４３	－２０，１５６，３０９．８８	－５４．２０％	减少原因系与其他单位往来减少所致。
购买商品接受劳务支付的现金	２４９，０５７，１５２．７７	１８４，２１８，１１０．７７	６４，８３９，０４２．００	３５．２０％	增长原因系报告期支付航材及其修理费同比增加所致。
支付的各项税费	５８，３６８，３７５．８７	４０，８２９，０８９．１４	１７，５３９，２８６．７３	４２．９６％	增长原因系报告期支付２００８年第三、四季度所得税。
经营活动产生现金流量净额	６９，２９４，８３１．４３	４５，２７６，５５６．９９	２４，０１８，２７４．４４	５３．０５％	增长原因系报告期飞行收入增加所致。
处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收回的现金净额	４６，８２１，４５０．００	９５，１９６，３７５．００	－４８，３７４，９２５．００	－５０．８２％	减少的原因系上年同期收到保险公司赔偿“５．１２”汶川大地震救灾任务中毁损的Ｂ－７９６０机保险赔付款１，３８７．５万美元；但本报告期收到国家对公司在执行“５．１２”汶川大地震救灾任务中毁损的Ｂ－７９６０机给予的经济补偿金３，６９９万元和收回Ｍ－１７１机９６７．３万元转让款。
构建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金	６９，０９４，６２０．１１	１６１，０２８，３１２．９６	－９１，９３３，６９２．８５	－５７．０９％	减少原因系上年同期支付一架ＥＣ－２２５Ｂ ７０％购机尾款１，１５８．５万欧元和交纳Ｂ－７９６２机关税及增值税２，２８９．０７万元。本报告期交纳１架ＥＣ－２２５Ｂ机关税及增值税３，５１８．１５万元和１０架ＥＣ－１５５Ｂ１第二次付款４２０万美元。
取得借款收到的现金	１７８，１７８，５５５．００	４８２，０３４，４７１．１９	－３０３，８５５，９１６．１９	－６３．０４％	减少原因系经营现金流富余部分偿还到期贷款，压缩贷款规模。
偿还债务所支付的现金	２３１，９０３，９５０．００	３８２，４２４，４３７．２７	－１５０，５２０，４８７．２７	－３９．３６％	减少原因系上年同期到期贷款金额比报告期多。
筹资活动产生现金流量净额	－８５，０７４，１９３．００	６５，６９１，５８３．６１	－１５０，７６５，７７６．６１	－２２９．５１％	减少原因系经营现金流富余部分偿还到期贷款，压缩贷款规模。
现金及现金等价物净增加额	－３８，０５２，５３１．６８	４５，１３６，２０２．６４	－８３，１８８，７３４．３２	－１８４．３１％	减少原因系国家实行宽松的货币政策，贷款易取得，，公司有计划地压缩货币资金和贷款规模，降低资金成本。
说明：“变动原因说明”中“本报告期”所属期间均指“年初至本报告期末”。

３．２ 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明

□ 适用 √ 不适用

３．３ 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况

√ 适用 □ 不适用

承诺事项	承诺内容	履行情况
股改承诺	中国中海直总公司在公司股权分置改革中作出的特别承诺事项是：在法定承诺禁售期（即其所持股票获得上市流通权之日起十二个月）期满后四十八个月内（即２０１１年２月６日前）将不通过证券交易所挂牌交易方式出售股份。	中国中海直总公司严格履行上述承诺。
股份限售承诺	无	无
收购报告书或权益变动报告书中所作承诺	无	无
重大资产重组时所作承诺	无	无
发行时所作承诺	无	无
其他承诺（含追加承诺）	无	无

３．４ 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明

□ 适用 √ 不适用

３．５ 其他需说明的重大事项

５、报告期公司无证券投资情况； ６、、经财政部等国家有关部门审核，国家对公司在执行“５．１２”四川汶川大地震抗震救灾任务中毁损的机号为Ｂ－７９６０的ＡＳ３３２Ｌ１超美洲豹型直升机给予经济补偿金３，６９９万元。该补偿金于２００９年１月９日到账，列入公司２００９年营业外收入。

３．５．１ 报告期接待调研、沟通、采访等活动情况表

接待时间	接待地点	接待方式	接待对象	谈论的主要内容及提供的资料
２００９年０８月１１日	公司	电话沟通	投资者	已披露信息及说明
２００９年０９月０９日	公司	电话沟通	投资者	已披露信息及说明
２００９年０９月１８日	公司	实地调研	基金、证券公司等机构	已披露信息及说明

３．６ 衍生品投资情况

□ 适用 √ 不适用

３．６．１ 报告期末衍生品投资的持仓情况

□ 适用 √ 不适用

中信海洋直升机股份有限公司

董事会

董事长：徐念沙副董事长（代）

二〇〇九年十月三十日